Экономический анализ спроса

Уравнение Слуцкого  
Рассмотрим теперь более подробно, каким образом изменение (например, снижение) цены товара оказывает влияние на объем спроса потребителя на этот товар при неизменности цен прочих товаров и доходов потребителя.  
Во-первых, снижение цены некоторого товара при постоянстве цен прочих товаров представляет собой снижение относительной цены этого товара (данный товар дешевеет по отношению ко всем другим товарам). В то же время, хотя номинальные (денежные) цены других товаров остаются неизменными, эти товары становятся дороже относительно данного товара. Разумно предположить, что вследствие этого обстоятельства потребитель будет стремиться замещать относительно подорожавшие товары товаром, относительно подешевевшим. Или, иными словами, снижение цены некоторого товара вызовет увеличение объема спроса на этот товар со стороны индивидуального потребителя вследствие относительного удешевления данного товара.  
Во-вторых, снижение цены какого-либо товара можно рассматривать так же, как повышение реального дохода потребителя. В самом деле, если в первоначальной ситуации (до снижения цены) потребитель выбирал некоторый оптимальный набор товаров А, то после снижения цены одного из товаров потребитель способен приобрести этот, бывший ранее оптимальным, набор А, причем в распоряжении потребителя еще останется некоторая сумма денежных средств, которая может быть истрачена на приобретение дополнительных единиц как подешевевшего товара, так и любого другого из множества доступных потребителю товаров. Таким образом, снижение цены некоторого товара вызывает увеличение реального дохода потребителя (при неизменном денежном доходе).  
Рассмотрим теперь, как же повлияет это увеличение реального дохода на объем спроса потребителя на данный товар. На первый взгляд кажется, что объем спроса должен возрасти или по крайней мере не уменьшиться. Однако при более внимательном изучении ответ представляется не столь однозначным. Ведь, как помнит читатель из лекции 15, раздел 1, объем спроса на одни товары вследствие увеличения дохода потребителя может возрастать (нормальные товары), в то время как на другие товары - снижаться низшие блага.  
Сказанное выше позволяет нам сделать следующий вывод: изменение цены некоторого товара оказывает влияние на изменение объема спроса потребителя на этот товар двумя путями. С одной стороны, объем спроса изменяется под влиянием изменения относительной цены данного товара, а с другой - под влиянием изменения реального дохода потребителя. Понимание этого обстоятельства привело экономистов к выводу о целесообразности разделения общего эффекта изменения объема спроса на товар под влиянием изменения цены этого товара на две составные части: эффект замены и эффект дохода.  
Под эффектом замены экономисты понимают изменения объема спроса, вызванное исключительно изменением относительной цены товара при неизменном реальном доходе, т.е. при сохранении уровня полезности потребляемого набора благ.  
Эффектом дохода в свою очередь называется изменение объема спроса, вызванное исключительно изменением реального дохода при неизменности относительных цен товаров. Общее изменение объема спроса на некоторый товар, вызванное изменением цены этого товара, называется общим эффектом изменения цены и представляет собой, таким образом, сумму эффекта замены и эффекта дохода.  
Идея разложения общего эффекта изменения цены на эффект замены и эффект дохода впервые в экономической науке была представлена в статье российского экономиста и математика Е. Е. Слуцкого "К теории сбалансированного бюджета потребителя", которая была опубликована в итальянском "Giornale degli Economist!" в июле 1915 г. Статья эта, однако, оставалась почти незамеченной до тех пор, пока к рассматриваемой проблеме не было привлечено внимание замечательных английских экономистов - создателей современной теории потребительского спроса Р. Аллена и Дж. Хикса. Аллен познакомил широкую научную общественность с работой Слуцкого в своей статье "Теория потребительского спроса профессора Слуцкого" (1936 г.).

Наиболее же полное и современное  изложение проблемы разложения общего эффекта изменения цены дано в  классической монографии Хикса "Стоимость  и капитал" (1939 г.).  

Рассмотрим теперь модель такого разложения по Дж. Хиксу.  
Пусть потребитель покупает два товара, X и Y, доход потребителя составляет М единиц, цены товаров РX и РY. Соответствующая этим условиям бюджетная линия AB имеет точку касания Е0 с кривой безразличия I0, следовательно, точка Е0 является точкой потребительского оптимума (рис. 1).  
 
Рис. 1. Эффект замены в эффект дохода.  
Пусть теперь цена товара X снизилась с РX до Р1X. В этом случае, как нам уже известно (см. лекцию 14, раздел 1), новая бюджетная линия пересекает ось y в той же точке А (цена товара Y не изменилась), а ось x - в точке В1, лежащей правее точки В на оси х (цена товара X снизилась). Новая бюджетная линия AB1 имеет точку касания Е1 с кривой безразличия I1. Это и есть новый оптимум потребителя.  
Таким образом, при первоначальной цена потребитель покупает x0 единиц товара X, при новой цене - x1 единиц товара X, т.е. общим эффектом снижения цены является увеличение объема спроса на x1 - x0 единиц товара X.  
Попробуем теперь разложить этот общий эффект на эффект замены и эффект дохода. Для того чтобы определить величину эффекта замены, нам необходимо вы явить, как изменился бы объем спроса потребителя на товар X исключительно вследствие изменения относи тельной цены товара X, если бы реальный доход потребителя остался бы при этом неизменным. По пред положению Дж. Хикса (и это предположение является наиболее корректным в рамках рассматриваемой нами теории полезности), реальный доход потреби теля остается неизменным, если потребитель остается на одной и той же кривой безразличия, т.е. уровень удовлетворения потребителя не изменяется.  
Вспомним теперь, что соотношение цен товаров характеризуется углом наклона бюджетной линии и при этом параллельные бюджетные линии характеризуют одинаковое соотношение цен товаров.  
Проведем воображаемую бюджетную линию A`B` параллельную новой бюджетной линии AB1 и касательную к кривой безразличия I0. Эта бюджетная линия отражает, очевидно, новое соотношение цен то варов X и Y, и в то же время точка касания этой линии с кривой безразличия I0 - точка воображаемого потребительского оптимума E` - характеризуется тем же уровнем реального дохода потребителя, что и точка первоначального оптимума Е0. Таким образом, при движении потребителя от точки Е0 к точке E` уровень реального дохода потребителя остается неизменным Изменение объема спроса потребителя на товар X при переходе от точки Е0 к точке E` вызвано исключительно изменением соотношения цен товаров X и Y, и, следовательно, x` - x0 - увеличение объема спроса на товар X - при этом переходе как раз и представляет собой эффект замены.  
Рассмотрим теперь переход от точки вспомогательного оптимума E` к точке нового оптимума Е1. Оба эта оптимума характеризуются одинаковым соотношением цен товаров, и, следовательно, изменение объема спроса на товар X происходит исключительно вследствие увеличения реального дохода. Тогда очевидно что увеличение объема спроса x1 - x` - не что иное, как эффект дохода.  
Итак, на рис. 1: x` - x0 - эффект замены; x1 - x` - эффект дохода; x1 - x0 = (x` - x0) + (x1 - x`) - общий эффект снижения цены.  
Эффект замены при снижении цены товара всегда будет выражаться в росте объема спроса на данный товар. Это следует из уже известных нам свойств кривых безразличия и условий потребительского оптимума. Предельная норма замещения в точке потребительского оптимума равна отношению цен товаров, и снижение цены товара X приводит к тому, что норма замещения в точке E` должна быть меньше, чем в точке Е0. В свою очередь выпуклость кривой безразличия гарантирует, что при движении вдоль нее предельная норма замещения монотонно убывает с ростом объема товара X. Именно поэтому точка E` располагается правее точки Е0.  
Направление эффекта дохода, однако, как нам также известно, не столь однозначно. На рис. 1 мы рассматривали (не оговаривая специально) товар X как нормальный, т. е. товар, объем потребления которого возрастает с увеличением дохода. В следующем разделе мы рассмотрим эффект дохода для низших благ.

