Планирование оборотных средств торгового предприятия

 

Анализируя данные таблицы можно сказать, что фондоотдача увеличилась на 15,0%, фондоёмкость уменьшилась на 20,0%, рентабельность использования основных фондов увеличилась на 21,7%.

По характеру участия в производственно процессе анализируемое предприятие  не имеет в собственности ни одного объекта непроизводственных средств. Следовательно, доля основных производственных фондов является 100%. Наличие непроизводственных средств являлось бы свидетельством расширения сферы услуг, оказываемых работникам предприятия, что способствовало бы улучшению их благосостояния и влияло на повышение эффективности производства. В зависимости от выполняемой роли в производственном процессе основные производственные средства подразделяют на ряд групп. Это можно посмотреть в таблице 5.

Таблица 5 – Размер и структура основных фондов магазина «Кооператор»

Группы основных средств	2011 год		2012 год		2013 год		2013 год к 2011 году,%
	Сумма, тыс.руб.	Удельный вес, %	Сумма, тыс.руб.	Удельный вес, %	Сумма, тыс.руб.	Удельный вес, %
Пассивная часть	1650,5	77,6	1770,4	77,7	1875,3	78,4	113,6
Здания	1320,0	62,0	1450,0	63,6	1520,0	63,5	115,2
Передаточные устройства	330,5	15,5	320,4	14,1	355,3	14,8	107,5
Активная часть	476,9	22,4	507,8	22,3	517,6	21,6	108,5
Оборудование	459,0	21,6	492,2	21,6	497,4	20,8	108,4
Хозяйственный инвентарь	10,9	0,5	9,6	0,4	10,2	0,4	93,6
Другие виды основных фондов	7,0	0,3	6	0,3	10	0,4	142,9
Итого	2127,4	100,0	2278,2	100,0	2392,9	100,0	112,5

 

Анализируя данные таблицы можно сказать, что в 2013 году по сравнению с 2011 годом  увеличение произошло по группе здания на 15,2%, передаточным устройствам на 7,5%, по оборудованию на 8,4%, уменьшение произошло по хозяйственному инвентарю на 6,4%.

 

2.2. Анализ наличия, состава и структуры оборотных средств ПО «Кооп-Транс»

Поскольку оборотные средства являются стоимостной категорией, то необходимо анализировать, следить за их составом и структурой.

В таблице 6 представлены некоторые показатели оборотных средств магазина «Кооператор»

Таблица 6 – Показатели деятельности по оборотным средствам магазина «Кооператор»

Показатели	Условные обозначения	2012 г.	2013 г.
Товарооборот, т.р.	ТО	4989,4	5503,7
Изменение товарооборота от реализации в плановом периоде	Тто	-	1,1
Оборотные средства в среднем за год, т.р.	Сок	3512,0	4102,5
Коэффициент загруженности	Кз	0,704	0,745
Длительность одного оборота, д.	ОБок	253	268
Изменение продолжительности одного оборота оборотных средств	Тоб	-	105,9

 

Рентабельность оборотных средств можно рассмотреть, используя таблицу 7.

Таблица 7 – Исходные данные для расчета рентабельности оборотных средств магазина «Кооператор»

Показатели	Условные обозначения	2012 г.	2013 г.	Абсолютное изменение, т.р.	Относительное изменение, %
Товарооборот, т.р.	ТО	4989,4	5503,7	514,3	110,3
Прибыль, т.р.	Ппр	1413,9	1327,9	-86,0	93,9
Оборотные средства в среднем за год, т.р.	Сок	3512,0	4102,5	590,5	116,5
Число дней в периоде	Д	360	360	-	-

 

Рбаз = Ппр. баз/Сбаз.ок*100 = 1413,9/3512,0*100 = 40,3%

Рпл. = Ппл.пр/Спл.ок*100 = 1327,9/4102,5*100 = 32,4%

Этот показатель характеризует прибыль, получаемую на каждый рубль оборотных средств, то есть в плановом периоде (2013г.) на один рубль, вложенный в оборотные средства, приходится 32 копейки прибыли против 40 копеек в базисном (2012г.) периоде.

Коэффициент оборачиваемости характеризует количество проданной продукции на 1 рубль оборотных средств. Он рассчитывается по формуле:

Кбаз.об = ТОбаз/Сбаз.ок = 4989,4/3512,0 = 1,421

Кпл.об = ТОпл/Спл.ок = 5503,7/4102,5 = 1,342

Обратный коэффициент оборачиваемости или коэффициент загрузки (закрепления) оборотных средств показывает величину оборотных средств, затрачиваемых на каждый рубль реализованной (товарной) продукции. Он рассчитывается по формуле:

Кбаз.об = Сбаз.об/ТОбаз = 3512,0/4989,4 = 0,704

Кпл.об = Спл.ок/ТОпл = 4102,5/5503,7 = 0,745

Итак, на 2013 г. планируется снижение эффективности использования оборотного капитала на 7,9%  и снижение роста прямого коэффициента оборачиваемости с 1,421 до 1,342, что означает снижение отдачи в виде уменьшения выручки от реализации на каждый рубль вложенных оборотных средств.

Относительную высвобожденность оборотных средств можно рассмотреть в таблице 8.

