Содержание, задачи и информационная база анализа финансового состояния организации

В процессе анализа изучается  динамика и структура актива баланса.

При анализе динамики валюты (итога) бухгалтерского баланса сопоставляются данные по валюте бухгалтерского баланса на начало и конец отчетного периода. Уменьшение (в абсолютном выражении) валюты бухгалтерского баланса за отчетный период является следствием сокращения организацией хозяйственного оборота. Проводится анализ причин сокращения хозяйственного оборота (сокращение платежеспособного спроса на товары, работы и услуги данной организации, ограничение доступа на рынки необходимого сырья, материалов и полуфабрикатов, включение в активный хозяйственный оборот дочерних организаций за счет организации-учредителя и другие причины).

При анализе увеличения валюты бухгалтерского баланса за отчетный период учитывается влияние переоценки (дооценки) отдельных составляющих баланса, когда изменение их стоимости не связано с развитием хозяйственной деятельности.

Изменение структуры активов организации в сторону увеличения краткосрочных активов может быть вызвано следующими причинами:

- формирование мобильной  структуры активов, способствующей  ускорению оборачиваемости средств  организации;

- отвлечение части  текущих активов на кредитование  потребителей товаров, продукции,  работ и услуг организации, дочерних организаций и прочих дебиторов;

- сокращение производственной  базы;

- искажение реальной  оценки основных средств вследствие  существующего порядка их бухгалтерского  учета и так далее.

Проводится анализ причин изменения структуры активов, отдельных разделов и статей баланса, запрашивается у организации дополнительная информация.

 

 

2. Анализ состава и структуры долгосрочных активов организации

 

Долгосрочные активы включают имущество, принадлежащее организации на праве владения, распоряжения и ином вещном праве, срок полезного использования  и превращения в деньги превышает 1 год.

По статье "Основные средства" (строка 110) приводится остаточная стоимость основных средств, определяемая как разница между первоначальной (переоцененной) стоимостью основных средств, учитываемых на счете 01 «Основные средства» и накопленных по ним сумм амортизации и обесценения, учитываемых на счете 02 «Амортизация основных средств».

По статье "Нематериальные активы" (строка 120) показывается остаточная стоимость нематериальных активов (имущественные права на объекты промышленной собственности, на объекты авторского и смежных прав, на программы ЭВМ и компьютерные базы данных, на использование объектов интеллектуальной собственности, на пользование природными ресурсами и землей).

По статье «Доходные вложения в материальные активы" (строка 130) отражается остаточная стоимость имущества, предоставляемого организацией  во временной пользование  с целью получения дохода (лизинг, прокат, найм)

По статье "Вложения в долгосрочные активы" (строка 140) показываются суммы вложений в долгосрочные активы, учитываемые по счету 08 «Вложения в долгосрочные активы», а также стоимость оборудования к установке и строительных материалов, учитываемая на счете 07 «Оборудование к установке и строительные материалы».

При анализе долгосрочных активов организации производится анализ их состава, структуру и динамики по бухг. балансу.

При анализе структуры  долгосрочных активов  учитывается изменение их удельного веса вследствие воздействия внешних факторов (порядок их учета, инфляция),  изменение  абсолютных показателей за отчетный период.

При анализе рассматриваются тенденции изменения вложений во вложения в долгосрочные активы (строка 140), в том числе незавершенные капитальные вложения и оборудование к установке (данные активы не участвуют в производственном обороте, увеличение их доли негативно влияет на результативность финансовой и хозяйственной деятельности организации).

Особое внимание уделяется  изучению состояния, динамики и структуры основных средств, так как обычно они занимают наибольший удельный вес в долгосрочных активах организации.

