Прогнозирование платежеспособности ООО «Оникс»

П_n+1=(прогнозируемая выручка)*(рентабельность)

Можно предположить, что  собственный капитал к концу  прогнозируемого года увеличится на величину прогнозируемой прибыли. Его  величину найдем как среднее арифметическое показателей на начало и конец  планируемого периода.

Внеоборотные активы останутся прежними.

Следовательно на формирование оборотных активов (СОС_n+1) в прогнозируемом году может быть направлено из собственного капитала (СК-F).

Совокупная потребность  в финансировании (собственный капитал + банковский кредит) может быть определена следующим образом:

ПФ_n+1=

Где ТА_n+1 - ожидаемая величина текущих активов в прогнозируемом периоде. Этот показатель определяется средним сроком обращения капитала, вложенного в оборотные средства (запасы, денежные средства, и т. п.)

ОДЗ - оборачиваемость дебиторской  задолженности,

ОКЗ - оборачиваемость кредиторской задолженности.

Для определения величины текущих активов необходимо иметь  таблицу динамических рядов оборачиваемости  денежных средств, дебиторской задолженности, запасов, а также ожидаемую величину остатков по каждой статье оборотных  активов.

Величину кредиторской задолженности  можно рассчитать по формуле:

КЗ_n+1=

В результате расчетов получим  общий прогнозный баланс. На его  основе можно определить финансовое состояние организации на планируемый  год.

Финансовое состояние  организации определяет его конкурентоспособность, потенциал в деловом сотрудничестве, оценивает, в какой степени гарантированы  экономические интересы самой организации  и его партнеров.

ликвидность платежеспособность баланс финансовый

 

2. Организационно-экономическая  характеристика организации 

 

Общество с ограниченной ответственностью «Оникс» является предприятием оптовой торговли города Кирова.

Местонахождение предприятия (юридический адрес): Российская Федерация, Кировская область, г. Киров, пгт. Радужный, ул. Конституции, 5.

Управление ООО «Оникс» осуществляется в соответствии с законодательством РФ об обществах с ограниченной ответственностью и с Уставом: высший орган управления обществом - директор.

Организационная структура ООО «Оникс» представлена на рисунке 1.

 

		Учредители
		Директор
Главный бухгалтер		Менеджер		Кладовщик

 

Рисунок 1 - Организационная  структура ООО «Оникс».

Целью деятельности общества является получение прибыли.

Для создания общества и  обеспечения его деятельности образуется уставный капитал, вкладом в который  могут быть деньги, ценные бумаги, другие вещи или имущественные права, имеющие  денежную оценку.

Уставный капитал общества составляет 1310000 (один миллион триста десять тысяч) рублей, он определяет минимальный  размер имущества общества, гарантирующий  интересы его кредиторов.

Общество представляет собой  единый комплекс взаимосвязанных и  сблокированных помещений. Размещается  он в юго-восточной части города Кирова на перекрестке транспортных магистралей, ведущих в разные концы  области на территории около 2 га.

 

Для определения эффективности  деятельности организации нужно  провести анализ основных показателей  деятельности предприятия, а также  состава, структуры и динамики имущества, то есть основных и оборотных средств, трудовых ресурсов и финансовых результатов.

Немаловажную роль для  характеристики предприятия играет определение состава, структуры, а  также обеспеченности и эффективности  использования производственных ресурсов предприятия.

Вначале рассмотрим состав и структуру основных средств (см. таблицу 1).

Таблица 1 - Состав и структура  основных средств ООО «Оникс», тыс. руб.

Показатели	Состав, тыс. руб.			Структура, %			2007 г. в% к 2005 г.
	2005 г.	2006 г.	2007 г.	2005 г.	2006 г.	2007 г.
Основные производственные фонды - всего	1270	1135	1000	84,67	84,07	83,33	78,74
В т. ч. здания	1000	900	800	78,74	79,30	80,00	80,00
машины и оборудование	220	190	170	17,32	16,74	17,00	77,27
передаточные устройства	50	45	30	3,33	3,33	2,50	60,00
Основные непроизводственные фонды	230	215	200	15,33	15,93	16,67	86,96
Всего основных средств	1500	1350	1200	100	100	100	80,00

 

Из данных таблицы мы видим, что основные средства в 2007 году в  сравнении с 2005 годом уменьшились  на 20%. Основной причиной является списание сумм амортизации и отсутствие обновления складского здания и оборудования.

Непроизводственные основные фонды тоже уменьшились, но в меньшей  степени, всего на 13,04%. Причина снижения стоимость та же - не происходило  обновления помещения офиса.

После рассмотрения состава  и структуры основных средств, необходимо рассмотреть основные показатели обеспеченности и эффективности использования  основных фондов (см. таблицу 2).

Таблица 2- Обеспеченность и  эффективность использования основных средств.

Показатели	2005 г.	2006 г.	2007 г.	2007 г. в % к 2005 г.
1. Фондоотдача, руб.	1,77	1,68	2,17	122,48
2. Фондоемкость, руб.	0,56	0,60	0,46	81,64
3. Фондовооруженность, тыс. руб.	317,50	283,75	250,00	78,74
4. Рентабельность основных  производственных фондов, %	0,94	1,32	1,60	169,33

 

За анализируемый период фондоотдача основных средств увеличилась, а фондоемкость уменьшилась, причем значительно, таким образом, на конец 2007 г. на 1 руб. основных производственных фондов приходится 2,17 руб. выручки от реализации продукции, а на 1 руб. выручки от реализации приходится 0,46 руб. основных производственных фондов. Такое увеличение фондоотдачи и уменьшение фондоемкости говорит об увеличении эффективности использования основных производственных фондов.

Фондовооруженность снизилась в 2007 году по сравнению с 2003 годом на 21,26 %. это связано в первую очередь с сокращением стоимости основных средств.

Рентабельность основных средств за период исследования значительно  возросла - 3 раза. Рост рентабельности объясняется увеличением эффективности  использования основных производственных фондов.

Следующим этапом характеристики предприятия рассмотрим показатели состава у структуры оборотных  средств (см. таблицу 3).

 

Таблица 3 - Состав и структура  оборотных средств в ООО «Оникс»

Показатели	Состав, тыс. руб.			Структура % эа, %			2007 г. в % к 2005 г.
	2005 г.	2006 г.	2007 г.	2005 г.	2006 г.	2007 г.
Оборотные фонды всего	171	228	262	23,95	27,54	28,73	153,22
В т. ч. материалы	36	39,5	48	21,05	17,32	18,32	133,33
прочие запасы и затраты	135	188,5	214	78,95	82,68	81,68	158,52
Фонды обращения	2035,5	2136,4	2301,5	69,70	66,92	66,22	113,07
В т. ч. готовая продукция	2025	2129,5	2289,5	99,48	99,68	99,48	113,06
денежные средства	10,5	6,9	12	0,52	0,32	0,52	114,29
Дебиторская задолженность	714	828	912	24,45	25,94	26,24	127.73
Всего оборотных средств	2920,5	3192,4	3475,5	100	100	100	119,00

 

Среднегодовая стоимость  оборотных средств увеличилась  в 2007 году на 19 %. в сравнении с 2005 годом, так как возросла стоимость  материалов, готовой продукции, и  дебиторской задолженности.

Показатели эффективности  использования оборотных средств представлены в таблице 4.

 

 

 

Таблица 4 - Эффективность  использования оборотных средств.

Показатели	2005 г.	2006 г.	2007 г.	2005 г. в % к 2007
Коэффициент оборачиваемости	0,77	0,60	0,62	81,04
Продолжительность оборота, дней	467	604	577	123,39
Материалоотдача , тыс, руб.	2,54	1,80	1,85	72,70
Рентабельность оборотных  средств, %	0,41	0,47	0,46	112,04

Сокращается число оборотов за год и возрастает продолжительность  одного оборота на 110 дней, так как  увеличивается размер фондов обращения  дебиторской задолженности.

