Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия

 

 

Данные таблиц свидетельствуют, что общая платежеспособность на конец 2008 года составила 1.22 пункта, на протяжении всего анализируемого периода значение оставалось ниже норматива, а также произошло снижение значения коэффициента 0.07 пункта.

          Коэффициент абсолютной ликвидности показывает, что нет частей краткосрочной задолженности которые бы предприятие могло погасить в ближайшее время за счет денежных средств. Значение коэффициента на продолжении всего анализируемого периода ниже норматива и на конец анализируемого периода составило (0.00) оптимальное значения (0.2-0.5). 

          Коэффициент общей (промежуточной)  ликвидности – что 85-я часть краткосрочных обязательств предприятия может быть немедленно погашена за счет средств на различных счетах и поступлений по расчетам с дебиторами. Теоретически оправданные оценки этого коэффициента лежат в диапазоне 0,7-0,8. Наши показатели на 0.05 пункта выше значений промежуточного коэффициента.   

          Коэффициент покрытия показывает, что 96-я часть текущих обязательств по кредитам и расчетам можно погасить, мобилизовав все оборотные средства. Данные таблиц свидетельствуют, что коэффициент покрытия незначительно увеличивался на конец 2007 года на 0.04 пункта, но остался ниже норматива (2 – 2.5) и на конец 2008 года значение коэффициента составило 0.96 пункта.

Коэффициент текущей  ликвидности не соответствует допустимой величине (2), и на конец 2008 года составил 0.96 пункта и коэффициент обеспеченности собственными средствами отрицательное значение -3.3, поэтому рассчитаем коэффициент восстановления платежеспособности.

К₃ = (К_1ф + (В/Т)( К_1ф- К_1н))/ К_1норм,

К₃ =(0.96+6/12(0.96-0.96))/2=0.73

Значение коэффициента восстановления платежеспособности меньше 1, это свидетельствует о том, что у предприятия в ближайшее время, в течение 6 месяцев, нет реальной возможности восстановить платежеспособность.

  Факторный анализ

 

Проведем факторный  анализ коэффициента обеспеченности собственными средствами (К₂) за 2008 год     К₂ =

Таблица 6.4

Шаг	Факторы, тыс. руб.			Результативный  показатель, тыс. руб.	Размер влияния  (+,-) т.руб.
	Собствен-ный капитал	Внеобо-ротные активы	Оборот-ные активы
К2  баз.	5291	5210	18296	0.44
К2 усл.1	4453	5210	18296	-4.14	-4.14-0.44=-4.58
К2 усл.2	4453	5210	19203	-3.94	-3.94-(-4.14)=0.2
К2 усл.3 (отчетн.)	4453	5248	19203	-4.14	-4.14-(-3.94)= -0.2

 

Вывод: из данных таблицы  видно, что в 2008 году коэффициент обеспеченности собственными средствами уменьшился на 4.58 пункта и составил отрицательное значение 4.14. Это говорит о том, что МУ «Фирма №4» находится в критическом положении.

7. Анализ финансовых результатов

деятельности организации

 

Таблица 7.1 – Анализ состава и динамики прибыли МУ «Фирма №4» за 2007 и 2008 годы

 

№ п/п	Показатели	Данные за прошлый  год, тыс. руб.	Данные за отчетный  год,  тыс. руб.	Изменения
				в абс. величине тыс. руб., (+,-)	темп прироста, %
1	Прибыль (убыток) – всего, в т.ч.	717	-909	-1626
1.1	Прибыль (убыток) от продаж	-3105	-18151	-15046	-484.6
1.2	Прочие операцион-ные доходы	4443	18239	+13796	310.5
1.3	Прочие операцион-ные расходы	395	976	+581	147.1

 

Из таблицы 7.1 видно, что убыток на предприятии формировался за счет реализации работ, услуг и др. В 2008 году прочие операционные доходы увеличились с 4443 тыс. руб. до 18239 тыс. руб. темп роста выше, чем у операционных расходов.

Согласно приведенных  данных формирования прибыли от продаж рассмотрим более подробно анализ прибыли от реализации продукции.

