Опыт формирования и функционирования финансово- промышленных групп за рубежом

Министерство образования и  науки российской федерации

институт менеджмента

 

 

Специальность   Кафедра_____________________

                                                          (код)                                                                                                                  (аббревиатура)

 

 

                               КУРСОВАЯ РАБОТА

По курсу «Менеджмент  финансово-промышленных групп »

          На тему     Опыт формирования и функционирования

финансово- промышленных групп за рубежом

               ___________________________________

 

 

 

 

Выполнил   .                                                  ____________________

                                (фамилия ,имя ,отчество)                                                                                                                 подпись

Проверил  _______________                                           ____________________

                                    (фамилия ,имя, отчество)                                                                                                               подпись

 

                                                         

 

                                                      

 

 

Введение………………………………………………………………………….3

1. Сущность  финансово-промышленных групп.........................................6
2.     1.1 Понятие  финансово-промышленных  групп…………………………6
3.     1.2 Формы финансово-промышленных групп……………………………7
4. Мировой опыт деятельности финансово-промышленных           групп……………………………………………………………………………...11
1.     2.1 Особенности строения и развития финансово-промышленных
1.     объединений в странах с рыночно ориентированной финансовой     
1.   системой…………………………………………………………………………11
1.     2.2 Финансово-промышленные объединения континентальной Европы…………………………………………………………………………..14
1.  2.3 Финансово-промышленные объединения Юго-восточной Азии……18

        Заключение …………………………………………………………………22

      Список литературы…………………………………………………………25

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Введение

В настоящее время в  развитых рыночных странах активно  происходит слияние финансового  капитала с промышленным. На этой основе происходит образование финансово-промышленных групп (ФПГ). Этот процесс отражает объективные устойчивые тенденции современной развитой экономики. Взаимосвязь основных видов капиталов (финансового и промышленного) достигла такой степени, что их отдельное существование невозможно.

Большую роль в развитии промышленного производства играли и продолжают играть мощные финансово-промышленные группы, своего рода "метаструктуры". Современные финансово-промышленные группы являются универсальными по характеру деятельности и транснациональные по ее масштабам, в которые входят, на основе акционерных, финансовых, а также деловых форм связей, промышленные фирмы, банки и другие финансовые институты, торговые и строительные компании, а также компании, относящиеся к другим отраслям хозяйства. Поэтому среди огромного многообразия форм взаимодействия взаимосвязанных партнеров есть традиционные концерны во главе с крупной промышленной корпорацией ("General Motors", "General Elektric", "Ford Motors", "Flik", "Fiat" и т.д.), группы сформированные вокруг кредитно-финансовых институтов ("Chasе", "Limen-Goldmen, Sacks" в США или Deutsche Bank AG, Dresdner Bank AG в ФРГ и т.д.) и включающие в свой состав подконтрольные производственные предприятия, семейные холдинговые компании (например, южнокорейские чеболи - " "Samsung", "LG International", "Hyndai" и др.). Кроме того, существуют и универсальные многоотраслевые объединения - деловые группы, получившие наибольшее распространение в Японии (сюданы - "Mitsubishi", "Mitsui", "Fuje ").

Для сегодняшних высоко интегрированных  корпоративных объединений - финансово-промышленных групп, концентрирующих значительную часть ВНП в своих руках, стал характерным экономический контроль не над отдельными отраслями хозяйства и секторами предпринимательской деятельности, а над всей национальной экономикой, что придает им статус центров экономической власти. Поэтому данная тема столь актуальна в настоящее время.

Она рассматривается  зарубежными авторами (Гренбэк Г., Фрейнкман Л. и др.), так и отечественными (Березутский Ю.А., Войтенко А., Ильин М.С. и др.).

Цель данной работы - рассмотреть, что представляют собой финансово-промышленные группы, выявить их значение и влияние на экономику .

Исходя из поставленной цели, вытекают следующие задачи:

- раскрыть понятие финансово-промышленных групп;

- рассмотреть мировой  опыт деятельности финансово-промышленных  групп; 

- сделать выводы по  результатам проведенных исследований.

Для решения поставленных задач были использованы такие методы научного познания, как: описание; построение таблиц; системность и анализ; сравнение; комплексность; группировки; выборка.

 Данные методы используются  при рассмотрении мирового опыта в создании финансово-промышленных групп во второй главе курсовой работы.

Объектом исследования данной работы являются Финансово-промышленные группы за рубежом.

Предметом курсовой работы является экономическая сущность зарубежных Финансово-промышленных групп.

Методологическая основа курсовой работы базируется на изучении и анализе трудов отечественных и зарубежных авторов, посвященных вопросам образования финансово-промышленных групп.

В работе освещаются такие вопросы как сущность финансово-промышленных групп; мировой опыт деятельности финансово-промышленных групп.

 

ГЛАВА 1.Общая характеристика финансово – промышленных групп

 

1.1 Сущность финансово - промышленных групп

 

Финансово-промышленная группа (ФПГ)– это форма организационного объединения возможностей общества и государства для решения  задач особой важности – промышленных, социальных и др. Достигается это  путем интеграции производства и  финансов на основе новейших достижений науки и техники. Концентрация в  одно целое трудовых, материальных, денежных и интеллектуальных ресурсов и направление их совокупности на достижение определенной цели как правило быстро приводит к прогнозируемому результату.

Причины возникновения финансово-промышленных групп выявил ещё Карл Маркс, описывая процесс слияния промышленного и финансового капитала. «Финансово-промышленные группы - объединения промышленных предприятий с финансовыми учреждениями на основе установленных между ними отношений экономического и финансового взаимодействия».

Задачи ФГП:

1) развитие конкурентоспособности  отечественных товаров;

2) улучшение инвестиционной  ситуации;

3) активизация преобразований  в экономике

Участники финансово-промышленной группы - юридические лица, подписавшие  договор о создании ФПГ, учрежденная  ими центральная компания финансово-промышленной группы либо основное и дочерние общества, образующие ФПГ.

.

С организационной точки  зрения отметим разноплановость в подходах формирования ФПГ. Образование групп осуществляется разными путями. Первый – разделение фирм на несколько самостоятельных компаний. В частности, итальянский «Fiat» в 80-е годы разделился на 12 компаний с тем чтобы каждой из них был обеспечен доступ на рынок капиталов. Второй из важных путей – отпочкование какого-либо подразделения от материнской компании; делается это обычно для того, чтобы избежать недугов крупного бизнеса (организационного разбухания). Так, «Toyota» в 1950 году отделила от себя «Toyota motor Sales» (торговую компанию), оставив за собой 44,9% акций. В 1982 году, однако, обе компании слились вновь. Третий путь – слияние и поглощение компаний, в ходе чего одна из них (головная фирма) овладевает контрольным пакетом акций другой. Группирование, опирающееся на банки, которые финансируют деятельность компаний и при этом ее координируют – таков 4 путь. И пятый путь: фирмы заключают контракты об управлении, трансферте технологий, долгосрочной закупке товаров.

1.2.Формы финансово-промышленных групп

 

Различаются формы производственной интеграции (вертикальная, горизонтальная, конгломерат); отраслевой принадлежности (межотраслевые, отраслевые); масштабам деятельности (региональные, межрегиональные и транснациональные); степени диверсификации (многопрофильные,  монопрофильны ).

  ФПГ могут  различаться по формам производственной  интеграции: вертикальные, горизонтальные  и конгломераты.

Вертикальные ФПГ - это объединения, в которых предприятия-участники выпускают один вид изделия, участвуя в его производстве на разных стадиях. Примером может служить ФПГ «Тульский промышленник», «Металлоивдустрия», «Магнитогорская сталь», «Носта-Трубы-Газ» и др. В частности, в ФПГ «Тульский промышленник» лидирующее положение в группе занимает АО «Тулачермет». Практически все промышленные предприятия-участники группы либо поставляют ему свою продукцию, либо получают от него сырье, обмениваются заказами, ресурсами. Одновременно «Тулачермет» выступает основным внутригрупповым центром акционерного контроля таких предприятий, как «Юбскомет», банк «Тульский промышленник». ФПГ «Металлоивдустрия» представляет собой вертикально интегрированную структуру, объединяющую всю цепочку от добычи и обогащения железных руд до производства машиностроительной продукции.

Горизонтальные ФПГ - это группы, в которых предприятия-участники осуществляют производство на одних и тех же стадиях или производят одну и ту же продукцию. К данному виду относятся следующие ФПГ : «Промприбор», «Эксохим», «Восточно-Сибирская группа» и др. ФПГ «Промприбор» включает в свой состав 16 крупнейших предприятий, выпускающих приборы контроля и регулирования технологических процессов и учета энергоресурсов. Среди них: АО «Саранский приборостроительный завод», АО «МЗТА» и АО «МЗЭП» (г. Москва) и др.

Высоко диверсифицированные  ФПГ (или конгломераты) представляют собой группы, в состав которых  включены несколько непосредственно  не связанных между собою производств. Прежде всего, сюда относится ФПГ  «Интеррос», включающая в свой состав такие работающие в различных отраслях экономики предприятия: РАО «Норильский Никель», АО «Кузнецкий металлургический комбинат», АО «Новокузнецкий алюминиевый завод» (металлургия), АО «ЛОМО» (оптика), АО «Химволокно», АО «Фосфорит» (химическая промышленность), государственное предприятие «Октябрьская железная дорога» (транспорт).

Финансово-промышленные группы можно классифицировать по масштабам  деятельности на региональные, межрегиональные и транснациональные.

Тенденция к формированию финансово-промышленных групп регионального  характера активно поддерживается местными органами исполнительной власти и рассматривается ими, с одной  стороны, как способ укрепления позиций  регионов в отношениях с центром, а с другой - как средство решения региональных экономических и социальных задач. Местные администрации связывают формирование ФПГ с крупными региональными программами, обеспечивающими структурную перестройку технологически взаимосвязанных предприятий с учетом приоритетных задач сохранения занятости населения и решения экологических проблем. Наибольший положительный опыт становления региональных групп накоплен в Туле и Рязани.

Межрегиональная кооперация характерна, например, для ФПГ «Единство». Своими целями ФПГ ставит насыщение  рынка Уральского и Сибирского регионов высококачественными и дешевыми продуктами питания, обеспечение импортозамещения в этой сфере, а также коренное техническое перевооружение предприятий пищевой промышленности. В связи с этим в составе участников группы представлены предприятия, обеспечивающие поставку сельскохозяйственного сырья, его переработку, технологическое перевооружение пищевой индустрии. Особенностью ФПГ является включение в ее состав высокотехнологичного оборонного предприятия «Машиностроитель» (г. Пермь), производящего технологическое оборудование для АПК.

К межрегиональным ФПГ  также относятся «Объединенная  горно-металлургическая компания», «Сибирско-Уральский  алюминий», «Восточно-Сибирская группа» и др. Между предприятиями, обеспечивающими вертикальную интеграцию в рамках ФПГ «Объединенная горно-металлургическая компания», существуют взаимовыгодные кооперационные связи: от добычи и первичной переработки углей и горнорудного сырья до производства стали, готовой металлопродукции, ее транспортировки и реализации. Близкое расположение предприятий сырьевого звена к металлургическим комбинатам, а также географически выгодное расположение порта-участника группы ОАО «Находкинский морской торговый порт» (поскольку страны Юго-Восточной и Центральной Азии наиболее активные зарубежные партнеры на рынке черных металлов) являются важными достоинствами группы.