Экономическое обоснование освоения выпуска новой продукции

 

Прочим операционным доходом является выручка от реализации излишних станков. Прочие расходы включают в себя:

- расходы, связанные  с реализацией станков (затраты  на их демонтаж);

- остаточную стоимость  реализуемого амортизационного имущества;

- налог на имущество;

- процент по кредиту.

Результаты расчетов прочих доходов и расходов приведены  в следующей таблице.

 

 

Таблица 19. Расчет доходов и расходов, связанных с реализацией имущества.

№	Показатели	Группы
		1	2	3	4
1	Количество продаваемых  станков, шт	-	25	11	5
2	Полная стоимость продаваемого станка, тыс. де	-	5000	1980	1100
3	Цена продаваемого станка, тыс. де	-	70	90	100
4	Выручка от реализации станков, тыс. де	-	1750	990	500
5	Процент износа продаваемых  станков,%	-	50	50	50
6	Остаточная стоимость продаваемых станков, тыс. де	-	2500	990	550
7	Затраты на демонтаж продаваемых станков, тыс. де	-	75	29,7	16,5

        Определив налог на имущество   и прибыль от реализации продукции,  производим расчет чистой прибыли и движения денежных средств на предприятии. Результаты заносим в таблицу

 

 

 

 

 

 

Таблица20. Расчет чистой прибыли предприятия, тыс. д.е.

№	Показатели	Годы
		Базовый	1	2	3
1	Прибыль от реализации продукции	16570,7	56450	64405,5	66293,5
2	Доходы от реализации имущества	-	3240	-	-
3	Затраты на демонтаж	-	121,2	-	-
4	Налог на имущество	4626,6	4365,6	4199,4	4009,6
5	Процент по кредиту	-	-	-	-
6	Прибыль	11943,4	55203,2	60206,1	62283,9
7	Налог на прибыль (24%)	2866,4	13248,7	14449,5	14948,1
8	Чистая прибыль	9077	41954,5	45756,6	47335,8

 

При расчете  потока денежных средств учитываем  следующее:

1. Остаток денежных средств на начало базового года равен 20000 
2. Затраты в составе производственной себестоимости продукции учитываем без амортизационных отчислений.
3. Прирост денежной наличности определяем как разность между поступлениями и выплатами денежных средств.
4. Остаток денежных средств на конец года равен сумме остатка денежных средств на начало года и их прироста за год.
5. Остаток денежных средств на начало года равен остатку денежных средств на конец предыдущего года.

 

Таблица 21. Движение денежных средств, тыс.д.е.

№	Показатели	Годы
		Базовый	1	2	3
1	Остаток денежных средств на начало года	20000	-1896,9	60569,1	119330,7
2	Поступление денежных средств за год  всего, в т.ч.	196280	215430	245850	252450
	2.1. Выручка от реализации продукции	196280	212190	245850	252450
	2.2. Выручка от реализации имущества	-	3240	-	-
	2.3. Получение кредита	-	-	-	-
3	Выплаты денежных средств всего, в  т.ч.:	218176,9	149724	187088,4	183455,5
	3.1. Дополнительные капитальные вложения	5000	6285,5	6179	2237,3
	3.2. Затраты в составе производственной  себестоимости товарной продукции	198145	121011,4	156304	156304
	3.3. Коммерческие расходы	7538,9	4691,6	5956,5	5956,5
	3.4. Затраты, связанные с реализацией  имущества	-	121,2	-	-
	3.5. Налог на имущество	4626,6	4365,6	4199,4	4009,6
	3.6. Налог на прибыль	2866,4	13248,7	14449,5	14948,1
	3.7. Проценты по кредиту	-	-	-	-
	3.8. Погашение кредита	-	-	-	-
4	Прирост денежных средств за год (2-3)	-21896,9	62466	58761,6	68994,5
5	Остаток денежных средств на конец  года (1+4)	-1896,9	60569,1	119330,7	188325,2

 

Так как остаток денежных средств  на конец базового года отрицательный  берем кредит в размере 6000 под 14% годовых на 3 года.

Таблица 22. Движение денежных средств, тыс.д.е. (с учетом кредита)

№	Показатели	Годы
		Базовый	1	2	3
1	Остаток денежных средств на начало года	20000	1263,1	64409,1	120890,7
2	Поступление денежных средств за год  всего, в т.ч.	202280	215430	245850	252450
	2.1. Выручка от реализации продукции	196280	212190	245850	252450
	2.2. Выручка от реализации имущества	-	3240	-	-
	2.3. Получение кредита	6000	-	-	-
3	Выплаты денежных средств всего, в  т.ч.:	221016,9	152284	189368,4	183455,5
	3.1. Дополнительные капитальные  вложения	5000	6285,5	6179	2237,3
	3.2. Затраты в составе производственной  себестоимости товарной продукции	198145	121011,4	156304	156304
	3.3. Коммерческие расходы	7538,9	4691,6	5956,5	5956,5
	3.4. Затраты, связанные с реализацией  имущества	-	121,2	-	-
	3.5. Налог на имущество	4626,6	4365,6	4199,4	4009,6
	3.6. Налог на прибыль	2866,4	13248,7	14449,5	14948,1
	3.7. Проценты по кредиту	840	560	280	-
	3.8. Погашение кредита	2000	2000	2000	-
4	Прирост денежных средств за год (2-3)	-18736,9	63146	56481,6	68994,5
5	Остаток денежных средств на конец года (1+4)	1263,1	64409,1	120890,7	189885,2

1. Расчет чистой прибыли и денежного потока

Рентабельность продаж характеризует долю прибыли от реализации продукции в величине выручки  от реализации продукции и определяется по формуле:

,где   - прибыль от реализации продукции, тыс. д.е.

