Финансовые показатели отраслей и предприятий

 

 

Таблица 11: Расчет показателей деловой активности ЗАО «Симона» .

Показатель	Значение за 2008 год	Значение за 2007 год	комментарии
Выручка от реализации (V)	6639372	6400875	-
Чистая прибыль (PЧ)	183647	179581	Чистая прибыль увеличилась по сравнению с 2007 годом на 4066
Коэффициент общей оборачиваемости капитала (ОК)	4,04	4,35	Уменьшение данного показателя означает, что в 2008 у магазина медленее совершался полный цикл обращения, приносящий прибыль
Коэффициент оборачиваемости оборотных средств (ООБ)	15,45	18,52	Оборачиваемость сократилась на 3,07 оборота, т.е на предприятии ухудшилась эффективность использования оборотных активов
Коэффициент оборачиваемости материальных оборотных средств (ОМ.СР)	20,12	25,33	Сокращение числа оборотов и увеличение срока оборачиваемости означает, что у предприятия уменьшилась возможность погашения долгов
Средний срок оборота материальных средств (СМ.СР) ( в днях)	18	15
Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности (ОД/З)	639,75	257,6	Оборачиваемость увеличилась на 382,15 оборота. Потребность компании в оборотном капитале для расширения объема сбыта очень маленькая.
Средний срок оборота дебиторской задолженности (СД/З)	0,57	1,41	Снижение показателя свидетельствует о сокращении объема коммерческого кредита предоставляемого магазинам своим покупателям и другим дебиторам.
Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности (ОК/З)	21,47	21,74	Снижение коэффициента оборачиваемости и увеличение срока оборота кредиторской задолженности говорит о возникновении некоторых проблем с расчетом со своими поставщиками.
Продолжительность оборота кредиторской задолженности (СК/З) (в днях)	17	16,8
Коэффициент оборачиваемости собственного капитала (ОСК)	5,04	5,44	Уменьшение этого показателя свидетельствует об уменьшении использования собственного капитала.
Продолжительность операционного цикла (ЦО) ( в днях)	18,71	15,82	Операционный цикл - начинается с момента поступления материалов на склад предприятия, заканчивается в момент получения оплаты от покупателей за реализованную продукцию. Продолжительность операционного цикла увеличилась за год на 2,89 дня, что отрицательно характеризуют финансовые ресурсы находящиеся в материальных средствах и дебиторской задолженности, нужно стремиться в снижению данного показателя
Продолжительность финансового цикла (ЦФ) ( в днях)	1,71	-0,98	Финансовый цикл - начинается с момента оплаты поставщикам данных материалов (погашение кредиторской задолженности), заканчивается в момент получения денег от покупателей за отгруженную продукцию (погашение дебиторской задолженности).

 

 

Выводы: Анализ финансовой деятельности  ЗАО «Симона» позволяет оценить состояние структуры баланса предприятия как удовлетворительное. Общая стоимость имущества возросла за отчетный период на 57428 рублей или на 3.6%, что свидетельствует о развитии хозяйственной деятельности предприятия.

Это  сопровождалось увеличением стоимости оборотных средств 2,7 %, что расценивается как положительная тенденция к улучшению финансовой деятельности.

Это произошло за счет увеличения запасов на 2.7% и увеличения наиболее ликвидных активов на 1.3%, в то же время дебиторская задолженность  уменьшилась на 1.3%

Так же произошло увеличение денежных средств на счетах за отчетные период, что  свидетельствует об укреплении финансового состояния предприятия.

Пассивная часть баланса характеризуется преобладающим удельным весом собственных источников средств, причем их доля в общем объеме увеличилась в течение года на 2%. Доля собственных средств в обороте так же увеличилась на 4.5%

Доля кредиторской задолженности уменьшилась на 3.6. % В целом наблюдается высокая автономия предприятия (высокий удельный вес собственного капитала - 81.3%)и низкая степень использования заемных средств 18.7%.

Предприятие финансово устойчиво, стабильно и независимо от внешних кредитов. Собственниками принадлежит 81% стоимости имущества. Но доля источников собственных средств находящаяся в мобильной форме составляет лишь 10%.

