Анализ финансовых результатов деятельности организации и оценка эффективности их использования

 

Содержание

ВВЕДЕНИЕ

ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ АНАЛИЗА ФИНАНСОВЫХ РЕЗУЛЬТАТОВ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ОРГАНИЗАЦИИ

1.1. Виды финансовых результатов,  порядок их формирования и  отражения в финансовой отчетности

1.2. Методы анализа финансовых  результатов и их оценка

1.3. Информационное обеспечение  проведения анализа финансового результата

ГЛАВА 2. АНАЛИЗ ФИНАНСОВЫХ РЕЗУЛЬТАТОВ НА ПРИМЕРЕ ОАО «ВЛАДИКАВКАЗСКОЕ АВИАЦИОННОЕ ПРЕДПРИЯТИЕ»

2.1. Краткая экономическая характеристика предприятия

2.2. Анализ структуры и  динамики изменения прибыли

2.3. Оценка рентабельности  деятельности предприятия

ГЛАВА 3. ВОЗДЕЙСТВИЕ НА ОПТИМИЗАЦИЮ ПРИБЫЛИ ОАО «ВЛАДИКАВКАЗСКОЕ АВИАЦИОННОЕ ПРЕДПРИЯТИЕ»

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ

ПРИЛОЖЕНИЯ

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

ВВЕДЕНИЕ

Особенностью формирования цивилизованных рыночных отношений является усиление влияния таких факторов, как жесткая  конкурентная борьба, постоянные технологические  новации, изменяющиеся процентные ставки и курсы валют на фоне продолжающейся инфляции. В этих условиях руководство  постоянно решает множество вопросов, приведем некоторые из них: рациональная организация финансовой деятельности предприятия; эффективность управления финансовыми ресурсами; обеспечение инвестиционной привлекательности; контроль за финансовыми показателями, которые обеспечивают устойчивое финансовое состояние предприятия.

В условиях рыночной экономики основа экономического развития – это прибыль, важнейший показатель эффективности  работы предприятия, источник его жизнедеятельности. Рост прибыли создает финансовую основу для осуществления расширенного воспроизводства предприятия и  удовлетворения социальных и материальных потребностей учредителей и работников. Ориентация предприятий на получение  прибыли является непременным условием для их успешной предпринимательской  деятельности, критерием выбора оптимальных  направлений и методов этой деятельности. В современной России, при становлении  и развитии коммерческих предприятий, проблема правильности определения  и распределения прибыли становится наиболее актуальной.

Собственники предприятий заинтересованы в максимизации прибыли, поскольку  именно за счет прибыли предприятия  могут развиваться, увеличивать  масштабы производства, а, следовательно, и приносить больший доход  своим владельцам. С другой стороны  показатель прибыли определяет инвестиционную привлекательность бизнеса.

Все это обуславливает важность и актуальность темы курсовой работы. Актуальность выбранной темы заключается в том, что результаты анализа финансовых результатов и использования прибыли является отправной точкой, с которой выстраивается стратегия и тактика управления предприятием. От того, насколько правильно спланирована работа и качественно проведен анализ, зависит эффективность принимаемых управленческих решений.

Целью исследования в рамках курсовой работы является изучение порядка формирования финансовых результатов и направлений использования прибыли. По результатам исследования предполагается разработать мероприятия, направленные на эффективность использования финансовых результатов организации.

Для достижения цели задачи сформулированы следующим образом:

- ознакомится с особенностями  формирования финансовых результатов на предприятии;

- изучить методы анализа финансовых результатов и их оценки;

- рассмотреть информационное обеспечение проведения анализа финансового результата;

- провести анализ структуры и динамики изменения прибыли на примере ОАО «ВАП» и сделать оценку рентабельности деятельности предприятия;

- по результатам анализа предложить  рекомендации по управлению финансовыми  результатами.

В качестве объекта исследования рассматривалось ОАО «ВАП». Предмет изучения – результаты финансово-хозяйственной деятельности предприятия.

