Эффективность производственной и финансовой деятельности

 

2. Критический объем производства продукции (точку безубыточности):

                                Vk=Cпост/Р-Спер.ед, где (9)

Vk-критический объём производства продукции(тока безубыточности);

Спост.ед.- издержки постоянные на единицу продукции;

Спер.ед= ;

Спер.ед= 67 886,9/1 705=40 руб.

Vk= 8 898,6/(45-40)=1 779.72 тыс.руб. 
Критический объём производства с натуральном выражении :

Постоянные затраты на объем 8 898,6тыс.руб. Переменные затраты на единицу 67 886,9 тыс.руб. / 1705 тыс.шт. = 39,8 руб./шт. Цена за единицу продукции 65,6 руб./шт.

Критический объем реализации в натуральном выражении:

 

 

6 Имущество и его источники. Финансовое состояние предприятия.

 

О наличии и составе имущества и его источников можно судить по данным, представленным в таблице 6.1.

 

Таблица 6.1 – Бухгалтерский баланс.

тыс. руб.

Наименование	На начало года	На конец года
Активы (Имущество)
1. Внеоборотные активы, всего	79 629,55	82 909,2
в том числе
- основные средства	78 817,75	82 090,8
- долгосрочные финансовые вложения	792	792
- прочие внеоборотные активы	19,8	10,9
2. Оборотные активы, всего	12 899,92	14 490,19
в том числе
- запасы	5 161,75	5 786
- дебиторская задолженность	7 715,29	8 679
- денежные средства	20,57	23,1
- прочие оборотные активы	2,31	2,09
Итого активов	192 529,47	97 399,39
Пассивы (Источники имущества)
1. Собственный капитал	36 348,84	62 670,41
2. Заемный капитал, всего	56 180,63	34 728,98
в том числе
- долгосрочные обязательства	30 304,34	227,15
- краткосрочные обязательства	25 876,29	34 501,83
Итого пассивов	92 529,47	97 399,39

 

 

 

 

Определить:

- среднегодовую стоимость (остатки) совокупных, внеоборотных и оборотных активов;

- среднегодовую величину совокупного, собственного и заемного капитала;

- коэффициенты ликвидности и  платежеспособности (текущей, срочной и абсолютной ликвидности) на начало и конец года;

- коэффициенты финансовой устойчивости (коэффициент концентрации собственного  капитала, коэффициент структуры  долгосрочных вложений).

 

 

Решение:

Таблица 6.2 – Расчет среднегодовых показателей, тыс. руб.

 

Показатели	Сумма, тыс. руб.
Среднегодовая стоимость имущества	94 964,43
Среднегодовая стоимость внеоборотных активов	81 269,38
Среднегодовая стоимость оборотных активов	13 695,05
Среднегодовая стоимость собственного капитала	49 509,63
Среднегодовая стоимость заемного капитала	45 454,8

 

2 Определим Коэффиценты ликвидности (текущей, срочной и абсолютной)

Коэффицент текущей ликвидности определяется как отношение текущих активов к текущим пассивам.

Кт.л.=Ra/Kt.

Кт.л(начало года).=12 899,92/25 876,29=0.5. этот коэффицент ниже нормы , он должен находиться в пределах от 1 до 2, это значит что оборотных средств не хватает для покрытия краткосрочных обязательств.

К.тл=14 490,19/34 501.83=0.42 на конец года коэффицент ликвидности стал ещё меньше.

Коэффицент срочной ликвидности это отношение денежных средств и краткосрочных финансовых вложений плюсс суммы мобильных средств в расчётах с дебиторами к текущим пассивам.

Ксл(начало года)= (12 899,92-5 161,7)/25 876.29=0.3

Ксл(конец года)=(14 490,19-5 786)/3 459,83=0,25

Коэффицент абсолютной ликвидности это отношение денежных средств и краткосрочных финансовых вложений к текущим пассивам.

Кал(начало года)=(20,57+792)/25 876,29=0,03

Ка.л.(конец года)=(23,1+792)/34 501,83=0.02

 

 

Все значения представлены в табл 6.3

Наименование показателя	Норма	на начало периода	на конец периода	Изменение
Коэффициент текущей ликвидности	1,00-2,00	0,5	0,42	-0,08
Коэффициент быстрой ликвидности	0,50-0,80	0,3	0,25	-0,05
Коэффициент абсолютной ликвидности	0,20-0,40	0,03	0,02	-0,01

 

Коэффициенты финансовой устойчивости(коэффициент концентрации собственного капитала, коэффициент структуры долгосрочных вложений):

 

1.Коэффициент концентрации собственного капитала:

Кк.ск= , где (10)

 

Кк.ск-коэффициент концентрации собственного капитала;

СК-собственный капитал;

А-все активы баланса;

Кк.ск=62 670,41/97 798,78= 0,64

2.Коэффициент структуры долгосрочный вложений:

 

Ксдв= , где (11)

Ксдв-коэффициент структуры долгосрочных вложений;

Долг.обяз- долгосрочные обязательства;

Внеобор.ак- внеоборотные активы;

 

Ксдв=227,15/14 490,19=0,02.

 

 

7 Эффективность производственной и финансовой деятельности

 

Понятие и показатели эффективности деятельности предприятия строятся на основе сопоставления результатов его деятельности с привлеченными (израсходованными) им ресурсами или с осуществленными им затратами.

О производственных и финансовых результатах деятельности предприятия, привлеченных (израсходованных) им ресурсах и об осуществленных им затратах можно судить по данным и результатам расчетов, приведенным и проведенным ранее.

Оценить:

1)- эффективность использования основных средств (отдачу и рентабельность);

2)- эффективность использования сырьевых и материальных ресурсов (материалоотдачу и материалоемкость);

3)- эффективность использования трудовых ресурсов (годовую выработку и трудоемкость);

4)- эффективность текущих издержек производства (затраты на рубль товарной продукции, рентабельность продукции и продаж);

5)- эффективность использования внеоборотных активов (отдача и рентабельность);

6)- эффективность использования оборотных активов (число оборотов, продолжительность одного оборота);

7)- эффективность использования совокупных активов (коэффициент трансформации);

8)- эффективность использования собственного капитала (рентабельность);

9)- эффективность использования совокупного капитала (рентабельность).

Решение:

 

Эффективность использования основных средств(отдача и рентабельность):

Фо= , где (12)

Фо-фондоотдача;

Объём.пр.-объем производства товарной продукции, тыс.руб;

ПСср.-среднегодовая полная стоимость основных средств, тыс. руб

                                               ПСср.=

, где (13)

ОСнг-основные средства на начало года;

ОСкг-основные средства на конец года;

ПСср.=(78 817,75+82 090,8)/2=80 454,3 тыс.руб.

Фо=108 240/80 454,3=1.3

R=Прч/ПСср,где (14)

R-рентабельность;

Прч-чистая прибыль;

R=25 350,25/ 80 454,3=0.32

Эффективность использования сырьевых и материальных ресурсов (материалоотдачу и материалоемкость)

 

 

Мо= ,где (15)

Мо-материалоотдача;

Расх.мат.-расход материалов;

 

Мо=1705/973,5=1,75

Ме= ,где (16)

Ме- материалоемкость,тн;

Ме=973,5/1705=0,57(тн)

Эффективность использования трудовых ресурсов (годовую выработку и трудоемкость):

Гв= , где (17)

Гв-годовая выработка,тыс.руб

Среднеспис.числ. раб,шт;

Гв=74 250/86=863,4(тыс.руб)

Те= , где (18)

Те- трудоёмкость,норм-час;

Рв- рабочее время, затраченное на производство данного количества товаров,час;

Кп – количество изготовленных товаров,шт;

Те=142 890/1705=84(норм-час.)

Эффективность текущих издержек производства (затраты на рубль товарной продукции, рентабельность продукции и продаж):

 

 

Затр.на1р.тп= , где (18)

Затр.на 1р.тп-затраты на рубль товарной продукции,тыс.руб;

Ст.пр. в опт.ценах- стоимость продукции в оптовых ценах;

Затр.на1р.тп=25 250/ 108 240=0,22(коп)

Rпр= ,где (19)

Rпр-рентабельность продукции,%;

Rпр= 25 350,25/108 240*100%=23%

Эффективность использования оборотных активов (число оборотов, продолжительность одного оборота):

no  = ,где (20)

no- число оборотов,раз;

РПс.в- реализованная продукция в стоимостном выражении,тыс.руб;

Стоб- среднегодовая стоимость оборотных активов, тыс. руб;

no=108 240/13 695,06=8(раз)

 

to= , где (21)

to- продолжительность одного оборота,дни;

Дк- календрные дни;

to= =45(дней)

Эффективность использования совокупных активов (коэффициент трансформации):

Ктр.= , где (22)

Ктр.-коэффициент трансформации(раз);

Актив- сумма активов баланса,тыс.руб;

Ктр.=8/92 529,47=0,00009(раз)

Эффективность использования собственного капитала (рентабельность):

Rск=Пр/Cкост.,где (23)

Rск-рентабельность собственного капитала,тыс.руб;

Приб..-прибыль до налогооблажения,тыс.руб;

СКост.- остаток собственного капитала,тыс.руб;

Rck=25 350,25/26 321,57*100%=96,3%

Эффективность использования совокупного капитала (рентабельность):

Rсов.к= , где (24)

Rсов.к.- рентабельность совокупного капитала,тыс.руб;

Ср.ст.п-средняя стоимость пассивов,тыс.руб;

Rсов.к=50 700,5/189 928.86*100%=27%

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Заключенине.