Отношения по договору банковского  счета регулируются главой 45 Гражданского кодекса Российской Федерации (ГК РФ). Понятие договора практически не изменилось по сравнению с определением, содержавшимся в статье 110 Основ  гражданского законодательства Союза  ССР и союзных республик. Единственное различие в том, что у банка  теперь отсутствует обязанность  хранить денежные средства клиента. Однако данное правило по сути не вводит ничего нового, а лишь исправляет формальную ошибку, содержавшуюся в ранее  действовавшей норме. Нельзя хранить  безналичные деньги, так как они  являются не вещами (как, например, купюры, положенные в сейф), а требованиями (имущественными правами). Банк может  пользоваться средствами клиента, обезличенными  в массе средств, принадлежащих  другим клиентам, гарантируя право  клиента распоряжаться числящимися  на его счете суммами. Банк обязан зачислять поступающие на счет клиента  суммы, выдавать их со счета и исполнять  распоряжения клиента о перечислении сумм со счета.

Часть первая пункта 2 статьи 846 ГК РФ обязывает банк заключить договор  со всяким, кто обратится к нему с предложением о заключении договора на условиях, объявленных банком. Однако попытка банка оградить себя от нежелательных  клиентов путем отказа от предварительного объявления условий, на которых предоставляются  его услуги, будет блокирована  правилом части второй того же пункта статьи 846: банк обязан открыть счет всякому желающему, если возможность  совершения операций по счету данного  вида предусмотрена выданной банку  лицензией.

В последнем случае, как видим, факт получения лицензии сам по себе обязывает  банк вступить в договорные отношения  с любым желающим. Исключениями могут  быть лишь случаи, предусмотренные  законами или иными правовыми  актами (под последними понимаются указы Президента Российской Федерации  и постановления Правительства  России), а также отказ, вызванный  отсутствием у банка возможности  принять на банковское обслуживание. Практика покажет, понимать ли под отсутствием  возможности только отсутствие организационно-технической  возможности и недостаток штатов или понятие имеет более широкое  содержание.

Во всех случаях, когда заключение договора обязательно для банка, он должен ответить на предложение (оферту) потенциального клиента в течение 30 дней с момента получения такового (статья 445 ГК РФ). При необоснованном уклонении от заключения договора клиент может обратиться в суд с требованиями к банку о понуждении заключить  договор и взыскании причиненных  уклонением убытков.

В силу правила статьи 846 ГК РФ прекратила действие норма статьи 30 Закона о  банках и банковской деятельности, устанавливавшая, что договор заключается  только с согласия банка.

Можно спорить о значении норм, ограничивающих договорную свободу  банков. С одной стороны, указанные  нормы следует оценить положительно, так как они защищают интересы потенциальных клиентов банков, особенно в регионах с малым числом кредитных  учреждений. Очевидно, что цель ограничений, наложенных на банки, - борьба с политикой  подбора выгодных контрагентов в  ущерб обслуживанию мелких фирм. С  другой стороны, вполне вероятно, что  банки, ссылаясь на общепризнанный факт доверительности своих отношений  с клиентами, будут настаивать на праве стказываться от договорных отношений  с лицами, чья деловая репутация  небезгрешна, а если речь идет об общественных организациях, средствах массовой информации и т.п. -чья идеология принципиально  несовместима с идеологией учредителей  банка.

Достаточно жесткая формулировка статьи 846 ГК РФ порождает еще одну проблему. Не является ли договор банковского  счета публичным договором (статья 426 ГК РФ)? Признание этого значило  бы, что банк обязан не только заключить  договор со всяким обратившимся, но и заключить его со всеми на одинаковых условиях, за исключением  случаев, когда законом или иными  правовыми актами допускается предоставление льгот отдельным потребителям. Представляется, что такой вывод не правомерен. Во-первых, закон прямо не предусматривает, что договор банковского счета  является публичным, как это имеет  место в отношении, например, договора вклада с гражданами. Во-вторых, из текста пункта 1 статьи 846 ГК РФ следует, что  при заключении договора стороны согласовывают его условия. В главе 45 Кодекса содержится значительное число диспозитивных норм, подтверждающих право сторон заключить договор на условиях, отличных от тех, которые включены в договоры того же банка с другими клиентами. В-третьих, даже прямо указав на публичность договора банковского счета, законодатель столкнулся бы с серьезными проблемами при применении такой нормы. Клиенты не редко предлагают включить в договор нестандартные условия, связанные со спецификой их предпринимательской деятельности и особенностями взаимоотношений с контрагентами. Согласие банка на предложенное зависит от того, насколько хорошо клиент известен банку, каково финансовое положение клиента, где расположен клиент и т.д. Очевидно, что запрет на включение в договоры с разными клиентами разных условий существенно ограничит нормальное развитие банковского бизнеса и вызовет непонимание, а значит и противодействие со стороны банков, поскольку затронет уже упоминавшийся принцип доверительности отношений с клиентом, а следовательно, и вопрос финансовой стабильности банка. Таким образом, объявление договора банковского счета публичным представляется не только формально не верным, но и нецелесообразным.

В Кодексе нашло четкое отражение  соотношения между понятиями  договора банковского счета и  собственно счета. Открытие счета является существенным условием договора счета  и следствием заключения соответствующего договора. Закрытие счета - следствие  прекращения договора, но не наоборот (статьи 846, 859 ГК РФ). Сказанное непосредственно  связано с проблемой количества счетов, которое может иметь одно лицо. Основываясь на принципе свободы  договора, закрепленном в статьях 1 и 421 ГК РФ, можно сделать вывод, что  лицам разрешено заключать неограниченное число договоров (иметь неограниченное число счетов, пусть даже одного и того же вида), кроме случаев, когда  это прямо запрещено законом.

