Финансово-экономическая экспертиза маркетинговой деятельности предприятия

Для получение размера общей выручки, себестоимости и прибыли, необходимо сложить показатели каждого изделия. Полученные значения занесены в таблицу 3.

По и П1 для всех пяти изделий получены в различных областях для разного товара. Значение этих прибылей можно сравнить, но нельзя сопоставить.

 

Для сопоставления несравнимых величин используют сложнейшие математические приемы. Результатом некоторых являются готовые методики. Таким примером является методика использующая условные величины, цепные подстановки и т.д.

Для экспертизы прибыли от реализации используется индексный метод. Для этого рассчитывают индекс роста производства, который показывает результативность финансовых результатов. Индекс роста производства показывает изменение  объема производства в штуках:

Ур=Ву/Во=(О1хЦо)/(ОохЦо)

Ур=Ву/Во=4174695/1232300=3,388

 

1. Изменение прибыли за отчетный период находится по формуле:

∆П=П1-По

∆П=-179001-17900= -196901тыс. рублей

 

2. Рассчитаем изменение прибыли реализации за счет изменения объема продаж:

∆Пр(∆О)= По(Ур – 1) = 17900 (3.388 - 1) = 42745,2 тыс. рублей

За отчетный период прибыль увеличилась на 42745,2 тыс. рублей.

 

3. Оценим влияние на прибыль изменение ассортимента.

∆Пр(∆ассортимент)= Пу-По*Ур

∆Пр1(∆ассортимент)= Пу – По*Ур = 15612,5– (17900*3,388) = -45032,7 тыс. рублей

Изменение  ассортимента уменьшило прибыль на 45032,7 тыс. рублей.

 

4. Рассчитаем изменение прибыли от реализации за счет изменения затрат, себестоимости изготовления.

∆Пр1(∆С)= - (С1 – Су) = - (4593292-4159082,5) = -434209,5

 

5. Рассчитаем  влияние на прибыль ценообразования:

∆Пр (∆Ц)= В1 – Ву = 4414291-4174695 = 239596

Вывод: за отчетный период прибыль уменьшилась на 196901тыс. руб. В основном такое уменьшение связано с изменением себестоимости изготовления, которое вызвало уменьшение прибыли на 434209,5 тыс. руб. Также к уменьшению финансового результата на 45032,7 тыс. руб привело изменение ассортимента. Положительно на изменение прибыли повлияло изменение объема продаж и изменение цены.

 

1.3 Оценка рентабельности реализованной продукции

 

 

Рентабельность – это абсолютный показатель доходности, эффективности использования ресурсов фирмы. Рентабельность зависит от доходообразующих факторов, а именно от прибыли и от себестоимости реализованной продукции. Все факторы влияющие на прибыль и себестоимость будут влиять и на рентабельность, (ассортимент, себестоимость изготовления, цена продаж). Все исходные данные берутся за два периода, базисный и отчетный год.  Данные этих периодов нельзя сопоставлять и поэтому, чтобы привести данные к сопоставимому виду, все показатели рассчитываются для условного периода. 

Основным показателем оценки реализации продукции является рентабельность, учитывающая два фактора:

• Прибыль от реализации
• Затраты

Для оценки используются приемы элиминирования, цепных подстановок.

Таблица 4 Цепная подстановка

Показатели	базисный период	отчетный период
		в ценах и затратах баз.периода	в ценах баз.периода	фактически
1. Выручка от реализации	1232300	4174695	4174695	4414291
2. Себестоимость реализованной продукции	1214400	4159082,5	4593292	4593292
3. Прибыль от реализации	17900	15612,5	-418597	-179001
4.Рентабельность продукции,%	1,47	0,38	-9,11	-3,90
Факторы влияния:
Ассортимент	базовый	фактический	фактический	фактический
Себестоимость	базовая	базовая	фактическая	фактическая
Цена	базовая	базовая	базовая	фактическая

 

Рентабельность рассчитывается:

R=П реал./С

П = В – С

Конечный результат расчет приведены в таблице 4.

Выводы:

За отчетный период рентабельность снизилась на 5,37%. Такое ухудшение связано с влиянием следующих факторов:

1. Изменение ассортимента уменьшило рентабельность на 1,09%, т.е товар нового ассортимента менее выгоден в изготовлении, чем старый.
2. Изменение себестоимости уменьшило рентабельность реализованной продукции на 9,49%. Это свидетельствует об увеличении затрат и следовательно неэффективном использование ресурсов.
3. Изменение роста цен продаж вызвало увеличение рентабельности на 5,21%

Как видно наибольшее влияние оказало уменьшение затрат на производство продукции, это отрицательно сказывается на продажах.

 

1.4 Экспертиза финансового состояния

 

Рассмотрим анализ финансовой устойчивости, которая может характеризоваться двумя группами показателей:

• Показатели платежеспособности
• Финансовая независимость

Платежеспособность – это способность  оплачивать краткосрочные платежи. Существует несколько приемов оценки платежеспособности:

• Визуальный, т. е. платежеспособность оценивается по наличию или отсутствию неплатежей,  а именно просроченных ссуд, неплатежей в бюджет, неплатежей в пенсионный фонд, задержки по оплате счетов поставщикам, отсутствие средств на расчетном счете.
• Обобщенный метод. Фирма платежеспособна, если сумма оборотных средств больше или равна сумме обязательств.

 

Актив		Пассив
Основные средства	388 819	Собственные средства	-190 320
Оборотные средства	3 720 319	Заемные средства	4 299 458
Итого:	4109138		4109138

 

Наиболее распространенным является оценка платежеспособности на базе группировки всего актива по степени ликвидности. Ликвидность – это скорость превращения в денежную форму для оплаты по долгам.

К  первой группе по ликвидности относят сами деньги и краткосрочные финансовые вложения, краткосрочные ценные бумаги, они называются немедленно реализуемыми активами. Эта группа позволяет рассчитать коэффициент абсолютной платежеспособности или денежной ликвидности.

Кдл= (ДС + КФВ)/ КО, где

 

ДС- денежные средства

КФВ – краткосрочные финансовые вложения

КО – краткосрочные обязательства

Кдл= (ДС + КФВ)/ КО=(249 825+0)/ 4 299 458=0,058

Коэффициент денежной ликвидности  оказался меньше 1, а это значит, что фирма не платежеспособна, т.к. имеет большую долю заемных средств.

Вторая группа ликвидности включает дебиторскую задолженность. Рассчитывает коэффициент срочной ликвидности.

Ксл= (ДС+КФВ+ДЗ)/КО, где

ДЗ – дебиторская задолженность

Ксл= (ДС+КФВ+ДЗ)/КО =(249825+0+465 635)/ 4 299 458=0,166

Т.к. коэффициент срочной ликвидности меньше 1, то фирма является неплатежеспособной.

Третья группа ликвидности – имущество средней реализуемости, а  именно: материалы, запасы, готовая продукция и т.д. рассчитывается коэффициент полного покрытия или текущей ликвидности. Он показывает принципиальную способность фирмы погасить краткосрочные долги за счет своих оборотных средств.

Ктл= ОС/КО, где

ОС- оборотные средства

Ктл= ОС/КО=3 720 319 / 4299458=0,87

Показатель так же оказался меньше 1, а  это значит  то, что фирма не платежеспособна  и должна привлечь для погашения долгов основные средства.

 

 

1.5 Показатели финансовой независимости

 

Оценивается финансовая независимость от внешних заемных средств. Существует один основной коэффициент – это коэффициент общей финансовой независимости или коэффициент автономии.

Кфн= СС/ВС, где

СС - собственные средства

ВС- все средства

Кфн= СС/ВС= -190 320/4 109 138 = - 0,004= - 0,4%

 

Этот коэффициент определяет долю собственных источников средств в общей сумме средств. Чаще всего при коэффициенте  больше 50% фирма считается финансово независимой, в данном случае фирма зависима.

Для улучшения данного показателя, как правило, увеличивают размер чистой прибыли, которая остается  на предприятии.

Чаще всего этот показатель дополняется двумя другими, а именно коэффициентом финансовой независимости в части формирования запасов и затрат, и коэффициентом финансовой независимости в части имущества находящиеся  в обороте.

Коэффициент финансовой  независимости в части формирования запасов и затрат определяется как отношение собственных и оборотных средств к запасам и затратам.

Кфн в ч.ф.з. =ОС- Осн.ср./запасы и затраты = (3 720 319 – 388 819)/ 2 403 457

= 1.386 = 138,6%.

Примерно 138,6% всех запасов и затрат приобретено фирмой на собственные средства, а это значит означает, что  по запасам она зависима от кредиторов.

 

 

 

 

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

 

После проведенной финансово-экономической экспертизы, можно сделать следующие выводы относительно работы предприятия:

• Фирма на данный момент не рентабельна, в связи с тем, что себестоимость определённого вида продукции выше продажной цены.
• Фирма инвестиционно не привлекательна, т.к. на предприятии большая кредиторская задолженность перед поставщиками и кредиторами.
• У предприятия также большие задолженности перед персоналом и государственными внебюджетными фондами .

