ФПГ как результат концентрации капитала и производства

4

Содержание

Введение

1 Транснациональные финансово-промышленные группы: сущность и предпосылки создания.

1.1 Предпосылки создания транснациональных финансово-промышленных групп

1.2 Транснациональные финансово-промышленные группы

1.3 Формы существования транснациональных финансово-промышленных групп СНГ

2 Нормативно-правовая база деятельности транснациональных финансово-промышленных групп СНГ.

3 Роль финансово-промышленных групп и транснациональных корпораций в формовании  рыночной экономки на примере стран СНГ

3.1 Целесообразность формирования  финансово-промышленных групп

3.2 Примеры транснациональных финансово-промышленных групп

3.3 Меры государственного содействия и пути создания транснациональных финансово-промышленных групп СНГ

Заключение

Список использованных источников

Введение

Современная экономическая политика, имеющая целью достижение устойчивого экономического роста, связана с созданием основных институтов рыночной экономики. На первый план выдвигается вопрос становления интегрированных корпоративных структур, в качестве организационно-хозяйственных форм которых выступают холдинги, транснациональные корпорации, крупные компании, финансово-промышленные группы (ФПГ).

Отечественная промышленность не в первый раз обращается к интегрированным структурам. Примером могут служить созданные в 20-е годы синдикаты и входившие в них тресты; в 60-е годы – объединения; в 80-е годы – производственные объединения, научно-производственные объединения, комплексы, научно-технические центры. С началом массовой приватизации совпадает время появления таких структур интеграции, как холдинги. Развитием процесса создания интегрированных корпоративных структур является становление российских финансово-промышленных групп.

В форме финансово-промышленных групп реализуется схема интеграции финансовых, производственных и коммерческих структур при сохранении юридической самостоятельности каждого из участников группы. В процессе реализации основных задач ФПГ должны стать основой системы инвестирования экономики; они формируются как интегрированные структуры, способные к саморазвитию в рыночных условиях, образующие эффективную и устойчивую кооперацию, направленную на развитие приоритетных направлений производства.

Первая ФПГ была официально зарегистрирована в конце 1993 г. после выхода Указа Президента Российской Федерации от 5 декабря 1993 г. № 2096 «0 создании финансово-промышленных групп в Российской Федерации». Данный Указ стимулировал множество инициатив банков и предприятий к организации совместной деятельности, ряд из которых завершился созданием ФПГ, в 1994 г. их было уже шесть. Выход Федерального закона от 30 ноября 1995 г. № 190-ФЗ «О финансово-промышленных группах» стал основой законодательной базы последующего становления ФПГ в России.

В условиях рынка формирование финансово-промышленных комплексов неизбежно. Механизмы их создания, состав и структура могут быть различны вследствие различного уровня развития экономики, степени её коммерциализации, состояния финансового, фондового и товарного рынков.

Цель курсовой работы – роль транснациональных финансово-промышленных групп в мировой экономике.

Задача курсовой работы – рассмотреть предпосылки создания ТФПГ, формы существования и примеры транснациональных компаний.

В данной курсовой работе дана характеристика финансово-промышленных групп: понятие, типы, роль в формировании мировой экономики.

1 Транснациональные финансово-промышленные группы: сущность и предпосылки создания.

1.1 Предпосылки создания транснациональных финансово-промышленных групп

В нынешних социально – экономических условиях учеными и практиками предлагается множество моделей активизации хозяйственной деятельности. Но все они блокируются одними и теми, же обстоятельствами, проявляющимися в беспрецедентном финансовом кризисе, поразившем нашу экономику от макроуровня до первичных хозяйствующих субъектов.