В соответствии со статьей 848 ГК РФ банк может заранее оговорить, что  при ведении счетов он не будет  совершать определенные операции, либо будет совершать их только при  определенных условиях, либо применять  особый порядок их осуществления  и т.д. В противном случае он будет  вынужден под страхом ответственности  выполнять любые не противоречащие правовым нормам поручения клиента, поскольку при отсутствии специальной  оговорки перечень операций и порядок  их осуществления по счетам разных видов определяется законом, установленными в соответствии с ним банковскими  правилами и обычаями делового оборота (статья 848 ГК РФ). Поскольку установление правил совершения банковских операций отнесено к компетенции Центрального банка Российской Федерации, следует  признать, что установленные в  соответствии с законом банковские правила сформулированы в нормативных  актах Банка России. Что касается обычаев делового оборота, то во избежание  неожиданностей банк должен уделять  должное внимание их содержанию, так как в качестве источников права (статьи ГК РФ) они особенно широко применяются именно в банковской деятельности. Новый Гражданский кодекс Российской Федерации впервые (если не считать так и не введенной в действие статьи 80 Закона о Центральном банке Российской Федерации (Банке России) в редакции Федерального закона от 26 апреля 1995 года) определил сроки совершения банком расчетных операций на уровне закона. Банк обязан совершать соответствующую операцию не позднее дня, следующего за днем поступления в банк платежных документов (статья 849 ГК РФ). При этом срок зачисления средств на счет клиента не может быть удлинен ни по соглашению сторон, ни на основании закона. Что касается срока выдачи или перечисления средств со счета клиента, то законом, банковскими правилами или договором банковского счета могут быть предусмотрены сроки, отличные от указанных в Кодексе. При нарушении банком сроков исполнения расчетных операций он несет перед клиентом ответственность, в частности в форме уплаты неустойки, предусмотренной пунктом 7 Положения о штрафах, за нарушение порядка совершения расчетных операций, утвержденного Постановлением Совета Министров СССР N 911 от 16.09.83.

Говоря о сроках совершения расчетных  операций, следует обратить внимание на следующее. Во-первых, на то, что в  статье 849 сроки исчисляются просто днями, а не привычными в отношениях с банком банковскими или операционными  днями. Появилось ли что-то новое? Нет. В соответствии со статьей 194 ГК РФ действия, осуществляемые в организациях, считаются  осуществленными в срок не до 24 часов  последнего дня срока, а до того часа, в который в этой организации  прекращаются соответствующие операции. Таким образом, в деловых отношениях банков с клиентами понятия день и операционный день равнозначны.

Во-вторых, поскольку в установленный  срок банк обязан, цитирую, перечислят со счета денежные средства клиента, встает вопрос о том, перечисление с  какого счета можно связывать  со своевременным исполнением банком обязанностей. Рассмотрим стандартную  ситуацию, при которой клиент дал  банку поручение перечислить  сумму третьему лицу, счет которого находится в другом банке, с которым  банк плательщика не имеет корреспондентских  отношений. Поручение будет исполнено, когда деньги будут зачислены  на счет этого лица. К исполнению поручения придется привлечь другие банки, для чего им следует передать право распорядиться соответствующей  безналичной суммой. Это становится возможным только в момент списания средств с корреспондентского счета  банка на корреспондентский счет банка-корреспондента. Таким образом, банк не может считаться исполнившим  обязательство до того, как спишет деньги со своего корреспондентского счета. Поэтому списание средств  со счета плательщика на какой-либо внутрибанковский счет или на корреспондентский счет банка никак не может считаться своевременным исполнением обязательства. Под упомянутым в статье 849 списанием со счета следует понимать списание средств с корреспондентского счета банка. Подтверждением тому является и правило пункта 5 Положения о порядке проведения операций по списанию средств с корреспондентских счетов (субсчетов) кредитных организаций, утвержденное приказом Банка России N 244 от 1.03.96: средства, списанные со счетов клиентов, но не оплаченные в срок из-за отсутствия средств на корреспондентском счете банка, учитываются как просроченная кредиторская задолженность. При этом важно, что срок платежа, проставленный в платежном документе (например, по обязательным платежам в бюджет), сам по себе ни к чему не обязывает банк. Банк должен, если иное специально не оговорено в договоре счета или поручении клиента, оплатить документы не позднее следующего дня с момента их поступления в банк. А этот момент определяется датой отметки принято к исполнению, проставляемой банком на документе. Таким образом, если в платежном поручении о перечислении в бюджет налога сроком платежа указан тот же день, в который поручение вручено банку, своевременной будет оплата документа на следующий день.

Правило пункта 2 статьи 847 ГК РФ, наконец, прекратило дискуссию о том, должны ли банки руководствоваться условиями  о безакцептном списании средств  со счета клиента, если условие о  таком списании включено в договор  клиента с третьим лицом. В  телеграмме Банка России от 9 ноября 1993 года указывалось (кстати, на основании  неверно истолкованного письма Высшего  арбитражного суда Российской Федерации  от 20.05.93 N С-13/ОП-167), что банк обязан осуществлять безакцептное списание со счета клиента  на основании его просьбы только в случаях, когда осуществление  операций таким путем предусмотрено  договором с банком. Не вдаваясь в рассуждения о законности данного  разъяснения, отметим главное - оно  неприменимо в настоящее время. Банк обязан принять к исполнению распоряжение клиента о списании денежных средств с его счета  по требованию третьих лиц, если в  распоряжении указаны данные, позволяющие  при предъявлении соответствующего требования, идентифицировать лицо, имеющее  право на его предъявление. Представляется, что частным случаем рассматриваемой  ситуации является списание сумм на основании  признанной должником претензии. Для  списания в банк должен быть представлен  ответ должника о признании претензии  с указанием, какую сумму и  с какого счета может списать  кредитор.

Без распоряжения клиента списание средств с его счета допускается  в случаях, предусмотренных договором  с банком, а также в случаях, установленных законом (статья 853 ГК РФ). В соответствии со статьей 4 закона о введении в действие части второй Гражданского кодекса Российской Федерации  впредь, до принятия соответствующих  законов по вопросам, которые согласно части второй Кодекса могут регулироваться только федеральными законами, применяются ранее действовавшие акты Президента России и Правительства России. Таким образом, безакцептные списания по требованию организаций и учреждений, которым это право предоставлено выше перечисленными актами (налоговые и таможенные органы, органы валютного контроля и службы занятости, фонд социального страхования и территориальный фонд медицинского страхования, газо- и энергоснабжающие организации и т.д.), производятся в прежнем порядке. Организации же и учреждения, которые пользовались этим правом на основании иных нормативных актов, теперь должны получать/взыскивать суммы со своих должников в общем порядке.