 

 Таблица 7.2 – Анализ прибыли от реализации товаров, продукции, работ, услуг МУ «Фирма №4»

№ п/п	Показатели	Данные за прошлый  год, тыс. руб.	Данные за отчетный  год,  тыс. руб.	Изменения
				в абс. величине тыс.руб., (+,-)	темп прироста, %
1	Выручка от продажи работ, услуг	32236	32639	+403	1.3
2	Себестоимость проданных  работ, услуг	35341	50790	+15449	43.7
3	Коммерческие расходы
4	Управленческие расходы
5	Прибыль (убыток) от продаж	-3105	-18151	-15046	-484.6

  Из таблицы видно, что выручка от реализации продукции возросла на 403 тыс. руб. или 101.3 процента, а себестоимость на 15449 тыс. руб. или 143.7 процента. Темп роста себестоимости выше на 42.4 процента, чем у выручки.

Удельный вес себестоимости  в выручке составил в 2007 году 109.6 процента, а в 2008 году 155.6 процента, что говорит об увеличении затрат на предоставляемые услуги. Себестоимость продукции требует более глубокого экономического анализа по постоянным и переменным статьям. Это позволит определить пути снижения себестоимости и ценообразования услуг. Предприятие не имеет коммерческих и управленческих расходов.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

8. Оценка эффективности деятельности организации

 

Таблица 8.1 – Расчет и анализ показателей рентабельности продукции, % МУ «Фирма №4»

 

№ п/п	Показатели	Расчет	За прошлый период	За отчетный период	Абсолютное изменение (+,-)
1	Рентабельность затрат		-0.09	-0.35	-0.26
2	Рентабельность продаж (по прибыли от продаж)		-0.10	-0.56	-0.46
3	Рентабельность продаж (по чистой прибыли)		0.02	-0.03	-0.05

 

 

Таблица 8.2 – Расчет и анализ показателей рентабельности авансированных средств МУ «Фирма №4»

 

№ п/п	Показатели	Расчет	За прошлый период	За отчетный период	Абсолютное изменение  (+,-)
1	Рентабельность всего  имущества		0.03	-0.04	-0.07
2	Рентабельность основной деятельности		0.03	-0.04	-0.07
3	Рентабельность вложений в другие предприятия		-	-	-
4	Рентабельность собственного капитала		0.15	-0.19	-0.34

 

Из таблиц видно, что убыточность затрат в 2008 году по сравнению с прошлым годом увеличилась на 0.26 пункта. Это и привело к получению убытка, и рентабельность продаж по прибыли от продаж тоже уменьшилась на 0.46 пункта.

За отчетный период предприятие  получило убыток. Убыточность имущества на конец 2008 года составила 0.04, уменьшение эффективности использования имущества 0.07 пункта. Изменился также в сторону уменьшения и уровень рентабельности основного вида деятельности на 0.07 пункта. Также снизился и уровень рентабельности собственного капитала на 0.34 пункта.

Проведем факторный анализ показателю рентабельности затрат в 2008 году.

 

Факторный анализ

 

Рентабельность затрат (Р_з) = прибыль от продаж (П_пр) / себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг (С_пр)

Таблица 8.3

 

Шаг	Факторы, тыс. руб.		Результативный показатель, тыс. руб.	Размер влияния  (+,-) т.руб.
	Ппр	Спр
Рз  баз.	-3105	35341	-0.09
Рз усл.1	-18151	35341	-0.51	-0.51-(-0.09)=-0.42
Рз усл.2 (отчетн.)	-18151	50790	-0.35	-0.35-(-0.51)=0.16

 

Вывод: из данной таблицы  видно, что показатель рентабельности затрат в 2008 году снизился 0.26 пункта. Такая тенденция является отрицательной для предприятия, она характеризует не эффективное ведение производственно-хозяйственной деятельности предприятия. Прибыль от продаж уменьшилась на 15046 тыс. руб., это отрицательно сказалось на показателе рентабельности затрат, так как он снизился на 0.42 пункта. Увеличение себестоимости проданных товаров, продукции, работ, услуг на 15449 тыс. руб. отрицательно отразилось на рентабельности затрат, так как снизило его на 0.16 пункта.

