Разработка программы управления рисками

Автор работы: Пользователь скрыл имя, 06 Ноября 2013 в 11:13, творческая работа

Краткое описание

Вопросы построения систем риск-менеджмента крупных и средних предприятий сегодня как никогда актуальны: внедрение технологий комплексного управления рисками, затрагивающими все аспекты деятельности, являются важнейшим фактором конкурентоспособности организации. Нестабильная политическая ситуация, высокие риски инвестирования, изменения в законодательстве, быстрый рост масштабов бизнеса провоцируют убытки и потери на российских предприятиях. Построение системы профилактики конфликтов и чрезвычайных ситуаций в этих условиях становится необходимым элементом успешной работы организации.

Скачать в ZIP архиве (87.03 Кб) Сколько стоит заказать работу?

Вложенные файлы: 1 файл

RGR_po_risk-menedzhmentu (1).doc

— 430.50 Кб (Скачать файл)

Что касается коэффициента финансовой устойчивости, то он намного ниже ориентира (0,75), что свидетельствует о кризисном финансовом положении строительной компании «Эльбрус», другими словами, предприятие неустойчиво.

Коэффициент абсолютной ликвидности является наиболее жестким критерием ликвидности предприятия и показывает, какая часть краткосрочных заемных обязательств может быть при необходимости погашена немедленно за счет имеющихся денежных средств. Описываемый коэффициент снижается с течением времени, но не является высоким по сравнению с ориентиром (0,2-0,5), тем не менее, при небольшом его значении предприятие может быть всегда платежеспособным, если сумеет сбалансировать приток и отток денежных средств по объему и срокам. Кроме того, уточненный коэффициент ликвидности находится в пределах нормы. По данному показателю можно судить о возможности получения банковского кредита.

Значения коэффициента покрытия значительно превышают ориентир (1), что говорит о значительном превышении кредиторской задолженности над дебиторской. Судя по данному коэффициенту можно говорить о благоприятном финансовом состоянии ООО «Эльбрус».

В целом финансовое состояние строительной компании «Эльбрус» признается неблагоприятным.

Таким образом, доходность и эффективность производственно-хозяйственной деятельности ООО «Эльбрус» повышается, но степень использования финансовых средств недостаточно велика.

В ходе анализа были выявлены следующие риски:

неустойчивость спроса;
снижение цен конкурентами;
увеличение производства у конкурентов;
рост налогов;
неплатежеспособность потребителей;
зависимость от поставщиков;
падение ликвидности;
риск неплатежеспособности;
рост процентных ставок;
риск банкротства и другие.

На основе анализа отчетности строим профиль риска в таблицах 5, 6.

Таблица 5

Бухгалтерский баланс, т.р.

АКТИВ	Годы			Профиль риска	Вид риска
АКТИВ	2001	2002	2003	Профиль риска	Вид риска
Внеоборотные активы	1485,462	1948,462	1842		Ценовые и имущественные риски
Нематериальные активы	10,863	8,863	-		Риск морального износа нематериальных активов, оборудования. Риск замораживания строительства. Ценовой риск
Основные средства	1403,14	1900,14	1682,5
Незавершенное строительство	-	-	159,5
Доходные вложения в материальные ценности	-	-	-
Долгосрочные финансовые вложения	70,959	39,459	-
Прочие внеоборотные активы	-	-	-
2. Оборотные активы	4219,143	7818,143	9875,5		Риск затоваривания производства. Риск невозврата дебиторской задолженности. Риск потери ликвидности и снижения платежеспособности предприятия.
Запасы	774,845	4775,345	6509,5
НДС по приобретенным ценностям	1846,309	2929,309	1686,5
Дебиторская задолженность (платежи по которой более чем через 12 месяцев)	-	-	-
Дебиторская задолженность (платежи по которой в течение 12 месяцев)	0,762	0,762	1162,5
Краткосрочные финансовые вложения	12,388	88,388	76
Денежные средства	1584,839	24,339	34,5
Прочие оборотные активы	-	-	406,5
БАЛАНС	5704,605	9766,605	11717,5
ПАССИВ
3. Капитал и резервы	-890,1	-1329,6	-1547		Риск недостаточности капитала. Риск зависимости от заемного капитала. Риск неэффективного вложения прибыли
Уставный капитал	8,2	8,7	158,5
Добавочный капитал	-	-	-
Резервный капитал	-	-	-
Фонд социальной сферы	-	-	-
Целевое финансирование и поступления	-	-	-
Нераспределенная прибыль прошлых лет	-	-	-
Непокрытый убыток прошлых лет	-570,820	-1225,3	-1705,5
Непокрытый убыток отчетного года	-327,481	-113	-
4. Долгосрочные обязательства	5	10	5		Риск невозврата кредита. Процентный риск. Риск потери ликвидности.
Займы и кредиты	5	10	-
5. Краткосрочные обязательства	6589,705	11086,205	13259,5		Риск роста кредиторской задолженности. Риск несостоятельности и банкротства
Займы и кредиты	5	300	689
Кредиторская задолженность	6584,705	10786,205	12570,5
Задолженность участникам по выплате доходов	-	-	-
Доходы будущих периодов	-	-	-
Резервы предстоящих расходов	-	-	-
Прочие краткосрочные обязательства	-	-	-
БАЛАНС	5704,605	9766,605	11717,5

Таблица 6

Отчет о прибылях и убытках

Наименование показателя	Годы			Профиль риска	Вид риска
Наименование показателя	2001	2002	2003	Профиль риска	Вид риска
1. Доходы и расходы по обычным видам деятельности					Разброс выручки. Разброс рентабельности продаж. Ценовой риск. Риск снижения объемов продаж. Рост цен на сырье, материалы. Разброс прямых издержек, управленческих и коммерческих расходов
Выручка от продажи товаров, работ, услуг (за минусом НДС)	39389,598	25774	31469
Себестоимость проданных товаров, работ, услуг	30672,575	21238	27533
Валовая прибыль	-	4536	3936
Коммерческие расходы	-	-	-
Управленческие расходы	9127,295	4327	4495
Прибыль (убыток) от продаж	-410,272	209	-559
2. Операционные доходы и расходы					Процентный риск.
Проценты к получению	-	-	-
Проценты к уплате	-	-	-
Доходы от участия в других организациях	-	-	-
Прочие операционные доходы	23,088	-	-
Прочие операционные расходы	271,669	-	-
3. Внереализационные доходы и расходы					Рост ставок налогообложения. Риск снижения прибыли
Внереализационные доходы	8,412	4124	620
Внереализационные расходы	-	4550	416
Прибыль (убыток) до налогообложения	-650,441	-217	355
Налог на прибыль	-	9	-
Прибыль (убыток) от обычной деятельности	-650,441	-226	355
4. Чрезвычайные доходы и расходы	-

По построенному профилю риска можно сделать вывод о том, что строительная компания «Эльбрус» осуществляет свою деятельность с высокой степенью различных видов риска. В данном случае следует направить все усилия на разработку мероприятий по предотвращению или снижению степени всех выявленных рисков.

Сгруппируем выявленные риски в таблице 7.

Таблица 7

Классификация рисков в хозяйственной деятельности ООО «Эльбрус»

Группа рисков	Виды рисков	Отрицательное влияние на результаты деятельности предприятия
1. Политические риски	изменение юридической базы, внесение изменений в арбитражное право	Неисполнение международных контрактов
2. Социальные риски	трудности с набором квалифицированной рабочей силы	Увеличение затрат на организацию комплектования кадров
	недостаточный уровень заработной платы	Текучесть кадров, снижение производительности труда
	социальная инфраструктура	Рост непроизводственных затрат
3. Технические и технологические риски	изношенность оборудования	Увеличение затрат на ремонт, снижение качества продукции, снижение прибыли
	нестабильность качества сырья	Уменьшение объема производства
	приобретение новых технологий	Увеличение затрат на освоение, снижение объемов производства
	недостаточная надежность технологий и оборудования	Увеличение аварийности технологий и затрат на ремонт
	отсутствие резерва мощностей	Невозможность покрытия пикового спроса
	несвоевременная поставка материалов	Сбои в ходе выполнения работ
	невыполнение договоров	Снижение объемов реализации, а, следовательно, и прибыли
4. Организационные риски	- невосприимчивость к изменениям, особенно под воздействием научно-технического и технологического прогресса	Сокращение объемов реализации
	- закостенелость системы отношений между звеньями и работниками аппарата управления, обязанными строго следовать правилам и процедурам	Неверная передача информации нижним звеньям
	- медленная передача и переработка информации из-за множества согласований	Возможность потери заказов
	- замедление процесса управленческих решений	Возможность потери заказов
5. Финансово-экономические риски	- неустойчивость спроса	Снижение объемов реализации
	- снижение цен конкурентами	Потеря Заказчиков, сокращение прибыли
	- увеличение производства у конкурентов	Падение количества заказов
	- рост налогов	Увеличение цен на услуги
	- неплатежеспособность потребителей	Сокращение заказов
	- зависимость от поставщиков	Сбои в ходе производства
	- падение ликвидности	Общее банкротство организации
	- риск неплатежеспособности
	- рост процентных ставок
	- риск банкротства