Особо следует сказать о Пенсионном фонде Российской Федерации. Право  на безакцептное списание недоимок по взносам и сумм штрафных санкций  было предоставлено его органам  постановлением Верховного Совета Российской Федерации от 27 декабря 1991 года. Постановление  Верховного Совета Российской Федерации  относилось к законодательным актам (актам, исходящим от законодательного органа), но не являлось (и не является) законом. Банк не имеет права применять  безакцептное списание на основе постановления  Верховного Совета Российской Федерации. Однако в указанном акте предусмотрено, что при взыскании недоимок и  сумм штрафных санкций органы Пенсионного  фонда пользуются правами, предоставленными налоговым органам при взыскании  не внесенных в срок налогов. А  поскольку права налоговых органов  предусмотрены в законе, представляется, что банк имеет право списывать  средства по требованию органов Пенсионного  фонда. В целом же мы имеем дело с пробелом в законе. Очевидно, что  в перечень переживших введение в  силу нового Кодекса актов законодатель просто забыл включить постановления  Верховного Совета Российской Федерации, имеющие нормативный характер. Но пункт 4 Закона о введении в силу части второй Гражданского кодекса  Российской Федерации не может толковаться  расширительно, поскольку является нормой-исключением.

В Кодекс включена норма, регулирующая отношения, возникающие в связи  с кредитованием счетов клиентов (статья 850 ГК РФ). Возникновение дебетового остатка (или, на языке банкиров, овердрафта, от английского overdraft) на счете рассматривается  как исключение из общего правила  о том, что поручения клиента  исполняются только при наличии  средств на счете плательщика (статья 864 ГК РФ). Если договором банковского  счета предусмотрена возможность  овердрафта, при его возникновении  считается, что банк предоставил  клиенту кредит. Соответственно к  таким отношениям применяются правила, регулирующие отношения по договору кредита, если договором банковского  счета не предусмотрено иное.

Если же договором счета не предусмотрена  возможность овердрафта, то при возникновении  такового все расходы и риск убытков  ложатся на банк, поскольку причиной появления дебетового сальдо на счете клиента будут неосторожные действия банка, принявшего поручение и исполнившего его при недостатке у клиента средств. Например, при исполнении поручения клиента сумма подлежащих переводу средств и взыскиваемой за совершение операции платы превысила размер средств на счете клиента. Однако банк исполнил поручение, списав безакцептно (как это часто бывает предусмотрено в договорах между банком и клиентами) суммы причитающихся ему комиссионных. Клиент обязан только вернуть как неосновательно полученную сумму, на которую был дебетован счет, но платить проценты за пользование кредитом не должен.

Услуги банка за обслуживание счетов предполагаются бесплатными (статья 851 ГК РФ), поэтому банку следует  особо оговаривать размер взимаемой  за услуги платы. Если порядок взыскания  не будет специально оговорен при  заключении договора, банк может взыскивать ее ежеквартально из средств, находящихся  на счете клиента или путем  зачета взаимных требований (статьи 851, 853 ГК РФ).

Обычным (то есть применяемым на основе указания закона) условием договора банковского  счета является правило о том, что клиенту уплачиваются проценты за пользование его средствами, находящимися в банке. Проценты уплачиваются поквартально в размере, обычно уплачиваемом банком по вкладам до востребования, если в  договоре банковского счета не будет  указано иное (статья 852 ГК РФ).

Статья 856 ГК РФ устанавливает ответственность  банка за неправильное или несвоевременное  исполнение обязанностей по договору (несвоевременное зачисление средств, неправильное их списание и т.д.) в  виде уплаты процентов на соответствующую  сумму в порядке, определенном статьей 395 ГК РФ. Проценты уплачиваются за каждый день неправомерного удержания суммы, уклонения от ее уплаты либо иной просрочки  исполнения в размере учетной  ставки банковского процента, действовавшей  в месте жительства (месте нахождения) кредитора на день возникновения  денежного обязательства. Учетная  ставка банковского процента (она  же ставка рефинансирования) устанавливается  Центральным банком Российской Федерации  и представляет собой ставку, по которой Центральный банк кредитует  банки, а также учитывает и  переучитывает векселя (статья 40 Закона о Центральном банке Российской Федерации в редакции Закона от 26 апреля 1995 года). Оговорка о применении ставки, действующей в месте жительства (месте нахождения) кредитора, на практике не действует, поскольку на территории страны устанавливается единая ставка. Официальным источником опубликования  размера ставки является журнал Вестник  Центрального банка.

Санкцию, предусмотренную статьей 395 ГК РФ, следует рассматривать как  убытки, размер которых заранее определен (хотя следует признаться, что эта точка зрения спорна). Если бы клиент не был неправомерно лишен права пользоваться своими деньгами, он мог бы отдать их в долг (положить во вклад) и получить доход, по крайней мере, по ставке рефинансирования. Проценты, уплачиваемые ему, есть компенсация неполученного им дохода. Если же в результате нарушения другой стороной денежного обязательства убытки составили большую сумму, клиент может взыскать их в части, не покрытой взысканными процентами (пункт 2 статья 395 ГК РФ). Поскольку санкция, предусмотренная статьей 395 ГК РФ, не является неустойкой, наряду с указанными процентами при нарушении обязанностей по договору банковского счета может взыскиваться неустойка (чаще всего это неустойка за просрочку исполнения, то есть пеня), предусмотренная самим договором или законом. Судебная практика рассмотрения споров, связанных с ответственностью банков перед клиентами, полностью подтверждает этот вывод.

Если договором банковского  счета не предусмотрены неустойки  за нарушение его условий, возможно применение пени, предусмотренной пунктом 7 Положения о штрафах за нарушение  порядка совершения расчетных операций, утвержденного постановлением Совета Министров СССР от 16.09.83 N 911. Действие этого постановления после принятия нового Гражданского кодекса подтверждено статьей 4 Закона о введении в действие части первой Гражданского кодекса  Российской Федерации. Следует подчеркнуть  только то, что указанная санкция  применяется в ограниченном числе  случаев, а именно, при нарушении  банком правил совершения расчетных  операций (неправильном или несвоевременном  зачислении, списании или выдаче средств), а не при любом нарушении обязанностей по договору банковского счета.