Предприятие является достаточно рентабельным.  На единицу реализованной продукции приходиться 3,7% всей выручки предприятия, при этом на 1 рубль затрат получено 5,06% прибыли, что на 0,09% больше чем за прошлый год, об этом свидетельствуют показатели рентабельности. Фондорентабельность показывает, что на одну денежную единицу вложений в основные производственные средства приходиться 23.3 %. прибыли. А показатель рентабельностм активов  говорит о том, что на каждый рубль, вложенный в имущество организации. ЗАО « Симона» получает 17.2% прибыли.

Но негативным моментом предприятия является неудовлетворительное исполнение внешних заемных средств. Анализ показателей платежеспособности позволяет сделать вывод о том, что предприятие не в состоянии погасить свои срочные обязательства за счет собственных средств в ближайшее время. Это подтверждается низким значением коэффициента срочной ликвидности, который составил на конец года 0,32 , что означает, что только 32% краткосрочных обязательств может быть погашено немедленно за счет поступлений по счетам и поступлений по расчетам. Так же ухудшилась эффективность использования оборотных активов, в результате чего медленнее совершался полный цикл обращения, приносящий прибыль и увеличилась продолжительность операционного цикла, что является негативным фактором.

 

 

ГЛАВА 3: РАЗРАБОТКА ФИНАНСОВОЙ СТРАТЕГИИ ДЛЯ ЗАО «СИМОНА»

 

3.1 Понятие финансовой стратегии.

В условиях рыночных отношений, самостоятельности предприятий, а также ответственности за результаты своей деятельности существует необходимость определения тенденций финансового состояния, ориентации в финансовых возможностях и перспективах (получение банковского кредита, привлечение иностранных инвестиций), оценки финансового состояния других хозяйствующих субъектов. Решение данных вопросов обеспечивает финансовая стратегия предприятия.

Финансовая стратегия - это генеральный план действий по обеспечению предприятия денежными средствами. Она охватывает как вопросы теории, так и вопросы практики, формирования финансов, их планирования и обеспечения. Финансовая стратегия предприятия решает задачи, обеспечивающие финансовую устойчивость предприятия в рыночных условиях хозяйствования.

Финансовая стратегия предприятия в обеспечивает:

1) формирование финансовых  ресурсов и централизованное стратегическое руководство ими;

2) выявление решающих  направлений и сосредоточение  на их выполнении усилий, маневренности  в использовании резервов финансовым  руководством предприятия;

3) ранжирование и поэтапное  достижение задач;

4) соответствие финансовых действий экономическому состоянию и материальным возможностям предприятия;

5) объективный учет финансово-экономической  обстановки и реального финансового  положения предприятия в году, квартале, месяце;

6) создание и подготовку  стратегических резервов;

7) учет экономических  и финансовых возможностей самого  предприятия и его конкурентов;

8) определение главной  угрозы со стороны конкурентов, мобилизацию сил на ее устранение  и умелый выбор направлений  финансовых действий;

9) маневрирование и борьбу  за инициативу для достижения решающего превосходства над конкурентами.

Разработка финансовой стратегии предприятия может быть представлена в виде схемы:

 

 

                 Рис.3.2 Определение приоритетных направлений в развитии финансовой деятельности ЗАО «Симона».

Систематизируя  результаты финансового анализа, и учитывая основные цели деятельности предприятия, мы должны определить слабые стороны и выявить приоритетные направления в развитии.

Цель деятельности ЗАО «Симона» является максимизация прибыли и минимизация издержек. Но движение в заданном направлении на каждом этапе развития обусловлено временными целями:

- завоевание определенной  доли рынка

- создание благоприятного  впечатления у населения о  предприятии; формирование постоянного контингента покупателей

- создания деловой репутации  надежного партнера в глазах  производителя.

Анализ финансовой деятельности  ЗАО «Симона» позволил оценить состояние финансов предприятия и его финансовую устойчивость. Были выделены следующие негативные моменты:

• Неудовлетворительное исполнение внешних заемных средств. Анализ показателей платежеспособности позволяет сделать вывод о том, что предприятие не в состоянии погасить свои срочные обязательства за счет собственных средств в ближайшее время. Это подтверждается низким значением коэффициента срочной ликвидности, который составил на конец года 0,32 , что означает, что только 32% краткосрочных обязательств может быть погашено немедленно за счет поступлений по счетам и поступлений по расчетам.
• Ухудшилась эффективность использования оборотных активов, в результате чего медленнее совершался полный цикл обращения, приносящий прибыль и увеличилась продолжительность операционного цикла, что является негативным фактором.

