Денежная система Республики Беларусь

Достоинство (номинал), меры веса, изображение и другие характеристики национальной денежной единицы также  определяется Национальным банком Республики Беларусь. На Национальный банк возложено обеспечение изготовления, хранения, обновления банкнот и монет.

В целях обеспечения  единства в организации оборота  наличных денег Национальный банк Республики Беларусь разрабатывает и утверждает:

– порядок ведения  кассовых операций в народном хозяйстве;

– правила перевозки, хранения и инкассации наличных денег, методы и способы их инкассации;

– правила совершения эмиссионно-кассовых операций;

– правила признаков  платежности денежных законов [13, с. 188].

В январе-декабре 2011 г. в результате воздействия внешних факторов, связанных с мировым финансово-экономическим кризисом, макроэкономическая ситуация в стране по сравнению с аналогичным периодом 2010 года характеризовалась замедлением темпов экономического роста, снижением инвестиционной активности, замедлением темпов роста реальных денежных доходов населения, а также увеличением отрицательного сальдо внешнеторговых операций [19].

В январе-декабре 2011 г. монетарная политика проводилась в соответствии с Основными направлениями денежно-кредитной политики Республики Беларусь на 2011 год, утвержденными Указом Президента Республики Беларусь.

В Беларуси с начала 2011 года произошло значительное ухудшение состояния внешней торговли товарами и услугами. Рост внешнеэкономической несбалансированности привел к значительному росту спроса на иностранную валюту на внутреннем валютном рынке. Для сохранения золотовалютных резервов и снижения давления на курс белорусского рубля Национальным банком Республики Беларусь и Правительством Республики Беларусь был принят ряд оперативных мер временного характера, направленных на изменение условий функционирования внутреннего валютного рынка.

В целях выравнивания внешних и внутренних дисбалансов  экономики Национальным банком Республики Беларусь 24 мая 2011 года было проведено единовременное снижение обменного курса белорусского рубля и корректировка центрального значения коридора колебаний стоимости корзины иностранных валют. Данное решение принято в рамках поэтапного сближения обменного курса белорусского рубля на различных сегментах валютного рынка.

Курсовая политика была направлена на сохранение финансовой стабильности и устойчивости курса белорусского рубля к корзине иностранных валют, включающей в равных долях доллар США, евро и российский рубль.

К 31 декабря 2011 года параметры изменения курса белорусского рубля к стоимости корзины иностранных валют находились в плохом состоянии. За указанный период стоимость корзины иностранных валют увеличилась на 171,73 процента. С учетом сложившихся взаимных курсов иностранных валют официальный обменный курс белорусского рубля в 2011 году снизился к доллару США на 178,33 процента, к евро – на 171,86 процента, к российскому рублю – на 165,14 процента [19].

Для своевременной реакции  курсовой политики на дополнительные неблагоприятные внешние факторы, границы допустимых колебаний стоимости корзины иностранных валют были расширены с плюс/минус 5 до плюс/минус 10 процентов.

Динамика индексов номинального курса белорусского рубля к валютам стран - основных торговых партнеров (единиц иностранной валюты за один белорусский рубль) представлена в Таблице 3.1.

 

Таблица 3.1 - Динамика индексов номинального курса белорусского рубля к валютам стран - основных торговых партнеров за 2009-2011 гг.

Год	к российскому  рублю	к евро	к доллару США	эффективный*
2009	0,865	0,690	0,771	0,838
2010	0,776	0,679	0,723	0,774
2011	0,484	0,417	0,466	0,483

Процентная  политика. В целях снижения инфляционно-девальвационного давления, дальнейшего стимулирования привлечения рублевых банковских вкладов физических и юридических лиц ставка рефинансирования в 2011 году значительно менялась (с 12 процентов годовых в марте 2011 года до 45 процентов годовых в декабре 2011 года).

Cтавки по операциям  Национального банка Республики Беларусь на финансовом рынке за 2011 – начало 2012 года представлены в таблице 3.2.

Ставка рефинансирования и ставки на межбанковском рынке  оказывали влияние на формирование процентных ставок по депозитам и  кредитам в национальной валюте.