Очень важной является новелла, предусмотренная  статьей 866 ГК РФ и устанавливающая, что в случаях, когда неисполнение или ненадлежащее исполнение поручения  клиента имело место в связи  с нарушением правил совершения расчетных  операций банком, привлеченным для  исполнения поручения, ответственность  может быть возложена судом непосредственно  на этот банк. Эта норма является исключением из общего правила о  том, что должник, в нашем случае - банк, отвечает за неисполнение или  ненадлежащее исполнение обязательства  третьим лицом, на которое было возложено  исполнение (статья 403 ГК РФ). При несвоевременном  или неправильном выполнении расчетных  операций клиент по-прежнему может  предъявить требования только к банку, с которым заключен договор банковского  счета. Однако в процессе рассмотрения спора суд может привлечь непосредственно  виновника (Центральный банк Российской Федерации, если расчеты проводились  через РКЦ, или иной банк-корреспондент) в качестве соответчика и взыскать соответствующие суммы непосредственно  с него.

Банк и клиент теперь находятся  в неравном положении по вопросу  расторжения договора банковского  счета (статья 859 ГК РФ). Клиент может  в любой момент расторгнуть договор  в одностороннем порядке. Банк же может требовать прекращения  договорных отношений только в случаях, указанных (помимо общих правил, предусмотренных  статьей 450 ГК РФ - существенное нарушение  условий договора клиентом - и статьей 451 ГК РФ - существенное изменение обстоятельств, из которых стороны исходили при  заключении договора) в пункте 2 статьи 859 ГК РФ: 1) если сумма на счете клиента  окажется ниже минимального размера, предусмотренного договором и не будет восстановлена  в течение месяца (иного указанного в договоре срока) с момента предупреждения клиента; 2) при отсутствии операций по счету в течение года (или  иного предусмотренного договором  срока). Важно помнить, что во всех случаях банк может расторгнуть  договор только путем обращения  в суд. Формулировка пункта 2 статьи 859 позволяет сделать вывод, что  любые сделки, совершенные в обход  его, должны признаваться недействительными. Нельзя, например, заключить договор  банковского счета под отменительным  условием о том, что отношения  между сторонами будут считаться  прекращенными при отсутствии операций по счету в течение определенного  срока, или при заключении договора заранее получить согласие клиента  на расторжение договора при наступлении  соответствующих обстоятельств.

Формирование рыночных от-ношений  привело к постепенному восстановлению в России института коммерческого  кредитования, связанного с предоставлением  поставщиками (производителями) товаров (работ, услуг) своим покупателям  кредита в виде отсрочки платежа, оформляемого либо векселем, либо открытием  на имя покупателя банковского счета, в дебет которого и относится  соответствующая задолженность. Рассмотрим условия выставления и обращения  векселей.

Вообще векселя появились в  России еще в XVII веке, а документы, регулировавшие вексельный оборот, дважды уточнялись (последняя редакция вексельного  устава была принята в 1902 году). В  течение первых послереволюционных лет векселя не использовались; с  переходом к НЭПу система коммерческого  кредита была восстановлена, однако затем окончательно упразднена кредитной  реформой 1930 года, ликвидировавшей  хозяйственную самостоятельность  предприятий. Кстати, в этом же году с целью унификации порядка выпуска  и обращения векселей в разных странах в Женеве была подписана  Международная конвенция о векселях, к которой СССР присоединился  через несколько лет, одновременно утвердив Положение о переводном и простом векселе . Несмотря на наличие  такого документа, векселя, после их отмены в 1930 году, вплоть до девяностых годов во внутреннем обороте не использовались. В то же время в сфере внешней  торговли они находили применение (для  чего, собственно, и было принято вышеназванное Положение... ), причем получателем сумм по векселям являлся специальный банк, финансировавший внешнеторговые операции страны. Лишь в 1990 году в тогда еще общесоюзном законодательстве векселя были реабилитированы . А в принятом в июне 1991 года Постановлении Президиума Верховного Совета РСФСР О применении векселей в хозяйственном обороте РСФСР содержался пункт о разрешении предприятиям, организациям, учреждениям и предпринимателям осуществлять поставку продукции (выполнять работы, оказывать услуги) в кредит с взиманием с покупателей (потребителей, заказчиков) процентов, используя для оформления таких сделок векселя (при этом в качестве нормативной базы впредь до принятия соответствующего законодательства предлагалось использовать Положение о переводном и простом векселе ).

Из сказанного очевидно, что векселя  являются средством оформления кредитно-расчетных  отношений торгующих между собой  партнеров, т.е. в их основе лежат  отношения купли-продажи товаров; в этом случае продавец товаров является кредитором (торгующим в кредит), а покупатель - должником. Отсрочка платежа предоставляется в основном на срок до 3 месяцев (а иногда и на большее время), причем каких-либо видимых  процентов за это не берется, поскольку  цена товара калькулируется таким образом, что стоимость отсрочки платежа  уже включена в нее. А если оплата производится раньше, то предоставляется  скидка с покупной цены.

Существует два вида векселей: простой  и переводной. По простому векселю (его  еще называют соло-векселем, собственным  векселем) лицо, которое выставило  его (векселедатель), одновременно является и плательщиком. Иначе говоря, простой  вексель можно определить как  ценную бумагу, удостоверяющую безусловное  денежное обязательство (обещание) векселедателя  уплатить по наступлении срока платежа  определенную сумму денег владельцу  векселя (векселедержателю).

Возможны следующие варианты срока  платежа:

1) по предъявлении;

2) во столько-то времени от  предъявления;

3) во столько-то времени от  составления;

4) на определенный день.

Платеж по векселю может быть полностью или частично обеспечен  посредством аваля, даваемого третьим  лицом, что повышает доверие к  нему (см. схему 1). Аваль обычно выдается банком, для которого он представляет один из видов выдаваемого кредита. Авальный кредит (или банковский аваль) представляет собой ответственность  банка по вексельному обязательству клиента. При этом реальная выплата денег банком происходит лишь в том случае, если получатель такого кредита не в состоянии рассчитаться по своему долгу. В противном же случае сделка ограничивается согласием банка авалировать вексель со взиманием комиссионных платежей, размер которых зависит от срока действия аваля, условий его предоставления, платежеспособности клиента.

Пунктиром показан возможный учет предприятием А векселя в банке (в этом случае операции 4, 5 и 6 исключаются). Для упрощения все банковские операции с векселем выполняет один коммерческий банк.

Предприятие А имеет не-сколько  принципиальных возможностей использования  векселя. Наиболее простой вариант  заключается в том, чтобы сохранять  этот вексель до срока платежа, а  затем предъявить его к оплате. Но этот способ имеет существенный недостаток, связанный с замораживанием денежных средств, которые можно  досрочно получить по векселю. Второй вариант (если в тексте нет оговорки по приказу ) - это оплата векселем своих  обязательств перед другим предприятием, по отношению к которому держатель  векселя выступает должником. Для  этого на оборотной стороне векселя  пишется передаточная надпись - заявление  о передаче своих требований по векселю  другому предприятию; она называется индоссаментом (от in dosso (ит.) - на обороте). Его примерный текст для приведенного выше примера может быть следующим: Платите приказу предприятия  С , находящегося по адресу .... Должности, подписи индоссанта (предприятия  А ), число, печать. Вообще, официально утвержденных форм индоссаментов в положении  о векселях не имеется, поэтому на практике могут использоваться различные  их варианты, в частности, следующие.

1) Инкассовый (препоручительный) индоссамент  - Платите приказу коммерческого  банка . . . , на инкассо (инкассо  - банковская операция, при которой  банк по поручению клиента  получает причитающиеся последнему  денежные суммы на основании  денежно-товарных или расчетных  документов).

2) Бланковый индоссамент - Платите  приказу... .

3) Индоссамент на предъявителя - Платите приказу предъявителя .

4) Индоссамент, исключающий ответственность  индоссанта за платеж по векселю  - Платите приказу коммерческого  банка (предприятию) . . ., без оборота  .

Таких записей может быть достаточно много (вексель может переадресовываться до наступления срока платежа, т.е. он может покрыть несколько различных  денежных обязательств), и если на векселе  для них уже не хватает места, то к векселю присоединяется добавочный лист - аллонж. Погашение векселя может происходить двумя путями: либо владелец векселя сам предъявляет его к оплате, либо (что встречается на практике значительно чаще) он обращается в свой банк с поручением принять платеж. Такое поручение называется инкассовый индоссамент, а сама процедура взыскания банком средств по векселю - инкассированием векселя.

Значение банков в вексельном обращении  не ограничивается названной операцией, а также авалированием векселей; им принадлежит важная роль в реализации третьей возможности векселедержателя использовать вексель. Ее суть заключается  в покупке векселя коммерческим банком (учетный кредит); при этом банк заплатит бывшему владельцу  векселя не всю сумму, указанную  в нем, а за вычетом так называемой учетной ставки (дисконта), т.е. процентов, по которым банк учитывает (покупает) вексель. Для расчета учетной  суммы применяется следующая  формула:

С =(К x T x П)/36000

где С - сумма дисконта; К - сумма  векселя; T - количество дней до срока  платежа; П - учетная ставка банка.

Коммерческий банк, в свою очередь, при необходимости может передать вексель центральному банку страны (переучесть вексель). В этом случае уже центральный банк удержит  часть стоимости векселя, которая  будет называться официальной учетной  ставкой (она обычно несколько ниже учетных ставок коммерческих банков, которые могут различаться в  зависимости от времени, остающегося  до срока оплаты обязательства, степени  надежности, обеспеченности учитываемого векселя). Учетная функция центрального банка яв- ляется одним из важнейших  методов проводимой им денежно-кредитной  политики, направленной на оказание позитивного  воздействия на экономику (причем, не административными, а рыночными  способами).

Так, например, в классической рыночной экономике в период спада, экономического кризиса учетная ставка сравнительно невелика и призвана стимулировать  инвестиции и экономический рост. Логику здесь схематично можно изложить следующим образом: низкая ставка заинтересовывает коммерческие банки в переучете  векселей; следовательно, они получают возможность пополнить свои денежные запасы и могут предоставить больше кредитов, причем опять же за сравнительно небольшую плату; предприятиям в  этих условиях выгодно брать кредиты, осуществлять производственные инвестиции и расширять объемы производства. Одновременно коммерческие банки могут  устанавливать и свои учетные  ставки на низком уровне, поощряя предприятия  учитывать векселя и ускорять оборот капитала. Напротив, в период подъема экономики учетные ставки растут в целях сдерживания конъюнктуры и недопущения перегрева экономики. Такая политика банков является составной частью антикризисных (антициклических) мер, проводимых правительствами капиталистических стран и направленных на сглаживание экономических циклов и стабилизацию конъюнктуры путем регулирования общественного спроса и потребления, включая и инвестиции.

Наряду с этими (масштабными) целями учетная политика центрального банка  может преследовать и более узкие  цели, селективно воздействуя на определенные сегменты рынка. Например, стремясь поддержать экспорт предприятий своей страны, он может объявить о том, что начинает проводить переучет векселей, полученных экспортерами от покупателей своей  продукции в качестве ее оплаты. При этом с целью повышения  надежности векселей может быть поставлено условие обязательного их авалирования (вексельного поручительства) зарубежными  банками. Такая форма коммерческого  кредитования зарубежных покупателей  будет привычной для последних, а кроме того явится способом конкурентной борьбы с возможными соперниками. Другая возможность заключается в регулярном, например, поквартальном (или помесячном) объявлении центробанком сумм векселей, которые будут приниматься к  переучету (и о требованиях, предъявляемых  к ним). Подобные намерения будут  адресованы, с одной стороны, банкам, давая им сигнал о возможностях переучета  векселей, а следовательно, сначала  их учета у своих клиентов, а  с другой стороны, самим клиентам, для которых облегчается проблема оплаты векселей.

Вместе с тем значение учетной  политики центрального банка не следует  преувеличивать; ее необходимо рассматривать  лишь в совокупности с другими  инструментами, с помощью которых  он воздействует на процесс денежного  обращения (купля-продажа ценных бумаг, установление норм минимальных резервов - обязательных вкладов коммерческих банков в центральном банке и  др.).

В России решение ЦБР о введении практики переучета векселей (обязательно - товарных) принято только осенью 1994 года, причем банки обязаны не позднее  чем за 2 рабочих дня до наступления  срока платежа по векселю выкупить его обратно. Иначе говоря, используется схема соглашения об обратном выкупе (операция репо , от англ. repurchase agreement), представляющая собой в данном случае краткосрочное  кредитование банка со стороны ЦБР  под залог векселя.

Кроме продажи векселя коммерческому  банку, векселедержатель может продать  его и другим желающим по цене несколько  ниже суммы, по которой вексель должен быть погашен. Еще одной возможностью досрочного использования векселя  является получение в банке кредита  под залог (заклад) векселя.

Другим видом векселя является переводной (тратта), представляющий собой  простое и ничем не обусловленное  предложение (указание) уплатить определенную сумму по наступлении оговоренного срока. При выставлении переводного  векселя в операции могут участвовать  уже не две стороны, а три.

В приведенном примере (см. схему 2) предприятие В является выставителем векселя (векселедателем, трассантом). Поставляя предприятию С какие-либо товары, оно выставляет ему и вексель  на их оплату, где в качестве векселеполучателя (ремитента) указано предприятие  А , по отношению к которому у В  либо уже существует задолженность, либо в скором времени возникнет  необходимость оплаты. Предприятие  С - получатель товаров от В и плательщик за них (трассат) - обязан акцептовать  вексель, т.е. принять на себя обязательство  оплатить его в срок. Акцепт отмечается на лицевой стороне векселя. Так  же как и в случае с простым  векселем надежность переводного может  быть усилена путем его авалирования.

Пунктиром показан возможный учет предприятием А векселя в банке (в этом случае операции 6,7 и 8 исключаются). Для упрощения все банковские операции с переводным векселем выполняет  один коммерческий банк.

Смысл переводного векселя заключается  в том, что в условиях рыночной экономики предприятияяпостоянно  оказываются то кредиторами, то дебиторами, продавая и покупая товары с отсрочкой  платежа, оформляемой векселями. Поэтому  перевод векселя в нашем примере  используется предприятием В для  покрытия своей задолженности (полностью  или частично) предприятию А . Для  уменьшения риска утраты и ускорения  оборачиваемости векселя могут  выставляться в нескольких экземплярах. Последующее обращение переводного  векселя идентично тому, что мы уже рассмотрели на примере простого векселя.

Вексель (независимо от его вида) должен содержать следующие обязательные элементы:

1) наименование вексель , включенное  в самый текст и выраженное  на том языке, на котором  этот документ составлен;

2) простое и ничем не обусловленное  обещание уплатить определенную  сумму (для простого векселя); простое и ничем не обусловленное  предложение (указание) уплатить  определенную сумму (для переводного  векселя);

3) указание срока платежа;

4) указание места, в котором  должен совершиться платеж;

5) наименование того, кому или  по приказу кого должен быть  совершен платеж;

6) указание даты и места составления  векселя;

7) подпись векселедателя;

8) для переводного векселя - наименование  плательщика.

При отсутствии какого-либо из указанных  реквизитов вексель таковым не считается  и рассматривается как обычная  заемная расписка или другой долговой документ. Одновременно заметим, что  в векселе, который подлежит оплате сроком по предъявлении или во сколько-то времени от предъявления, векселедатель  может обусловить, что на вексельную сумму будут начисляться проценты; при этом процентная ставка должна быть указана в векселе, иначе  такое условие считается ненаписанным.

Остановимся теперь подробнее на оплате векселей. Прежде всего отметим, что  наряду с упомянутой выше операцией  по инкассированию векселей, когда  банки берут на себя ответственность  по предъявлению векселей в срок плательщику  и получению причитающихся по ним платежей в пользу их держателей, существует еще и операция домицилирования  векселей, когда плательщиком по ним  являются сами банки. Это операции по оплате банками по поручению и  за счет векселедателей (трассатов) векселей. В этом случае векселедатели заключают  с банком договор, в котором банк назначается плательщиком по векселям и обязуется своевременно их оплачивать, а векселедатель обязуется своевременно предоставить банку денежные суммы, необходимые для оплаты его векселей. Внешним признаком домицилированного  векселя служат слова уплата в ... банке , помещенные в тексте векселя.

Теперь о сроках оплаты векселя. Вексель должен предъявляться к  платежу либо непосредственно в  день, когда он должен быть оплачен, либо в один из двух следующих рабочих  дней. При неоплате векселя в срок отказ от платежа должен быть своевременно (на следующий день после истечения  даты платежа по векселю, но не позже 12 часов следующего дня) удостоверен  в нотариальной конторе, т.е. следует  заявить протест в неплатеже (однако этого можно не делать, если в  векселе есть оговорка без расходов (протеста) ). После этого (в течение  четырех рабочих дней, следующих  за днем протеста), векселедержатель может  предъявить претензии индоссантам (если они были) и выставителю  векселя. Каждый индоссант должен в  течение двух рабочих дней после  получения соответствующего извещения  сообщить его суть своему индоссанту; одновременно извещаются авалисты (в  данном случае действует следующее  правило: по векселю солидарно обязаны  перед ремитентом все те, кто поставил на нем свою подпись, за исключением индоссантов, поместивших слова без оборота на меня ). При этом держатель векселя имеет право предъявления иска ко всем этим лицам вместе и к каждому в отдельности, причем без соблюдения последовательности, в которой они обязались; такое же право принадлежит каждому, подписавшему вексель, после того как он его оплатил. Если же векселедержатель не предъявил своевременно вексель к оплате, не опротестовал его при необходимости в соответствующие сроки, то он теряет свои права на предъявление претензий к трассанту, всем индоссантам и авалисту (но не к самому должнику). В конечном счете при неоплате векселя дело передается в суд.

Основанием большинства вексельных сделок в условиях рыночной экономики  являются товарные векселя, которые  и были рассмотрены нами выше; при  этом к сказанному следует добавить, что если товар до покупателя (плательщика  по векселю, акцептовавшего его) по каким  либо причинам не дошел, то это не освобождает  его от необходимости совершить  платеж на счет векселедержателя. В  этом как раз и проявляется  существо векселя как безусловного документа. Кроме товарных, существуют и финансовые векселя, опосредующие договор займа, когда одна сторона  выдает другой определенную сумму денег, получая взамен долговое обязательство  должника - вексель. Наличие финансовых векселей возможно по причяне отсутствия в их тексте упоминания об основании  их выставления. Но одновременно это  приводит и к появлению фиктивных  векселей, не связанных с реальным перемещением ни товаров, ни денежных средств; среди финансовых векселей выделяют дружеские, встречные и  бронзовые.

Дружеские векселя представляют собой  своеобразную услугу, которая оказывается  более или менее платежеспособным предприятием другому предприятию, испытывающему финансовые затруднения  и пытающемуся их решить путем  учета векселя в банке. Встречные  векселя преследуют ту же цель, когда  одно нуждающееся в деньгах предприятие  обменивается безденежным векселем с другим (векселя одной и той  же суммы выставляются друг на друга  на один и тот же срок). Что касается бронзовых (или, как их еще называют, дутых) векселей, то их выставление  обычно происходит по инициативе предприятий, которым по причине своей финансовой несостоятельности трудно рассчитывать на получение дружеского векселя  и которые по этой причине организуют появление дутого векселя от имени  либо несуществующих (фиктивных) предприятий, либо (за небольшую плату) практически  неплатежеспособных лиц. Очевидно, что  коммерческим банкам, во избежание  учета таких векселей, следует  тщательно проверять их происхождение, в частности, требовать предъявления товарно-транспортных и других документов, которые бы подтверждали товарную основу векселя и его обеспеченность реальными материальными ценностями.

Еще одной разновидностью векселя  являются банковские, получившие значительное распространение в последние  годы как среди граждан (рассматривающих  их в качестве одного из способов более  или менее надежного вложения своих сбережений), так и среди  предприятий (для которых в условиях длительного прохождения платежей через банковскую систему на первый план выходит возможность осуществления  расчетов векселем). Для их приобретения необходимо внести вексельную сумму  на счет (в кассу) банка, после чего последний выписывает вексель. При  этом датой его составления является дата поступления денежных средств  в банк.

