Лизинговые платежи. Особенности типового договора лизинга

Периодичность осуществления  лизинговые платежи может быть установлена исходя из любого периода (год, квартал, месяц).

График лизинговых платежей с указанием конкретных дат выплат является неотъемлемой частью лизингового договора. (ПРИЛОЖЕНИЕ 2)

Указанные периодические  платежи бывают:

• равными по размерам на протяжении всего срока аренды;
• с увеличивающимися размерами взносов;
• с уменьшающимися размерами взносов;
• с определенным первоначальным взносом (авансом или депозитом);
• с ускоренными платежами: лизингополучатель погашает свою задолженность в большей части в первые годы эксплуатации оборудования, когда расходы по уходу за оборудованием меньше.

Последние два вида платежей возможны, если у лизингодателя (в  первом случае) или лизингополучателя (во втором случае) сложное финансовое   положение и кому-либо из них выгоднее перенести возможно большую часть

платежей либо на максимально  ранний срок, либо, наоборот, на более  поздний период. Да и первые способы платежа тоже диктуются платежеспособностью сторон. В период освоения лизингополучателем лизингового имущества и отсутствия у него достаточных денежных средств могут быть предусмотрены уменьшенные размеры лизинговых платежей с последующим их

                                                               16

увеличением к окончанию  договора лизинга. И наоборот, если финансовое положение лизингополучателя устойчиво, он может погасить большую часть полагающейся ему к уплате общей суммы лизинговых платежей, внеся, например, аванс.

      Главное  отличие лизинговых платежей  от арендной платы состоит  в том, что при лизинге выплачивается  не ежемесячная плата за право пользования имуществом, а полная или частичная (в зависимости от вида договора) сумма амортизационных отчислений. Амортизационный срок – срок полного погашения стоимости средств  производства за счет амортизационных отчислений. Амортизационные отчисления – денежное выражение стоимости износа основных фондов. При расчете суммы платежа следует учесть все условия договора лизинга: общую сумму договора, его срок, процентную ставку, периодичность выплат.

        Для расчета лизинговых платежей  используют следующую формулу:

Р=А*(И/Т)/(1-1/(1+И/Т)^тп)

Р – сумма лизинговых платежей;

А – сумма договора лизинга;

П – срок действия договора лизинга в годах;

И – процентная ставка банка;

Т – периодичность  платежей (при месячной выплате она  равна 12, при квартальной она равна 4, при полугодовой она равна 2, при годовой она равна 1)

        Если договором предусматривается  частичная оплата стоимости объекта  лизинга, то общую сумму платежа  необходимо рассчитать с учетом  его остаточной стоимости. Для этого используют формулу дисконтного множителя:

Кос=1/(1+ОС*1/(1+И/Т)^тп)

Кос – коэффициент  поправок по остаточной стоимости;

ОС – остаточная стоимость  в процентах от первоначальной стоимости (дается в виде десятичной дроби).

        Если при поквартальных расчетах  выплаты лизингового платежа про-

                                                             17     

Изводят авансом (в момент подписания договора или протокола  о приемке имущества), то в расчеты  вносится еще и коэффициент  поправок по авансовым платежам Кап.

Кап=1/(1+И/Т)

         Таким образом полная формула  расчета суммы лизинговых платежей  будет иметь вид:  Ру = Р*Кос*Кап

         Не смотря на то, что лизингополучатель выплачивает лизингодателю гораздо большую сумму, чем стоит новое оборудование (транспортное средство и т. д.), лизинг имеет свои преимущества:

- без крупных единовременных  капитальных вложений быстро  приобретается имущество и начинается его эксплуатация;

- высвобождаются средства для решения первостепенных задач;

- по окончанию срока  действия договора лизинга имеется возможность приобрести имущество в собственность по остаточной балансовой стоимости или по договорной цене или продлить лизинг на новый срок по договорной цене;

- если рассматривать  лизинг как форму кредитования, то одновременно с его предоставлением есть возможность широкого выбора различных условий: типа лизингового договора, срока аренды, остаточной стоимости;

- не начисляются амортизационные отчисления на лизинговое имущество (лизинговые платежи относятся к текущим расходам), поэтому средства инвестиционных фондов предприятия могут использоваться на внедрение новых научно-технических разработок;

- по согласованию с лизингодателем можно выбрать наиболее приемлемый график лизинговых платежей (равномерный, прогрессивный, регрессивный, с применением метода ускоренной амортизации и т.д.)

      На основании  всего выше сказанного можно  дать некоторые рекомендации по использованию лизинга:

 

                                                             18

- рекомендуется согласовывать  размер лизинговых платежей сразу на весь срок действия договора лизинга и разработать график их внесения. Они могут быть неизменными на весь срок договора или меняться в зависимости от уровня ссудного процента, инфляции, цен, тарифов и других обстоятельств, предусмотренных законодательством. Чаще всего лизинговые платежи выплачиваются в денежной форме, но иногда – во встречной услуге, например, поставке продукции, или в форме участия лизинговой компании в будущих прибылях лизингополучателя. Платежи выплачиваются независимо от того, пользуется имуществом лизингополучатель или нет.

- страховать имущество  от всех случаев риска (несчастного  случая, пожара, кражи и т. д.) должен  лизингополучатель за свой счет  и в течении 15 дней с момента  начала лизинга обязан представить лизинговой компании заверенную копию страхового полиса. Лизингополучатель не может требовать от лизинговой компании какого-либо возмещения убытков или уменьшения размера платежей, какими бы ни были причины нарушения эксплуатации имущества, включая стихийные бедствия. А в случае потери имущества или его полной конструктивной гибели вся невыплаченная сумма возмещается и действие договора прекращается.

      Лизингополучатель  не имеет права распоряжаться  лизинговым имуществом, даже перемещать его с одного места на другое, без письменного согласия лизингодателя. Расходы по его доставке и монтажу и весь риск, связанный с этим, несет лизингополучатель. Он же отвечает и за преждевременный износ имущества. Исходя из выше сказанного, можно сделать вывод: лизинг является выгодным для предприятий или предпринимателей в том случае, если они не располагают ликвидными средствами для осуществления капиталовложений, или налоговое законодательство предусматривает льготные условия для лизинга. Если же предприятие или предприниматель имеет достаточные финансовые средства, то целесообразнее самостоятельно финансировать свое развитие за счет собственных капиталовложений.

                                                                19           

 Далее рассмотрим структуру типового договора лизинга. Для того чтобы понять, что же такое договор финансовой аренды (лизинга) попытаемся определить его правовую природу. Для этого, прежде всего, выделим характерные особенности договора лизинга.

      Во-первых, в отличие от обычного договора аренды (имущественного найма) в пользование арендатора (лизингополучателя) передаётся технический объект, специально приобретённый лизинговой фирмой для лизингополучателя по его просьбе.

     Во-вторых, договор лизинга, как правило, заключается на определённый срок, установленный договором. Причём этот срок является длительным и охватывает нередко весь период эффективной службы оборудования, переданного в лизинг, то есть приближается к расчётному сроку его полной амортизации.

     В-третьих, общая сумма лизинговых платежей за пользование арендованным оборудованием включает его стоимость с учётом амортизации, проценты за пользование займом (если был кредит), оплату услуг лизингодателя. Таким образом, объём лизинговых платежей должен превышать покупную цену оборудования, а разница составляет прибыль лизингодателя

     В-четвёртых, по истечении срока действия договора лизинга лизингополучателю обычно предоставляется право приобрести предмет лизинга в собственность по его остаточной стоимости.

    В-пятых, для лизингового договора характерно особое, отличное от договора аренды распределение прав и обязанностей между его сторонами, основной смысл которого состоит в освобождении лизингодателя от большинства обязанностей, присущих арендодателю, что подчёркивает преимущественно финансовый характер его обязательств.

    В-шестых, лизингополучатель наделяется определёнными правами и обязанностями в отношении продавца имущества по обязательству купли-продажи, несмотря на то, что получателем по данному договору является ли-

                                                                 20      

зингодатель.  