Основные средства организации  делятся на промышленно-производственные и непромышленные, а также основные средства непроизводственного назначения. Производственную мощность организации определяют промышленно-производственные средства. Кроме того, принято выделять активную часть (рабочие машины и оборудование) и пассивную часть средств, а также отдельные подгруппы в соответствии с их функциональным назначением (здания   производственного назначения,  склады, рабочие и силовые машины, оборудование,  измерительные приборы и устройства, транспортные средства и т.д.). Такая детализация необходима для выявления резервов повышения эффективности использования основных средств на основе оптимизации их структуры. Большой интерес при этом представляет соотношение активной и пассивной частей, силовых и рабочих машин, так как от их оптимального сочетания во многом зависят фондоотдача, фондорентабельность и финансовое состояние организации.

Банки и другие инвесторы  при изучении состава имущества  организации обращают также большое  внимание на состояние основных средств  с точки зрения их технического уровня, производительности, экономической эффективности, физического и морального износа.

 

3. Анализ состава и структуры краткосрочных активов организации

 

Краткосрочные активы включают имущество, способное превращаться в денежные средства в течение 1 производственного цикла, срок их оборота, как правило, не превышает 1 год.  

В состав краткосрочных активов входят:

Запасы, в т.ч……….

Долгосрочные  активы, предназначенные для реализации  и т.д.  (перечислить)

В процессе анализа необходимо проанализировать  изменения состава, структуры и динамики краткосрочных активов как наиболее мобильной части капитала, от состояния которых в значительной степени зависит финансовое положение организации. При этом следует иметь в виду, что стабильная структура оборотного капитала свидетельствует об устойчивом, хорошо отлаженном процессе производства и сбыта продукции. Существенные структурные изменения говорят о нестабильной работе организации.

Увеличение удельного  веса запасов может быть связано с одной или несколькими следующих причин:

-наращивание производственного  потенциала организации;

-стремление за счет  вложений в производственные  запасы защитить денежные активы  организации от обесценивания;

-нерациональность выбранной хозяйственной стратегии.

Уменьшение удельного  веса вложений средств в производственные запасы и незавершенное производство может приводить к дефициту отдельных видов сырья и материалов и перебоям в производственном процессе.

Производственные запасы организации должны быть оптимальными.

Основными причинами  роста остатков готовой продукции являются: неритмичный выпуск продукции, снижение спроса на продукцию из – за плохого качества, высоких цен и др.

Рост дебиторской задолженности по расчетам с покупателями и заказчиками, с учредителями по вкладам в уставный фонд, разными дебиторами и кредиторами показывает, что данная организация использует товарные ссуды для потребителей своей продукции. Кредитуя их, организация делится с ними частью своего дохода и берет кредиты для обеспечения своей хозяйственной деятельности, увеличивая собственную кредиторскую задолженность. Основной задачей последующего анализа дебиторской задолженности является оценка возвратности долгов организации.

В процессе анализа краткосрочные активы группируют по признаку нахождения их в сфере производства и в сфере обращения.

К сфере производства относят сырьё и материалы, незавершённое производство и полуфабрикаты, налог на добавленную стоимость по приобретенным товарам, работам, услугам, расходы будущих периодов. Остальные краткосрочные активы относят к сфере обращения.

 

4. Оценка краткосрочных активов организации по степени риска их ликвидности

 

В процессе анализа краткосрочных активов производится их группировка по категориям риска ликвидности. При этом следует учитывать сферу применения того или иного вида оборотных средств. Так, активы, которые могут быть использованы только с определённой целью, имеют больший риск, т.е. меньшую вероятность реализации. Чем больше средств вложено в активы, попавшие в категорию высокого риска, тем ниже ликвидность баланса.

В аналитических целях  осуществляют группировку:

1) по  данным баланса;

2) с дополнительным  привлечением данных аналитического  учета и другой  информации (более точная).

По  данным бухгалтерского баланса краткосрочные активы подразделяются на следующие группы:

1. С минимальным риском  ликвидности: денежные средства и их эквиваленты; краткосрочные финансовые вложения.

2. Со средним уровнем риска ликвидности: краткосрочная дебиторская задолженность, товары отгруженные, готовая продукция и товары.

3.С высоким уровнем риска ликвидности: материалы; животные на выращивании и откорме; незавершенное производство; прочие запасы; НДС по приобретенным товарам, работам, услугам; долгосрочные активы, предназначенные для реализации; прочие краткосрочные активы.

В процессе анализа определяется удельный вес каждой группы в общей  сумме краткосрочных активов. Если наибольший удельный вес занимают активы третьей группы, то это свидетельствует  о низкой степени их ликвидности.

Подробная группировка предполагает распределение краткосрочных активов по 4 уровням степени риска ликвидности:

1) минимальная: денежные  средства и их эквиваленты, краткосрочные финансовые вложения;

2) малая: дебиторская  задолженность предприятий с нормальным финансовым состоянием; запасы (исключая залежалые); готовая продукция, пользующаяся спросом; товары отгруженные;

3) средняя: продукция  производственно-технического назначения; незавершенное  производство;

4) высокая: дебиторская задолженность предприятий, находящихся в тяжелом финансовом положении, залежалые запасы и продукция.

Для более подробной  группировки краткосрочных активов  по степени риска их ликвидности  данных одного баланса недостаточно. Для этого используются внутренние учетные данные организации, данные экономических служб и др.

Основные средства и  другие долгосрочные активы, приобретаемые  организацией для организации производственно-коммерческого процесса, отличаются длительным периодом использования. Поэтому в большинстве случаев они не могут быть источниками погашения текущей задолженности организации и подлежат реализации в случае ликвидации предприятия.

Для определения текущей  ликвидности труднореализуемые активы не используются.

 

5.  Анализ дебиторской задолженности

 

Внешний анализ дебиторской  задолженности проводится по бухгалтерского баланса. Для внутреннего анализа привлекаются данные первичного и аналитического учета. Анализ состояния расчетов с предприятиями и организациями республики, а также со странами СНГ, можно провести по данным статистической формы №6-ф «Отчет о состоянии расчетов».

В бухгалтерском балансе  дебиторская задолженность подразделяется по срокам:

- долгосрочная ДЗ (платежи по которой ожидаются более, чем через 12 месяцев);

- краткосрочная ДЗ (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев).

По статье «Краткосрочная дебиторская задолженность», показывается дебиторская задолженность, в том числе выданные авансы, предварительная оплата поставщикам, подрядчикам, исполнителям, учитываемая на счетах 60 «Расчеты с поставщиками и подрядчиками», 62 « Расчеты с покупателями и заказчиками», 76 «Расчеты с разными дебиторами и кредиторами» и др. счетов расчетов, погашение которых ожидается в течение 12 месяцев после отчетной даты.

Однако для исследования ДЗ данных одного баланса недостаточно. Для этого привлекаются данные бухгалтерского учета, отражаемые на счетах 60,62,76 и др., а также данные формы №6-ф «Отчет о состоянии расчетов», в котором отражаются данные о просроченной дебиторской задолженности, состоянии расчетов внутри республики и с другими странами.

В процессе анализа изучается  состав, структура и динамика дебиторской  задолженности.

Резкое увеличение дебиторской  задолженности и ее доли в краткосрочных активах может свидетельствовать о неосмотрительной кредитной политике организации по отношению к покупателям либо об увеличении объема продаж, либо неплатежеспособности и банкротстве части покупателей. С другой стороны, организация может сократить отгрузку продукции, тогда счета дебиторов уменьшатся. Следовательно, рост дебиторской задолженности не всегда оценивается отрицательно. Целесообразно сравнить темпы роста дебиторской задолженности и выручки от реализации. Если темпы роста дебиторской задолженности опережают темпы роста выручки, то это свидетельствует о неэффективной организации расчетов на предприятии.

Необходимо различать  нормальную и просроченную задолженность. Наличие последней создает финансовые затруднения, так как организация  будет чувствовать недостаток финансовых ресурсов для приобретения производственных запасов, выплаты заработной платы и др. Кроме того, замораживание средств в дебиторской задолженности приводит к замедлению оборачиваемости капитала. Просроченная дебиторская задолженность означает также рост риска непогашения долгов и уменьшение прибыли. Поэтому каждое организация заинтересована в сокращении сроков погашения причитающихся ему платежей.