Центральный банк и кредитно-денежная политика

  МОСКОВСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ УНИВЕРСИТЕТ

 

 

 

КАФЕДРА ГУМАНИТАРНЫХ И

 СОЦИАЛЬНО-ЭКОНОМИЧЕСКИХ  НАУК

 

 

КУРСОВАЯ РАБОТА

ПО ЭКОНОМИЧЕСКОЙ  ТЕОРИИ

НА ТЕМУ:

 

«Центральный  банк и

 кредитно-денежная  политика»

 

 

 

Выполнил________________

_________курса ____________

___________________ форма,

«__________________________»

__________________________.

 

Консультант: ______________             

 

 

 

 

 

 

Москва 2011

 

Оглавление

• Введение……………………………………………………………….. 3
• Роль и значение центрального банка.

Цель денежно-кредитной  политики центрального банка………… 4

• Функции центрального банка……………………………………….... 6
• Мероприятия Банка России по совершенствованию

банковской системы и банковского надзора в 2011

году и на период 2012 и 2013 годов. .…………………………………. 9

• Типы денежно-кредитной политики………………………………... 11
• Инструментарий денежно-кредитной политики………………….. 12
• Принципы денежно-кредитной политики на среднесрочную перспективу………………………………………………….…………. 15
• Цели и инструменты денежно-кредитной политики в 2011 году

и на период 2012 и 2013 годов ………………………………………...17

• Заключение……………………………………………………………... 22
• Список использованной литературы……………………………….. 23

 

 

Введение

 

Ключевым  элементом финансово-кредитной  системы любого развитого государства сегодня является центральный банк, выступающий проводником официальной денежно-кредитной политики. В свою очередь денежно-кредитная политика наряду с бюджетной составляет основу всего государственного регулирования экономики. Соответственно без овладения методами деятельности центральных банков, инструментами денежно-кредитной политики не может быть эффективной рыночной экономики.

 В этой работе я  попытаюсь вкратце рассмотреть функции и методы

центрального банка при  проведении денежно-кредитной политики, а также

затрону мировой опыт использования инструментов данной политики.

На нынешнем этапе банковские системы оказались в эпицентре  влияния двух долгосрочных процессов: радикального совершенствования технологий на основе широкомасштабного внедрения автоматизированных систем обработки информации и средств дальней связи в банковской деятельности; снижение барьеров на экономических и политических границах. Эти процессы открывают новые возможности для развития системы платежей и расширения финансовых рынков. В то же время они оказывают влияние на изменение управленческой структуры, частью которой является центральный банк со своей особой ролью в регулировании этих процессов.

    

 

Понятие и роль Центрального банка в экономике

 

   Центральный банк страны — это основной проводник денежно-кредитной политики, направленной на стабилизацию денежного обращения. Первичная обязанность его в рыночной экономике — защищать стоимость и покупную способность денег и создавать нормальные условия функционирования финансовых рынков.

Возникновение центральных банков связано с необходимостью централизации  банковской эмиссии и организации  денежного обращения в стране, проведения кредитной политики в  рамках всего народного хозяйства  и функционирования системы денежных расчетов, а также с необходимостью защиты и обеспечения устойчивости национальных валют.

В соответствии с этой задачей ЦБ проводит постоянный поиск оптимальных  методов и инструментов управления, сочетая как прямые административные, так и косвенные методы регулирования  деятельности коммерческих банков и  других кредитных учреждений. Защищая  и обеспечивая устойчивость рубля, ЦБ регулирует совокупную денежную массу, от динамики которой зависит изменение  различных компонентов совокупного  платежеспособного спроса. Развивая и укрепляя банковскую систему России, ЦБ эффективно воздействует на хозяйственную  активность и деятельность банковских институтов, в первую очередь коммерческих банков. Через эту систему он обеспечивает эффективное и бесперебойное  функционирование системы расчетов. Банк России образует единую централизованную систему с вертикальной структурой управления.

В систему Банка России входят центральный  аппарат, территориальные учреждения, расчетно-кассовые центры, вычислительные центры, полевые учреждения и другие предприятия, учреждения и организации, включая подразделения безопасности. Через эту систему ЦБ и осуществляет свою деятельность, выполняя функции, возложенные на него законом.