Для подготовки курсовой работы была использована методическая, научная и учебная литература, нормативные документы, законодательные акты, статьи периодической печати, а также данные финансовой отчетности объекта исследования.

 

 

 

ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ АНАЛИЗА ФИНАНСОВЫХ РЕЗУЛЬТАТОВ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ОРГАНИЗАЦИИ

1.1. Виды финансовых  результатов, порядок их формирования  и отражения в финансовой отчетности

Учет, прогнозирование и планирование финансово-хозяйственной деятельности необходимы на любой стадии производства. Любые ресурсы имеют свои ограничения  и задача руководителя добиться максимального  эффекта от их использования. Хозяйственные  операции сопровождаются образованием и расходованием денежных средств, соотношение доходов и расходов предприятия определяют его финансовый результат. Оценка финансовых результатов  предприятия и постоянный мониторинг их состояния – необходимые требования для принятия взвешенных управленческих решений. Важная роль в реализации этой задачи отводится прогнозированию, планированию, контролю и анализу  затрат.

Анализ финансовых результатов предприятия – это особый раздел финансового анализа. Обеспечение эффективного функционирования предприятий требует экономически грамотного управления доходами и расходами предприятия, как элементами, определяющими финансовый результат. С помощью анализа изучаются тенденции развития, глубоко и системно исследуются факторы изменения результатов деятельности, обосновываются планы и управленческие решения, осуществляется контроль за их выполнением, а также выявляются резервы повышения эффективности деятельности, оцениваются предпринимательские риски, вырабатывается экономическая стратегия развития бизнеса.

Для понимания и оценки финансовых результатов рассмотрим основные понятия, необходимые для дальнейшего  анализа:

1. Эффект – результат, достигаемый  за счет осуществления различных  видов деятельности или проведения  отдельных мероприятий и операций. Он может выражаться в дополнительной  сумме получаемого валового или  чистого дохода; в размере снижения  издержек; в получении дополнительной  валовой или чистой прибыли; в сумме прироста рыночной стоимости предприятия, в размере чистого денежного потока и т.п.

2. Эффективность – соотношение  показателей результата (эффекта)  и затрат (или суммы ресурсов), используемых для его достижения. Наиболее обобщенную оценку эффективности  финансово-хозяйственной деятельности  предприятия дает система коэффициентов  рентабельности.

3. Прибыль (убыток) как результат  деятельности – это разница  между всеми доходами организации  и всеми ее расходами. Прибыль  это положительный финансовый  результат деятельности организации.  Отрицательный результат называется  убыток.

Вопрос определения финансового  результата – один из фундаментальных  и наиболее сложных вопросов, стоящих  перед специальной службой, финансовым отделом или бухгалтерией предприятия.

Блинов А.О. и Литвинов В.Г. в одной  из своих работ, отмечают: «многочисленные исследования на предмет изучения соответствия прибыли, исчисленной для целей бухгалтерского и управленческого учета, ее экономическому содержанию привели к разграничению таких понятий, как «бухгалтерская» и «экономическая» прибыль¹».

Под бухгалтерской прибылью обычно понимается прибыль, исчисленная в  соответствии с действующими правилами  бухгалтерского учета и указываемая  в отчете о прибылях и убытках  как разница между доходами и  расходами, признаваемыми в отчетном периоде.

Экономическая прибыль традиционно  базируются на двух основных концепциях: концепция сохранения капитала и  концепция эффективности или  наращения капитала.

Согласно первой концепции финансовый результат (прибыль) есть прирост в  течение отчетного периода собственного капитала (средств, вложенных собственниками) предприятия и является результатом  улучшения благосостояния фирмы. Данную концепцию иногда также называют концепцией прибыли, основанной на изменениях в активах и пассивах (статическая модель баланса, где в активе представлены средства, а в пассиве – источники).

Согласно второй концепции прибыль  есть разница между доходами и  расходами предприятия и мерило эффективности деятельности предприятия и его руководства.

Известный теоретик Басовский Л.Е., обращает внимание на то, что величина прибыли, отражаемая в финансовой отчетности, не позволяет оценить, был ли преумножен или растрачен капитал компании за отчетный период, так как в бухгалтерской отчетности на данный момент полностью не находят отражения все экономические затраты предприятия на привлечение долгосрочных ресурсов².

