Комплексный экономический анализ деловой активности предприятия ООО «Мастер плюс»

 

Таблица 2 - Расчёт собственных  оборотных средств (тыс. руб.)

Показатели	2010		2011		Отклонения
	На  начало года	На  конец года	На  начало года	На  конец года	От  2009 года		От 2010 года
					Тыс. руб.	%	Тыс. руб.	%
Уставный  капитал	6	6	6	6	-	-	-	-
Нераспределённая  прибыль	1156	2859	2859	3815	2659	230,02	956	33,44
Итого собственных средств	1162	2865	2865	3821	2659	228,83	965	33,68
Основные  средства	819	1064	1064	3322	2503	305,62	2258	212,22
Итого собственных оборотных средств	343	1792	1792	499	156	45,48	1293	72,15

 

Дадим общую оценку оборачиваемости  оборотных средств предприятия. Длительность нахождения средств в  обороте определяется совокупным влиянием ряда разнонаправленных внешних  и внутренних факторов. К числу  первых следует отнести сферу  деятельности предприятия, отраслевую принадлежность, масштабы предприятия, экономическая ситуация в стране. К внутренним факторам нахождения средств  в обороте относятся эффективность  стратегии управления активами, ценовая  политика предприятия, структура активов, методика оценки товарно-материальных запасов.

Определим среднюю величину оборотных активов предприятия:

2010 г.: Средняя величина текущих активов = (4095+10819) /2 = 7442 (тыс. руб.);

2011 г.: Средняя величина текущих активов = (10819+14369) /2 = 12594 (тыс. руб.).

Как следует из приведенных  в таблице 2. 3 данных, в 2011 г. по сравнению с показателем 2010г. продолжительность оборота оборотных средств увеличилась на 23,19 дня, что свидетельствует об ухудшении финансового положения предприятия: средства, вложенные в 2011 г. в оборотные активы, проходят полный цикл и снова принимают денежную форму на 23,19 дня медленнее, чем в 2010 г.

 

Таблица 3 - Динамика показателей  оборачиваемости оборотных активов

№п/п	Показатели	2010 г.	2011 г.	Изменение
				абсолютное	%
1	Объем реализации, тыс. руб.	23853	33440	9587	40, 19
2	Средняя величина оборотных активов, тыс. руб.	7442	12594	5152	69,23
3	Оборачиваемость оборотных активов (ст.1/стр.2), количество раз	3,21	2,66	-0,55	-17,13
4	Продолжительность оборота оборотных активов (360/стр.3), дни	112,15	135,34	23, 19	20,68

 

В результате замедления оборачиваемости  оборотных средств в 2011 г. вовлечены в оборот дополнительные средства для продолжения производственной деятельности. Рассчитаем величину вовлечения дополнительных оборотных средств в оборот в 2011 г.:

Высвобождение средств из оборота = (33440/360) * (135,34-112,15) = 92,85 (тыс. руб.).

Таким образом, замедление оборота  на 23,19 дня в 2011 г. по сравнению с 2010 г. дополнительно вовлекло в оборот средства в размере 92,85 тыс. руб.

 

2.3 Анализ эффективности использования  товарно-производственных запасов

 

В таблице 4 представлен  расчет показателя оборачиваемости  товарно-материальных запасов.

 

Таблица 4 - Анализ оборачиваемости  товарно-материальных запасов

№п/п	Показатели	2010 г.	2011 г.	Изменение
				Абсолютное	%
1	Себестоимость реализации, тыс. руб.	21215	31881	10666	50,28
2	Средняя величина товарно-материальных запасов, тыс. руб.	119,0	203,5	84,50	71,01
3	Оборачиваемость производственных запасов (ст.1/стр.2), количество раз	259	156	103	38,77
4	Продолжительность оборота производственных запасов (360/стр.3), дни	1,39	2,31	0,92	66, 19

 

Данные таблицы 4 свидетельствуют  о замедлении оборачиваемости товарно-материальных запасов, о снижении деловой активности предприятия в 2011 г. по сравнению с 2010 г.: в 2011 г. оборачиваемость запасов сократилась на 12,13 %, а продолжительность оборота запасов возросла на 0,60 дня.

