Теория экономических циклов Э.Хансена

Оглавление

Введение

Слово цикл происходит от латинского «cyclus», которое в своей основе имеет греческий корень, означающий окружность. Таким образом, древние греки и римляне сталкивались с периодически повторяющимися процессами и дали им обособленное определение. Значение, которое придавали древние цикличности и повторению событий, можно понять из эмблем вечности – змеи, кусающей свой собственный хвост, а также эмблемы времени – колеса и стрелы времени. Подобная или похожая символика встречается без исключения у всех древнейших цивилизаций, что подчеркивает значение, которое древние цивилизации придавали цикличности природных и социальных процессов, что и составляет актуальность исследования. Теории экономических циклов занимают важное место в экономической науке и несут как огромный прогностический смысл, так и имеют важнейшее значение в области стратегического планирования макроэкономического развития. При этом изучение циклов затруднено еще на стадии построения теорий, не говоря о попытках практического моделирования и обратной связи. Одновременная привлекательность и сложность предмета стала причиной многих трудностей, с которыми сталкивается исследователь данного феномена.

Целью работы является характеристика теории экономических циклов Э. Хансена.

Для достижения поставленной цели решались следующие задачи:

• охарактеризовать цикл как периодизацию деятельности;
• проанализировать соотношение деятельности субъектов экономических отношений в цикличности;
• выявить причину возникновения экономических циклов;
• оценить экзологическую сущность экономических циклов.

Структура работы представлена введением, двумя главами в четырех параграфах, заключением, списком использованной литературы.

Глава 1. Цикличность экономических отношений

1.1. Цикл как периодизация деятельности

Теория циклов американского экономиста Э. Хансена во многом носит синтезированный характер, поскольку включает в себя элементы уже созданных другими экономистами теорий экономической динамики. Сам Э. Хансен ссылается на целый ряд работ своих предшественников, а также дает экскурс в историю развития этих теорий. В то же время его теория цикла отличается безусловной оригинальностью, поскольку в ней предлагается кейнсианская интерпретация проблемы. В 1951 г. в свет выходит фундаментальная книга Э. Хансена «Экономические циклы и национальный доход». В этой книге он в первую очередь дает свою классификацию циклов, которые разделяет на четыре вида по продолжительности и причинам, вызывающим колебания

В целом его модель циклического развития экономики основана на предположении о неравномерном вложении инвестиций, которое вызывается тем общим для всей экономики фактом, что между изменением спроса и реакцией предложения на это изменение существует временной лаг. Повышение спроса на какой-то товар или услугу приводит к притоку инвестиций в соответствующую отрасль. Но требуется время, чтобы новые капиталовложения дали отдачу в виде роста продукции. В результате возникает ситуация, когда необходимый рост инвестиций и производства достигнут, но продукция еще не попала на рынок. Спрос продолжает превышать предложение, давая ложную информацию о сохраняющейся необходимости роста производства. В результате приток инвестиций продолжается, в действительности уже превышая необходимый уровень. Соответственно, в какой-то момент рост производства также становится чрезмерным. Начавшая поступать на рынок продукция постепенно не только удовлетворяет спрос, но и начинает превышать его. Происходят затоваривание рынка, падение цен и отток капитала из отрасли. Но на отток капитала рынок также реагирует с запозданием, поскольку реальное падение уровня производства скрывается теми запасами продукции, которые возникли в период бума. В результате процесс сокращение капитала тоже оказывается чрезмерным, что через определенное время вновь вызывает ажиотаж спроса, и цикл повторяется. Этот механизм запаздывания рынка Э. Хансен называет механизмом «отставания и опережения». Его он использует для объяснения динамики первых трех видов циклов. Отдельно Э. Хансен рассматривает «модель большого цикла». В этой модели отправной точкой циклического колебания является возникновение так называемых автономных инвестиций. Их автономность заключается в том, что они не связаны с текущей конъюнктурой рынка, а провоцируются внешними факторами: научно-техническим прогрессом, демографическим взрывом, открытием новых месторождений, рынков и т.д. Объясняя механизм воздействия автономных инвестиций на экономику, Э. Хансен вводит в анализ кейнсианские математические модели. Прирост инвестиций в одной из отраслей экономики приводит к росту дохода в этой отрасли. Рост дохода приводит к увеличению эффективного спроса на продукцию и услуги других отраслей экономики, вызывая и здесь рост доходов. В результате вложение инвестиций в одну отрасль приводит к увеличению совокупного дохода на величину, превышающую прирост дохода в одной этой отрасли. Для выражения зависимости роста дохода от вложения инвестиций Э. Хансен использует модель мультипликатора.