Наличие бюджетного дефицита в условиях циклического спада, не дает оснований для ожидания положительных изменений экономической динамики в ближайшее время. Другой составляющей финансового кризиса является неблагоприятная ситуация в банковской системе, которая нанесла серьезный удар не только российской экономике в целом и хозяйствующим субъектам, но и каждому жителю России, значительно снизив уровень их жизни. Балансы многих коммерческих банков отменены безнадежными долгами они оторваны от реального сектора экономики и занят в основном обслуживанием международных торговых и финансовых потоков, валютного рынка, движения бюджетных средств и т.п. Их стремление инвестировать капитал в приобретении акций в большинстве случаев, носит спекулятивны характер и не сопровождается последующим вложением средств в производство.

И, наконец, важнейшим элементом кризиса всей финансовой системы является беспрецедентная неликвидность реального сектора экономики. По последним данным, 70% всех сделок производится без участия денег (бартер, неплатежи, денежные суррогаты). В этих условиях колоссальных масштабов достигают транзакционные издержки, цены неизбежно теряют свою регулирующую роль (важны лишь пропорции обмена), не говоря уже о том, что резко снижается надежность всем стоимостной статистики».

Фактически в стране сформировались две экономики: небольшая по размерам «денежная экономика», связанна с внешним рынком, обслуживанием федерального бюджета и государственного долга, валютного и финансовых рынков, и огромное натуральное хозяйство, охватывающее основную часть реального сектора экономики.

1.2 Транснациональные финансово-промышленные группы

Проблема создания новой системы функционирования предприятий базовых отраслей промышленности и их взаимодействия на экономическом пространстве СНГ вышла на первый план. Представляется, что одно из центральных мест в такой системе должны занять транснациональные финансово-промышленные группы (ТФПГ), функционирующие в производственной, инвестиционной, коммерческой и финансово-кредитной областях.

ТФПГ – одна из перспективных форм экономических структур, придавших мощнейший импульс интеграционным процессам в Западной Европе, что в конечном счете привело к образованию Европейского союза.

Наибольшее распространение и влияние на экономику национальные и транснациональные финансово-промышленные группы получили в индустриально развитых странах – США, Японии, Южной Корее, Германии и др.

В США основу промышленности составляют примерно 100 многоотраслевых корпораций, являющихся, по сути, высоко интегрированными финансово-промышленными группами. На их долю приходится от 55 до 60% ВНП США, 45% рабочей силы и до 60% инвестиций. В Японии на долю шести крупнейших сюданов (финансово-промышленных групп), согласно официальным данным, приходится 14-15% ВНП. Практически все крупные и средние промышленные предприятия Южной Кореи входят в чеболи (те же финансово-промышленные группы), которых насчитывается несколько десятков.

В России формирование этих групп также получило в последние годы существенное развитие. Так, по состоянию на сентябрь 1998 г. официальным статусом наделено 75 групп. В их состав вошло более 1 150 промышленных предприятий, свыше 160 финансово-кредитных институтов. Годовой оборот выпускаемой ими продукции превысил 10% ВВП. Из 200 крупнейших российских компаний 130 стали участниками официально зарегистрированных финансово-промышленных групп, в частности в химической и нефтехимической промышленности 6, черной и цветной металлургии 5, автомобилестроении 6, общем машиностроении 5, приборостроении и радиоэлектронике 5, пищевой и легкой промышленности 6, строительстве 5, производстве сельхозпродукции 8 и т.д.

В мире явно прослеживается тенденция увеличения в общем количестве финансово-промышленных групп доли транснациональных. В современных условиях ТФПГ характеризуются множеством путей возникновения и форм существования, классифицируемых по организационному строению, схеме взаимодействия входящих в них хозяйствующих субъектов, характеру их финансовых взаимоотношений и другим признакам.

1.3 Формы существования транснациональных финансово-промышленных групп СНГ

В зависимости от типа организационного строения ТФПГ могут быть:

                  вертикально интегрированными – с предприятиями, функционирующими по принципу замкнутой технологической цепочки;

                  горизонтально интегрированными, объединяющими предприятия с полным технологическим циклом в нескольких отраслях и охватывающими сопутствующие сферы деятельности;

                  конгломеративными – различными технологически не связанными между собой предприятиями при финансовом контроле со стороны управляющей или головной компании.

