Автор работы: Пользователь скрыл имя, 01 Августа 2013 в 19:02, курсовая работа
В последние годы на рынке кредитования малого бизнеса происходят достаточно значимые изменения.
Первое, что хотелось бы отметить — банки, и государство стали уделять этому сегменту больше внимания. Например, уже реализуется ряд программ — и на уровне областей, и на уровне Минэкономразвития — связанных с разделением в том или ином виде рисков по кредитованию банками малого бизнеса. Это и система компенсации стоимости поручительства, и инструментарий поручительства со стороны государственных фондов.
Преимущества автокредитов ВТБ24:
Кредитные карты ВТБ24 — это выгодно:
Российский банковский сектор остается уязвимым к внешним шокам, и его динамика в 2012 году во многом будет определяться ситуацией на мировых финансовых рынках.
Сегодня очевидно, что программы господдержки в 2012 году не дадут рынку заметного ускорения, и ключевым драйвером станут новые продукты банков, основанные на адаптации розничных технологий к сегменту МСБ (кредитные фабрики), и консультирование заемщиков.
Вместе с тем сдерживать рост всего кредитного рынка будут два фактора. С одной стороны, к концу 2011 года были практически полностью исчерпаны ключевые источники роста кредитного портфеля: переток средств из ценных бумаг и снижение достаточности капитала. С другой стороны, высока вероятность ужесточения монетарной политики Банком России. С учетом стабильно высоких цен на нефть и повышения тарифов на услуги ЖКХ в середине года, регулятор уже в ближайшее время может начать стерилизацию денежной массы. Ключевыми драйверами роста рынка кредитования МСБ является поддержка государства в части снятия барьеров и мер, направленных на увеличение доли малых предприятий в ВВП.
Сдерживающее влияние именно на кредитование МСБ в 2012 году способны оказать новации в регулировании кредитных рисков. Введение данных поправок может поставить под удар часть бизнеса, прежде всего, малых и средних банков, основа клиентской базы которых – небольшие предприятия без рейтингов. Анализ показывает, что для средних предприятий расходы на получение рейтинга окупаются за счет снижения ставки по кредиту. Однако для массового распространения рейтингов среди заемщиков потребуется длительное время, поэтому в краткосрочной перспективе введение поправок приведет либо к ограничению предложения кредитов со стороны банков, либо к снижению спроса со стороны бизнеса в ответ на рост стоимости заимствований. Данная проблема осложняется на фоне роста реальных и номинальных ставок на рынке. По оценкам Рейтингового Агентства ЭКСПЕРТ РА, с середины 2011 года стоимость заимствования для МСБ начала расти. Повышение стоимости кредитов МСБ составило 1-2 пункта, что отражает ситуацию с депозитами: банки привлекают средства клиентов под более высокие ставки, поэтому дорожают кредиты. При этом реальные ставки растут быстрее номинальных из-за снижения инфляции. В результате введение поправок может отразиться на расстановке сил на рынке и вновь привести к росту доли крупных банков
Сгладить негативный эффект данных мер могла бы прямая поддержка кредитования с использованием двухуровневой модели рефинансирования, однако на нее до сих пор приходится лишь 3-4% рынка. Более того, по мнению многих банков, анонсированная МСП Банком переориентация своей политики на поддержку инновационных проектов может, по крайней мере на первых порах, привести к сокращению выделяемого им финансирования. Шансы торговых предприятий, к которым относится большинство субъектов МСБ, попасть в портфель кредитов, рефинансируемый в МСП Банке, резко снижаются. Вместе с тем, если и ранее значительная доля средств МСП Банка направлялась в производственный сектор, то теперь она может превысить 70-80%. От оперативного насыщения сектора малого и среднего бизнеса, которое было призвано решить задачу поддержки сектора в условиях кризиса, мы перешли к адресной, точечной поддержке субъектов МСБ в приоритетных отраслях экономики, ориентированных на внедрение инноваций и модернизацию производства.
Поддержку рынку кредитования МСБ способны оказать позитивные ожидания самих субъектов малого и среднего бизнеса относительно состояния делового климата в стране. Так, индекс «ТРАСТ Индекс МСБ», показывающий предпринимательские настроения, вырастет, согласно прогнозу, с текущего уровня в 83 пункта до 86 пунктов к октябрю. Малые и средние предприниматели находятся ближе к населению, они более мобильны и оперативны, а значит, раньше улавливают зарождающиеся экономические тенденции, которые безусловно, отражаются на потребительском спросе.
«Траст Индекс МСБ» представляет собой оценку восприятия малым и средним бизнесом предпринимательского климата в России. Индекс может принимать значение от 1 до 200. Значение индекса в диапазоне от 0 до 100 свидетельствует о преобладании негативных оценок, от 100 до 200 – о преобладании позитивных оценок.
Индекс представляет собой баланс позитивных и негативных оценок факторов, определяющих развитие рынка МСБ. Факторы выбираются в рамках опроса субъектов МСБ (максимум 5 факторов), вес каждого фактора в индексе определяется на основе частоты ответов на вопрос о факторах.
Индекс фиксирует не только текущие оценки предпринимательского климата в России, но и прогнозные значения. Особенностью проведения исследования является то, что респонденты не только дают оценку факторов, но и предварительно указывают их значимость.
Рисунок 1 – Значение индекса «Траст Индекс МСБ»
Прогноз улучшения бизнес-климата предприятий МСБ в марте 2012 года оправдался в полной мере, значение «Траст Индекса МСБ» – 83 пункта.
В ближайшее время предприятия ожидают дальнейшего улучшения условий своего функционирования (рост индекса с 83 до 86 пунктов).
В то же время сохраняется преобладание негативных оценок бизнес-климата (индекс МСБ <100 пунктов).