Роль Центрального банка в экономике  любой страны по мере ее развития усиливается, так как именно через деньги, через  денежно- кредитный механизм идет регулирование  развития. Центральный банк России по сути организует экономическую жизнь общества, обеспечивая необходимые условия для функционирования созданной им денежной системы страны. Наиболее полно роль Центрального банка проявляется при выполнении тех функций по обеспечению работы каждого составного элемента национальной денежной системы, которые он реализует через национальную единицу валюты — рубль.

Курс рубля в экономическом механизме страны многообразен, так как по тому, как он изменяется, можно судить о состоянии экономики, о ее стоимостных пропорциях и неувязках, об эффективности внешнеэкономической деятельности, о перераспределении международных притоков капитала. Это присуще рублю в силу той эволюции денег, которая обусловила переход от товар-денег (золота) к кредитным деньгам.                 А кредитные деньги — это форма проявления денежного капитала, они не только обслуживают обращение товара и капитала, но и ведут себя как капитал.

Для государства в целом деньги используются как важнейший фактор защиты национальной экономики от кризисов, инфляции и негативных внешних воздействий.

 

 

 

Функции центрального банка

 

В соответствии с Федеральным законом  «О внесении изменений и дополнений в Закон РФ «О Центральном банке  Российской Федерации (Банке России)»  от 26 апреля 1995 г. Центральному банку  предписано множество функций, которые  не противоречат международной практике работы центральных банков. Центральный  банк выполняет следующие основные функции:

— во взаимодействии с Правительством Российской Федерации разрабатывает  и проводит единую государственную  денежно-кредитную политику, направленную на защиту и обеспечение устойчивости рубля; 
— монопольно осуществляет эмиссию наличных денег и организует их обращение;

— является кредитором последней инстанции для кредитных организаций, организует систему рефинансирования; 
— устанавливает правила осуществления расчетов в Российской Федерации; 
— устанавливает правила проведения банковских операций, бухгалтерского учета и отчетности для банковской системы; 
— осуществляет государственную регистрацию кредитных организаций, выдает и отзывает лицензии кредитных организаций и организаций, занимающихся их аудитом; 
— осуществляет надзор за деятельностью кредитных организаций;  
— регистрирует эмиссию ценных бумаг кредитными организациями в соответствии с федеральными законами; 
— осуществляет самостоятельно или по поручению Правительства Российской Федерации все виды банковских операций, необходимых для выполнения своих основных задач; 
— осуществляет валютное регулирование, включая операции по покупке и продаже иностранной валюты; 
— определяет порядок осуществления расчетов с иностранными государствами; 
— организует и осуществляет валютный контроль как непосредственно, так и через уполномоченные банки в соответствии с законодательством Российской Федерации; 
— принимает участие в разработке прогноза платежного баланса Российской Федерации и организует составление платежного баланса Российской Федерации; 
— проводит анализ и прогнозирование состояния экономики Российской Федерации в целом и по регионам, прежде всего денежно-кредитных, валютно-финансовых и ценовых отношений; публикует соответствующие материалы и статистические данные, а также выполняет иные функции в соответствии с федеральными законами.

 

 

Реализация  этих функций опирается на:

— проведение разумной и последовательной макроэкономической политики; 
— стимулирование эффективного функционирования рынков; 
— развитую систему экономического регулирования, включающую хозяйственное законодательство, международно- признанные нормы в сфере учета и отчетности, систему независимого аудита; 
— использование механизмов, позволяющих защищать устойчивость банковской системы, а также эффективно разрешать возникающие у банков проблемы, такие, как реабилитация и вывод обанкротившихся банков с рынка. Банкротство в рыночной экономике неизбежно, так как это сопутствующий элемент принятия хозяйствующим субъектом рисков.

