Контрольная работа по "Менеджменту"

Сумма пополнения (Q) вычисляется  по формуле:

где V - прогнозируемая потребность  в денежных средствах в периоде (год, квартал, месяц);

с - расходы по конвертации  денежных средств в ценные бумаги;

r - приемлемый и возможный  для предприятия процентный доход  по краткосрочным финансовым  вложениям, например, в государственные  ценные бумаги.

Таким образом, средний  запас денежных средств составляет Q деленное на 2, а общее количество сделок по конвертации ценных бумаг в денежные средства (k) равно:

 

Общие расходы (ОР) по реализации такой политики управления денежными  средствами составят:

Первое слагаемое в  этой формуле представляет собой  прямые расходы, второе - упущенная  выгода от хранения средств на расчетном счете вместо того, чтобы инвестировать их в ценные бумаги.

1) Q = =565,68

2) 565,68/ 2 = 282,84 тыс. руб. - средний размер денежных средств  на расчетном счете;

3) 80 000 / 282,84 = 282,84 - общее  количество сделок по трансформации ценных бумаг в денежные средства за год.

Таким образом, политика компании по управлению денежными средствами и их эквивалентами такова: как  только средства на расчетном счете  истощаются, компания должна продать  часть ценных бумаг приблизительно на сумму в 565,68 тыс. руб.

Такая операция будет  выполняться примерно 2-3 раза в год. Максимальный размер денежных средств  на расчетном счете составит 565,68 тыс. руб. средний

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 ОТВЕТЫ НА ТЕСТОВЫЕ  ВОПРОСЫ

 

1. По формуле: 
Текущие активы (без денежных средств) - Текущие пассивы 
Можно определить:  
а) Величину собственного оборотного капитала 
 
2. В активе баланса предприятия отражаются 
а) Запасы и затраты 
 
3. В пассиве баланса предприятия отражаются: 
б) Источники собственных средств 
 
4. Любой контракт, по которому происходит одновременное увеличение финансовых активов одного предприятия и финансовых обязательств другого предприятия называется: 
г) Финансовым инструментом 
 
5. К первичным финансовым инструментам относится: 
г) дебиторская задолженность 
 
6. Функцией финансового менеджмента как специальной области управления предприятием является функция:  
г) управление капиталом 
 
7. Дополнительное вложение инвестиций в основные фонды 
б) увеличивает силу производственного рычага 
 
8. Значения коэффициента рентабельности в точке без убыточности 
а) Равно 0 
9. Определить для каждой конкретной ситуации объема выпуска, обеспечивающего безубыточную деятельность, называется методом: 
в) Критического объема продаж 
 
10. Модель стабильной выплаты дивидендов применяется если: 
б) предприятие зрелое 
 
11. Стоимость акции представляет собой: 
б) сумму дивиденда и номинальной стоимости акции 
 
12. Балансовая цена акции: 
б) это цена по которой акции торгуется на первичном фондовом рынке 
 
13. Чистый денежный поток 
е) нет верного ответа 
Чдп = прибыль фирмы + амортизация 
 
14. Если ценные бумаги являются объектом купли-продажи на фондовом рынке и срок их обращения превышает 1 год, то эти ценные бумаги относят к категориям: 
г) инструмента рынка капитала 
 
15. Дивидендная политика, осуществляется с целью увеличения курсовой стоимости акции осуществляется в форме: 
в) выкупа собственных акций 
 
16. Кредитные риски возникают: 
в) при задержке выплаты заработной платы работникам 
 
17. В зоне допустимого риска предприятия 
б) теряет расчетную прибыль 
 
18. Доходность и риск инвестиционного портфеля 
б) изменяются в одном направлении 
 
19. По формуле 
 
PV= _FV_ 
(1+d)n 
 
Можно определить: 
б) дисконтированную величину денежных средств 
 
20. Оптимальный размер партии поставки запасов 
а) рассчитывается по модели Миллера - Орра

 

 

 

 

 

 

 

 

 

СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ

Большаков С.В. Основы управления финансами. — М.: ФБК-Пресс, 2008. - 234 с.

Герчикова И.Н. Финансовый менеджмент.–  М.: Консалтбанкир, 2008. – 208 с

Грязнова А.Г., Ленская С.А., Федотова М.А.Оценка бизнеса. - М.: Финансы и статистика, 2008. – 203 с.

Джеймс С. Ванхорн, Джон М. Вахович. Основы финансового менеджмента. —  М.: «Вильямс», 2008. — 1232 с.

Ковалев В.В. Финансовый менеджмент. Теория и практика. - М.: Финансы и статистика, 2007. – 303 с.

Колчина Н.В Финансовый менеджмент. – М.: Юнити, 2008. – 550 с.

Крейнина М.Н. Финансовый менеджмент. – М.: Издательство «Дело и Сервис», 2008. - 304 с.

Крейнина М.Н. Цели и задачи финансового  менеджмента // Менеджмент в России и за рубежом. – 2008. - №5.

Литовских А.М. Финансовый менеджмент. Таганрог: Изд-во ТРТУ, 2008. – 238 с.