В зависимости от центра формирования и вида доминирующей компании выделяются ТФПГ банковские, промышленные, торговые, созданные на основе существующих транснациональных корпораций и др.

Характер финансовых взаимоотношений предполагает такие формы ТФПГ, как холдинг (компания владеет контрольным пакетом акций участников группы и в силу этого определяет стратегию деятельности), траст (отдел соответствующей финансовой структуры, часто банка, распоряжается как доверительное лицо акциями входящих в группу хозяйствующих субъектов и выступает в качестве координатора деятельности). Возможно перекрестное владение акциями, при котором участники обладают в сумме контрольным пакетом одного из них. Руководящим органом в данном случае выступает совещание руководителей предприятий-участников, одновременно являющееся и совещанием ведущих акционеров.

На мой взгляд, наибольшие перспективы в СНГ имеют вертикально интегрированные ТФПГ, организованные по принципу холдинга или перекрестного владения акциями. Такие группы в наибольшей степени учитывают специфику организации высоко интегрированных промышленных комплексов стран СНГ и относительную неразвитость финансовых и торговых структур.

В дальнейшем в целях повышения устойчивости и расширения сфер деятельности, ТФПГ СНГ могут преобразовываться в горизонтально интегрированные группы, способные взять под контроль высокотехнологичные секторы промышленности смежных отраслей и обеспечить сопутствующие услуги – маркетинг, рекламу, сбыт, сервисное обслуживание, поддержку и т.д. При этом повышение роли банковских, торговых и иных структур в ТФПГ будут определяться общим ходом экономических реформ и развитием соответствующих сфер на территории СНГ.

В числе основных задач, которые ТФПГ призваны решить на экономическом пространстве СНГ, следует отметить совместные производства, финансирование крупных инвестиционных проектов и НИОКР, техническое содействие, взаимные лицензирование и кредитование, общий маркетинг продукции и услуг и др.

Необходимо подчеркнуть, что развитие ТФПГ отвечает как интересам промышленных, финансовых и иных хозяйственных структур стран СНГ, так и интересам отдельных государств и СНГ в целом.

Исходя из мирового опыта и с учетом специфики экономического пространства СНГ формирование и функционирование ТФПГ в рамках СНГ должны обеспечить следующие преимущества:

1.                  для промышленных структур:

                  повышение эффективности и конкурентоспособности производства в силу интеграции в единую структуру снабженческих, производственных, научно-исследовательских и сбытовых предприятий с соответствующей экономией на издержках, присущих рыночным трансакциям;

                  уменьшение затрат и увеличение прибыльности за счет расширения производства и сбыта, использования преимуществ международного разделения труда, получения благоприятных условий доступа к сырью, имеющемуся в различных государствах СНГ;

                  снижение рисков за счет уменьшения доли инвестиций каждого из участников;

                  ускорение движения оборотных средств и их экономия за счет системы взаимозачетов платежей внутри ТФПГ;

                  возможность выхода на емкие рынки стран СНГ;

                  получение инвестиций от “собственных” финансовых структур;

                  повышение конкурентоспособности продукции за счет совместного проведения целевых НИОКР, внедрения новых технологий, общего маркетинга продукции и услуг и т.д.

2.                  для финансовых структур:

                  повышение надежности капиталовложений путем интеграции банковского, промышленного и торгового капиталов различных государств СНГ;

                  рационализация состава интегрального капитала и мобильное перераспределение ресурсов;

                  совершенствование расчетов и уменьшение взаимозадолженности между участниками ТФПГ;

                  расширение кредитно-инвестиционных возможностей;

                  для государств – участников СНГ;

                  усиление регулируемости национальных экономик через ТФПГ, представляющие среднее звено управления и отвечающие за деятельность крупных промышленных комплексов стран СНГ;

                  ослабление неплатежей на экономическом пространстве СНГ ввиду облегчения взаиморасчетов предприятий – участников ТФПГ;

                  стимулирование инвестиционного процесса;