Оценка инвестиционной привлекательности проекта по созданию «Мини-типографии»

 

     По  результатам расчета видно, что  основной объем доходности приносит тиражирование на ризографе 2 400 000 руб., а именно 80%. Также объем реализации за год составляет:  3 000 000 руб.*12 мес. = 36 000 000 руб.

     Потребность организации в технологическом  оборудовании сможем рассмотреть в  табл. 2. 
 

Таблица 2

Потребность ООО «Печатник» в технологическом оборудовании 

 

     Закупка необходимого сырья и материалов осуществляется в Ленинградской области на основе заключенных договоров поставки. Стоимость необходимого сырья и материалов в среднем по всем видам продукции составляет 40% объема реализации:

     В месяц: 3 000 000 руб. * 40% = 1 200 000 руб.

     В год: 1 200 000 руб. * 12 мес. = 14 400 000 руб.

     Коммерческие  расходы запланированы в размере 10 000 руб. в месяц. В ближайшие два года изменение их величины не ожидается.

     Для осуществления проекта арендуется помещение по адресу: Московский пр-т, д. 48. Условия аренды помещения – долгосрочная аренда с преимущественным правом продления через каждый год.

     Стоимость по договору аренды помещения на 1-м  этаже здания площадью 50 кв. м – 30 000 руб./ мес., в т.ч. НДС. Условием договора предусмотрен предварительный платеж за 3 месяца вперед, что составит: 30 000 руб. * 3 мес. =  90 000 руб. Последующие платежи осуществляются ежемесячно.

     Реализация  проекта позволит создать 9 рабочих  мест. Должности и тарифные ставки работников предприятия приведены  в табл.3.

Таблица 3

Расходы на оплату труда работников ООО «Печатник»

(в месяц)

 

      По  результатам расчета видим, что  общая заработная плата составляет в месяц 70 000 руб., следовательно за год : 70 000 руб.* 12 мес. = 840 000 руб.

      Кроме того предприятия провело расчеты  своих управленческих расходов, представленных в табл.4.

Таблица 4

Управленческие  расходы ООО «Печатник» 

 

     Для реализации проекта был взят кредит в ОАО «Альфа-банк» по следующим  условиям:

• Сумма кредита – 280 000 руб.
• Ставка кредитования – 20% годовых.
• Срок предоставления кредита – 18 месяцев.
• Возврат тела кредита – равномерно.
• Выплата процентов – равномерно ежемесячно в соответствии с графиком выплат.

Используя метод начисления простых процентов  производим расчеты:

FV = PV * (1 + i * n), где i = 0,2, получаем

     280 000 * (1+0,2*1,5) = 364 000 руб.

     Поскольку выплата процентов и основного  долга по кредиту производится равномерно, то есть аннуитетными платежами, сможем предварительно рассчитать погашение  кредита.  Для этого необходимо будет составить график погашения, размещенный в Таблице 5.

Таблица 5

План  погашения долга все равномерно

(в месяц,  руб.)

     Из  таблицы видно, что ежемесячная  плата:

     - за проценты составит 4 667 руб.

     - погашение основного долга 15 556 руб., что в совокупности составит 20 222 руб.

2.2 Расчет показателей  эффективности оценки  инвестиционной привлекательности  проекта по созданию  мини-типографии  ООО «Печатник»

      Оценку  инвестиционной привлекательности  проекта начнем с расчетов прогноза чистой прибыли, а также собственного денежного потока.

      Чистая прибыль – это та часть дохода, которая остается у компании после того, как были погашены все налоги, выплачена зарплата сотрудникам и сделаны другие обязательные платежи. Чистую прибыль можно отправить на развитие производства.

     Упрощённая  система налогообложения — особый вид налогового режима, ориентированный  на снижение налогового бремени в  организациях малого бизнеса и облегчение ведения бухгалтерского учёта. Статьей 346.20 НК РФ устанавливаются следующие налоговые ставки по единому налогу:

     - 6 %, если объектом налогообложения  являются доходы,

     - 15%, если объектом налогообложения  являются доходы, уменьшенные на  величину расходов. В нашем случае  налоговая ставка составит 15 %, также происходит начисление налога на заработную плату, т.е. уплата страхового взноса на обязательное пенсионное страхование.

    Это означает, что страховой взнос  составит 14%, также  предполагает  оплату через квартал, полугодие, девяти месяцев и в конце отчетного периода.

   Налоговый платеж за первый год должен был уплачен в конце отчетного периода, т.е. в четвертом и восьмом квартале. Сумма его составит 2 160 000 руб. за четыре квартала.        Исходя из таблицы денежного потока (Приложение №1) можно составить сводную таблицу по прогнозному расчету чистой прибыли.

    Таблица 6

    Прогноз чистой прибыли

    (год,  руб.)