Методики анализа финансового положения клиента - юридического лица на примере ООО «ЭЛЕКТРО Коннект»

Предприятие с целью  увеличения отдачи на вложенный капитал, расширения предложения печатных плат и услуг по их сборке, удовлетворяющих растущим потребностям российских клиентов, осуществляет комплексную инвестиционную программу. Инвестиции направлены на приобретение импортного оборудования по производству печатных плат (прежде всего многослойных), частичное обновление существующего парка оборудования, завершение реконструкции производственных мощностей. 

Положительные эффекты  реализации инвестиционного проекта:

-   Увеличение производственной мощности, сокращение сроков производства.

-   Увеличение доли многослойных печатных плат.

-   Повышение класса точности и качества продукции. Компания сможет гарантированно изготавливать платы 4-го класса точности.

Вышеуказанные эффекты  позволят:

-   Предложить наиболее востребованные рынком продукты и услуги – максимальный темп роста спроса наблюдается на многослойные печатные платы и двусторонние платы 4-5 классов точности.

-   Увеличить долю валовой маржи в доходах за счет ассортиментного сдвига в сторону более доходных продуктов и услуг, а также за счет более эффективного использования материалов.

-   Занять лидирующие позиции на рынке в целевых регионах – к 2011 году компания намерена достичь 6%-ной доли российского рынка печатных плат и услуг по их сборке.

Основные конкуренты ООО «ЭЛЕКТРО Коннект» представлены в таблице 3.4.

 

Таблица 3.4 – Конкуренты ООО «ЭЛЕКТРО Коннект»

Наименование конкурента	Вид деятельности	Опыт работы на рынке	Регион влияния
ОАО ЧНППП Элара	Производство печатных плат и электронной техники	Свыше 5 лет	Европейская часть РФ
ООО «Эрикон-Софт»	Продажа печатных плат	Свыше 5 лет	г. Санкт-Петербург
ГП Рязанский приборный  завод	Производство печатных плат и электротехники	Свыше 5 лет	Европейская часть РФ

 
 

Конкурентные преимущества ООО «ЭЛЕКТРО Коннект» на сегодняшний  день определяются следующими факторами – уровень технологических характеристик изделий компании превосходит среднеотраслевые показатели. Будущие инвестиции позволят еще больше увеличить отрыв от конкурентов.

3.2 Финансовое состояние предприятия. Общие выводы

 
 

Анализ финансовой отчетности. Анализ финансового состояния проводится по данным квартальных отчетов на три последних даты. 

Валюта баланса предприятия  по состоянию на 01.04.09 г. увеличилась  по сравнению с 01.01.09 на 10.65% (или 7,1 тыс. руб.) и составила 73 657 тыс. руб. 41,7% валюты баланса или 30 718 тыс. руб. составляют «Внеоборотные активы».  

По состоянию на 01.04.09 «Основные средства» составляют 28 085 тыс. руб. На балансе предприятия  имеются следующие основные средства:

-   машины и оборудование – 11 995,1 тыс. руб.

-   здания и сооружения – 16 089,9 тыс. руб. 

На балансе предприятия  числится незавершенное строительство (2 626 тыс. руб.) – это приобретение оборудования, объекты на площадке.  

В структуре активов  баланса предприятия «Оборотные активы» по сравнению с 01.01.09 увеличились на 19,18% и составили 42 939 тыс. руб. 

9 223 тыс. руб. составляют  «Запасы» предприятия. Из них  7 632 тыс. руб. (10,37% валюты баланса)  – сырье, материалы и др. ценности.  

По сравнению с 01.01.09 увеличились затраты в незавершенном производстве с 520 тыс. руб до 706 тыс. руб, «Расходы будущих периодов» (885 тыс. руб.) – это расходы на сертификацию, консультационные услуги. 

31,7 % валюты баланса  составляет «Дебиторская задолженность». Дебиторская задолженность по  сравнению с 01.01.09 увеличилась на 10,7% и составила на 01.04.09 – 23 341 тыс. руб. В составе дебиторской задолженности покупатели и заказчики составляют только 169 тыс. руб. Остальное составляют «авансы выданные» - это в связи с финансированием реконструкции здания. Дебиторская задолженность носит текущий характер. Денежные средства на 01.04.09 составили 8 894 тыс. руб. 

В структуре пассивов баланса основную часть составляет раздел «Капитал и резервы» - 86,7% от валюты баланса (63 821 тыс. руб.). 

«Кредиторская задолженность» на 01.04.09 составляет 9 707 тыс. руб. В структуре кредиторской задолженности основную долю составляют прочие кредиторы - 5 795 тыс. руб.(59,7% от кредиторской задолженности). Задолженность перед поставщиками и подрядчиками на 01.04.09 составила 352 тыс. руб., остальную часть составляет задолженность перед персоналом, перед гос. внебюджетными фондами и перед бюджетом, которая на данный момент погашена. Кредиторская задолженность носит текущий характер. 

В целом, финансовое состояние  предприятие оценивается как хорошее. 

По оперативным данным предприятия, дебиторская задолженность составляет 33 402 тыс. руб. В таблице 3.5 представлены основные дебиторы предприятия на момент выдачи кредита. Дебиторская задолженность  носит текущий характер.

 

Таблица 3.5 - Дебиторская задолженность на 01.04.09 (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев)

Наименование дебитора	Сумма задолж-ти, тыс. руб.	Дата возник-я	Дата погашения	Форма оплаты (нал/безнал)
ООО «Электропромстрой»	25 126,5	2 кв. 2009	06.2009	Безналичный
ООО «Авионика»	4 593,7	2 кв. 2009	06.2009	Безналичный
ООО «Абсолют»	2 081,2	2 кв. 2009	06.2009	Безналичный
ООО «Промстройимпэкс»	393,1	2 кв. 2009	06.2009	Безналичный
Прочие	1 207,5
ИТОГО	33 402,0

 

 

Продукция предприятия  не является серийной или массовой, а изготавливается по индивидуальным заявкам предприятий-заказчиков. При этом расчеты с заказчиками осуществляются, как правило, в безналичном порядке на условиях 100 % предоплаты. 

Расчеты с поставщиками ведутся в следующем порядке:

1. поставщикам материалов, работ, услуг производственного характера – в безналичном порядке на условиях предоплаты, за исключением расчетов с основным поставщиком материалов ООО «Петрокоммерц» (70 % всех поставок материалов), расчеты с которым ведутся в соответствии с графиком, указанном в договоре.

2. расчеты по договору  долевого участия (строительство  цеха) ведутся в безналичном порядке  путем перечисления средств на  расчетный счет Заказчика-застройщика  ООО «Электропромстрой» в соответствии  с графиком финансирования. 

По оперативным данным предприятия кредиторская задолженность  составит 7 092,4 тыс .руб. В таблице 3.6 представлены основные кредиторы предприятия. Кредиторская задолженность носит  текущий характер.

 

Таблица 3.6 - Кредиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев)

Наименование кредитора	Сумма задолж-ти, тыс. руб.	Дата возник-я	Дата погашения	Форма оплаты (наличн. /безналичн.)
ООО «Петрокоммерц»	1 758,9	2 кв. 2009	06.2009	Безналичный
ООО «Печатные платы»	332,8	2 кв. 2009	3 кв. 2009	Безналичный
ООО «Кварц М»	315,6	2 кв. 2009	3 кв. 2009	Безналичный
Электрохимический завод	201,4	2 кв. 2009	3 кв. 2009	Безналичный
СКБ Восток	193,7	2 кв. 2009	3 кв. 2009	Безналичный
ЗАО НПО «Энергия»	193,0	2 кв. 2009	3 кв. 2009	Безналичный
Супертел	146,2	2 кв. 2009	3 кв. 2009	Безналичный
ОАО «Русская телефонная компания»	147,8	2 кв. 2009	3 кв. 2009	Безналичный
Телэкс	141,8	2 кв. 2009	3 кв. 2009	Безналичный
ЗАО «Мегалит»	122,4	2 кв. 2009	3 кв. 2009	Безналичный
ООО СКА комплект	110,6	2 кв. 2009	3 кв. 2009	Безналичный
ООО НПО «Ахтуба-плюс»	105,8	2 кв. 2009	3 кв. 2009	Безналичный
ООО «Ильма»	82,8	2 кв. 2009	3 кв. 2009	Безналичный
ЗАО НПП «Спецэлектромеханика»	80,8	2 кв. 2009	3 кв. 2009	Безналичный
ЗАО «Экоресурс»	79,0	2 кв. 2009	3 кв. 2009	Безналичный
Прочее	3 768,5
ИТОГО	7 092,4

Анализ оборотов по расчетным  счетам предприятия показан в  приложении А. Расчетный счет открыт (с 17 апреля 1998) только в ОАО «ККК», среднемесячный оборот по счету составляет 14 110, 00 рублей, среднедневной остаток 1218, 00 руб. валютных счетов у предприятия нет. 

Далее рассмотрим результаты финансовой деятельности, которые отображены в таблице 3.7

 

Таблица 3.7 - Отчет о  прибылях и убытках (не нарастающим  итогом) (тыс. руб.)