Одной из причин замедления оборачиваемости запасов на предприятии  является приобретение излишних запасов, не соответствующих потребностям предприятия.

 

2.4 Анализ дебиторской задолженности

 

Существенный удельный вес дебиторской задолженности  в составе текущих активов (по данным на 01.01.10 на предприятии ООО "МАСТЕР+" этот показатель составил 82,0 %) определяет их особое место в оценке оборачиваемости оборотных средств. В таблице 5 представлены сведения о структуре дебиторской задолженности.

Сомнительная дебиторская  задолженность в течение 2011 г. увеличилась на 17,33 тыс. руб., или на 13,06 %. Однако удельный вес сомнительной дебиторской задолженности в общей сумме дебиторской задолженности сократился на 0,14 процентных пункта.

 

Таблица 5 - Анализ состава дебиторской  задолженности

№п/п	Показатели	На 01.01.2011	На 01.01.2012	Изменение
				Абсолютное	%
1	Дебиторская задолженность, всего, тыс. руб.	9416	11856	2440	25,91
2	Дебиторская задолженность, платежи по которой  ожидаются в течение 12 месяцев  после отчетной даты, тыс. руб.
3	Удельный  вес дебиторской задолженности, платежи по которой ожидаются  в течение 12 месяцев после отчетной даты в общей сумме дебиторской  задолженности, %
4	Дебиторская задолженность, платежи по которой  ожидаются более чем через 12 месяцев  после отчетной даты, тыс. руб.	9416	11856	2440	25,91
5	Удельный  вес дебиторской задолженности, платежи по которой ожидаются  более чем через 12 месяцев после отчетной даты в общей сумме дебиторской задолженности, %	100,00	100,00
6	Сомнительная  дебиторская задолженность, тыс. руб.	132,67	150,00	17,33	13,06
7	Удельный  вес сомнительной дебиторской задолженности  в общей сумме дебиторской  задолженности, %	1,41	1,27	0,14

 

Для проведения анализа оборачиваемости  дебиторской задолженности проведем расчет ее среднегодовой величины:

2010 г.: Среднегодовая дебиторская задолженность = (3330+9416) /2= 6373 (тыс. руб.)

2011 г.: Среднегодовая дебиторская задолженность = (9416 + 11856) /2= 10636 (тыс. руб.).

Как следует из данных таблицы 6, состояние  расчетов с покупателями в 2011 г. по сравнению с предыдущим годом ухудшилось. На 18,39 дня увеличился средний срок погашения дебиторской задолженности по сравнению с показателем 2010 г.

 

Таблица 6 - Анализ оборачиваемости  дебиторской задолженности

№п/п	Показатели	2010 г.	2011 г.	Изменение
				Абсолютное	%
1	Объем реализации, тыс. руб.	23853	33440	9587	40, 19
2	Средняя дебиторская задолженность, тыс. руб.	6373	10636	4263	66,89
3	Оборачиваемость дебиторской задолженности (стр.1/стр.2), количество раз	3,74	3,14	0,60	15,94
4	Период  погашения дебиторской задолженности (360/стр.3), дни	96,26	114,65	18,39	19,10
5	Средняя величина оборотных активов, тыс. руб.	7457	12594	5137	68,89
6	Доля  дебиторской задолженности покупателей  в общем объеме оборотных средств (стр.2/стр.5*100), %	85,46	84,45	1,01
7	Средняя величина сомнительной дебиторской  задолженности, тыс. руб.	122,34	141,34	19,00	15,53
8	Доля  сомнительной дебиторской задолженности  в общем объеме задолженности (стр.7/стр.2*100), %	1,92	1,33	0,59	30,79

 

Положительным является факт сокращения доли среднегодовой  сомнительной дебиторской задолженности  на 0,59 процентных пункта (доля среднегодовой  сомнительной дебиторской задолженности  в 2011 г. составила 1,33 % общей величины дебиторской задолженности). Имея ввиду, что доля дебиторской задолженности к концу 2011 г. составляла 82,51 % общего объема текущих активов (среднегодовой показатель - 84,45 %), можно сделать вывод об увеличении ликвидности текущих активов в целом.