По нашему мнению, цикл - это изменяющееся со временем пространственное чередования максимумов и минимумов величин, характеризующих объект наблюдения. При этом величины может характеризовать как физические величины – плотность вещества, напряженность электрического поля, так и социальные и экономические величины – численность населения, процентные ставки, деловую активность и т. д.

Несмотря на значительное количество исследований в области цикличности, до настоящего времени нет единой четкой теории, объясняющей причину большинства физических, биологических, экономических и социальных процессов. Однако, несмотря на отсутствие объективного понимания природы цикличных процессов, существует значительное количество наблюдений, позволяющих сделать вывод о том, что большинство циклов, выявленных в различных областях познания действительности имеют схожие параметры. Например, по данным исследований Эдварда Дью большинство периодов изобилия насекомых и животных происходит с периодичностью 9,6 года. Этому ритму подчиняется изменение популяций лососевых, пшеничного клопа, зайца беляка, цен на хлопок в США, финансовые кризисы в Великобритании и цикл международных сражений и пр [1]. Существуют также другие значения длительности цикла, характерные для различных явлений, например длинною в 17,75 года и т.д.

Все это позволяет предположить, что причина возникновения этих циклов заключается в воздействии внешних факторов, имеющих одинаковую природу. При этом необходимо отметить, что в социально-экономических процессах существуют «рукотворные» циклы, причиной возникновения которых является человеческая деятельность и несовершенство созданных человеком систем управления экономическими процессами. Ярким примером является компания Дженерал Электрик (General Electric), в которой в начале 1950-х годов были выявлены колебания численности рабочих на одном из заводов длинною три года. Джей Форрестер, основатель системной динамики, сформировав модель работы этого завода, выяснил, что циклическое изменения числа рабочих вызваны внутренней структурой организации, а не внешними факторами. По нашему мнению, цикличность преобладающей части процессов в социально-экономических системах обусловлена воздействием внешних факторов, которые в большинстве случаев изменяются циклично (волнообразно).

В том случае, если система не настроена на адекватный учет и адаптацию к волнообразно изменяющимся факторам внешней среды, характеризующие ее параметры, например прибыль, перестают быть линейными и также начинают изменяться волнообразно. Для таких экономических систем как предприятие, это выражается в падении прибыли, выручки, ухудшении платежеспособности и т. д.

При совершенной структуре организации, которая может гибко адаптироваться к волнообразно изменяющимся факторам внешней среды, параметры остаются линейными или изменяются незначительно. Для предприятий - это выражается в росте выручке и прибыли, несмотря на кризисные явления в экономике. Фактическое, применительно к хозяйственной деятельности предприятий сохранение линейных показателей в условиях волнообразного изменения внешних факторов, является признаком коммерческого успеха предприятия. Не секрет, что предприятия - драйверы экономического развития именно в кризисные для всей экономики моменты демонстрируют успешность, в том числе положительные финансовые результаты на фоне отрицательной динамики большинства экономических субъектов. Например, японские компании - производители автомобилей Ниссан и Тойота показывали положительную динамику роста доли на рынке США во время кризисных явлений в мировой экономике в 70-ых годах прошлого века, а также во время финансового кризиса 2008-2009гг.

Примером достижения успешных финансовых показателей во время кризисных явлений могут быть не только отдельные предприятия конкретных отраслей, но и целые отрасли. В 2008-2009гг большинство предприятий различных отраслей промышленности получили отрицательные финансовые результаты. Вместе с тем на отрасль по производству лекарств в США финансовый кризис значительно не повлиял. Большинство крупных производителей и разработчиков лекарственных средств и медицинского оборудования показали положительные финансовые результаты, например американская компания корпорация Эботт – производитель лекарств и медицинского оборудования во время финансового кризиса 2008-2009гг не только не снизила объемы выручки, операционной прибыли и выплачиваемых дивидендов, но и, наоборот, нарастила их объемы.

Говоря об отраслях промышленности необходимо отметить, что в данном случае, по-видимому, имеет место соответствие товара и услуги, которая производится конкретной отраслью конкретной стадии социально-экономических циклов. Например, отрасль, производящая уникальный продукт, востребованный рынком в условиях финансового кризиса, будет показывать стабильное развитие, однако по мере появления товаров - заменителей и насыщении рынка социально-экономические циклы будут значительно влиять на отрасль. По - нашему мнению не бывает цикличных и нецикличных отраслей, бывают отрасли, продукция которых достигла определенного уровня замещения и насыщения рынка, и в которых такого уровня не достигнуто. Например, автомобильная промышленность в США долгое время до 1962 г. показывала положительный прирост производства и продаж, однако, по мере развития отраслей конкурентов (Японии) и замещения национальной продукции продукцией стран - конкурентов, а также в связи с насыщением рынка стала подвержена периодическим циклическим колебаниям. Такая же ситуация может произойти и с другими отраслями, например с отраслью по производству электроэнергии. Развитие сверхпроводников и, как следствие, технологий хранения электроэнергии наряду с появлением новых источников энергии, может перечеркнуть стабильность энергетического сектора, обеспечив профицит мощностей по выработке энергии, снизив ее стоимость и зависимость от передающих сетей, а также повысив доступность. В том случае, если структура предприятия не является циклоустойчивой, даже незначительное изменение внешних факторов, например, в случае небольшого сезонного роста продаж, может создать коллапс системы производства и продаж предприятия за счет резкого увеличения объемов [3].

Анализируя вышеизложенное, а также учитывая то, что субъекты социально-экономических отношений (люди, организации, государства, человечество в целом) трансформируют получаемую из внешней среды информацию, материальные ресурсы и энергию, успешный субъект социально-экономических отношений должен трансформировать их в соответствии с входящими параметрами внешней среды. Организация на каждой фазе социально-экономического цикла для достижения успеха должна предлагать обществу соответствующий продукт или услугу, человек - обладать соответствующими навыками и умениями. Сохранение традиционного, прежнего уклада приводит к стагнации, а применительно к человеку – безработице.

Например, в 90-ых годах в России профессия бухгалтера была высокооплачиваемой, существовал значительный дефицит специалистов данного профиля, в то же время существовал избыток специалистов с техническим образованием. В настоящее время конъюнктура рынка труда изменилась в противоположную сторону: на рынке избыток специалистов с экономическим образованием, в том числе бухгалтеров, и дефицит квалифицированных специалистов с техническим образованием. Таким образом, в 90-ых годах молодым людям было целесообразно получать экономическое образование, а в настоящее время получать техническое образование. Однако ни в 90-ые годы, ни в настоящее время мало кто задумывался об изменении конъюнктуры рынка труда, продолжая действовать по инерции. Примечательно, что даже в истории религии есть примеры, когда те или иные конфессии добивались успеха или неудачи в зависимости от факта соответствия или несоответствия условиям изменяющейся среды. Так ортодоксальный уклад католической церкви в момент буржуазного развития общества вызвал раскол среди верующих и привел к появлению протестантства. В отличие от католицизма, которое сковывало буржуазный прогресс в европейских странах, протестантство привело к быстрому прогрессу стран, основная масса населения которых была протестантами. В качестве примера можно привести Швецию, которая, благодаря всеобщей обязанности мужского населения изучать священное писание, принесенное протестантами, обеспечило грамотность мужской части населения, что позволило обеспечить базу для быстрого экономического развития в конце XIX – в начале XX века с наступлением индустриализации, превратившей знания в человеческий капитал [4].

1.2. Соотношение деятельности субъектов  экономических отношений в цикличности

Возникает закономерный вопрос о том, почему большинство экономических субъектов социально-экономических систем не могут успешно подстраиваться под цикличность процессов, происходящих в этих системах. При ответе на этот вопрос напрашивается аналогия из труда К.Маркса «Капитал» о добавленной стоимости - «Стоимость тем отличается от вдовицы Куикли, что не знаешь, как за неё взяться» [5]. Как и в случае с добавленной стоимостью, так и в случае с цикличностью процессов в социально-экономических системах субъекты экономики в большинстве своем не могут «взяться» за цикличность, т.е. правильно определить конкретную фазу экономического цикла и конкретный набор действий, которые необходимо совершить для успеха в социально-экономической системе. Это актуально как для физических лиц, так и для организаций. Например, очевидно, что инвестиции в любой вид актива, за исключением денег, на гребне экономической волны с высокой вероятностью обречены на провал, так как и цена активов и их будущая ликвидность активов чрезвычайно завышены, а инвестиции в качественные активы на «дне» в будущем приносят баснословные прибыли. У большинства членов человеческого общества попытка использовать эту стратегию приводит к неудаче и лишь немногие, обладающие «чутьем» цикличности и имеющие представление о «глубине кроличьей норы», могут использовать благоприятную ситуацию для своей выгоды. При этом необходимо учитывать, что некоторые циклические процессы в социально-экономических системах испытывают влияние воздействия внешних факторов, которые генерируются объектами, находящимися вне системы. В этом случае происходят явления, которые обычно противоречат устойчивым экономическим закономерностям, например, действующей закономерностью между спросом и предложением.