Анализ активов коммерческого банка (на примереОАО РСК Банк)

1.4. К   небанковским   финансовым  учреждениям,   пользующимся банковской ссудой, относятся финансовые компании, инвестиционные банки, ссудо-сберегательные ассоциации, компании по операциям с закладными, кредитные союзы,  страховые компании.  Банковские  ссуды  для  этих учреждений являются одним из основных источников денежных фондов, которые они затем направляют на различного рода кредиты, извлекая при этом из разницы в процентах соответствующую прибыль.

1.5.  Ссуды    коммерческим    банкам    выступают   инструментом перераспределения   кредитных   ресурсов   между   банками   в   рамках корреспондентских отношений.

Заемщиками  и кредиторами выступают коммерческие банки, ссуды перераспределяются на межбанковском кредитном рынке  и предоставляются для получения прибыли от разницы в процентах или для поддержания текущей ликвидности. Использование межбанковской ссуды обусловлено двумя обстоятельствами. Во-первых, на корсчетах коммерческих банков в центральном банке иногда возникает излишек средств, который создает избыточную ликвидность, что снижает рентабельность банка. Поэтому коммерческий банк будет заинтересован в выгодном размещении избыточных средств. Во-вторых, превышение спроса на заемные средства над предложением кредитных ресурсов коммерческих банков вынуждает их получать займы у банков-корреспондентов.

1.6. Ссуды брокерам  и дилерам выдаются для покупки  ценных бумаг на условиях  до   востребования.   За  ссудами   на  покупку   ценных  бумаг  обращаются как юридические, так  и физические лица.

Банки, предоставляя ссуду под ценные бумаги, должны убедиться в финансовой устойчивости эмитента и рыночной стоимости залога. Предпочтение отдается бумагам, зарегистрированным на бирже или имеющим хождение на внебиржевом рынке. Банки, выдающие ссуду под акции или облигации, должны быть проинформированы о том, что полученные заемные средства будут использованы на производственные цели или для покупки новых акций. В зарубежной практике выдача ссуды заемщикам под залог ценных бумаг подчиняется определенным правилам. Так, в США существует так называемое «Правило Ю» — распоряжение совета управляющих ФРС^*, регулирующее пределы выдачи банками ссуд юридическим лицам на покупку ценных бумаг, и «Правило Г» — распоряжение ФРС, регулирующее размер ссуды на покупку ценных бумаг физическим лицам.

1.7. Ссуды иностранным  правительственным органам выдаются  для покрытия дефицита государственного  бюджета, урегулирования платежного  баланса и проведения крупномасштабных  инвестиционных программ.

1.8. Ссуды иностранным  банкам также выдаются для финансирования больших инвестиционных программ.

1.9. Банковские  ссуды органам предоставляются  в связи с временной потребностью  их в денежных средствах в  период между налоговыми поступлениями.  Банковские ссуды наряду с  поступлениями за счет размещения долговых обязательств являются одним из существенных финансовых источников органов власти.

1.10. Банковские  ссуды частным лицам предоставляются  в форме потребительского кредита  и персональных ссуд. Такие ссуды  выдаются на покупку в рассрочку  товаров длительного пользования, и они могут быть обеспеченными   и   необеспеченными.   Потребительская ссуда частным лицам может быть выдана непосредственно заемщику или косвенно через различных  дилеров.   Банки,   занимающиеся   кредитованием   под  залог дилерских контрактов, создают у себя так называемый дилерский резерв, призванный защитить как торговца, так и банк от риска, связанного с контрактом по торговой сделке. Такие резервы обычно создаются за счет разницы между суммой, которую торговец платит банку при переуступке ему финансового контракта, и суммой, взимаемой с заемщика за выдачу ему ссуды.

9.   Классификация  банковских ссуд по числу кредиторов. По числу кредиторов кредиты  могут подразделяться на:

—ссуды, предоставляемые  одним банком;

—синдицированные (консорциальные) кредиты;

—параллельные ссуды.    

Наибольшее  распространение имеют ссуды, предоставляемые  одним банком. Однако в некоторых  случаях возникает необходимость, в силу ряда объективных причин (например, большой размер кредита, повышенный риск и т. п.), объединения усилий нескольких банков для выдачи ссуды. При этом банки объединяются в консорциумы для осуществления совместных действий.

10. По условиям  реализации ссуды различаются:

—  наличные (перечисляется на счет заемщика);

—  акцептные (банк согласен акцептовать тратту).