Можно сделать вывод, что данная фирма финансово неустойчива. Предприятию необходимо внести ряд изменений и принять комплекс мер, направленных на улучшение финансового состояния предприятия, для того что бы фирма вышла хотя бы на положительную рентабельность.

Возможно, фирме стоит вернуться к производству прошлой продукции, так как оно было выгодным, а изменив ассортимент, предприятие понесло большие убытки.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

ПРИЛОЖЕНИЯ

 

Таблица 5 Баланс фирмы. Форма №1

		Вариант 7
АКТИВ	Код стр.	01.01.1999	01.04.1999
I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
Нематериальные активы (04, 05)	110	1 549	1 572
в том числе:
патенты, лицензии, товарные знаки (знаки обслуживания), иные аналогичные с перечисленными правами активы	111	1 549	1 572
организационные расходы	112
Основные средства (01, 02, 03)	120	143 830	138 919
в том числе
здания, машины, оборудование	122	143 830	138 919
Незавершенное строительство (07, 08, 16, 61)	130	44 573	248 328
Долгосрочные финансовые вложения (06, 82)	140
в том числе
инвестиции в дочерние общества	141
инвестиции в другие организации	143
прочие долгосрочные финансовые вложения	145
ИТОГО по разделу I	190	189 952	388 819
II. ОБОРОТНЫЕ  АКТИВЫ.
Запасы	210	2 642 654	2 403 457
в том числе
сырье, материалы и другие аналогичные ценности (10, 12, 13, 16)	211	104 355	192 954
затраты в незавершенном производстве (издержках обращения) (20, 21, 23, 29, 30, 36, 44)	213		13 798
готовая продукция и товары для перепродажи (16, 40, 41)	214	2 534 729	2 190 088
товары отгруженные (45)	215
расходы будущих периодов (31)	216	3 570	6 617
прочие запасы и затраты	217
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям (19)	220	505 849	596 740
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты)	230
в том числе:
покупатели и заказчики (62, 76, 82)	231
авансы выданные (61)	234
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты)	240	231 328	465 635
в том числе:
покупатели и заказчики (62, 76, 82)	241	231 328	465 635
векселя к получению (62)	242
задолженность дочерних и зависимых обществ (78)	243
авансы выданные (61)	245
прочие дебиторы	246
Краткосрочные финансовые вложения (56, 58, 82)	250
в том числе:
инвестиции в зависимые общества	251
собственные акции, выкупленные у акционеров	252
Денежные средства	260	92 018	249 825
Прочие оборотные активы	270	19 020	4 662
ИТОГО по разделу II	290	3 490 869	3 720 319
БАЛАНС (сумма строк 190 + 290 )	300	3 680 821	4 109 138
ПАССИВ	Код стр.
IV. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ.
Уставный капитал (85)	410	8 400	8 400
Добавочный капитал (87)	420
Резервный капитал (86)	430
Фонды социальной сферы (88)	440
Целевые финансирование и поступления (96)	450
Нераспределенная прибыль прошлых лет (88)	460
непокрытый убыток прошлых лет (88)	465
Нераспределенная прибыль отчетного года (88)	470
Непокрытый убыток отчетного года  (88)	480		-198 720
ИТОГО по разделу IV	490	8 400	-190 320
V. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ПАССИВЫ.
Заемные средства (92, 95)	510
в том числе:
кредиты банков, подлежащие погашению более чем через 12 месяцев после отчетной даты	511
займы, подлежащие погашению более чем через 12 месяцев после отчетной даты	512
ИТОГО по разделу V	590
VI. КРАТКОСРОЧНЫЕ ПАССИВЫ.
Заемные средства (90, 94)	610
в том числе:
кредиты банков, подлежащие погашению в течение 12 месяцев после отчетной даты	611
займы, подлежащие погашению в течение 12 месяцев после отчетной даты	612
Кредиторская задолженность	620	3 558 794	4 194 565
в том числе:
поставщики и подрядчики (60, 76)	621	3 406 721	3 953 170
векселя к уплате (60)	622
задолженность перед дочерними и зависимыми обществами (78)	623
задолженность перед персоналом организации  (70)	624	19 695	20 895
задолженность перед государственными внебюджетными фондами (69)	625	9 019	9 164
задолженность перед бюджетом (68)	626	60 327	72 120
авансы полученные (64)	627	46 411	126 572
прочие кредиторы	628	16 621	12 644
Задолженность участникам (учредителям) по выплате доходов  (75)	630
Доходы будущих периодов (83)	640
Прочие краткосрочные обязательства	660	113 627	104 893
ИТОГО по разделу VI	690	3 672 421	4 299 458
БАЛАНС (сумма строк 490 + 590 + 690)	700	3 680 821	4 109 138