Таблица 3.2 - Cтавки по операциям Национального банка Республики Беларусь на финансовом рынке за 2011 – начало 2012 года

	18.01.11	16.03.11	01.06.11	01.09.11	12.12.11	15.02.12
Постоянно доступные операции
кредит овернайт	16,00%	18,00%	25,00%	37,00%	70,00%	68,00%
СВОП овернайт (по национальной валюте)
депозиты овернайт	7,00%	7,00%	13,00%	18,00%	30,00%	30,00%
Двусторонние  операции
ломбардный  кредит по фиксированной ставке	16,00%	18,00%	25,00%	37,00%	70,00%	68,00%
сделки СВОП (по национальной валюте)**	13,00%	15,00%	25,00%	37,00%	70,00%	68,00%
Операции  на открытом рынке
ломбардный  кредит на аукционной основе	не выше 16.0% и  не ниже ставки рефинансирования	не выше 18.0% и  не ниже ставки рефинансирования	не выше 25.0% и  не ниже ставки рефинансирования	не выше 37.0% и  не ниже ставки рефинансирования	не выше 70.0% и  не ниже ставки рефинансирования	не выше 68.0% и  не ниже ставки рефинансирования
покупка ценных бумаг на условиях РЕПО
депозиты на аукционной основе	не ниже 7% и  не выше ставки рефинансирования	не ниже 7% и  не выше ставки рефинансирования	не ниже 13.0% и  не выше ставки рефинансирования	не ниже 18.0% и  не выше ставки рефинансирования	не ниже 30.0% и  не выше ставки рефинансирования	не ниже 30.0% и  не выше ставки рефинансирования
эмиссия краткосрочных  облигаций  Национального банка
продажа ценных бумаг на условиях РЕПО

 

Динамика ставок кредитно–депозитного рынка Республики Беларусь за период с 2011 до 2012 года менялась следующим образом:

1. средние процентные ставки по депозитам в национальной валюте для юридических лиц:

- по депозитам до  востребования за 2011 год возросли с 9,6% до 57,3% (среднее значение составляет 41,3%) в 2011 году, а вот в 2012 году они снизились с 50,3% в январе до 38,4% в феврале;

- по депозитам на срок до 1 года в 2011 году процентные ставки варьировались с 9,8% до 53,8%, в январе 2012 года средняя процентная ставка составила 53,9%, в феврале - 44,1%;

- по депозитам на  срок более 1 года средняя процентная  ставка за январь-декабрь 2011 года  составила 18,9% (возросла с 7,7% в январе до 46,6% в декабре), в январе 2012 года она составила 45,4%, в феврале – 39,0%.

2. средние процентные ставки по депозитам в национальной валюте для физических лиц:

- по депозитам до  востребования за 2011 год возросли  с 3,5% до 19,2% (среднее значение составляет 7,6%) в 2011 году, а вот в 2012 году они снизились с 16,6% в январе до 13,1% в феврале;

- по депозитам на  срок до 1 года в 2011 году процентные  ставки варьировались с 15,3% до 54,3%, в январе 2012 года средняя процентная ставка составила 54,8%, в феврале - 53,2%;

- по депозитам на  срок более 1 года средняя процентная  ставка за январь-декабрь 2011 года  составила 29,5% (возросла с 15,9% в  январе до 58,1% в декабре), в январе 2012 года она составила 57,3%, в  феврале – 52,8%;

3. средние процентные ставки по кредитам в национальной валюте для юридических лиц:

- на срок до 1 года  увеличилась с 12,8% до 52,5% в 2011 году, в январе 2012 года средняя процентная ставка составила 55,3%, в феврале – 53,3%;

- на срок свыше 1 года ее значения в 2011 году варьировались с 10,5% в январе до 25,3% в декабре, за два первых месяца 2012 года средняя процентная ставка составила 41,2% и 24,6% соответственно;

4. средние процентные ставки по кредитам в национальной валюте для физических лиц:

- на срок до 1 года увеличилась с 18,5% до 41,4% в 2011 году, в январе 2012 года средняя процентная ставка составила 40,8%, в феврале – 39,8%;

- на срок свыше 1 года ее значения в 2011 году  варьировались с 11,0% в январе до 20,1% в декабре, за два первых месяца 2012 года средняя процентная ставка составила 24,7% и 16,3% соответственно.

Процентные ставки по кредитам и депозитам в иностранной  валюте за 2011 г представлены в Таблице 3.3.

 

Таблица 3.3 - Динамика ставок кредитно-депозитного рынка за 2011 г.

	Январь	Март	Июнь	Сентябрь	Декабрь	Янв-дек 2011
А. Средние процентные ставки	9,6	9,2	14,0	27,2	57,3	41,3
в национальной валюте
1. Вновь привлеченные  депозиты
юридических лиц
до востребования
на срок до 1 года	9,8	13,0	17,9	30,9	53,8	32,0
на срок свыше 1 года	7,7	10,1	16,9	26,4	46,6	18,9
физических  лиц	3,5	2,2	5,0	10,5	19,2	7,6
до востребования
на срок до 1 года	15,3	15,6	23,1	34,8	54,3	31,3
на срок свыше 1 года	15,9	16,9	22,8	37,0	58,1	29,5
2. Вновь выданные  кредиты	12,8	13,7	21,0	35,4	52,5	28,2
юридическим лицам
на срок до 1 года
на срок свыше 1 года	10,5	9,5	13,7	22,0	25,3	18,1
физическим  лицам	18,5	17,6	20,1	28,3	41,4	25,4
на срок до 1 года
на срок свыше 1 года	11,0	13,1	12,0	15,6	20,1	13,7
Б. Средние процентные ставки	1,0	-	0,0	1,0	-	0,6
в СКВ
3. Вновь привлеченные  депозиты
юридических лиц
до востребования
на срок до 1 года	3,9	4,2	5,8	6,0	5,8	5,3
на срок свыше 1 года	7,1	7,0	7,9	8,6	8,3	7,8
физических  лиц	0,3	0,2	0,1	0,1	0,2	0,2
до востребования
на срок до 1 года	6,6	6,8	7,7	8,3	7,9	7,5
на срок свыше 1 года	7,2	7,3	9,2	9,7	9,1	9,1
4. Вновь выданные  кредиты	8,0	8,2	9,3	9,7	10,2	9,5
юридическим лицам
на срок до 1 года
на срок свыше 1 года	7,3	7,9	8,7	8,8	9,8	8,7
физическим  лицам	-	-	-	-	-	-
на срок до 1 года
на срок свыше 1 года	-	-	-	-	-	-

 

На конец 2011 года международные резервные активы в определении Специального стандарта распространения данных Международного валютного фонда оцениваются в размере 7335,1 млн. долларов США.

Параметры развития банковского сектора. В январе – декабре 2011 г. активы банков возросли на 23,1 процента (на 14,63 трлн. рублей), требования банков к экономике – на 31,3 процента (на 14,76 трлн. рублей), в том числе в национальной валюте – на 33,2 процента (на 10,6 трлн. рублей).

По итогам работы за 2011 г. прирост нормативного капитала банковского сектора составил 12,1 процента, рентабельность капитала сложилась на уровне 8,53 процента, доля проблемных активов в активах банков, подверженных кредитному риску, составила 5,51 процента.

Функционирование  платежной системы. В 2011 г. в автоматизированной системе межбанковских расчетов проведено платежей на сумму 942,3 трлн. рублей, что выше на 70,8 процента, чем в аналогичном периоде 2010 года.

Денежно-кредитная  политика Республики Беларусь в 2011 году направлена на формирование условий стабильного экономического развития Республики Беларусь, выполнение показателей социально-экономического развития страны и повышение благосостояния населения, прежде всего, путем обеспечения устойчивости белорусского рубля, в том числе его покупательной способности и курса по отношению к иностранным валютам; развития и укрепления банковской системы; повышения надежности и безопасности функционирования платежной системы [19].

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Таким образом, деньги - вид  финансовых активов, который может  быть использован для сделок. Деньги являются общим эквивалентом стоимости. Они служат средством обмена и платежа, являются единицей счета, являются средством сохранения стоимости. Все деньги можно разделить на 4 большие группы в зависимости от ликвидности. Современные деньги представлены наличными и безналичными деньгами. Говоря о покупательной способности денег, прежде всего, имеется в виду их связь с инфляцией, т.е. обесценением. Данная проблема является одной из основных проблем макроэкономического равновесия в стране. С одной стороны эмиссия стимулирует рост, с другой, как отмечалось, приводит к инфляции. Поэтому от грамотной политики центрального банка зависит очень многое.

Денежная система представляет собой устройство денежного обращения  в стране, которое сложилось исторически  и закреплено национальным законодательством. Денежная система присутствует в той или иной мере в каждой стране, отличаясь лишь некоторыми элементами.