Таблица 8 – Исходные данные для определения относительной высвобожденности оборотных средств

Показатели	Условные обозначения	2012 г.	2013 г.
Товарооборот, т.р.	ТО	4989,4	5503,7
Коэффициент роста реализации продукции	Кр	-	1,103
Оборотные средства в среднем за год, т.р.	Сок	3512,0	4102,5
Оборачиваемость оборотных средств в днях	ОБок	253	268
Коэффициент оборачиваемости	Коб	1,421	1,342

 

Эок = ТОпл/Коб.пл-ТОпл/Коб.баз = 5503,7/1,342-5503,7/1,421 = 4101,2-3873,1 = 228,1

Как видно из таблицы 8, в результате снижения эффективности использования оборотных средств в магазине «Кооператор» произошла относительная загруженность, а не высвобождение, оборотных средств. Финансовый результат от снижения оборачиваемости составил 228,1 тыс. руб.

2.3. Характеристика источников  финансирования оборотных средств 

Важную роль в организации кругооборота фондов организации играют собственные оборотные средства, собственный оборотный капитал, обеспечивающие имущественную и оперативную самостоятельность, определяющие финансовую устойчивость организации.

Первоначально формирование собственного капитала осуществляется в момент создания организации. Она обеспечивается основными и оборотными средствами, необходимыми для осуществления коммерческой деятельности в размерах, определенных учредительными документами. В этих целях в зависимости от организационно-правовых форм формируется уставный (складочный, паевой) капитал, что относится к корпоративным коммерческим организациям – хозяйственным обществам, хозяйственным товариществам и производственным кооперативам, или уставный фонд – на унитарных и федеральных казенных предприятиях.

В дальнейшем пополнение оборотных средств, авансируемых организацией на возобновление производственного цикла, может осуществляться за счет полученной выручки от продажи продукции и за счет собственных средств, полученных организацией в процессе ее деятельности, главным образом за счет полученной прибыли.

Прибыль направляется на пополнение оборотных средств и финансирование их прироста. Это зависит как от накопленной нераспределенной прибыли прошлых лет, финансовых результатов текущего года, намечаемых направлений использования прибыли (инвестирования в капитальные вложения, выплаты доходов собственникам, расходования на потребление работникам, на социальные нужды и т.п.), так и от изменения норматива оборотных средств, от возможностей привлечения иных источников.

 

В условиях полной хозяйственной самостоятельности, когда организации (предприятия) наделены широкими полномочиями в распоряжении собственным имуществом, в том числе и денежными средствами, в их обороте могут находиться прочие собственные средства, а именно, временно не используемые фонды денежных средств в виде амортизационного, премиального, ремонтного фонда, фонда по отпускам, рекламациям, резервам предстоящих платежей и пр. Средства этих фондов, имеющих целевое назначение, в современных условиях вовлекаются в текущий оборот по приобретению производственных запасов, покрытию затрат, связанных с сезонным характером производства, особенностями отгрузки готовой продукции, спецификой осуществления расчетов и т.п.

Кроме собственных источников пополнения оборотных средств, в каждой организации имеются средства, приравненные к собственным. Это устойчивые пассивы, которые не принадлежат организации, но постоянно находятся в обороте и используются на вполне законных основаниях. Минимальный постоянный объем устойчивых пассивов всегда находится в распоряжении организации, она ими пользуется, не изыскивая специально дополнительных источников финансирования хозяйственной деятельности и формирования собственных оборотных средств. К устойчивым пассивам относятся:

– минимальная переходящая задолженность по оплате труда, которая обусловлена естественным расхождением между сроком начисления и датой выплаты заработной платы;

– задолженность бюджету по некоторым видам налогов, начисление которых происходит раньше срока платежа;

– минимальная задолженность по резервам на покрытие предстоящих расходов и платежей;

– задолженность поставщикам по неотфактурованным поставкам и акцептованным расчетным документам, срок оплаты которых не наступил;

– задолженность заказчикам по авансам и частичной оплате (предоплате) продукции.

Устойчивые пассивы служат источником покрытия собственных оборотных средств только в сумме прироста, т.е. разницы между их величиной на конец и начало периода. Сумма устойчивых пассивов может меняться в сторону увеличения или уменьшения.

В обороте организации, кроме собственных и приравненных к ним финансовых ресурсов, находятся заемные средства, основу которых составляют краткосрочные кредиты банков, а также других кредиторов.

Заемные источники для пополнения оборотных средств традиционно включают банковский краткосрочный кредит. В настоящее время он активно используется лишь в тех случаях, когда кредитуемая операция приносит доход, превышающий расходы по уплате банковского процента за пользование ссудой.

В условиях инфляции заемные средства в виде кредитов банка нередко используются более эффективно, чем собственные оборотные средства. Причина в том, что заемные источники имеют целевое назначение, как правило, совершают более быстрый кругооборот, за их использованием ведется более жесткий контроль со стороны финансовых служб.

К числу привлеченных организацией (предприятием) в хозяйственный оборот средств относится кредиторская задолженность, которая по существу служит бесплатным кредитом, предоставляемым другими организациями, отдельными лицами. В отличие от устойчивых пассивов, кредиторская задолженность является не планируемым источником формирования оборотных средств. Часть задолженности закономерна, так как возникает в связи с особенностями расчетов. Однако в большинстве случаев кредиторская задолженность возникает в результате нарушения расчетно-платежной дисциплины и является следствием несоблюдения организацией сроков оплаты продукции и расчетных документов.

2.4. Оценка и пути повышения  эффективности использования оборотных  средств 

Эффективное использование оборотных средств является важнейшим условием повышения эффективности деятельности торгового предприятия.