Показатели	Код строки	4 квартал 2008г.	1 квартал 2009г.
Выручка от реализации	010	26 854	34 035
Себестоимость реализации	020	17 901	21 854
ПРИБЫЛЬ (убыток от продаж)	050	6 842	9 392
Прочие доходы	090	119	51
Прочие расходы	100	298	297
ЧИСТАЯ ПРИБЫЛЬ (нераспределенная прибыль (убыток) отчетного периода)		5 077	6 998

Примечание - Предприятие  стабильно, на протяжении многих лет  работает с прибылью. Нераспределенная прибыль составляет 63 446 тыс. руб.

 

Выручка от реализации графически показана в приложении Б. У ООО  «ЭЛЕКТРО Коннект» наблюдается равномерное развитие бизнеса.  

Подытожив все вышесказанное  мы сделали общие выводы по финансовому состоянию. 

Клиент является финансово-устойчивым предприятием, стабильно работающим и получающим прибыль от своей  деятельности. Клиент имеет положительную кредитную историю, все обязательства по кредитным договорам исполнялись в полном объеме.

Следует отметить, что  Клиент пунктуален, все требования банка, возникающие в процессе проведения активных операций по Клиенту, выполнял своевременно.

Оценка прочности взаимоотношений с Банком: предприятие работает с ОАО «ККК» с апреля 1998 года, все финансовые потоки пропускает через ОАО «ККК», открытых счетов в других банках у предприятия нет. За время работы в ОАО «ККК» предприятие наращивает обороты, что положительно сказывается на кредитовых оборотах и среднедневных остатках по расчетному счету. Текущих кредитов и гарантий на момент рассмотрения заявки нет. В 2005 году предприятие кредитовалось в ОАО «ККК» на сумму 4000 тыс. руб., кредит был погашен досрочно. 

Технико-экономическое  обоснование использования кредитных  средств. Все инвестиции компания проводит за счет собственных средств. При  этом на ближайшие 12 месяцев будет  ощущаться недостаток оборотных  средств, дефицит которых компания планирует покрыть за счет заемных средств. 

Перечень источников погашения кредита. Выручка от реализации (см. приложение Б). Как видно из прогноза движения денежных средств, Клиенту вполне хватает денежных средств для погашения кредита. 

Кредитование клиента  выгодно для ОАО «ККК». Средняя условная ставка доходности по ОАО «ККК» за апрель 2009 года составила 23,92%

 

3.3 Обеспечение возврата кредита

 

Для обеспечения возврата кредита ООО «ЭЛЕКТРО Коннект» закладывает  имущество в залог ОАО «ККК». В приложении В указана информация по закладываемому имуществу, проверенная с выходом на место Управлением экономической безопасности и согласованная с ним по рыночной и залоговой стоимости) 

Предоставленные права  ОАО «ККК»: - безакцептное списание денежных средств с рублевого  расчетного счетов в ОАО «ККК». 

Характеристика размера  сделки для заемщика.. За весь период кредитования сумма банковских процентов  составит 760 тыс. рублей, вместе с основным долгом- 4760 руб., что составляет 7% от балансовой стоимости всех активов  предприятия (все активы- 73 657 тыс. руб.), поэтому можно сделать вывод, что сделка не крупная. В подтверждение этого служит и то, что балансовая стоимость имущества, передаваемого в залог составляет 13% от балансовой стоимости всех активов предприятия. 

Резюме. Учитывая устойчивое финансовое состояние Клиента, а также положительную кредитную историю, принимаем решение об удовлетворении просьбы Клиента. Считаем возможным предоставить кредит, запрашиваемый предприятием ООО «ЭЛЕКТРО Коннект» на условиях, показанных в таблице 3.8.

 

Таблица 3.8 - Условия получения  кредита

Вид кредита	Кредитная линия с  «лимитом задолженности»
Порядок предоставления	траншами
Целевое назначение	пополнение оборотных  средств
Сумма	4 000 000,00
Срок и порядок возврата кредита	Начиная с июня 2009 года каждый месяц по 1 миллиону рублей (до сентября 2009 года)
Процентная ставка (годовая)	24 % годовых
Порядок уплаты процентов	ежемесячно, до 25 числа  текущего месяца
Обеспечение (вид, наименование залоговая стоимость)	залог имущества, залоговая  стоимость 5 771 741 руб. 42 коп.
Страхование обеспечения	нет
Источники погашения	выручка от реализации
Обязательные условия	Безакцептное списание денежных средств с р/счета в  ОАО «ККК»
Порядок сопровождения	Ежемесячно производить  анализ эффективности кредитования Клиента, ежемесячно производить осмотр заложенного имущества.
Группа риска	1