Все многообразие функций Центрального банка можно свести к пяти основным задачам. Центральный банк призван  быть:

— эмиссионным центром страны, т.е. он осуществляет монопольную эмиссию  банкнот. Чем выше доля наличного  обращения в стране, тем важнее значение банкнотной эмиссии; 
— «банком банков», поскольку в двухуровневой банковской системе его главной клиентурой являются коммерческие банки, которые работают с предпринимателями и населением. Центральный банк хранит свободную денежную наличность коммерческих банков, т.е. их кассовые резервы, размер которых устанавливается законом, предоставляет им кредитную поддержку и осуществляет надзор за деятельностью коммерческих банков,

 — «банкиром» Правительства,  от имени Правительства он  управляет внешним и внутренним  государственным долгом, т.е. размещает,  погашает и проводит другие  операции с государственными  ценными бумагами, предоставляет  кредиты Правительству и выполняет  расчетные операции для него, хранит золотовалютные резервы  и проводит политику их наращивания

— органом регулирования экономики  посредством проведения денежно-кредитной  политики.

Политика ЦБ в реализации своих  функций сочетает интересы политики Правительства, нацеленной прежде всего на подъем экономики, интересы промышленных предпринимателей, направленные на стимулирование инвестиционных возможностей, интересы профсоюзов, обусловленные стремлением сократить безработицу и расширить занятость, а также и в первую очередь собственные интересы — повышение устойчивости финансовых систем.

Взаимоотношения ЦБ и Правительства  в сфере проведения денежно-кредитной  политики обычно сводятся к так называемой финансовой конституции, т.е. к закрепленным принципам взаимоотношений с  федеральным бюджетом. Для правительства  основными вопросами являются проблемы погашения дефицита бюджета, внешнего и внутреннего долга, которые  часто решаются с помощью денежной эмиссии.

 

Налично-денежное обращение — это  движение наличных денег в хозяйственном  обороте, которое осуществляется с  помощью различных видов денег: банкнот, металлических монет, других кредитных инструментов - векселей, банковских векселей, чеков, кредитных карточек. Часто под наличными деньгами понимают только монеты и банкноты, хотя в наличном обращении можно рассчитываться всеми перечисленными видами денег. Но основу наличных денег безусловно составляют банкноты и разменная монета.

Банкнотная эмиссия — это  прерогатива Центрального банка. Перед  ним всегда стоит задача определения  количественной меры выпуска банкнот, оценки скорости обращения денежной единицы, а также методов регулирования  их обращения.

Монополия Центрального банка на эмиссию  банкнот позволяет выделить в  его составе специальное подразделение, непосредственно осуществляющее эмиссионно-кассовую работу: печатание, дизайн, или оформление денег, и разработку способов защиты их от подделки. Банкноты выпускаются  на особой бумаге строго определенного  достоинства. В промышленно развитых странах значение эмиссионной монополии  ЦБ несколько снижена, поскольку  доля наличных денег в денежной массе  невелика (меньше 10%). Но и там банкнотная эмиссия по-прежнему необходима для  платежей в розничной торговле и  обеспечения ликвидности кредитной  системы. В России же значение эмиссии больше, так как доля наличных денег составляет порядка 80% в общем объеме денежной базы.

Банкноты эмитируются в Центральном  банке и, как правило, имеют обеспечение  в форме его активов, основными  статьями которых обычно являются официальные  золотовалютные резервы, государственные  и прочие ценные бумаги, а также  кредиты банковским институтам, предоставленные  под залог ценных бумаг.

Депозитная эмиссия предшествует банкнотной, поскольку ЦБ увеличивает  свои кредитные вложения путем выдачи ссуд Федеральному правительству —  для покрытия дефицита государственного бюджета — и коммерческим банкам. Повышая остатки на счетах, т.е. на депозитах, он и осуществляет депозитную эмиссию. Отличительной особенностью Центрального банка в сравнении  с другими кредитными институтами  является то, что он сам (через эмиссию) создает для себя ресурсы кредитования. Возможности же коммерческих банков самостоятельно создавать наличные средства крайне ограниченны. Они могут осуществлять безналичные платежи, предоставлять кредиты и получать наличные деньги только в пределах остатков средств на своем расчетном счете в Центральном банке. Но иногда коммерческие банки тоже участвуют в создании депозитов или увеличивают безналичные деньги на своих счетах через развитие разных форм кредитных операций, систем денежных переводов и ускорением обращения денег. Это так называемый мультипликационный эффект расширения банковских депозитов. По своей природе банковское дело связано с принятием множества рисков: