Современные методы финансового планирования и прогнозирования на микро и макроуровне

 

 

Федеральное государственное образовательное бюджетное учреждение высшего профессионального образования

«ФИНАНСОВЫЙ УНИВЕРСИТЕТ

ПРИ ПРАВИТЕЛЬСТВЕ РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ»

 

 

Калужский филиал

 

 

Факультет «Финансово-учетный» Кафедра «Финансы и кредит»

 

 

 

Работа допущена к защите:

 

(подпись руководителя)

 

(ученая степень, звание, Ф.И.О. научного руководителя)

«_____»___________2014 г.

 

 

 Направление подготовки :  080100.62  Экономика (бакалавр )

 Профиль: «Финансы  и  кредит »

 

 

КУРСОВАЯ РАБОТА

по дисциплине «Финансы»

 

 

на тему: «Современные методы финансового планирования и прогнозирования на микро и макроуровне»

 

Выполнила студентка III курса,

Группы 3ЭБФКз6

Заочной формы обучения

Сидорина Анна Владимировна

Научный руководитель:

Костина Ольга Ивановна

к.э.н, профессор

 

Работа защищена с оценкой_____________

______________________   _________________

Подпись руководителя           Ф.И.О

«____» ____________ 2014

Калуга 2014

 

СОДЕРЖАНИЕ.

 

 

Введение………………………………………………………………….…..3

1. Теоретические основы финансового прогнозирования и планирования деятельности предприятия……………………………………………….…..5
1. Финансовое планирование и прогнозирование в системе финансового менеджмента предприятия………………………………………….………..5
2. Этапы финансового прогнозирования и планирования деятельности предприятия……………………………………………………………….…11
2. Анализ финансового состояния предприятия ООО «Ренессанс-логистик»………………………………………………………..……………16
3. Осуществление прогнозирования и планирования деятельности пред- предприятия ООО «Ренессанс-логистик»…………………………….........41

Заключение……………………………………………………………......…51

Список используемых источников…………………………………….…..54

Приложение…………………………………………………………………54

 

 

 

 

 

Введение

 

Актуальность темы работы подчеркивается следующим.  В рыночной системе планирование является основной управления деятельностью предприятия. Место финансового планирования в рыночной экономике определяется тем, что планирование – это одна из функций управления, поэтому финансовое планирование – функция управления финансами. Управление финансами хозяйствующего субъекта – это финансовый менеджмент, который является частью финансового механизма, т.е. системы действий финансовых рычагов, выражающейся в организации, планировании и стимулировании использования финансовых ресурсов. Сущность планирования при рыночной экономике заключается в том, что хозяйственный процесс осуществляется на основе бизнес-плана, разрабатываемого непосредственно экономической службой хозяйствующего субъекта под руководством руководителя этой службы и направленного на достижение общей цели предпринимательства.

Следовательно, можно заметить, что сущность финансового планирования при рыночной экономике заключается в том, что в основу финансовой деятельности хозяйствующего субъекта положен финансовый план, который разрабатывается финансовой службой под руководством финансового директора и направленный на достижение общей цели - получение прибыли.

Целями финансового планирования являются, прежде всего, цели, которые ставятся финансовым директором перед работниками финансовой службы и определяющие направления их деятельности в области разработки и реализации финансовой политики хозяйствующего субъекта. Но при этом финансовое состояние хозяйствующего субъекта зависит от всей хозяйственной деятельности в целом. В связи с чем цели финансового планирования должны ставиться руководителем хозяйствующего субъекта перед всем трудовым коллективом по определению участия каждого работника в финансовых результатах хозяйственной деятельности.

Объект исследования – ООО «Ренессанс-Логистик».

Предмет исследования – формирование финансовых показателей предприятия.

Цель работы – анализ и совершенствование результатов прогнозирования и планирования деятельности предприятия.

Задачи, поставленные для решения цели:

- определить понятие, принципы и методы финансового прогнозирования и планирования;

- оценить показатели финансового состояния предприятия;

- определить направления  совершенствования прогнозирования  и планирования деятельности предприятия.

Методы исследования: анализ экономической литературы, метод сравнения, методы горизонтального и вертикального анализа, метод элиминирования (факторного анализа), коэффициентный способ, расчетно-аналитический метод определения показателей финансового плана.

 

 

1 Теоретические основы финансового прогнозирования и планирования деятельности предприятия

 

1.1 Финансовое  планирование И прогнозирование в системе финансового менеджмента предприятия

 

Содержание системы финансового менеджмента или управления финансами субъекта хозяйствования заключается в управлении его денежным оборотом, образовании и использовании его финансовых ресурсов. Это вместе с тем система форм, методов и приемов, посредством которых производится управление денежным оборотом и финансовыми ресурсами хозяйствующего субъекта1.

Как системой управления финансовым менеджментом выполняется несколько функций: планирование, прогнозирование, организация, регулирование координирование, стимулирование, контроль. Определяя роль планирования, профессор Роберт С. Хиггинс пишет: «Планирование представляет собой важнейшую составную часть успеха любой хозяйственной деятельности. Пренебрежение им может очень дорого стоить предпринимателю: ведь все, с кем он связан по делам фирмы, - поставщики, потребители, конкуренты, банки - имеют свои планы, и предприниматель обязан их учитывать, а, следовательно, планировать и свою деятельность»2. Финансовое планирование имеет особо важное значение.

Цель планирования в традиционном его понимании заключается в росте объема производства товаров и услуг, а в современных условиях еще и максимизация суммы прибыли (а точнее - цены субъекта хозяйствования). Оно, в конечном счете, направлено на совершенствование организации работы внутри субъекта хозяйствования при помощи определения прогнозных показателей, рационального распределения ресурсов, установления плановых мероприятий, а в дальнейшем - установления ответственности за их выполнение, оценки и контроля полученных результатов. В современных условиях хозяйствования начальные условия планирования были изменены: в условиях российского рынка происходит изменение внешнего окружения, где случаются ситуации, не находящиеся в зависимости от среды деятельности субъекта хозяйствования. В частности, сюда необходимо отнести экономическую ситуацию в стране, изменения в ее налоговой системе, присутствие конкурентов.

Особо необходимо отметить воздействие на финансовое планирование законодательства в сфере экономики. К примеру, приступая к разработке прогнозов и планов финансового характера, субъекты хозяйствования не знали, какие нормативы амортизационных отчислений они буду использовать, будут ли изменяться ставки НДС, каков будет механизм определения налогов, в качестве базы которых выступает объем продаж, и другие показатели, которые воздействуют на цену изготавливаемой продукции (изменение ставок НДС могут изменить платежеспособный спрос). Соответственно, не могут быть известны и показатели дефляторов на отдельно взятые элементы расходов (материалы, электроэнергия и др.), что делает затрудненным определение себестоимости. Следовательно, такие важные показатели как размер ожидаемой прибыли, рентабельность и некоторые другие выступают только как прогнозные и могут существенным образом изменяться в результате решений того или иного характера. В связи с этим единого стандарта организации финансового планирования в субъектах хозяйствования не существует и, очевидно, быть не может. Достаточно велико воздействие отраслевых особенностей, масштабов производственной деятельности и реализации продукции, а также организационной структуры и иных специфических условий, которые нельзя не принимать во внимание.

Финансовое планирование - неотъемлемая часть управления субъектом хозяйствования. При помощи планирования была сведена к минимуму неопределенность рыночной среды и ее отрицательные последствия для субъекта хозяйствования. Планирование помогает персоналу управления ответить на такого рода вопросы:

1) на каком уровне развития находится субъект хозяйствования (его экономический потенциал) и каковы будут результаты его финансово-хозяйственной деятельности в дальнейшем;

2) при помощи каких ресурсов (в том числе и финансовых) они могут быть достигнуты3.

Финансовое планирование представляет собой процесс разработки системы финансовых планов и показателей по обеспечению развития субъекта хозяйствования необходимыми финансовыми ресурсами и увеличению эффективности его деятельности в предстоящем периоде.