Для оценки качества полученной информации построим таблицу 8.

Таблица 8

Оценка используемой информации

Характеристика	Критерии оценки (качество)
Характеристика	1	2	3	4	5	6	7	8	9	10
Достоверность информации										Ö
Объективность информации									Ö
Однозначность информации										Ö
Порядок информации									Ö
Полнота информации									Ö
Релевантность									Ö
Актуальность информации										Ö
Количественная оценка качества информации как среднеарифметическое значени										9,3

Таким образом, оценка полученной информации является высокой, что свидетельствует о реальности существования выявленных рисков.

3. Анализ и исследование рисков

Анализ риска является одним из самых сложных этапов управления рисками. Анализ рисков подразделяется на взаимодополняющих друг друга этапа: качественный и количественный. Количественный анализ предполагает численное определение размера отдельных рисков. При анализе могут быть использованы разные методы. В данной работе будут использованы следующие методы анализа:

анализ чувствительности предприятия;
проверка устойчивости предприятия;
анализ сценариев развития предприятия.

Анализ чувствительности предприятия

Анализ чувствительности имеет целью определение степени влияния каждого из варьируемых факторов на результат деятельности организации. В качестве информационной базы используются данные потока денежных средств предприятия.

В ходе классического анализа чувствительности рассматривается последовательно-единичное влияние на конечный результат деятельности организации (его эффективность) только одного варьируемого параметра, проверяемого на риск, при сохранении неизменными всех остальных параметров. Проверим, как изменится прибыль и рентабельность деятельности строительной компании «Эльбрус» при изменении отдельных факторов в таблице 9.

Таблица 9

Анализ чувствительности

Факторы	Чистая прибыль, т.р.			Рентабельность продаж, %
Факторы	-10%	база	+10%	-10%	база	+10%
Цена за единицу продукции	280	355	430	1,3	1,8	2,3
Объем продаж	290	355	420	1,4	1,8	2,2
Плата за кредит	380	355	330	2	1,8	1,6
Стоимость сырья	390	355	320	2,05	1,8	1,55
Налоги	370	355	340	1,9	1,8	1,79

Таким образом, наибольшее влияние на прибыль и рентабельность продаж оказывают цена за единицу продукции и объем продаж. Именно поэтому следует непрерывно проводить мониторинг работы отдела маркетинга и следить за ценообразованием.

Проверка устойчивости ООО «Эльбрус»

Реализация метода предусматривает разработку сценариев развития предприятия в базовом и наиболее опасном вариантах. Предприятие считается устойчивым и эффективным, если во всех рассматриваемых вариантах интересы участников соблюдаются. Рассмотрим устойчивость на примере строительства жилого дома в таблице 10.

Таблица 10

Данные для расчета устойчивости проекта

Показатели	Базовый вариант	Опасный вариант
Общая площадь квартир, м2	1 000	1 000
Рыночная стоимость 1 м2, руб.	7 000	6 000
Оценочная стоимость земельного участка, руб.	1 000 000	1 500 000
Организационные расходы, руб.	500 000	650 000
Расходы на рекламу, руб.	25 000	35 000
Проектная документация, руб.	500 000	600 000
Стоимость строительства 1м2, руб.	2 500	2 700

Информация о работе Разработка программы управления рисками

Разработка программы управления рисками

Краткое описание

Вложенные файлы: 1 файл

RGR_po_risk-menedzhmentu (1).doc

3. Анализ и исследование рисков

Анализ чувствительности предприятия

Проверка устойчивости ООО «Эльбрус»