Прибыль можно классифицировать следующим  образом:

1. Прибыль валовая – это валовой  доход предприятия, т.е. добавленная  стоимость.

2. Прибыль от продаж – это  финансовый результат от основной  деятельности предприятия (производства  и реализации продукции или  услуги, продажи товаров).

3. Чистая прибыль – окончательная  сумма прибыли, остающаяся в  распоряжении предприятия после  уплаты налогов и других обязательных  платежей.

4. Нераспределенная прибыль –  прибыль, полученная в определенном  периоде и ненаправленная на  потребление путем распределения  между акционерами. Эта часть  прибыли предназначена для капитализации. По своему экономическому содержанию она является одной из форм резерва собственных финансовых ресурсов предприятия, обеспечивающих его производственное развитие в предстоящем периоде.

В разрезе отчета о прибылях и  убытках затраты классифицируются следующим образом: расходы по обычным видам деятельности (себестоимость, коммерческие расходы, управленческие расходы); проценты к уплате; прочие расходы. Дадим определение наиболее значимым расходам.

Себестоимость продукции – это  выраженные в денежном измерении  расходы предприятия (за определенный период времени на изготовление продукции, находящейся на различных стадиях  готовности: в незавершенном производстве, на складе готовой продукции, отгруженной  в данном периоде покупателю). Различают  общую себестоимость продукции  и затраты на единицу продукции (производственные затраты).

Управленческие расходы – это  общехозяйственные расходы, которые  показываются в отчете о прибылях и убытках отдельной строкой, если они не включаются в состав себестоимости товаров, продукции  работ, услуг. К управленческим расходам относятся: административно-управленческие расходы; расходы на содержание персонала, прямо несвязанного с производственным процессом; амортизационные отчисления и расходы на ремонт основных средств управленческого и общехозяйственного назначения; арендная плата за помещения; расходы по оплате информационных, аудиторских и консультационных услуги и др.

Коммерческие расходы связаны  с продажей продукции, товаров, работ, услуг. В организациях, осуществляющих промышленную и иную производственную деятельность, в их составе отражаются следующие расходы: на затаривание и упаковку изделий на складах готовой продукции; по доставке продукции на станцию (пристань) отправления, погрузке в вагоны, суда, автомобили и другие транспортные средства; комиссионные сборы (отчисления), уплачиваемые сбытовым и другим посредническим организациям; на рекламу; представительские расходы и др.

Раскрытие информации о финансовых результатах в разрезе элементов в «Отчете о финансовых результатах» представлено следующими разделами за отчетный и предыдущий периоды:

Раздел I «Доходы и расходы по обычным видам деятельности» – выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг; себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг; валовая прибыль; коммерческие и управленческие расходы, если они по учетной политике выделяются из производственной себестоимости и списываются на счета реализаций; прибыль (убыток) от продаж.

Раздел II «Прочие доходы и расходы» – проценты к получению; проценты к уплате; доходы от участия в других организациях; прочие доходы; прочие расходы.

Раздел III «Прибыль и убыток до налогообложения» – балансовая прибыль предприятия, рассчитывается как разница всех полученных доходов предприятия за период и расходов, т.е. является прибылью (убытком) до налогообложения.

Раздел IV – представлен налогом  на прибыль, отложенным налоговым активом  и налоговым обязательством.

Раздел V «Чистая прибыль (убыток) до налогообложения» – представляет собой прибыль предприятия, которая может распределяться в виде дивидендов, а также на другие нужды, например на модернизацию основных фондов.

В отчете приводятся данные за отчетный и предшествующий периоды о дивидендах, приходящихся на одну привилегированную и обычную акции, и о предполагаемых в следующем году доходах на одну привилегированную и обычную акции. В расшифровке отдельных прибылей и убытков приводятся также данные за отчетный и предшествующий периоды об отдельных видах прибылей и убытков (штрафах, пени, неустойках и др.).