11. По объектам  кредитования банковские ссуды  делятся:

— на покрытие затрат в оборотные фонды;

— на покрытие затрат в основные фонды;

— на затраты  по внешнеэкономической деятельности.

Инвестиционные  операции. В процессе их совершения банк выступает в качестве инвестора, вкладывая ресурсы в ценные бумаги или  приобретая права по совместной хозяйственной деятельности.

      Указанные операции также приносят  банку доход посредством прямого  участия в создании прибыли.  Экономическое назначение указанных операций, как правило, связано с долгосрочным вложением средств непосредственно в производство.

      Разновидностью инвестиционных  операций банков является вложение  средств в конторские здания, оборудование и оплату  аренды. Указанные вложения осуществляются за счет собственного капитала банка, их назначение состоит в обеспечении условий для банковской деятельности. Эти инвестиции не приносят банку дохода.

1.2 Методические аспекты анализа активов

 

         Активные операции банка составляют существенную и определяющую часть его операций. Под структурой активов понимается соотношение разных по качеству статей актива баланса банка к балансовому итогу. Качество активов банка определяется целесообразной структурой его активов, диверсификации активных операций, объемом рисковых активов, объемом критических и неполноценных активов и признаками изменчивости активов.

      Существуют разные подходы к  определению структуры банковских  активов. 

      Многие экономисты, в частности Э. Рид, Р. Коттер, Э. Гил и Р. Смит, активы коммерческих банков разделяют на 4 основные категории (рис. 1):

1.Кассовая наличность  и приравненные к ней средства.

2.Инвестиции  в ценные бумаги.

3.Ссуды.

4.Здания и  сооружения^*.

Активы  коммерческих банков

 Рисунок 1

 

Управление активами заключается, главным образом, в размещении средств в рамках первых трех категорий. Вопросами вложения средств в здания и оборудование не приходится занижаться каждый день. Но когда подобные расходы планируются, следует, естественно, предусмотреть наличие достаточных денежных средств в соответствующие периоды.

Первая составляющая банковских активов - «Наличные деньги и приравненные к ним средства». Органы контроля и регулирования требуют от банков держать часть средств в наличной форме или в форме вкладов до востребования на счетах в других банках. Кроме того, кассовая наличность необходима для размена денег, возврата вкладов, удовлетворения запроса на ссуды и покрытия различных операционных расходов, включая заработную плату персонала, оплату различных материалов и услуг.

Важным резервом являются, конечно, наличные деньги в сейфах банка. Но руководство банка, естественно  стремится сократить их величину до минимума, определяемого соображениями  безопасности. К тому же в стране  издержки по охране и страхованию кассовой наличности весьма значительны, доходов наличные деньги не приносят. Средства на счетах в банках-корреспондентах также практически не приносят доход. Поэтому статья «Наличные деньги и приравненные к ним средства» наиболее для банка ликвидна, но наименее прибыльна.

Что касается статьи «Ценные  бумаги», нужно контрастировать, что  на сегодня большая часть всех инвестиций в ценных бумагах приходится на государственные ценные бумаги. Инвестиции в краткосрочные правительственные бумаги обычно приносят меньший доход, но являются высоколиквидным видом активов с нулевым риском непогашения и незначительным риском изменения рыночной ставки. Долгосрочные ценные бумаги обычно приносят высокий доход в течение длительного периода. Для увеличения доходов банка обычно инвестируют средства в облигации государственных учреждений и - в ограниченных масштабах - в первоклассные облигации корпораций.

Простейшим с точки  зрения применения является метод, названный  методом общего фонда средств. Многие банки широко используют данный метод, особенно в периоды избытка денежных ресурсов. Внедрение второго метода - распределения активов или конверсии средств - связано со стремлением преодолеть некоторые недостатки первого. Использование третьего подхода обусловлено необходимостью применения современных научных методов маркетингового управления и анализа, как правило, с применением ЭВМ.

Остановимся подробнее на методе общего фонда средств. Средства, за размещение которых отвечает коммерческий банк, поступают из различных источников, включая вклады до востребования, сберегательные, срочные вклады, а также собственный Капитал банка. В основе данного метода лежит идея объединения всех ресурсов. Затем совокупные средства распределяются между теми видами активов (ссуды, правительственные ценные бумаги, кассовая наличность и т.д.), которые считаются наиболее подходящими. В модели общего фонда средств для осуществления конкретной активной операции не имеет значения, из какого источника поступили средства, пока их размещение содействует достижению поставленных перед банком целей.