 

 

2.5 Анализ эффективности использования  денежных средств

 

Для проведения анализа оборачиваемости  денежной наличности проведем расчет ее среднегодовой величины:

2010 г.: Среднегодовая величина денежной наличности = (157+357) /2= 257,25 (тыс. руб.)

2011 г.: Среднегодовая величина денежной наличности = (357+297) /2= 307,00 (тыс. руб.).

 

Таблица 7 - Анализ оборачиваемости  денежных средств

№п/п	Показатели	2010 г.	2011 г.	Изменение
				Абсолютное	%
1	Средние остатки денежной наличности, тыс. руб.	257,25	307,00	49,75	19,34
2	Сумма кредитовых оборотов по счетам денежных средств, тыс. руб.	5861,39	6702,24	840,85	14,35
3	Продолжительность капитала в денежной наличности, дни	15,80	16,49	0,69	4,37

 

Как следует из данных таблицы 7, за 2011 г. нахождение капитала в денежных средствах составило 16,49 дней. Этот показатель выше показателя 2010 г. на 0,69 дня. Увеличение нахождения капитала в денежных средствах является отрицательным фактом в деятельности предприятия. Кроме того, учитывая, что в 2011 г. величина этого показателя была достаточно высокой, можно говорить о недостаточно эффективной организации поступления и расходования денежных средств, о недостаточно хорошей сбалансированности денежных потоков.

 

 

III. Пути повышения деловой активности ООО "МАСТЕР+"

3.1 Рекомендации по формированию  политики управления дебиторской  задолженностью

 

Политика управления дебиторской  задолженностью в ООО "МАСТЕР+" должна представлять собой часть  общей политики управления оборотными активами и маркетинговой политики, направленной на расширение объема реализации продукции и заключающейся в  оптимизации общего размера этой задолженности и обеспечении  своевременной ее инкассации.

Задачами управления дебиторской  задолженностью являются:

• ограничение приемлемого уровня дебиторской задолженности;
• выбор условий продаж, обеспечивающих гарантированное поступление денежных средств;
• определение скидок или надбавок для различных групп покупателей с точки зрения соблюдения ими платежной дисциплины;
• ускорение востребования долга; уменьшение бюджетных долгов; оценка возможных издержек, связанных с дебиторской задолженностью, то есть упущенной выгоды от неиспользования средств, замороженных в дебиторской задолженности.

Применительно к ООО "МАСТЕР+" можно рекомендовать следующие  мероприятия по совершенствованию  системы управления дебиторской  задолженностью:

• исключение из числа партнеров предприятий с высокой степенью риска;
• периодический пересмотр предельной суммы кредита;
• формирование принципов расчетов предприятия с контрагентами на предстоящий период;
• выявление финансовых возможностей предоставления предприятием товарного (коммерческого кредита);
• определение возможной суммы оборотных активов, отвлекаемых в дебиторскую задолженность по товарному кредиту, а также по выданным авансам;
• формирование условий обеспечения взыскания задолженности; формирование системы штрафных санкций за просрочку исполнения обязательств контрагентами;
• диверсификация клиентов с целью уменьшения риска неуплаты монопольным заказчиком.

Анализ дебиторской задолженности  ООО "МАСТЕР+" рекомендуется проводить  по следующим основным этапам.

Этап 1. Составление реестра  старения счетов дебиторов. Исходной информацией  для его составления являются данные бухгалтерского учета по задолженности  конкретных контрагентов, при этом важно получить информацию не только о сумме задолженности, но и о  сроках ее возникновения. Для получения  информации о просроченной задолженности  следует провести анализ договоров  с контрагентами.

Этап 2. Ранжирование дебиторов  по убыванию величины задолженности. В  дальнейшем активная работа по возврату задолженности должна проводится с  группой дебиторов, имеющих наибольшую задолженность. По каждому дебитору, попавшему группу крупнейших дебиторов, необходимо провести работу по возврату задолженности. ООО "МАСТЕР+" можно  предложить следующие меры по организации  такой работы: