Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия

 

 

Таблица 4.2 – Расчет показателей, характеризующих финансовую устойчивость МУ «Фирма №4» за 2008 год

№ п/п	Показатели	Расчет	На начало периода	На конец периода	Абсолютное изменение (+,-)
	1	2	3	4	5
1	Коэффициент автономии  или коэффициент финансовой независимости		22.5	18.2	-4.3
2	Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами		0.4	-3.3	-3.7

 

№ п/п	Показатели	Расчет	На начало периода	На конец периода	Абсолютное изменение (+,-)
3	Коэффициент обеспеченности запасами и затратами за счет собственных  оборотных средств		4.6	-35.7	-40.3
4	Коэффициент маневренности		1.5	-17.9	-19.4

 

 

Финансовое положение  предприятия критическое, т.к. отсутствуют собственные оборотные средства. На конец анализируемого периода предприятие снизило все коэффициенты финансовой устойчивости.

Коэффициент финансовой независимости за два года уменьшился на 4.5 пункта и значение составило 18.2 (норматив не менее 50.0), что говорит о недостаточной доле имущества сформированной за счет собственных средств.  Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами на конец анализируемого периода составил -3.3 пункта, (норматив не менее 10.0), нашему предприятию остро не хватает собственных оборотных средств, т.к. на начало и на конец анализируемого периода этот коэффициент имеет отрицательное значение. Так же отрицательное значение имеет и коэффициент обеспеченности запасами и затратами за счет собственных оборотных средств -35.7 пункта. Коэффициент маневренности составил -17.9, что указывает на невозможность гибкого использования собственных средств и не позволяет маневрировать собственными ресурсами, норматив 50.0. Из приведенных данных видно, что оценка финансовой устойчивости на МУ «Фирма №4» не удовлетворительная, т.к. практически все коэффициенты имеют отрицательные значения на конец 2008 года. В анализируемом периоде предприятие стремилось улучшить финансовую устойчивость коэффициенты имели положительные значения, но были далеки от нормативного значения.

 

 

Факторный анализ

Все коэффициенты уменьшились, проведем факторный анализ по коэффициенту обеспеченности собственными оборотными средствами в 2008 способом цепной подстановки.

К_{обеспечен} =

Таблица 4.3

Шаг	Факторы, тыс. руб.		Результативный  показатель, тыс. руб.	Размер влияния  (+,-) т.руб.
	СобК	ОА
К об баз.	81	18296	0.44
К об усл.1	-795	18296	-4.35	-4.35-0.44=-4.79
К об усл.2 (отчетн)	-795	19203	-4.14	-4.14-(-4.35)=0.21

 

Вывод: мы видим, что коэффициент  обеспеченности собственными оборотными средствами за 2008 год уменьшился на 4.58 пункта и составляет-4.14. Такая тенденция является отрицательной для МУ «Фирма №4», так как свидетельствует об ухудшении финансового состояния. Уменьшение собственного оборотного капитала на 876 тыс. руб. оказало отрицательное влияние на данный коэффициент, т.к. уменьшило его значение на 4.79 пункта. А увеличение оборотных активов оказало положительное влияние на коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами, т.к. снизило его отрицательное значение на 0.21 пункта. 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

5. Сопоставление дебиторской  и кредиторской задолженности

 

Таблица 5.1 – Расчет показателей, характеризующих соотношение дебиторской  и кредиторской задолженности МУ «Фирма №4» за 2007-2008 г.г.

 

Наименование	01.01.2007	01.01.2008	01.01.2009	Темп роста, 01.01.09 к 01.01.07, %
Дебиторская задолженность	13410	15252	16897	126.0
Кредиторская задолженность	15546	18211	19926	128.2
Преобладание кредиторской задолженности	+2136	+2959	+3029	141.8

 

В анализируемом периоде  дебиторская задолженность увеличилась  на 3487 тыс. руб. или на 26.0 процента. В составе дебиторской задолженности увеличился удельный вес задолженности покупателей на 2.7 процентного пункта и составил на конец 2008 года 98.8 процента. За два года задолженность покупателей увеличилась на  3812 тыс. руб. или 29.6 процента. Предприятие по эксплуатации жилого фонда предоставляя услуги своим клиентам не имеет возможности вовремя получить платежи за предоставленные услуги.

Из приведенных данных видно, что  кредиторская задолженность преобладает  над дебиторской, а темпы роста  кредиторской задолженности выше, чем у дебиторской на 2.2 процента. Это свидетельствует о том, что МУ «Фирма №4» пользуется беспроцентным кредитом стараясь восполнить нехватку средств. В анализируемом периоде преобладание кредиторской задолженности над дебиторской увеличивается, и на конец 2008 года разница составила 3029 тыс. руб., что больше чем на 01.01.07 года на 41.8 процента. Предприятие на протяжении всего периода получив всю задолженность покупателей не сможет рассчитаться по всем долгам.

Рассмотрим оборачиваемость дебиторской и кредиторской задолженности за 2007 и 2008 годы.

Таблица 5.2 – Расчет оборачиваемости дебиторской и кредиторской задолженности МУ «Фирма №4» за 2007-2008 г.г.

 

№ п/п	Показатели	Отчетный период
		2007 год	2008 год	Изме-нение за год (+,-)
1	Выручка (нетто) от продажи  товаров, продукции, работ, услуг, тыс. руб.	32236	32639	+403
2	Число дней в рассматриваемом  периоде	360	360	-
4	Среднегодовая дебиторская  задолженность, тыс. руб.	14331	16074.5	+1743.5
5	Продолжительность одного оборота дебиторской задолженности в днях	160	177.3	+17.3
6	Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности	2.25	2.03	-0,22
7	Среднегодовая кредиторская задолженность, тыс. руб.	16878.5	19073.5	+2195
8	Продолжительность одного оборота кредиторской задолженности в днях	188.5	210.5	+22.0
9	Коэффициент оборачиваемости  кредиторской задолженности	1.91	1.71	-0.20

 

Из приведенных данных видно, что  дебиторская задолженность оборачивается  больше чем за 5 месяцев, замедление оборачиваемости в 2008 году составило 17.3 дня. Оборачиваемость в оборотах составила на конец 2008 года 2.03, снижение коэффициента на 0.22 пункта свидетельствует о снижении эффективного использования дебиторской задолженности.

В анализируемом периоде  кредиторская задолженность оборачивается более чем за 6 месяцев. Замедление оборачиваемости составило 22 дня. Оборачиваемость в оборотах составила 1.71, за два года снижение коэффициента произошло на 0.20 пункта.

 

 

 

 

6. Оценка платежеспособности предприятия

 

Таблица 6.1 – Расчет показателей платежеспособности (ликвидности) баланса МУ «Фирма №4» за 2007год

 

№ п/п	Показатели	На начало периода	На конец периода	Изменение (+,-)
				абсол.	относ.
1	Быстрореализуемые активы	1	766	+765	76600.0
2	Активы средней реализации	13410	15252	+1841	113.7
3	Итого активов быстрой  и средней реализации	13411	16018	+2607	119.4
4	Медленно реализуемые  активы	1448	2278	+830	157.3
5	Итого ликвидных активов	14859	18296	+3437	123.1
6	Краткосрочные долговые обязательства	15555	18215	+2660	117.1
7	Коэффициент абсолютной (быстрой) ликвидности	0.00	0.04	+0.04
8	Коэффициент общей (промежуточной) ликвидности	0.86	0.88	+0.02	102.3
9	Коэффициент покрытия (текущей  ликвидности)	0.96	1.00	+0.04	104.2

 

Таблица 6.2 – Расчет показателей платежеспособности (ликвидности) баланса МУ «Фирма №4» за 2008 год

 

№ п/п	Показатели	На начало периода	На конец периода	Изменение (+,-)
				абсол.	относ.
1	Быстрореализуемые активы	766	3	-763	0.4
2	Активы средней реализации	15252	16897	+1645	110.8
3	Итого активов быстрой  и средней реализации	16018	16900	+882	105.5
4	Медленно реализуемые  активы	2278	2303	+25	101.1
5	Итого ликвидных активов	18296	19203	+907	105.0
6	Краткосрочные долговые обязательства	18215	19998	+1783	109.7
7	Коэффициент абсолютной (быстрой) ликвидности	0.04	0.00
8	Коэффициент общей (промежуточной) ликвидности	0.88	0.85	-0.03	96.6
9	Коэффициент покрытия (текущей  ликвидности)	1.00	0.96	-0.04	96.0

Таблица 6.3 – Оценка структуры баланса и платежеспособности МУ «Фирма №4»

 

№ п/п	Показатели	На 01.01. 2007 года	На  01.01 2008 года	На 01.01. 2009 года	Норма-тив	Возможное решение (оценка)
1	Коэффициент текущей  ликвидности (К1)	0.96	1.00	0.96	К1 ≥2	Ниже норматива
2	Коэффициент обеспеченности собственными  средствами (К2)	-4.7	0.4	-3.3	К2 ≥0.1	Ниже норматива
3	Коэффициент восстановления платежеспособности (Кз/в)			0.73	Кз/в ≥1	Рассчиты-вается за период 6 месяцев
4	Коэффициент утраты платежеспособности (Кз/у)					В нашем случае не рассчиты-вается