Задачей номер один при  определении структуры размещения средств является установление их доли, выделяемой в качестве первичного резерва. Эта категория активов носит  функциональный характер, она не фигурирует в балансовых отчетах коммерческих банков. Тем не менее, ей придается большое значение. В первичные резервы включают те активы, которые могут быть немедленно использованы для выплаты изымаемых вкладов и удовлетворения заявок на кредиты. Это - главный источник ликвидности коммерческого банка. Необходимо отметить, что резервы первой очереди включают как обязательные резервы, служащие обеспечением обязательств по вкладам, так и остатки наличных денег, достаточные, по мнению руководства банка, для повседневных расчетов.

Задачей номер два при  размещении средств  будет создание "некассовых" ликвидных активов, которые к тому же приносят определенный доход. Эти вторичные резервы включают высоколиквидные доходные активы, которые с минимальной задержкой и незначительным риском потерь можно превратить в наличные средства. Основное назначение резервов второй очереди - служить источником пополнения первичных резервов.

Объем вторичных  резервов определяется косвенно, теми же факторами, под воздействием которых изменяются вклады и ссуды. Банку, у которого сумма вкладов и спрос на кредит сильно колеблется, требуется увеличенный резерв второй очереди, в сравнении с банком со стабильным объемом вкладов и кредитов. Как и в рамках резервов первой очереди, для вторичных резервов также устанавливают определенный процент от общего объема средств. Руководство конкретного банка может взять для определения доли средств, помещаемых во вторичные резервы, отношение к общей сумме активов стоимости ценных бумаг государства.

Третий этап размещения средств по методу общего фонда средств - формирование портфеля кредитов. После того как банк определил размеры первичных и вторичных резервов, он имеет возможность предоставлять ссуды своим клиентам. Это основной вид банковской деятельности, приносящий доход. Ссуды - самая важная часть банковских активов, а доходы по ссудам - наиболее крупная составляющая банковской прибыли. Ссудные операции являются одновременно и самым рискованным видом банковской деятельности.

Наконец, в последнюю очередь при размещении средств определяется состав портфеля ценных бумаг. Средства, остающиеся после удовлетворения законных потребностей клиентов в кредитах, могут быть помещены в сравнительна долгосрочные первоклассные ценные бумаги. Назначение портфеля инвестиций - приносить банку доход и быть дополнением резерва второй очереди по мере приближения срока погашения долгосрочных ценных бумаг.

Следовательно,   использование   метода   общего   фонда  средств   в управлении  активами  открывает банку широкие  возможности выбора категорий активных операций.  Этот метод устанавливает приоритеты, которые формируются в довольно общем плане. Указанный метод не содержит четких критериев для распределения средств по активам и не дает окончательного решения дилеммы "ликвидность-прибыльность", поскольку все зависит от интуиции и опыта банковского руководства.

В этой связи  используется метод распределения  активов. При подходе к размещению средств с позиций фонда средств  много внимания уделяется ликвидности и не учитываются различия требований ликвидности по отношению к вкладам до востребования, сберегательным вкладам, срочным вкладам и основному капиталу. Метод распределения активов, известный также как метод конверсии средств, позволяет преодолеть ограниченность метода общего фонда средств. Модель распределения активов устанавливает, что размер необходимых банку ликвидных средств зависит от источников привлечения фондов. С помощью данного метода делается попытка разграничить источники средств в соответствии с нормами обязательных резервов и скорость  их обращения или оборачиваемостью. Например, вклады до востребования требуют более высокой нормы обязательных резервов по сравнению со сберегательными и срочными вкладами, и скорость их оборота, как правило, также выше, чем у других видов вкладов. Поэтому увеличенная доля каждой денежной единицы вклада до востребования должна помещаться в первичные и вторичные резервы и меньшая часть - в такие инвестиции, как ссуды под закладные на жилые дома или долгосрочные; облигации муниципальных органов. Модель определяет несколько "центров ликвидности - прибыльности" внутри самого банка, используемых для размещения средств, привлеченных банком из разных источников. Эти центры получили название "банков внутри банка", поскольку размещение средств из каждого центра осуществляется независимо от размещения средств из других центров. Иными словами, в банке как бы существуют: банк вкладов до востребования, банк сберегательных вкладов, банк срочных вкладов и банк основного капитала.