      Несмотря на все особенности лизингового договора, отношения между лизингодателем и лизингополучателем по пользованию предметом лизинга являются всё-таки исключительно арендными. Однако, вместе с тем договору лизинга присущи определённые характерные особенности, выделяющие его в отдельный вид договора аренды. Прежде всего, это то, что в качестве обязанного лица по договору лизинга, наряду с арендодателем (лизингодателем) и арендатором (лизингополучателем), выступает также продавец имущества, предмета лизинга, не участвующий в договоре лизинга в качестве его стороны. Другим отличием от общих положений об аренде является то, что арендодатель (лизингодатель) заключая договор лизинга, не является собственником (или даже титульным владельцем) имущества, которое подлежит передаче в лизинг (то есть аренду). Ещё одной особенностью, обычно не свойственной арендным отношениям, является активная роль лизингополучателя в лизинговых правоотношениях. Именно лизингополучателю (арендатору) принадлежит право определять продавца и указывать имущество, которое подлежит передаче в аренду (лизинг). В таком случае лизингодатель освобождается от какой-либо ответственности за выбор предмета лизинга и продавца. И в качестве последней особенности договора лизинга можно назвать то, что передача арендованного по договору лизинга имущества лизингополучателю обычно производится не лизингодателем (арендодателем), а продавцом имущества, у которого с лизингополучателем нет договорных правоотношений. Тем не менее, ответственность за неисполнение или ненадлежащее исполнение этой обязанности возлагается на лизингодателя.

      Обобщая вышесказанное и основываясь на реально действующем законодательстве можно сделать вывод, что на сегодняшний день, договор финансовой аренды (лизинга) следует все-таки рассматривать как разновидность договора аренды. 

 

                                                                  21           

     Договор лизинга подлежит обязательной Государственной регистрации.

Структура договора лизинга включает в себя несколько основных  частей. Договору присваивается номер, ставится дата составления.  

      В «Адресной части» указываются названия (форма собственности) и реквизиты сторон: ИНН, ОКПО, расчетные счета, наименование банков, юридические адреса. Указываются лица (представители) лизингодателя и лизингополучателя, которые имеют право подписи данного договора и действуют на основании Устава либо доверенности своих организаций.

     В части «Предмет договора» указывается наименование и характеристики оборудования (транспортного средства и т. д.), которое должно быть предоставлено лизингодателем лизингополучателю. А так же приводится ссылка на договор купли-продажи, в котором прописываются  условия и сроки поставки, цена и условия оплаты.

     В части «Предоплата, лизинговые платежи, общая сумма договора» указывается срок и размер авансового платежа, общая сумма договора, сроки уплаты ежемесячных лизинговых платежей со ссылкой на график платежей.

     В части «Поставка» указываются обязанности лизингополучателя по приемке предмета лизинга. Оговариваются расходы по гарантийному и сервисному обслуживанию предмета лизинга.

     В части «Права и обязанности лизингодателя и лизингополучателя» оговариваются права собственности на объект лизинга и права пользования объектом лизинга. Оговариваются права лизингополучателя на выкуп объекта лизинга по истечению срока действия договора. Оговариваются условия гарантийного и послегарантийного обслуживания, а так же принятия рисков, связанных с гибелью, утратой, порчей, хищением, преждевременным износом, оплатой страховки объекта лизинга.

     В части «Срок действия договора» оговариваются срок вступления договора в силу и срок его прекращения.

     В части «Завершение договора» оговариваются сроки, по истечению кото-

                                                                 22

рых, при условии выполнения лизингополучателем своих обязательств,

предмет лизинга будет передан лизингодателем лизингополучателю, а так же возможность лизингополучателя досрочно исполнить свои обязательства.

     В части «Условия расторжения договора» оговариваются возможные условия расторжения договора. Оговаривается порядок извещения лизингодателя лизингополучателем о том, что по каким-либо причинам объект лизинга не соответствует требованиям лизингополучателя и причины, по которым договор должен быть расторгнут. Так же могут быть оговорены условия сублизинга.