 

Итак, в ходе работы были рассчитаны следующие показатели и сделаны выводы:

Объем товарной продукции = 1705,0 тыс.шт.

Цена продукции =  65,6 руб./шт.

Стоимость товарной продукции 111 848 тыс.руб

Прямая заработная плата равна заработной плате сдельщиков 2 107,25 тыс.руб.,дополнительная оплата труда в сумме 521,4 тыс. руб., страховые взносы в сумме 1 048,62 тыс.руб. Итого оплата труда с начислениями 4 544,02 тыс.руб.

Полная себестоимость  76 786,5 тыс.руб

Полная себестоимость единицы продукции  45 руб./ шт.

Себестоимость реализованной продукции: 108 240 тыс.руб.  (данная величина отражается в форме 2)

Выручка от реализации 127 920 тыс.руб.

Прибыль от продаж 31 453,5 тыс руб

Чистая прибыль 25 350,25 тыс руб

Постоянные затраты на объем 8 898,6 тыс.руб. Переменные затраты на единицу 39,8 руб./шт. Цена за единицу продукции 65,6 руб./шт.

Критический объем реализации в натуральном выражении 345 тыс.шт

Критический объем производства и реализации в стоимостном выражении или порог рентабельности 1 779,7 тыс.руб.

Оценка динамики показателей ликвидности отрицательная, и на конец периода и на начало показатели не соответствую нормативным значениям.

Коэффициент обеспеченности собственными средствами (чистый оборотный капитал к сумме активов) – определяет долю чистого оборотного капитала в активах предприятия и показывает возможности финансового маневра в управлении.

Коэффициент обеспеченности собственными средствами, рассчитанный по собственному фактическому капиталу, на начало анализируемого периода составил -0,4, это объясняется тем, что предприятие почти не располагает собственными средствами для покрытия всей потребности в оборотных активах и широко использует кредиторскую задолженность, на конец периода составил -0,6, что также не соответствует установленному нормативному значению (0,1). Динамика роста коэффициента обеспеченности собственными средствами говорит о том, что финансовое состояние предприятия за анализируемый период времени улучшается.

Наблюдается рост коэффициента манёвренности собственного капитала. Значение данного показателя не соответствует норме, что даёт предприятию большие возможности для финансового манёвра. При этом динамика его может быть оценена как положительная.

В целом можно отметить, что почти все относительные коэффициенты финансовой устойчивости к концу анализируемого периода немного улучшились и но находятся на не достаточном уровне.

Очень высокие показатели рентабельности продукции и рентабельности продаж соответственно 23,4% и 27,0%.

Итак, показатели эффективности свидетельствуют о высокой степени эффективности как производственных ресурсов, так и рентабельности капитала.

 

Список литературы

 

1. Данилова Н.Ф., Сидорова Е.Ю. Экономический анализ деятельности предприятия: Курс лекций. – М.: Экзамен, 2009.
2. Зенкина И.В. Теория экономического анализа: Учебное пособие. – М.: Дашков и Ко, АкадемЦентр, 2009.
3. Кнышова Е.Н. Экономика организации: учеб. пособие для студ. учреждений среднего проф. образования / Е.Н. Кнышова, Е.Е. Панфилова. – М.: Форум, Инфра-М, 2007. – 335 с.
4. Кравченко Л.И. Анализ хозяйственной деятельности в торговле: Учебник. – М.: Новое знание, 2009.
5. Маркин Ю.П. Экономический анализ: Учебное пособие. – М.: Омега-Л, 2009.
6. Мельник М.В., Герасимова Е.Б. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учебник. – М.: Форум, 2009.
7. Орлова Т.М. Практикум по комплексному экономическому анализу хозяйственной деятельности: Учебное пособие. – М.: КноРус, 2009.
8. Пирогов К.М. Основы организации бизнеса: учеб. для вузов / К.М. Пирогов, Н.К. Темнова, И.В. Гуськова. – Изд. 2-е, стер. – М.: КноРус, 2007. – 556 с.