Шпаргалки по "Макроэкономике"

Если темп инфляции отклоняется  от ожидаемого значения, то по воле правительства  невозможно поддержание уровня безработицы  и темпа инфляции двигаясь по кривой РС. Что бы сохранить темп инфляции необходимо повысить уровень безработицы а для поддержания безраб увеличить темп инфляции. Необходимо одновременно увеличить и уровень безработицы и темп инфляции кривая Филипса сдвинется вверх.

Современное уравнение  кривой Филипса П= П(e) – B(U – U(n)) + E

E- непредсказуемое шок возд на экономику.

31. Результативность  фиск и монет политики. Концепция вертикальной кривой LM. Концепция горизонтальной кривой LM.

Эфф-ть нал-бюд политики опр-ся вел-ой эфф-та выт-ия. Если V выт-ия окаж-ся меньше прироста совок-го D, то фиск-ая пол-ка б.счит-ся эфф-ой. Она прин-ет рез-ты в 2х случаях: 1.если част-е инвест-и малочувс-ны к измен-ям рын.ст%.Граф-ки это иллюст-ся крутой формой линии LS.

Даже большое из м-ие ст% прив-ет к незнач-му выт-ию част-х инвест-й. Прирост ВВП произ-ет почти на всю вел-ну прироста совок-го D УоУ1. Эфф-т вы-тия-У1У2 меньше. 2.когда Dна деньги очень чувст-ен к измен-ям рын.ст%. Граф-ки это иллюс-ся пологой кривой LM. При незнач-х колебан-х ст%, эфф-т выт-ия б. незнач-м.

Можно сдел-ть вывод, что  фиск-ая пол-ка эфф-на при крутой IS и пологой LM. В этом случае эфф-т выт-ия совсем незнач-ый (У1У2). Рассм-им эфф-ть монит-ой пол-ки. Она также эфф-на в 2х сл-ях. 1.сильная чувст-ть частных рас-ов к изм-ям %ставки. Граф-ки это иллюс-ся пологой кривой IS. Незнач-ые измен-я ст% прив-ят к большим приростом или снижениям част-х рас-ов и, след-но, к изм-ям ВВП.

Сдвиг LMо в LM1 приводит к приросту ВВП почти на всю вел-ну сдвига. 2. когда спрос на деньги чувствителен к изменениям ст %. В этом случае LM явл крутой.. Изменения в денежном предложении приведут к большим колебаниям в ст % , что приведет к изменениям в ВВП. Прирост ВВП оказ-ся почти на всю величину сдвига кривой LM.. Можно сделать вывод что монетарная политика неэфф-на при плоской IS и крутой LM.

Вертикальная кривая LM говорит о том что спрос на деньги нечувствителен к изменению рыночной ставки %. В этом случае спрос на деньги будет достигаться только при одной величине дохода, когда кривые LM и IS пересекаются. Ситуация когда кривая LM горизонтальная , получила название ликвидной ловушки.

Горизонтальная кривая LM говорит о том, что спрос на деньги эластичен к изменению % ставке. Равновесие на рынке будет установлено при одной величине % ст. Изменение предл денег влияет только на объемы ден запасов. Ситуация ликвидной ловушки возникает в том случае, если при некот величине % ставки население готово все свое богатство хранить в ден форме.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

33. Современные  представления о зависимости  величины совокупного предложения  от уровня цен в коротком  периоде (4 концепции).

Современные кейнсианцы и классики рассматривают кривую совокупного предложения как  категорию зависящую от уровня цен  в коротком периоде. Поэтому на графике  совок спрос – совок предложение  кривая AS будет иметь положительный наклон.

Сущ-ет 4 подхода аргументир положит наклон кривой AS в краткоср периоде. Совок предлож выглядет следующим образом – У= У* + L (P-P^e), L>0 У – величина фактич дохода (ВВП), У* - уровень потенциального дохода при естеств безработице, P – фактич уровень цен, P^e – ожид уровень цен, L(альфа) – коэфф-т показ на сколько чувствителен доход к изменению уровня цен. 1Подход снован на том, что в краткосрочном периоде номин з/п жесткая а общий уровень цен может колебаться.

Если фактич уровень  цен будет выше ожидаемых то реальная з/п окажется ниже целевой и фирмы наймут больше работников, тем самым увеличат выпуск(точка В на графике). Если же фактич уровень цен ниже ожидаемого то реальная з/п окажется выше целевой и фирмы наймут меньше работников, тем самым уменьшив выпуск(точка С) .Если Р=Ре то экономика будет действовать на Ур-не потенциального ВВП(точка А) Соединив точки мы получ восход AS, 2 Подход неверных представлений работников. Кол-во предлагаемого труда зависит от уровня з/п. Работники наблюдают рост номин з/п но они не осознают что уровень цен так же вырос(они не могут наблюдать его в коротком периоде) Поэтому при принятии решений они основ на ожидаемом уровне цен. Видя что номин з/п увеличилась раб считают что реальная з/п тоже увеличилась. 3 Подход Несовершенство информации. Точной информации о экономики в целом фирмы и работники не имеют. Если цена на благо фирмы возросла то либо спрос на товар возрос либо возрос уровень цен в экономике в целом. В первом случае фирма должна увеличить выпуск продукции. Т.к. работодатель точно не знает что привело к росту цен на его товар он берет во внимание рост спроса и рост уровня цен в экономике. Он увеличивает выпуск но не сильно. Т.о. на уровне экономики непредвид рост цен в краткоср периоде обычно интерпретируется работниками как повышение реальной з/п а фирмами рост спроса на товар. 4 Подход , предположение о негибкости цен.Это связано с тем что многие предприним не желают повышать цены на товар в связи с ростом на него спроса. Долгосрочные договора фирм с клиентами, в коротком периоде фирмы не меняют цены чтобы избежать роста издержек(издержки меню)

35. Проблема  выбора между инфляцией и безработицей в корот периоде. Механизм адаптивных ожиданий. Принцип ускорения инфляции.

Выбор м/у инфляцией  и безработицей в коротком периоде  зависит от ожидаемого темпа инфляции. Чем выше уровень ожидаемой инфляции тем выше будет находиться кривая(Филипса). При адаптивных ожиданиях инфляция прогнозируется на основе прошлогоднего уровня инфляции. 3 варианта изменения уровня цен – 1 Неизменные темпы инфляции когда текущий уровень безработицы соотв естественному уровню. Инфляция зависит от ожиданий т.е. каковы будут ожидания таковы и темпы инфляции. Кривая Филипса остается на исходной позиции.

2 Дезинфляция. Если  текущий уровень безработицы  выше естественного, то фактический уровень цен будет ниже ожидаемого. Соглашения о з/п предусмотрят понижающий темп инфляции. Линия РС сдвинется вниз. Темп инфляции снизится при постоянно высоком уровне безработицы. 3 Ускорение инфляции. Если текущая безработица ниже естественного уровня то возросший  спрос на труд приведет к росту з/п. Рост з/п приведет к росту издержек фирмы, что послужит толчком для текущей инфляции.. Если избыточная занятость сохранится, то фактическая инфляция окажется выше ожидаемой. Кривая Филипса будет постоянно сдвигаться вверх(принцип ускорения) означает что за поддеожание безработицы общ-во должно заплатить растущим темпом инфляции. Этот принцип действует при условии что адаптивные ожидания населения поддерживаются устойчивым ростом денежной массы в стране.

39.Фиск и  монет политика в классической  и кейнсианской моделях.

В классической макроэкономической концепции кривая LM явл вертикальной а это значит что спрос на деньги не чувствителен к колебаниям ставки %.  Равновесие будет устанавл при одной величине дохода, при которой кривые спроса и предложения денег совпадают. Проведение фискальной политики не повлияет на совокупный спрос и на выпуск продукции. Сдвиги кривой IS приведут к изменению ставки % , что в свою очередь приведет в действие в полную силу эффект вытеснения. Он будет нейтрализован влияние изменений гос закупок и налогов на ВВП. ВВП останется неизменным. Эффективнее будет проведение монетарной политики, т.к. увеличение денежной массы к сдвигу кривой LM вправо, а это увеличит ВВП. Рассмотрим фиск и монетарную политику в кейнсианской модели. Кейнс модель представляет, сто кривая LM явл горизонтальной.. Значит спрос на деньги явл эластичным к изменению ставки %.

Изменение предложения  денег влияет только на объем денежных запасов. Такой феномен наз ликвидной ловушкой, когда при некоторой ставке % начисление предпочетает хранить все свое богатство в денежной форме. Проведение ЦБ стимулирующей монетарной политики, т.е. покупка гос облигаций для снижения ставки % не даст рез-ов. Предпочтение ликвидности бесконечно, значит  предложение облигаций так же бесконечно. Спрос и предложение уравниваются и ставка остается неизменной.ЦБ может снизить ставку рефенансирования, но это приведет к росту спроса на деньги и рыноч ставка % не измен-ся увеличив только ден запасы фирм и д/х. Сдержив монет политика тоже не даст рез-ов.. Проводя такую политику, ЦБ будет продавать облигации что бы повысить ст %. Но покупать их не будут т.к. население предпочит ликвид ср-ва. Если ЦБ повысит ставку рефенанс, то спрос на деньги снижается и ст % не изменяется. В этом случае фискальная политика эфф-на, т.к. ставка % не изменится, то эффект вытеснения отсутствует. 