В качестве объекта финансового планирования выступают финансовые ресурсы субъекта хозяйствования.

Основными задачами финансового планирования деятельности хозяйствующих субъектов в условиях современной экономики являются:

- обеспечение необходимым размером  финансовых ресурсов оперативной, инвестиционной и финансовой деятельности;

- установление путей оптимального  вложения капитала, степени рационального его использования;

- определение внутрихозяйственных  резервов повышения суммы прибыли посредством экономного расходования денежных средств;

- установление рациональных отношений  с бюджетом, банковскими учреждениями, контрагентами;

- соблюдение интересов акционеров  и прочих инвесторов;

- контроль за финансовым состоянием, платежеспособностью и кредитоспособностью хозяйствующего субъекта.

Согласно задачам финансового планирования в субъекте хозяйствования, можно сделать вывод, что оно является сложным процессом, которые включает в себя несколько этапов, представленных на рисунке 1.

На первом этапе происходит анализ финансовых показателей деятельности предприятия за предыдущий период на основе важнейших его финансовых документов - бухгалтерского баланса, отчета о прибылях и убытках, отчета о движении денежных средств.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Рисунок 1 - Основные этапы финансового планирования

в субъекте хозяйствования4

 

Важнейшее внимание уделяется таким показателям, как: объем продаж фирмы, расходы, размер полученной суммы прибыли. Проведенный анализ предоставляет возможность оценки финансовых результатов деятельности субъекта хозяйствования, установить проблемы, которые стоят перед ним.

Второй этап представляет собой разработку финансовой стратегии и финансовой политики по основным направлениям финансовой деятельности хозяйствующего субъекта. На данном этапе происходит составление основных прогнозных документов, которые относятся к его перспективным финансовым планам.

В процессе проведения третьего этапа происходит уточнение и конкретизация важнейших показателей прогнозных финансовых документов посредством составления текущих финансовых планов.

На четвертом этапе производится состыковка показателей финансовых планов с показателями производственного, коммерческого, инвестиционного, строительного и другими планами и программами, которые разрабатывает субъект хозяйствования.

Пятый этап представляет собой осуществление оперативного финансового планирования посредством разработки оперативных финансовых планов.

Завершение процесса финансового планирования в субъекте хозяйствования происходит при помощи процесса анализа и контроля за выполнением финансовых планов. Этот этап состоит в установлении фактических конечных финансовых результатов деятельности субъекта хозяйствования, сопоставлении с запланированными показателями, определении причин отклонений от показателей плана, в выработке мер по устранению выявленных отрицательных явлений.

Планирование, с одной стороны, связано с предотвращением действий ошибочного характера в сфере финансов, с другой – со снижением количества неиспользованных возможностей.

Принципами финансового планирования определяются характер и содержание данного вида управленческой деятельности в субъекте хозяйствования5:

1) Принцип соответствия заключается в том, что финансовое обеспечение текущих активов необходимо планировать преимущественным образом за счет краткосрочных заемных источников. Вместе с тем, для проведения модернизации основных средств хозяйствующего субъекта необходимо привлекать долгосрочные источники финансирования.

2) Принцип постоянной потребности в собственных оборотных средствах состоит в том, что в планируемом балансе субъекта хозяйствования сумма оборотных средств должна быть выше суммы его краткосрочных задолженностей.

3) Принципом избытка денежных средств предполагается в процессе планирования присутствия некоторого запас денежных средств для обеспечения надежной расчетной дисциплины, в случае, когда какой-либо из плательщиков задержит свой платеж.

4) Принцип рентабельности капиталовложений. Выгодным привлечение заемного капитала будет в том случае, если это повлечет за собой рост рентабельности собственного капитала. В этом случае обеспечивается положительное воздействие так называемого эффекта финансового рычага.

5) Принцип сбалансированности рисков заключается в том,  что особо рисковые инвестиции долгосрочного характера является целесообразным финансировать посредством собственных источников.