Современные функции денег и особенности их проявления в экономике России

Таким образом, вновь созданная  в стране стоимость отражается посредством  информационного ресурса в денежной эмиссии центрального банка и  придает деньгам внутреннее содержании. Часть эмитируемых денег мультиплицируется системой коммерческих банков. За счет эмиссии наличных денег и безналичных средств формируется прирост денежной массы.

В основных факторах прироста денежной массы также проявляется  стоимостная сущность денег. Для  доказательства верности этого выражения необходимо, прежде всего решить спорный вопрос об основных факторах, влияющих на денежную массу. В со временной экономической науке при анализе проблемы роста денежной массы используется следующее уравнение:

Y+P

 М =  , (1)

V

в котором количество денег в обращении (М) прямо пропорционально темпам роста ВВП (Y) и темпам инфляции (Р) и обратно пропорционально скорости обращения денег (V). Произведение суммы ВВП(Y) на показатель уровня инфляции (Р) равно номинальному ВВП.

Обоснованность приведенной формулы вызывает сомнение. Формула исходит из того, что весь оборот денежной массы (MV) ограничен числителем - суммой номинального ВВП. Для прояснения содержания формулы рассмотрим такой вариант: все товары, производимые в стране, реализуются по бартеру, и в этом товарном всеобщем обмене деньги не участвуют. Тогда в числителе приведенной формулы будет проставлена величина ВВП, a в знаменателе (скорость обращения денег) - ноль, вследствие чего, формула теряет смысл. Из этого нереального примера проистекает вполне реальный вывод о том, что, сумма денежно массы прямо пропорциональна не величине ВВП, а сумме денежного оборота, обслуживающего ВВП и не только ВВП. Денежный оборот подразделяется, на две части, товарный и нетоварный. Первая часть опосредует в основном ВВП, а вторая часть содержит сумму платежей, связанных с перераспределением доходов по каналам консолидированного бюджета, банков и финансового рынка. Часть денежной массы, находящейся в обращении, занята в сфере перераспределения доходов. ВВП и перераспределяемые доходы - это хотя и не все, но важнейшие факторы, определяющие величину денежного оборота. Поэтому денежная масса в основном прямо пропорциональна суммарным величинам номинальных ВВП и перераспределяемых доходов (D) и обратно пропорциональна скорости обращения денег (V):

ВВП+D

M=    (2)

V

Следует отличать естественный прирост денежной массы от ее неестественного  прироста. Естественным можно считать  такой прирост количества денег  в обращении, который опирается  на естественные инфляционные ресурсы денежной эмиссии, а именно на прирост реальных BBП и перераспределяемых доходов, а также на замедление скорости обращения денег.

Реальный прирост ВВП - это сумма добавленных стоимостей, в отраслях хозяйства. Реальный прирост  перераспределяемых доходов - это часть вновь созданных и накопленных стоимостей, находящихся в фазе перераспределения. Замедление скорости обращения денег основано главным образом на росте сбережений части реального национального дохода. Сбережения в соответствующей сумме уводят эмитированные деньги из сферы обращения и тем самым расширяют неинфляционные возможности денежной эмиссии.

Неестественный прирост  количества денег в обращении  обычно не обусловлен стоимостными ресурсами  и сопровождается ростом инфляции. Инфляция, уменьшая реальное стоимостное содержание находящихся в обращении денег, как правило, не уничтожает их стоимостной сущности. Таким образом, все основные факторы, прироста денежной массы подтверждают стоимостное содержание современных денег. Такой же, вывод можно сделать, учитывая практику их функционирования прежде всего в качестве покупательного средства при обмене денег на товары, так как стоимостное содержание, товаров не выбывает сомнений. 

При платежах по заработной плате, по обязательствам перед бюджетом деньги содержат часть стоимости национального дохода. С особой силой стоимостное содержание денег проявляется в сбережениях, так как не имеет смысла накопления денег, не содержащих стоимости. Существует закономерность: в условиях гиперинфляции, когда стоимостное содержание денег существенно сокращается, уровень денежных сбережений падает.

Стоимостное содержание денег  подтверждается также результатами их использования. В частности, эффективное  инвестирование денег, как правило, содействует увеличению реальной стоимости, создаваемой в обществе и наоборот.

Таким образом, на всех стадиях движения денег - от зарождения до результатов использования, проявляется их стоимостная сущность.

Коренные свойства денег  состоят в их всеобщей обмениваемости. Со временем соотношение между свойствами денег изменилось в пользу всеобщей обмениваемости.

Рыночной экономике присуща  переменная, так называемая умеренная  инфляция, связанная с тенденцией постоянного перераспределения  доходов в обществе. Например, в  США, за тридцать лет (1958 - 1988 гг.) не было ни одного года с нулевой инфляцией или дефляцией. Поэтому можно, считать, что в современных условиях свойство эквивалентности денег ослаблено, так как продавец через какое-то время, после продажи своего товара, как правило, не может на вырученные, деньги купить другой равноценный товар. Вместе с этим сохранилось и окрепло свойство всеобщей обмениваемости денег. Обладая реальной стоимостью, деньги обмениваются на товары, на услуги, на обязательства, на долговые требования, на ценные бумаги. Отсюда вывод: современные деньги, это обладающие, стоимостью орудия, всеобщей обмениваемости.

В мировой истории по мере того, как роль денег в общественном воспроизводстве и во внешнеэкономической  деятельности осознавалась государством, им были приданы существенные черты, отличающие их от других платежных средств.

В современных условиях государство  разрабатывает и организует денежную систему страны, объявляет деньги, эмитированные центральным банком, законным платежным средством, ставит перед денежными властями цель защиты и обеспечения устойчивости национальной валюты.

Центральный банк страны не подвержен банкротству. В силу этого  обстоятельства наличные деньги и остаток  денег на счетах в центральном  банке можно назвать ликвидными деньгами. Эти деньги обладают высшей степенью ликвидности по сравнению с обычными кредитными деньгами на счетах коммерческих банков. Часть ликвидных денег, эмитированных за счет кредита центрального банка, имеет характер кредитных денег.

В более широком определении  современные ликвидные деньги, - это орудия всеобщей обмениваемости, обладающие стоимостью и силой законного средства платежа.

Современным ликвидным деньгам  вместе с тем, присущ характер обязательств центрального банка в форме денег  состоит в том, что эти обязательства в преобладающей части имеют срок до востребования. Погашение обязательств центрального банка происходит при погашении его кредитов, при продаже им иностранной валюты и ценных бумаг, т.е. в результате возвращения денег центральному банку.

Наряду с ликвидными деньгами в обращении находятся эмитируемые коммерческими банками кредитные деньги. В преобладающей части кредитные деньги выполняют функции денег при условии их свободного размена на ликвидные деньги. Кредитные деньги функционируют в формах депозитных денег в коммерческих банках.

Для прояснения сущности депозитных денег рассмотрим особенности характерного представителя этих денег в виде вклада. Сущность вклада состоит в  обмене ссудного капитала вкладчика  на обязательство банка о возврате вклада с уплатой процента. Денежная составляющая ссудного капитала зачисляется в кассу банка или на его корреспондентский счет, а обязательство отражается на банковском счете вкладчика. В тех случаях, когда вкладчик и его контрагент имеют счета в разных банках и рассчитываются депозитными деньгами, он (вкладчик) предъявляет обязательство банка к платежу, превращает его в ликвидные деньги и рассчитывается ими, а не вкладом (вклада уже нет) со своим контрагентом. Если вкладчик и его контрагент обслуживаются в одном банке, банковские обязательства выполняют функцию средства платежа; они переводятся, не превращаясь в ликвидные деньги, со счета вкладчика на счет его контрагента.

Депозитные деньги в коммерческих банках не могут самостоятельно выполнять  все функции денег. Иногда возникает сложная ситуация, когда вкладчик не может воспользоваться своим вкладом, так как его банк не имеет денег на корреспондентском счете в центральном банке.

Одна из форм депозитных денег представлена так называемыми  электронным деньгами. Вопрос об электронных деньгах также очень спорный. В частности, по словам С. К. Семенова, «приобретение депозитными деньгами новой формы (формы «электронных денег») завершает процесс дестафации денег (т.е. исчезновение вещественных средств обращения и платежа) и знаменует собой эру информационных (дематериализованных) денег». В действительности электронные деньги материализуются записями в памяти технических средств (пластиковых картах и компьютерах). Тем самым материя депозитных денег лишь меняет свою форму.

Спорен также вывод  о том, что «электронные деньги»  по своей правовой природе являются денежными обязательствами эмитента». Вопрос о денежных обязательствах или  кредитных обязательствах или кредитных  обязательствах имеет принципиальное значение с точки зрения экономических отношений, складывающихся между участниками электронных расчетов. В денежном обязательстве, как правило, выражена обязанность плательщика произвести трансферт в пользу получателя средств, а в кредитном обязательстве - обязанность заемщика вернуть ссуженные средства кредитору. Именно такое кредитное обязательство эмитента заложено в электронных деньгах.