 

 

 

 

36. Издержки  инфляции и антиинфляционной  политики.

При анализе изд-к инф-и  нужно разл-ть 2сит-ии:-случай ожид-ой инф-ии,- случай непред-ой инф-ии.В случае ожид-ой инф-ии эко.агенты м.пред-ть опр.меры заблаговр-но, оградив себя от инф-х потерь. Если ожид-ся более высокие темпы инф-ии, то при перезакл-и трудовых согл-й, в новых догов-х б.указ-на более высокая номин.з/п. Т.е. проис-т индеек-ия дох-ов.С ростом инф-ии увел-ся и %ст.(потр-ли отказ-ся дер-ть нал-ку на руках, это не выг-но, Dна деньги падает). Им пред-ся чаще посещ-ть банк, быстрее делать заплан-ые покупки-а это все увел-ет совок-е транс-ые изд-и(изд-ки стоп-х башмаков). У фирм, с ростом общего ур-ня  цен в эк-ке, возр-ют их изд-ки меню(связаны с переп-кой прайс-листов, каталогов с ценами…)След-ем изд-к меню явл-ся: фирмы, обл-ие рын.властью, даже пр незн-х изд-ах меню не счит-ют выгод-м часто менять цены, что м.прив-ти к большим потерям, чем изд-ки меню. Инф-ия-это налог, с пом-ю к-го прав-во фин-ет свои рас-ды. Способ сбора-печатанье денег.Ст.нал-а: П/(1+П), нал.база-реал.ден.дох-ды у фирм и д/х:М/р.Общие пост-я н-га прав-ву=П/(1+П)*М/р.При росте инф-ии ф.и д/х тратят больше дох-да для попол-я своих ден.остатков до преж-го ур-ня. От непред-ой инф-ии больше потерь: эко.агенты не м.заранее пред-ть к-л меры , что ведет к перер-ию дох-в и бог-ва в эк-ке. Перер-ие дох-в осущ-ся по след.напр-ям:1.перер-ие бог-ва от кред-в к заем-ам(при росте инф-ии возр-ет ст%, а из-за ее непред-ти в договоре указана более низкая ст%, след-но выиг-ет заем-к, а кред-р пол-ит меньшую сумму, чем рассч-л.Но прав-во выйг-ет больше всего, т.к. оно явл-ся крр.заем-м ср-в на рынке, проиг-т держатели обл-й).2.перер-е от раб-ов к влад-у фирмы.(проиг-ет раб-к,т.к. в его договоре указ-на фикс.з/п.Он ориен-ся на более низкий темп инф-ии) Инф-ия влияет на вел-ну нал..бремени, ее рост прив-ит к сниж-ю нал.сборов(эфф-т Оливера-Танзи,прив-щий к пороч-у кругу:рост деф-та гос.бюд-а ведет к росту инф-и,что ведет к сниж-ю нал.сборов,они сниж-ся,что прив-ет к еще большему деф-у гос.бюд-а. Сущ-ют еще антиин-ые изд-и(связ-е со сниж-ем темпов роста общего ур-ня цен).Кривая Филипса показ-ет,для того,чтобы сниз-ть темп инф-и необ-м такой период,в к-ом б. выс-ий ур-нь без-цы и низкий-выпуска.В нем эк-ка проходит период цикл-го спада.Dна труд сниз-ся ,значит номин.з/п не увел-ся.Если и возр-т,то знач-но меньше, чем воз-ут цены. Значит изд-ки ф.сниз-ся, выпуск воз-ет и занят-ть увел-ся и дост-ет естес-го ур-ня.

Кривая Ф.сдвин вниз. Изд-ки антим политики м. рассм на графике «сов.D-сов.S.»

Исх-ое равн-е нах-ся в  т.Ео,т.е. при V ВВП, равном потен-му вып-ку(У*) и естес.ур-ню без-цы.Сниж-е темпов инф-и отр-ся на АДо.Кривая АДО сдвин-ся вниз в АД1.Т.к. цены и з/п явл-ся жесткими, то новое макроэкоо.равн-е уст—ся в т.Е2.Кр.АS примет вид Ро-Ео-АSо, что отр—ет сит-цию, к-ая наз-ся эфф-м храповика.Выпуск ум-ся и эк-ка б.в стадии спада. Пост-но цены и з/п упадут, то изд-ки ум-ся, выпуск возр-ет и сов.Sвоз-ет. Кр. АSо сдв-ся в полож-е АS1. Новое равн-е уст-ся в т. Е1 при потен-ом вып-ке У* и более низких ценах Р1. Эк-ты анал-ют потери от анти-ой пол-ки по коэф-ту ущерба(он показ-т,на ск-ко %д.воз-ти ур-нь без-цы,чтобы сниз-ть темп инф-и на данную вел-ну.Чем меньше коэф-т,тем ниже потери(изм-ся 3%-5%)

42.Платежный  баланс страны с открытой экономикой.

В открытой экономике  проблемой макроэкон регулир  явл достижение внутр и внеш равновесия. Внутр равновесие предполагает равенство совок спроса и совок предложения на уровне потенциального выпуска и естественной безработицы. В к/с периоде эта проблема решается методами регулирования совок спроса с использованием кредитно-денежной и бюджетно-налоговой политики. Внеш равновесие связано с поддержанием нулевого сальдо платёжного баланса страны при определённом валютном курсе. Меры государственного регулирования остаются теми же: фискальная и монетарная политика. Связь любой экономики с остальным миром осуществляется ч\з два канала: торговлю (товарами и услугами) и торговлю финансовыми активами. Все сделки резидентов данной страны с остальным миром фиксируются в платежном балансе. В него входят два основных раздела: счёт текущих расчетов (операций) и счёт движения финансового капитала. В счёте текущих расчетов отражается торговля товарами и услугами (оплата лицензий, процентные платежи, чистый доход на инвестиции, импорт-экспорт товаров) и трансфертные платежи (денежные переводы населения). Предположим, что трансфертные платежи отсутствуют. Следовательно, сальдо текущих операций положительно, если экспорт товаров и услуг превышает их импорт. Обозначим счёт текущих операций как CA. Счёт текущих операций тесно связан с основным макроэкономическим уравнением: Y = C + I + G + X_n; Отсюда: X_n = Y – (C + I + G), где (C + I + G) – внутреннее потребление, которое обозначим символом А. Тогда можно записать: CA = Y – A. Видно, что сальдо счёта текущих операций определяется соотношением дохода и внутренними расходами. Когда страна производит больше, чем потребляет, то она кредитует остальной мир. Напротив, если СА имеет отрицательный знак (имеется дефицит счёта текущих операций), то страна производит меньше, чем потребляет и должна использовать заграничные займы. Второй раздел платёжного баланса – счёт движения капитала: КА. Он отражает покупку и продажу. Счёт движения капитала имеет положительное сальдо, когда поступления от продажи наших активов иностранцам превосходят наши платежи за приобретение зарубежных активов (такая ситуация называется притоком капитала). И отрицательное – в противоположном случае. Счёт текущих операций и счёт движения капитала должны уравновешивать друг друга. Положительному сальдо счёта текущих операций должен соответствовать чистый отток капитала, так как страна вынуждена кредитовать внешний мир, приобретая за рубежом активы. Если возникает отрицательное сальдо счёта текущих операций, то происходит заимствования за границей и капитал притекает в страну. Таким образом: Y – C – G = I + X_n. В левой части уравнения представлены нац сбережения: S = Y – C – G. Значит: S = I + X_n. Следовательно, основное макроэкон уравнение можно представить в виде: (I – S) + X_n = 0, где (I – S)  представляют собою счёт движения капитала, X_n – есть чистый экспорт или счёт текущих операций. Уравнение показывает, что в платёжном балансе счёт движения капитала и счёт текущих операций взаимно уравновешиваются. Если инвестиции превышают нац сбережения (I > S), то излишек инвестиций должен финансироваться из-за рубежа, за счёт иностранных займов.  Платёжный баланс включает в себя третий раздел – баланс официальных операций (OFF). Этот баланс отражает операции центрального банка и министерства финансов по купле-продаже иностранной валюты в обмен на национальную. Такие операции называются интервенциями на валютном рынке. Когда ЦБ продаёт доллары за рубли, то в платёжном балансе такая операция учитывается со знаком плюс. Для выравнивания баланса текущих операций становится необходимой покупка нац валюты за накопленную от предыдущих операций иностранную валюту. Другой способ финансирования отрицательного сальдо баланса текущих операций, как мы уже знаем, состоит в продаже частным сектором остальному миру иностранных активов или заимствования за рубежом. Итак, с учётом всех трёх составляющих, платёжный баланс должен быть равен нулю. В алгебраической форме: CA + KA + OFF = 0. Если счёт текущих операций находится не в равновесии, то оно должно быть компенсировано либо неравновесием с противоположным знаком счёта движения капитала, либо валютными интервенциями денежных властей