 

Исходя из полученных результатов, можно сказать о том, что при сохранении эффективности деятельности через некоторое время компания выйдет на нужный уровень финансовой устойчивости. Но для увеличения темпов роста бизнеса, компания должна развивается не только за счет собственных средств, но и с привлечением кредитных ресурсов. Если компания ставит цель увеличить долю присутствия на рынке, то это направление может быть пересмотрено в сторону паритета, однако кредитное давление не должно стать для компании слишком обременительным с точки зрения соотношения процентов по кредиту и суммы всех расходов, то есть компания должна быть в состоянии обслуживать свои долги.

Выводы: Финансовая стратегия - это система действий в области финансов по разработке и достижению целей организации. Проанализировав  полученных результаты финансово экономичекского анализа ЗАО «Симона», было выявленно, что через некоторое время, при сохранении эффективности деятельности компания выйдет на нужный уровень финансовой устойчивости. Но для увеличения темпов роста бизнеса, компания должна развивается не только за счет собственных средств, но и с привлечением кредитных ресурсов. Финансовая устойчивость ЗАО «Симона» может быть восстановлена путем обоснованного снижения запасов и затрат, а так же путем пополнения источников собственных средств и дополнительного привлечения заемных средств.

 

 

 

 

 

 

 

 

                                                 ЗАКЛЮЧЕНИЕ

В условиях рыночных отношений, самостоятельности предприятия, ответственности за результаты своей деятельности возникает объективная необходимость определения тенденций финансового состояния, ориентации в финансовых возможностях и перспективах (получения банковского кредита, привлечение иностранных инвестиций), оценки финансового состояния других хозяйствующих субъектов.

Производственная и финансовая деятельность предприятий любой отрасли начинается с формирования финансовых ресурсов. Поэтому в современных условиях проблема эффективного использования финансовых ресурсов является весьма актуальной; так как постоянный дефицит как централизованных, так и децентрализованных финансовых ресурсов приводит к нарушениям нормального функционирования предприятий, организаций, отраслей и в целом народного хозяйства.

Финансовая деятельность предприятия связана с формированием, распределением и использованием финансовых ресурсов, а так же с финансовыми и денежными отношениями, возникающими во внутренней и внешней среде предприятия.Важнейшее направление их совершенствования - разработка и реализация стратегической финансовой политики и финансового механизма предприятий. Одним из основных направлений разработки финансовой политики предприятия является анализ финансово-экономического состояния предприятия.

Целью финансового анализа является определение наиболее эффективных путей достижения прибыльности компании, основными задачами является анализ доходности и оценка рисков предприятия.

В данной работе был проведен  анализ финансово - экономического состояния одного  из филиала компании "Симона",основной деятельностью которой является продажа немецкой бытовой техники а так же обслуживание, подключение и ремонт бытовой техники

Для определения приорететных направлений в развитиии финансовой деятельности ЗАО «Симона» были проанализированны следующие показатели:

1. показатели ликвидности  и платежеспособности

2. показатели финансовой устойчивости

3. показатели рентабельности

4. показатели деловой  активности (оборачиваемости).

Анализ финансовой деятельности  ЗАО «Симона» позволил оценить состояние структуры баланса предприятия как удовлетворительное. Общая стоимость имущества возросла за отчетный период на 57428 рублей или на 3.6%, что свидетельствует о развитии хозяйственной деятельности предприятия.

Так же увеличилась стоимость оборотных средств 2,7 %, что расценивается как положительная тенденция к улучшению финансовой деятельности.

Это произошло за счет увеличения запасов на 2.7% и увеличения наиболее ликвидных активов на 1.3%, в то же время дебиторская задолженность  уменьшилась на 1.3%

Так же произошло увеличение денежных средств на счетах за отчетные период, что  свидетельствует об укреплении финансового состояния предприятия.

Пассивная часть баланса характеризуется преобладающим удельным весом собственных источников средств, причем их доля в общем объеме увеличилась в течение года на 2%. Доля собственных средств в обороте так же увеличилась на 4.5%