 

 

 

Таблица 8.4 – Анализ эффективности деловой активности МУ «Фирма №4» за 2007 и 2008 годы

 

Показатели	Расчет	За прошлый период	За отчетный период	Абсолютное изменение  (+,-)
Выручка (нетто) от продажи  товаров, продукции, работ, услуг, тыс. руб.	Стр.10 Ф.№2 баланса	32236	32639	+403
Однодневный оборот по продажам, тыс. руб	ВП / 360	89.544	90.664	+1.12
Среднегодовая стоимость  оборотных активов, тыс. руб.	Стр.290 нач.+кон. /2	16577.5	18749.5	+2172
Продолжительность одного оборота оборот-ных средств в днях	ОАср∙Д /ВП	185.1	206.8	+21.7
Коэффициент оборачиваемости  оборотных средств	ВП/ОАср	1.9	1.7	-0.2
Коэффициент закрепления  оборотных средств	ОАср/ ВП∙Доб	95.2	118.8	+23.6
Сумма высвобождения (-) или дополнительно  вовлеченных (+) всех оборотных средств по сравнению с преды-дущим годом, тыс. руб.	(Доб1-Добо)∙ВП1 /Д		1967.4	+1967.4
Фондоотдача	ВП /стр.120 (нач.+кон.) /2	6.15	6.16	+0.01

 

Из приведенных данных видно, что за анализируемый период выручка возросла на 403 тыс. руб. или на 1.3 процента. Среднегодовая стоимость оборотных активов увеличилась на 2172 тыс. руб. или на 13.1 процента. Темпы роста выручки ниже на 11.8 процента, чем оборотных активов. Продолжительность одного оборота в днях за 2008 год по сравнению с 2007 годом замедлилась на 21.7 дня и составила 206.8 дней.  Это в течение приблизительно семи месяцев оборотные активы обернутся. Оборачиваемость в оборотах составила на конец 2008 года 1.7, снижение коэффициента на 0.2 пункта свидетельствует о снижении эффективного использования оборотных средств.

Коэффициент закрепления  характеризует сумму оборотных  средств, приходящихся на один рубль  произведенной продукции. На 23.6 пункта наблюдается увеличение коэффициента, что свидетельствует о снижении эффективного использования оборотных средств.

Замедление оборачиваемости  оборотного капитала способствует увеличению потребности в нем. Сумма дополнительных вовлеченных оборотных средств  по сравнению с 2007 годом составила 1967.4 тыс. руб.

Величину средств требуемую  дополнительно, от замедления оборачиваемости оборотных средств, можно определить, используя коэффициент загрузки средств в обороте:

∆ ОА = (К_з1- К_{3 0}) х V,    ∆ ОА = (118.8-95.2) х 32236 = +760770.0 тыс. руб.

Величину снижения выручки  за счет замедления оборачиваемости оборотных средств можно определить по формуле:

∆V = (К_об1- К_{об 0}) х ОА_ср1,     ∆V = (1.7-1.9) х 18749.5 = -3749.9 тыс. руб.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Заключение 

 

 

В анализируемом периоде МУ «Фирма №4» имело структуру баланса не удовлетворительную, т.к. предприятие не имеет собственных оборотных средств и заемный капитал возрастал высокими темпами.

Финансовое положение  предприятия за два года ухудшилось, т.к.  уменьшились собственные средства и собственные оборотные средства. Все рассчитанные коэффициенты на конец 2008 года ниже приведенных нормативов, и в анализируемом периоде они уменьшались, что говорит об отрицательной тенденции. Это подтверждается коэффициентами автономии и соотношения заемных и собственных средств. Предприятие не платежеспособное и в течение 6 месяцев платежеспособность не восстановится. Коэффициент реальных активов в имуществе снизился на 1.4 процентного пункта. Основные средства увеличивались медленнее, чем оборотные. Оборачиваемость оборотных активов очень медленная около семи месяцев.

Для обеспечения финансовой устойчивости предприятие должно уметь  организовать движение капитала таким  образом, чтобы обеспечить постоянное  превышение доходов над расходами  с целью сохранения платежеспособности. Своевременно выявлять и устранять  недостатки в финансовой деятельности искать резервы улучшения финансового состояния предприятия, его платежеспособности.