Показатели эффективности  использования оборотных активов  ООО «Оникс» показывают, что эти активы за анализируемый период стали использоваться менее эффективно, то есть увеличение длительность кругооборота оборотных средств приводит к отвлечению денежных средств и необходимости привлечения дополнительных, чтобы не нарушать непрерывности производства, что приводит к ухудшению экономики предприятия.

На следующем этапе  характеристики предприятия необходимо проанализировать наличие и эффективность  использования трудовых ресурсов.

На предприятии трудится всего четыре человека: директор, главный  бухгалтер, менеджер и кладовщик. ООО  «Оникс» заключает договор с компаниями, специализирующимися на разгрузочно-погрузочных работах, поэтому рабочих в своем штате не содержит. Таким образом, производительность труда на предприятии высокая и эффективность использования трудовых ресурсов хорошая.

Основным источником информации об устойчивости финансового состояния  партнера является бухгалтерская отчетность. В рыночной экономике отчетность предприятия базируется на обобщении  данных бухгалтерского учета и выступает  информационным звеном, связывающим  предприятия с обществом и  их партнерами, которые являются пользователями информации о деятельности предприятия.

Источниками информации для  анализа финансового состояния  организации являются официальные  формы годовой бухгалтерской  отчетности:

1.  Бухгалтерский баланс (форма № 1);

2.  Отчет о прибылях и убытках (форма № 2);

Баланс предприятия знакомит собственников, других лиц, связанных  с управлением, с имущественным  состоянием хозяйствующего субъекта. Из баланса ясно, чем собственник  владеет, т.е. каков в количественном и качественном отношении тот  запас материальных средств, которым  предприятие способно распоряжаться  и кто принимал участие в создании этого запаса.

По балансу определяют, сумеет ли предприятие в ближайшее  время выполнить обязательства  перед третьими лицами - акционерами, инвесторами, кредиторами, покупателями, продавцами и др., или ему угрожают финансовые затруднения.

На основе данных баланса  определяют конечный финансовый результат  работы предприятия в виде наращивания  собственного капитала за отчетный период, который отражается в виде чистой прибыли в пассиве баланса  или убытка в активе.

Проследим динамику финансовых результатов за анализируемый период (см. таблицу 5).

Таблица 5 - Финансовые результаты

Показатели	2005 г.	2006 г.	2007 г.	2007 г. в % к 2005 г.
Выручка от реализации продукции, тыс. руб.	2249	1904	2169	96,44
Полная себестоимость  реализованной продукции, тыс. руб.	2095	1713	1997	95,32
Прибыль от реализации, тыс. руб.	21	33	48	228,57
Уровень рентабельности, %.	0,53	0,79	0,74	138,25

На протяжении последних 2005-2007 годов показатель выручки снижался, а другие показатели вели себя неоднозначно. Полная себестоимость реализованной  продукции на протяжении 2005-2006 годов  -снижалась, в период 2006-2007 годов росла, а прибыль от реализации -наоборот.

Повышение рентабельности продаж за исследуемый период говорит о  том, что деятельность фирмы в  области маркетинга достаточно эффективна. Следует также обратить внимание и на политику в области расчетов с покупателями и заказчиками (необходимо сократить промежуток времени между  отгрузкой товара и его оплатой).

В целом предприятие работает эффективно, получает прибыль.

 

3. Анализ платежеспособности ООО «Оникс» 

 

3.1 Оценка финансовой  устойчивости как основы платежеспособности

Финансовая устойчивость предприятия характеризуется финансовой независимостью от внешних заемных  источников, способностью предприятия  маневрировать финансовыми ресурсами, наличием необходимой суммы собственных  средств для обеспечения основных видов деятельности.