Наряду, с депозитными  деньгами в обращении находятся  разного рода векселя, которые в  соответствующих условиях могут  выполнять функцию средства платежа. Благодаря доброкачественным векселям достигается экономия денег и замедляется, скорость их oбpaщения. Тем сaмым увеличиваются естественные ресурсы центрального банка.

Справедливо отмечают, что  кредитные деньги выросли из векселя. На этой основе в экономической литературе вексель издавна относится к кредитным деньгам. Однако, являясь кредитным орудием обращения, вексель не обладает одним из основных свойств денег - всеобщей обмениваемостью. Поэтому он вряд ли заслуживает титула денег. Кроме того, в настоящее время вексельный оборот значительно загружен бестоварными векселями. Учитывая эти обстоятельства, в национальном определении денежная масса представляет собой совокупность ликвидных денег в виде наличных денег, и кредитных денег в виде безналичных средств на счетах в кредитных организациях второго уровня банковской системы. В общественном воспроизводстве ликвидные деньги и кредитные деньги действуют совместно, находясь в постоянной и тесной взаимосвязи. Ликвидные деньги, обмениваясь на кредитные деньги, обусловливают их нормальное функционирование. На базе ликвидных денег коммерческие банки совершают мультипликацию кредитов и депозитов. Ликвидные деньги во многих случаях поддерживают безналичные расчеты кредитными деньгами путем погашения сальдо зачетных операций. В свою очередь кредитные деньги выполняют роль двигателя ликвидных денег. Это происходит в тех случаях, когда клиенты разных банков рассчитываются друг с другом при посредстве корреспондентских счетов их коммерческих банков рассчитываются друг с другом при посредстве корреспондентских счетов их коммерческих банков в центральном банке. Ликвидные деньги - это единство противоположностей. В ликвидных деньгах преобладает признак ликвидности, а признак обязательства по их приемке носит вторичный характер. В кредитных деньгах признак обстоятельства имеет преимущественное значение, а признак ликвидности становится в некоторой мере условным.

2.2 Современные  функции денег

Регулирование денежного  оборота во многом зависит от научно обоснованной классификации функций современных денег. В первой главе мы разобрали пять функций, выделенных еще К. Марксом: мера стоимости, средство обращения, средство платежа, средство накопления и сбережения, мировые деньги. В наше время взгляды на классификацию функций денег в некоторой мере изменились. Так, например, К.Р. Макконнелл и С.Л.Брю определили существование только трех функции денег: средство обращения, мера стоимости и средство сбережения. А вот Р.Л. Миллер и Д.Д. Ван-Хуз считают, что «деньги имеют четыре основные функции: 1.Средство обращения. 2.Средство сохранения стоимости. 3.Мера стоимости. 4.Средство платежа». Различия во взглядах многих авторов на вопрос о классификации денег, возможно, вызваны недостаточностью исследования данного понятия.

Функции современных денег - это совокупность форм движения денег в их связи с оборотом товаров, капитала и кредита. Данная совокупность включает следующие формы:

а) идеальное, или мысленное, движение (функция меры стоимостей),

б) форма становления и  изменения меры денег (функция масштаба цен);

в) бескредитная форма (функция  средства обращения);

г) кредитная форма (функция  средства платежа);

д) накопительная форма (функции  средства накопления и средства сбережения);

е) форма движения во внеэкономической деятельности (функция мировых денег).

Рассмотрим перечисленные  функции денег и, прежде всего, функцию  меры стоимостей. Современные деньги обладают относительно самостоятельной  стоимостью и свойством всеобщей обмениваемости. Они измеряют стоимость  товаров и приоритет покупательной способности национальной валюты по отношению к валютам других стран.

Благодаря функции денег  как меры стоимостей в процессе обмена устанавливаются стоимостной баланс между всеми товарами и что  особенно важно - между товарами, связанными между собой узами производства. Пропорции обычно формируются в течении длительного времени согласования стоимостей разных товаров с их ценами и с учетом соотношения между спросом на товары и предложением их. Относительную устойчивость ценовых пропорций можно считать основой для того, чтобы функция меры стоимостей могла выполняться наиболее эффективно. Нарушение стоимостных пропорций влечет за собой последствия для экономики. Например, предположим, что на рынке установилась пропорция между стоимостью кожи для производства обуви и стоимостью обуви 1:2. При этом стоимости совпадают с ценами. Внезапно цена кожи увеличилась в 4 раза, а цена обуви, учитывая ограниченный платежеспособный спрос, может возрасти лишь в 3 раза. Такое нарушение стоимостной пропорции приводит к сокращению производства обуви.