Отчет о движении денежных средств

В российской деловой практике были распространены крупные бартерные неденежные операции, относящиеся к основной деятельности. Информация по неденежным операциям должна быть представлена в как приложение к «Отчету о движении денежных средств».

 

3. Классификация денежных потоков по видам деятельности

Таблица 3.1

Вид деятельности	Приток (поступление)	Отток (выплаты)
Текущая (операционная)	Поступления от продажи товаров и предоставления услуг; Поступления рентных платежей за предоставление прав, вознаграждений, комиссионных и прочих видов выручки; Поступления и выплаты страховых компаний по страховым премиям, искам, по рентным и прочим видам страховых полисов	Выплаты поставщикам товаров (и услуг); Выплаты работникам (и от их имени); Выплаты налогов на прибыль, кроме относящихся к финансовой или инвестиционной деятельности;
Инвестиционная	Поступления от продажи основных средств, нематериальных активов и прочих внеоборотных активов; Поступления от продажи акций (или долговых инструментов) других компаний, а также долей в совместных предприятиях (за исключением таких инструментов, которые выступают как эквиваленты денежных средств или инструментов совершения коммерческих (или биржевых) операций); Поступления в погашение авансированных сумм или займов, предоставленных другим сторонам (за исключением аналогичных операций, осуществляемых финансовыми институтами);	Выплаты для приобретения основных средств, нематериальных активов и прочих внеоборотных активов ( в т.ч. выплаты, связанные с капитализацией затрат на разработку и строительство объектов основных средств хозяйственным способом); Выплаты по приобретению акций или долговых инструментов других компаний, а также долей в совместных предприятиях (за исключением таких инструментов, которые выступают как эквиваленты денежных средств или инструментов совершения коммерческих (или биржевых) операций); Авансирование (или кредитование) других сторон (за исключением аналогичных операций, осуществляемых финансовыми институтами);
Финансовая	Поступления от эмиссии акций или выпуска других долевых инструментов; Поступления от эмиссии облигаций, векселей, закладных, займов, а также от прочих краткосрочных или долгосрочных долговых инструментов	Выплаты собственникам при выкупе или погашении акций компании; Выплаты в погашение займов; Выплаты арендатором в погашение обязательства по финансовой аренде

 

4. Полезность информации для пользователей

Представление информации по трем видам  деятельности позволяется обеспечить пользователей финансовой отчетности полезной информацией для принятия экономических решений.

Таблица 4.1

Вид деятельности	Полезность  информации для пользователей
Текущая (операционная)	Сумма денежных средств, возникающая в результате операционной деятельности, является ключевым достаточности  потоков денежных средств, которые создает данная категория деятельности, для погашения кредитов и займов, поддержания производительной способности компании, выплаты дивидендов и осуществления новых инвестиций без привлечения внешних источников финансирования.
Инвестиционная	Отдельное раскрытие  информации о денежных потоках по инвестиционной деятельности отражает масштабы расходов на ресурсы, предназначенные  для генерирования в будущем  дохода и потоков денежных средств.
Финансовая	Отдельное раскрытие  информации о потоках денежных средств по финансовой деятельности имеет большое значение для прогнозирования денежных требований со стороны тех, кто предоставляет компании капитал

5. Отражение потоков денежных средств по текущей деятельности

Компания должна составлять «Отчет о движении денежных средств» в части представления денежных потоков по текущей деятельности, используя два метода:

1. прямой метод, при котором раскрываются основные виды валовых денежных поступлений и платежей, т.е., фактически это отчет о прибылях и убытках, составленный на основе кассового метода;
2. косвенный метод, при котором чистая прибыль или убыток корректируется с учетом результатов операций неденежного характера и изменений в текущих активах и обязательствах компании.

Согласно МСФО (IAS) 7 поощряется использование компаниями прямого метода для представления денежных потоков по текущей деятельности, поскольку информация, представленная данным методом, позволяет оценить будущие потоки денежных средств в отличие от косвенного метода.

Однако в зарубежной практике использование косвенного метода также широко распространено.

Суть косвенного метода состоит  в установлении несоответствий между  показателем чистой прибыли (убытка) отчетного периода, сформированного  по методу начисления и представленного в отчете о прибылях и убытках, и показателем чистые денежные средства по текущей деятельности (приращение денежных средств и их эквивалентов за период), рассчитанным по кассовому методу и легко рассчитываемых по данным бухгалтерского баланса (разница между денежными средствами на конец и начало отчетного периода).

Таблица 5.1

Прямой метод

Косвенный метод

Метод, при котором  раскрывается информация об основных классах валовых поступлений  и валовых выплат. В соответствии с прямым методом информацию по основным классам валовых поступлений и валовых выплат можно получить двумя способами: непосредственно из учетных регистров; путем корректировки показателей выручки, себестоимости продаж, а также прочих статей в отчете о прибылях и убытках с учетом: изменений показателей запасов, дебиторской и кредиторской задолженности по операционной деятельности; прочих неденежных статей; прочих статей, движение которых связано инвестиционной или финансовой деятельностью.

Метод, в соответствии с которым чистая прибыль корректируется: с учетом влияния неденежных операций (например, таких как амортизация, резервы, отложенные налоги, нереализованная курсовая разница, нераспределенная прибыль ассоциированных компаний и доля меньшинства); отложенных (или начисленных) сумм по прошлым (или будущим) поступлениям денежных средств по операционной деятельности (например, корректировки, связанные с изменений запасов, дебиторской и кредиторской задолженности по операционной деятельности); а также статей дохода (или расхода), связанных с потоками денежных средств по инвестиционной или финансовой деятельности

5.1. Корректировка показателей при прямом методе

Используя прямой метод расчета, можно  определить суммы денежных средств  по различным категориям, либо (1) путем  анализа и классификации денежных операций фирмы, либо (2) путем пересчета доходов и расходов, рассчитанных на основе метода начислений, в соответствующие суммы, рассчитанные на основе кассового метода.

Таблица 6.1

Доходы/ Расходы		Корректировка		Сумма денежных средств
Выручка от реализации	+	Уменьшение дебиторской задолженности		Получено от покупателей
		или	=
	+-	Увеличение дебиторской задолженности
Себестоимость реализованной продукции	+	Увеличение остатков   ТМЦ		Уплачено за товары
		или
	-	Уменьшение остатков ТМЦ
		и	=
	+	Уменьшение дебиторской задолженности
		или
	-	Увеличение дебиторской задолженности
Расходы по основной деятельности (исключая нижеперечисленные позиции)	+	Увеличение расходов будущих периодов		Оплачено расходов
		или
	-	Уменьшение расходов будущих периодов
		и	=
	+	Уменьшение начисленных обязательств
		или
	-	Увеличение начисленных обязательств
Начисленный износ	-	Начисленный износ	=	0
Начисленная амортизация	-	Начисленная амортизация	=	0
Начисленные проценты	+	Уменьшение задолженности по процентам		Выплачено процентов
		или	=
	-	Увеличение задолженности по процентам
Начисленный налог на прибыль	+	Уменьшение задолженности по налогу на прибыль		Уплачено налога на прибыль
		или	=
	-	Увеличение задолженности по налогу на прибыль

 

5.2. Корректировка показателей при косвенном методе

Второй метод определения и  представления чистого результата движения денежных средств от основной деятельности - это косвенный метод  расчета. Согласно косвенному методу за основу принимается чистая прибыль, рассчитанная на основе метода начислений, и затем выполняется ряд корректировок чистой прибыли, рассчитанной по методу начислений, в чистую прибыль, рассчитанную по кассовому методу. В отличие от прямого метода, при косвенном методе денежные поступления и выплаты не подразделяются на категории.

Корректировки чистой прибыли состоят  в первую очередь из рассмотренных  ранее корректировок, применяемых  при пересчете отдельных сумм доходов и расходов в суммы, рассчитанные по кассовому методу. Корректировки эти, однако, применяются в отношении суммы чистой прибыли, а не в отношении отдельных сумм доходов и расходов. Кроме того, поскольку за основу берется чистая прибыль, необходимы дополнительные корректировки для устранения влияния прибылей и убытков от инвестиционной и финансовой деятельности на чистую прибыль. Примером могут служить прибыли и убытки от продажи основных средств и погашения выпущенных облигаций. Результаты таких операций, имеющие отношение к денежным средствам, отражаются в разделах отчета о движении денежных средств, посвященных инвестиционной и финансовой деятельности. Соответствующие прибыли и убытки включаются в чистую прибыль и должны быть исключены из чистой прибыли при расчете чистого результата движения денежных средств от основной деятельности. Прибыли и убытки исключаются путем прибавления убытков к чистой прибыли и вычитанием прибылей из чистой прибыли.

Согласно косвенному методу пересчета, неденежные расходы, такие как износ  и амортизация, прибавляются к чистой прибыли, с тем чтобы устранить влияние, оказываемое ими на чистую прибыль. Кроме того, устраняется влияние на чистую прибыль прибылей и убытков от инвестиционной и финансовой деятельности. Изменения дебиторской задолженности, остатков товарно-материальных ценностей, расходов будущих периодов, кредиторской задолженности, задолженности по уплате процентов и налога на прибыль, происходящие в течение года, должны быть либо прибавлены к чистой прибыли, либо вычтены из нее, в зависимости от того, какой счет анализируется, и от того, происходило ли соответствующее изменение в сторону повышения или понижения. Ниже приводится таблица, представляющая порядок трансформирования сумм по косвенному методу, в которой вкратце излагается общий подход и сами корректировки.

Таблица 5.2

Прибавляется к чистой прибыли	Вычитается из чистой прибыли
Начисленная амортизация
Убытки (инвестиционная и финансовая деятельность)	Доходы (инвестиционная и финансовая деятельность)
Уменьшение дебиторской задолженности	Увеличение дебиторской задолженности
Уменьшение остатков ТМЦ	Увеличение остатков ТМЦ
Уменьшение расходов будущих периодов	Увеличение расходов будущих периодов
Увеличение кредиторской задолженности	Уменьшение кредиторской задолженности
Увеличение начисленных обязательств	Уменьшение начисленных обязательств
Увеличение задолженности по выплате  процентов	Уменьшение задолженности по выплате  процентов
Увеличение задолженности по налогу на прибыль	Уменьшение задолженности по налогу на прибыль

 

Если имеется чистый убыток по результатам отчетного периода, косвенный метод основывается на чистом убытке. Возможно, что последующие корректировки могут превысить убыток таким образом, что чистый результат движения денежных средств от основной деятельности окажется положительным, несмотря на чистый убыток, рассчитанный по методу начислений.

5.3. Сравнение прямого и косвенного методов

Достоинство использования прямого  метода состоит в том, что он позволяет оценить общие суммы поступлений и платежей и обращает внимание пользователя на те статьи, которые формируют наибольший приток и отток денежных средств.

Знание конкретных источников поступлений  и направлений расходования средств является полезным при оценке структуры денежных потоков с позиции их стабильности, т.е. возможности повторения в будущем. Поэтому информация, полученная при использовании данного метода, может быть полезна при прогнозировании денежных потоков.

Данные о величине поступлений  и платежей от текущей деятельности являются более информативными, чем данные только о нетто-результате текущей деятельности (как при косвенном методе) при оценке способности организации обеспечить такой приток денежных средств, который позволяет погасить обязательства перед кредиторами, осуществлять инвестиционную деятельность и выплачивать дивиденды,

В качестве основного недостатка прямого  метода обычно называют его трудоемкость.

Кроме того, отражая информацию о  суммах поступлений и платежей за период, прямой метод не раскрывает взаимосвязи полученного финансового результата и изменения денежных средств на счетах организации.

Косвенный метод фокусирует внимание на различиях между финансовым результатом и чистым денежным потоком организации. При этом косвенный метод выполняет контрольную функцию, поскольку позволяет оценить сбалансированность показателей бухгалтерского баланса, отчета о прибылях и убытках и отчета о движении денежных средств. Косвенный метод прост технически и его достоинством является также возможность построения отчета без привлечения внутренних данных об оборотах по счетам денежных средств организации. Вместе с тем важно учитывать, что надежность информации отчета непосредственно зависит от достоверности отраженного в отчете о прибылях и убытках финансового результата.

Таким образом, и прямой, и косвенный  метод обеспечивают пользователя отчета важной информацией. С одной стороны, отчет концентрирует в себе значительную часть данных из других бухгалтерских отчетов: бухгалтерского баланса и отчета о прибылях и убытках (косвенный метод), с другой стороны, он содержит детальное раскрытие информации о суммах поступлений и платежей, что позволяет создать целостную картину финансовых потоков организации.