Оценка текущего финансового состояния предприятия

 

Таблица 5

Расчёт показателей  ликвидности ООО «Камелия»

 

Показатели	2009 год		Измене-ние за период	2010 год	Измене-ние за период	2011 год	Измене-ние за период	Норма
	начало года	конец года		конец года		конец года
Коэффициент абсолютной ликвидности	0,0153	0,0213	0,0060	0,0044	-0,0169	0,0012	-0,0032	0,2-0,5
Коэффициент быстрой  ликвидности	1,5682	0,1202	-1,4479	0,1577	0,0374	0,4647	0,3070	0,8-1
Коэффициент текущей  ликвидности	1,9718	0,3571	-1,6147	0,3271	-0,0300	0,6637	0,3366	1-2

 

Коэффициент быстрой  ликвидности так же намного ниже нормы, но наблюдается его рост в динамике. Это говорит о необходимости проведения расчетов с дебиторами.

Коэффициент текущей  ликвидности находился в норме  лишь в начале 2009 года, после чего значительно снизился. Он свидетельствует о том, что предприятие не может вовремя рассчитаться по своим срочным обязательствам.

Принимая во внимание полученные значения коэффициентов  финансовой устойчивости, можно сделать  вывод о достаточно неустойчивом положении фирмы, и ситуация со временем только усугубляется.

Таким образом, анализ баланса предприятия показывает, что за рассматриваемый период, финансовое  состояние предприятия ухудшилось.

Внеоборотные  активы за 2009, 2010 и 2011 года увеличились на 1,38%, 22,94% и 20,63% соответственно.

Оборотные активы за 2009 и 2010 года снизились на 86,18% и 15,32%, но в 2011 году возросли на 388,42%.

 

Таблица 6

Расчет показателей  неплатежеспособности ООО «Камелия»

 

Показатели	2009 год		Измене-ние за период	2010 год	Измене-ние за период	2011 год	Измене-ние за период	Норма
	начало года	конец года		конец года		конец года
Коэффициент текущей  ликвидности	1,97	0,36	-1,61	0,33	-0,03	0,66	0,34	>=2
Коэффициент обеспеченности собственными средствами	0,49	-1,80	-2,29	-2,06	-0,26	-0,51	1,55	>=0,1
Коэффициент восстановления платежеспособности		-0,23		0,16	0,38	0,42	0,26	>=1
Коэффициент  утраты платежеспособности		-0,02		0,16	0,18	0,37	0,21	>=1

 

В результате проведённого анализа финансово-хозяйственной  деятельности ООО «Камелия» можно  сделать вывод, что в целом  положение предприятия неустойчивое, высока вероятность банкротства.

Сравнительный аналитический баланс ООО «Камелия»  за 2011 год представлен в приложении 4.

После анализа  представленных данных можно заключить  следующее.

Структура баланса  является неудовлетворительной. Произошло  увеличение стоимости имущества данного предприятия в пользу повышения удельного веса текущих активов. Негативным моментом является отсутствие развития производственной базы (отсутствие капитальных вложений). Рост оборотных средств предприятия в 2011 году свидетельствует о расширении производства. Структура оборотных средств предприятия на конец 2011 года является удовлетворительной, хотя стоит обратить внимание на низкий удельный вес денежных средств и очень высоки удельный вес дебиторской задолженности в составе оборотных активов.

Необходимо  проводить постоянную работу с дебиторами для своевременного возврата ими  долга предприятию. Заёмные источники  преобладают над собственными. Показатель себестоимости в 2011 году вырос в абсолютном и относительном выражении.

Итак, все виды прибылей предприятия, в 2011 году снизились. Это произошло в результате увеличения всех видов расходов организации и экономического кризиса во всех отраслях промышленности страны.

Выводы по главе.

Баланс предприятия  не является ликвидным. Остальные показатели так же находятся на достаточно низком уровне. К тому же прослеживается тенденция их дальнейшего снижения. Очевидно, что предприятию необходимо принять меры по стабилизации своей деятельности.

Итак, в целях  стабилизации деятельности ООО «Камелия»  можно принять ряд мер: осуществление капитальных вложений, модернизация оборудования; снижение себестоимости продукции, путём использования более дешёвого сырья и рационального использования оборудования; увеличение производственного потенциала; совершенствование организационной структуры управления; освоение новой продукции.

Отрицательным моментом является снижение в 2010 году нематериальные активов на 100%. В дальнейшем нематериальные средства не приобретались. Объёмы незавершенного строительства в 2009-2011 годах возрастали, а именно, за 2009 год - на 3,25%, за 2010 год – на 163,53% и за 2011 год – на 19,37%. По статье «Основные средства» с 2011 года наблюдалась положительная динамика. Несмотря на незначительное сокращение этой статьи в 2009 году на 0,32%, в 2010 и 2011 годах она выросла на 2,68% и на 22,74% соответственно.

В 2009 году собственный капитал предприятия снизился на 202,88%, но в 2010 и 2011 годах данная статья выросла на 291,94% и 22,70% соответственно. Как отрицательный момент можно отметить рост, начиная с 2010 года краткосрочной дебиторской задолженности.

За 2009 год данная статья сократилась на 95,14%, но за тем начала расти: на 43,21% - за 2010 год и на 628,07% – за 2011 год.

Отрицательным моментом так же является рост краткосрочных  обязательств в 2011 году и снижение денежных средств. В 2009 году предприятие оплатило 40% кредита, а размер кредиторской задолженности сократился на 22,18%. В 2010 году кредит был полностью погашен полностью. Кредиторская задолженность так же снизилась, но незначительно - на  0,87%. В 2011 году был взят новый кредит на 7 068 488 руб. Кредиторская задолженность, несмотря на рост дебиторской, снизилась на 31,19%. Денежные средства за 2009 год выросли на 6,02%, но за 2010 и 2011 года снизились на 80,78% и 35,61% соответственно.

Анализируя  структуру актива баланса, можно  отметить, как отрицательный момент, отсутствие краткосрочных финансовых вложений. Так же отрицательным моментом является снижение  доли основных средств, денежных средств, увеличение дебиторской  задолженности.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Заключение

 

Проведенное теоретическое  исследование приходит к следующим выводам.

В содержательном плане финансовый анализ можно представлять как процесс, заключающийся в  идентификации, систематизации и аналитической  обработке доступных сведений финансового характера, результатом которого является предоставление пользователю рекомендаций, которые могут служить формализованной основой для принятия управленческих решений в отношении данного объекта анализа.

Во второй части  работы дана общая экономико-организационная характеристика предприятия ООО «Камелия».

Следует отметить также ряд причин, вследствие которых  управление формированием прибыли  от продаж в компании затруднено:

- отсутствие  стратегического планирования на  предприятии;

- отсутствие специалиста, ответственного за анализ и планирование финансовых результатов;

- устаревшие  основные фонды;

- зависимость  от поставщиков;

- несовершенная  и постоянно изменяющаяся организационная  структура предприятия;

- рост дебиторской  задолженности.

В третьей части работы проведена оценка текущего финансового состояния предприятия.

Анализ ликвидности  ООО «Камелия» с помощью абсолютных показателей показывает, что у  ООО «Камелия» в течение всего  рассматриваемого периода не хватало  активов для покрытия платежей: 1 588 417 < 4 448 466 (на конец 2009 года), 1 344 996 < 4 112 289 (на конец 2010 года) и 6 569 220 < 9 898 074 (на конец 2011 года).

Расчет и  анализ показателей операционного  левериджа также говорит о  том, что предприятие испытывает финансовую неустойчивость вследствие недостатка собственных средств для пополнения оборотных фондов.

Очевидно, что  предприятию необходимо принять  меры по стабилизации своей деятельности. Для рассматриваемого предприятия предпринимательский риск очень велик, т.к. велика сила операционного рычага, что говорит о необходимости руководству срочно предпринимать меры по стабилизации положения компании и выводу ООО «Камелия» из экономического кризиса.

Так как ООО  «Камелия» производит продукцию  исходя из объёма заказов, необходимо постоянно отслеживать изменяющиеся запросы потребителя. В связи с ростом рынка строительной фурнитуры и рынка деревообработки вообще, появляется потребность в новых товарах, в новых материалах. Необходимо отслеживать эти тенденции и своевременно обновлять ассортимент.

Для достижения финансового равновесия необходимо реализовать следующие мероприятия:

- роста чистого  дохода за счет проведения  эффективной ценовой политики, применения  системы скидок и методов продвижения  продукции на рынок,

- реализация  изношенного и неиспользуемого торгового оборудования и мебели,

- осуществление  эффективной эмиссионной политики (в нашем случае возможен выпуск  облигаций) при увеличении собственных  средств предприятия,

- привлечение  необходимых основных и оборотных  средств на условиях совместной деятельности, объединения капитала.

Таким образом, предложенные мероприятия будут  способствовать не только росту платежеспособности и кредитоспособности предприятий, а соответственно повышению финансовой устойчивости, но и росту рентабельности работы данного предприятия.

Список литературы

 

1. Абрютина М.С. Экономический анализ торговой деятельности. Учебное пособие. – М.: «Дело и сервис», 2010. – 236 с.
2. Балабанов И.Т. Основы финансового менеджмента: Учеб. пособие. — 3-е изд., перераб. и доп. — М.: Финансы и статистика, 2011. – 483 с.
3. Бараненко С.П., Шеметов В.В. Стратегическая устойчивость предприятия. – М.: ЗАО Центрполиграф, 2010. – 493 с.
4. Гинзбург А.И. Экономический анализ: Учебник для ВУЗов. - СПБ.: Питер, 2009. – 342 с.
5. Грищенко О.В. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учебное пособие. Таганрог: Изд-во ТРТУ, 2010. – 112 с.
6. Ефимова О.В. Финансовый анализ. – М.: Изд-во «Бухгалтерский учет», 2012. – 528 с.
7. Ничипорович С.П. Анализ и контроль за финансовым состоянием // Вестник Министерства по налогам и сборам. – 2004.- №32. – С.61- 62.
8. Практикум по аудиту и финансовому менеджменту: Учеб. пособие / А.Е. Суглобов, В.В. Нитецкий, Т.А. Козенкова. — М.: КНОРУС, 2009. – 329 с.
9. Чернов В.А. Экономический анализ. – М.: Финансы и статистика, 2010. – 638 с.
10. Чечевицына Л.Н., Чуев И.Н. Анализ финансово-хозяйственной деятельности. – М.: Финансы и статистика, 2011. – 438 с.

 

 

 

 

 

 

Приложение 1

ООО «Камелия»

Коммерческое  предложение

г. Челябинск, ул. Томинская д.8  т. (351)270-69-30; 240-85-31

Email: office@kamelia.ru.

 

Пиломатериал:

Ясень Д/В 50мм. Сорт А 47 000 руб./м³ (от 2-х метров)

Ясень Д/В 50мм. Сорт Д 37 000 руб./м³ (до 2-х метров)

Дуб Д/В 50мм. Сорт А 57 600 руб./м³ (от 2-х метров)

Дуб Д/В 50мм. Сорт Д 44 800 руб./м³ (до 2-х метров)

БУК 50мм. Сорт АВ 32800 руб./м³ (от 2-х метров)

БУК 50мм. Сорт Д 23700 руб./м³ (до 2-х метров)

 

Панели, фанерованные натуральным шпоном и  шпоном файн-лайн.

МДФ 2440х910мм;  ДСП 2350х870; 2160х870.

 

Материал	ДСП 16мм		МДФ 6мм		МДФ 8мм		МДФ 10мм
	1стор.	2стор.	1стор.	2стор.	1стор.	2стор.	1стор.	2стор.
Шлифованное	895	1145	895	1145	900	1150	925	1175

 

Материал	МДФ 12мм		МДФ14мм		МДФ 16мм		МДФ 18мм
	1стор.	2стор.	1стор.	2стор.	1стор.	2стор.	1стор.	2стор.
Шлифованное	950	1200	975	1225	1005	1255	1030	1280

 

Материал

МДФ 20мм

МДФ 22мм

МДФ 24мм

МДФ 26мм

1стор.

2стор.

1стор.

2стор.

1стор.

2стор.

1стор.

2стор.

Шлифованное

1055

1305

1080

1330

1110

1360

1135

1385

Материал

МДФ 28мм

МДФ 30мм

1стор.

1стор.

2стор.

2стор.

Шлифованное

1160

1410

1185

1435