Различают дисконтные и процентные банковские векселя. Дисконтные векселя  погашаются по номиналу, а продаются  со скидкой (дисконтом), размер которой  и составляет доход векселедержателя. Процентные векселя продаются по номиналу, а погашаются по цене, включающей в себя сумму, набежавшую в соответствии с процентной ставкой, указанной  в векселе. В последнее время  наблюдается тенденция увеличения роли процентных векселей, как более  выгодных и для векселедателей, и  для векселеполучателей. Для первых это объясняется необходимостью выполнения резервных требований ЦБ России, рассчитываемых к номинальной  стоимости векселя. Для векселеполучателей (имея в виду юридических лиц) выгодность процентных векселей объясняется условиями  налогообложения дохода по ценным бумагам. Как известно, доходы, получаемые в  форме дивидендов и процентов (по акциям, облигациям, депозитным сертификатам и векселям, проценты по которым  указаны в самих векселях) облагаются налогом у источника этих доходов  по ставке 15%, а доходы в форме  разницы между ценой покупки  и ценой продажи (погашения) долговых обязательств включаются в полной сумме  в состав внереализационных доходов  и подлежат налогообложению в  общем порядке.

Из сказанного выше очевидны достоинства  векселя, обусловившие его активное использование в различных странах  мира. Вексель одновременно является ценной бумагой, формой коммерческого  кредита, средством обращения и  платежа во взаимных расчетах предприятий  по нескольким сделкам сразу. В России вексельный оборот, как уже отмечалось выше, пока не получил значительного  распространения (за исключением банковских векселей, а также векселей, выпускаемых  различными торговыми фирмами; однако в этих случаях для векселедателей векселя выполняли по-существу функцию  инструмента заемного финансирования, не свойственную им). Это объясняется, в частности, следующими причинами:

-отсутствием, как правило, должного  доверия к деловым партнерам;

-неуверенностью в возможности  предельно быстрого удовлетворения  своих интересов через процедуру  судебного рассмотрения исков  о погашении векселей (если партнеры оказались нечестными, либо неплатежеспособными);

-отсутствием практики про-тестования  векселей в связи с их неакцептом  или неоплатой в нотариальных  конторах, а также высокий размер  государственной пошлины (5% суммы  векселя), уплачиваемой к тому  же векселедержателями;

-отсутствием у большинства банков  опыта учетно-ссудных операций  с векселями и невозможностью  их переучета в ЦБР;

-опасениями получить фальшивый  вексель и другими причинами.

Таким образом, даже небольшой опыт использования векселей выявил целый  ряд проблем, требующих уточнения  нормативной базы. Дело в том, что  Положение о переводном и простом  векселе , принятое в 1937 году, рекомендованное  в 1991 году. Президиумом Верховного Совета РСФСР к применению на территории России впредь до принятия специального законодательства о вексельном праве  и представляющее по-существу русский  перевод Международной конвенции  о векселях, не учитывает специфики  нынешней экономической ситуации в  России. В этой связи важное значение имеют президентские указы, в  которых в явной или неявной  форме речь идет о векселях. Так, в Указе от 11 июня 1994 года - 1233 О  защите интересов инвесторов содержится запрет на публичное размещение ценных бумаг, регистрация которых не предусмотрена  законодательством. А поскольку  к таким бумагам как раз  и относятся нерегистрируемые векселя, то такое решение должно покончить  с распространившейся в России практикой  выпуска торговыми компаниями, а  иногда и банками, векселей, выполняющих  по сути не свойственную им роль краткосрочных  облигаций.

Эту же линию проводит и подписанный 23 мая 1994 года Указ Президента РФ О дополнительных мерах по нормализации расчетов и  укреплению платежной дисциплины в  народном хозяйстве - 1005, в котором  в целях практического применения прогрессивных форм расчетов и развития вексельного обращения рекомендовано  осуществить целый ряд конкретных мероприятий, реализация которых, безусловно, будет способствовать расширению практики использования векселей с акцентом на их расчетные и кредитные функции, делая их весьма полезным при разрешении различных проблем, с которыми сталкивается российская экономика.

Так, например, проблема неплатежей одной  из причин имела обусловленное инфляцией  резкое удешевление оборотных средств  предприятий и организаций. Банковский кредит, особенности которого были рассмотрены в предыдущем параграфе, к сожалению, по разным причинам (высокая  стоимость кредитных ресурсов, частые случаи их невозврата, либо несвоевременного возврата) пока далеко не в полной мере восполняет недостаток оборотных средств. А векселя в этой ситуации как раз и могут оказать конкретную помощь. Причем, если в развитой рыночной экономике речь в данном случае идет о классическом кредитовании одним предприятием другого (как это было показано на схеме 1), то в наших условиях отсутствие доверия к векселедателю простого векселя, особенно - при отсутствии аваля, получить который трудно все по той же причине неуверенности банка в платежеспособности должника, привело к распространению банковских векселей, виды которых были описаны нами выше.

Банк может с помощью своих  векселей кредитовать предприятия-должники, а последние расплачиваются ими  со своими поставщиками. Затем вексель  может пройти по цепочке от одного предприятия к другому (посредством  индоссаментов), производя, таким образом, расчеты между ними, и на каком-то этапе будет предъявлен в банк и оплачен. Естественно, выполнение банковским векселем своей расчетной  функции подразумевает надежность самого банка - эмитента векселя. Поэтому  вексельные программы, направленные на ликвидацию кризиса неплатежей посредством  внедрения банковских векселей, реализуют  достаточно известные и авторитетные банки (например, Тверьуниверсалбанк, Российский национальный коммерческий банк, Инкомбанк и др.), вовлекающие  в свои программы также и другие, в том числе менее известные, банки.

В дальнейшем вексельное обращение  в России наверняка примет более  традиционные (и цивилизованные) формы, когда предприятия-должники будут  самостоятельно выставлять векселя, получать под них вексельное поручительство банка и расплачиваться авалированным  векселем со своими кредиторами. При  этом банки, с целью минимизации  своих рисков, сопровождающих гарантийные  операции, могут практиковать авалирование векселей под залог конкретного  имущества или прав векселедателей (как это описывалось в предыдущем параграфе). Вместе с тем отсутствие необходимого опыта и навыков  соответствующих действий, неразработанность (пробелы) законодательства, регулирующего  порядок прохождения векселей при  их неоплате, может привести к появлению  и такой формы коммерческого  кредитования, когда векселя будут  обеспечиваться не авалем, проставляемым  на них банком, а отдельно оформляемой  банковской гарантией, для вступления которой в силу не требуется опротестовывать  вексель в двухдневный срок при  его неоплате (правда, это может  привести к усложнению или невозможности  процедуры передачи векселя другому  предприятию).