Точка  безубыточности (критический объем).

Под точкой безубыточности понимается такая выручка и такой  объем производства, которые обеспечивают фирме покрытие всех ее затрат и нулевую прибыль.

,     где - постоянные затраты за период, д.е.,

                                          - переменные затраты по проданной продукции, тыс. д.е. (равны произведению годового объема продаж на переменные затраты, приходящиеся на единицу продукции).

Суммарные постоянные затраты  с учетом амортизационных отчислений и выплаты процентов за кредит равны:

Переменные затраты по проданной продукции:

Точка безубыточности:

Запас  финансовой  прочности  характеризует  процент  максимально  возможного снижения объема продаж от достигнутого или планового уровня и определяется по формуле.

 

При расчете рентабельности производства прибыль от реализации сопоставляется с суммой среднегодовой  стоимости основных фондов и нормируемых  оборотных средств:

,где - нормируемые оборотные средства, тыс. д.е.

Нормируемые оборотные  средства: (0,7 от общих оборотных  средств)

 

Фондоотдача отражает товарную продукцию, приходящуюся на каждую денежную единицу, вложенную в основные фонды:

, где ТП – товарная продукция,

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Таблица 23. Технико-экономические показатели работы предприятия

Показатели	Годы
	Базовый	1	2	3
1.Товарная продукция (тыс.д.е.)	245560	179520	238425	238425
2.Рентабельность ТП,%	10,23	29,4	35,4	35,4
3.Выручка от реализации продукции, тыс.д.е.	196280	212190	245850	252450
4.Прибыль от реализации продукции, тыс.д.е.	16570,7	56450	64405,5	66293,5
5.Рентабельность продаж, %	8,44	26,6	26,1	26,2
6.Балансовая прибыль, тыс.д.е.	11943,4	55203,2	60206,1	62283,9
7.Чистая прибыль, тыс.д.е.	9077	41954,5	45756,6	47335,8
8.Рентабельность продаж по чистой прибыли, % п.7/п.3*100%	4,62	19,7	18,6	18,7
9.Точка безубыточности, тыс.д.е.	165287,8	88761,3	87512,05	86890,2
10.Запас финансовой прочности, %	15,8	58,1	64,4	65,5
11.Инвестиции в производство всего, тыс.д.е.	5000	6285,5	6179	2237,3
12.Среднегодовая полная стоимость ОФ, тыс.д.е.	437850	164150	219150	219150
	87570	32830	43830	43830
13.Рентабельность производства, %	6,3	22,3	25,2	27,3
14.Фондоотдача активной части ОФ	1,16	2,27	2,26	2,26
15.Средняя загрузка оборудования, %		0,63	0,98	0,98
16.Производственные площади, задействованные в пр. процессе, кв.м.	5850	3410	4554	4554

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

При расчете данного  проекта была поставлена задача составить  план работы предприятия на ближайшие 3 года и дать экономическое обоснование  перехода на выпуск нового изделия.

Предприятие в течение  длительного периода времени  специализировалось на выпуске изделия А. Но в последние годы в связи с появлением на рынке продукции аналогичного назначения, но с большими возможностями и лучшего качества, спрос на изделие А стал сокращаться с 1754 до 1402 изделий в базовом году.

Были проведены научно-исследовательские работы по разработке нового изделия Б, которое соответствовало бы по техническому и качественному уровню аналогичным товарам конкурентов, но конкурировало бы по цене. Проведенные маркетинговые исследования показали, что спрос на изделие Б может составить в 1-м году уже 950 изделий, а во 2-м и 3-м году 1490 и 1530 изделий соответственно, что говорит о конкурентоспособности данного товара с аналогом.

Расчет предполагаемой прибыли показывает, что балансовая прибыль предприятия после перехода на выпуск нового изделия должна рости с 11943,4 тыс. д.е.  в базовом году до 62283,9 тыс. д.е. в 3 году.

Увеличение прибыли связано с высокой рентабельностью новой продукции, что делает ее более привлекательной для производства.

Проанализировав пропускную способность по группам оборудования, можно сделать вывод о том, что на предприятии мало резервов для увеличения объемов производства изделия Б. На основании проведенных расчетов необходимо будет еще закупить недостающее оборудование. Если будет размещено нужное количество оборудования, то предприятие выполнит спрос, что повлечет рост прибыли.

Проектируемый вариант  предполагает и увеличение с каждым годом рентабельности продукции: с 10,23% в базовом году до 35,4 % во 2-м и 3-м году. На основе этого можно сделать вывод о том, что каждая д.е. вложенная в основные фонды в проектируемом варианте будет приносить большую прибыль, чем та же д.е. вложенная в основные фонды в базовом году. Об этом же говорит показатель фондоотдачи, который также возрастет с 1,16 в базовом году до 2,26 в 3-м году. В результате можно сделать вывод о том, что вложения в основные фонды в проектируемом варианте являются более привлекательными по сравнению с аналогичными вложениями для базового года.

Для реализации данного  проекта потребуется дополнительное привлечение капитала в виде банковского кредита, который будет полностью погашен в течение 3-х лет.