Анализ финансового состояния предприятия

 

Как видно из полученных результатов чистая прибыль предприятия за отчетный период составила 1 513 тыс. руб., что составляет 1,41% от полученной выручки. При этом прибыль до налогообложения составляет 20,8% от выручки, что на 4,8% меньше, чем за аналогичный период прошлого года.70,9% выручки от продажи продукции составляет себестоимость данной продукции.

Показатели рентабельности - это выражаемые в процентах относительные показатели, в которых прибыль сопоставляется с некоторой базой, характеризующей предприятие с одной из двух сторон - ресурсы или совокупный доход в виде выручки, полученной от контрагентов в ходе текущей деятельности.

Рентабельность предприятия определяется как отношение фактически полученной прибыли к общей сумме производственных фондов. Рентабельность за отчетный период составляет 2%.

2.3 Анализ состояния запасов  и затрат предприятия

Анализ состояния запасов и затрат выполняется в форме таблицы

 

Таблица 9. Анализ состояния производственных запасов, тыс. руб.

Наименование группы запасов	Абсолютная величина		Удельный вес		Изменения
	Начало	Конец	Начало	Конец	Абсолютная величина	Удельный вес	%	%
Сырье материалы и др. аналогичные ценности	17576	9691,08	15,27	9,01	-7885	-6,3	-44,86	103,31
Животные на выращивании и откорме	0	0	0,00	0,00	0	0		0,00
Затраты в незавершенное производство	1366	1880,78	1, 19	1,75	514,78	0,6	37,69	-6,74
Готовая продукция и товары для перепродажи	92803	90987,1	80,60	84,64	-1816	4	-1,96	23,79
Товары отгруженные	0	0	0,00	0,00	0	0		0,00
Расходы будущих периодов	245	330,34	0,21	0,31	85,34	0,1	34,83	-1,12
Прочие запасы и затраты	3144	4612,31	2,73	4,29	1468,3	1,6	46,70	-19,24
Итого запасов	115134	107502	100	100,00	-7632	0	-6,63	100,00

 

Изучение наличия, состава и структуры запасов и затрат позволяет сделать выводы о намечающейся неблагоприятной тенденции накопления нереализованной продукции, в структуре всех запасов ее доля составляет более 80%, при этом за отчетный период ее величина увеличилась на 4%.

Чтобы обеспечить бесперебойный производственный процесс и реализацию продукции величина запасов и затрат должна быть оптимальной. Важнейшим условием достижения оптимальности являются обоснованные расчеты их потребности, установление постоянных договорных отношений с поставщиками, выполнение ими своих обязательств. Кроме того, причинами могут быть недостатки в организации сбыта продукции, недостатки планирования, анализа и учета.

2.4 Анализ использования оборотных  средств

Эффективность вложения средств в производственные запасы может характеризоваться показателями оборачиваемости, измеряемыми в оборотах или в днях.

Оборачиваемость в оборотах: его рост в динамике рассматривается как положительная тенденция и характеризуется как ускорение оборачиваемости средств в запасах. Оборачиваемость рассчитывается по данным баланса и отчета о прибылях и убытках. Экономическая интерпретация индикатора такова: он показывает, сколько раз в течение отчетного периода обернулись денежные средства, вложенные в запасы. Основной фактор ускорения оборачиваемости в системе управления оборотными средствами - обоснованное относительное снижение запасов: чем меньшим запасом удается поддерживать ритмичность производственно-технологического процесса, тем выше эффективность и рентабельность.

Оборачиваемость (в днях): это иное представление оборачиваемости - не в оборотах, а в днях. Показатель характеризует, сколько в среднем дней денежные средства были "омертвлены" в производственных запасах. Чем меньше продолжительность этого периода, тем лучше, т.е. снижение показателя в динамике рассматривается как положительная тенденция.

Анализ использования материальных оборотных средств осуществляется на основе таблицы 10.

 

Таблица 10. Анализ оборачиваемости материальных оборотных средств

Показатель	Отчетный год
	начало	конец
1	2	3
1. Выручка от продажи  продукции, работ, услуг	99017	106969
2. Однодневная выручка	275,05	297,14
3. Средние остатки материальных  оборотных средств	9881	6750
4. Оборачиваемость, дни	35,9	22,7
5. Вовлечено средств в  хозяйственный оборот за счет  ускорения оборачиваемости:
5.1. в днях		13,21
5.2. в сумме		3924,8
6. Отвлечено средств из  хозяйственного оборота за счет  замедления оборачиваемости
6.1. в днях		-13,21
6.2. в сумме		3924,8

 

Оборачиваемость материальных оборотных средств за отчетный период уменьшилась с 35,9 до 22,7 дней. За счет ускорения оборачиваемости в хозяйственный оборот было вовлечено 3924,8 тыс. руб.

Оценка эффективности использования всех оборотных средств осуществляется на основе таблицы 11.

Оборачиваемость всех оборотных средств в течении года увеличилась на 850 дней, за счет увеличения продолжительности оборота дебиторской задолженности. Оборачиваемость производственных запасов сократилась на 57 дней. Эффект от изменения оборачиваемости составил 252 770 тыс. руб.

 

Таблица 11. Анализ использования всех оборотных средств

Показатели	№ строк	На начало периода	На конец периода	Изменения за период
Выручка от продажи продукции, работ, услуг	1	99017,00	106969,00	7952,00
То же в расчете за день	2	275,05	297,14	22,09
Средняя величина оборотных средств, в т. ч.	3	176486,00	443429,60	266943,60
- производственные запасы	4	115134,00	107501,60	-7632,40
- дебиторская задолженность  за товары, работы и услуги	5	61352,00	335928,00	274576,00
Оборачиваемость оборотных средств, дни, в т. ч.:	6	641,66	1492,35	850,69
- производственных запасов	7	418,60	361,79	-56,80
- дебиторская задолженность  за товары, работы и услуги	8	223,06	1130,55	907,49
Эффект от изменения оборачиваемости оборотных средств	9		252770,11	252770,11

 

2.5 Анализ дебиторской и кредиторской  задолженности

Наряду с собственными и заемными средствами на каждом предприятии в обороте находятся и временно привлеченные ресурсы других предприятий и организаций, представляющие кредиторскую задолженность, в то же время часть средств данного предприятия отвлечена в другие предприятия и организации и числится в виде дебиторской задолженности. Взаимная задолженность между предприятиями явление нормальное.

Состояние дебиторской и кредиторской задолженности, их размеры и их качество оказывают сильное влияние на финансовое состояние предприятия.

Для улучшения финансового положения предприятия необходимо:

следить за соотношением дебиторской и кредиторской задолженности. Значительное превышение дебиторской задолженности создает угрозу финансовой устойчивости организации и делает необходимым привлечение дополнительных источников финансирования;

контролировать состояние расчетов по просроченным задолженностям;

по возможности ориентироваться на увеличение количества заказчиков с целью уменьшения риска неуплаты монопольным заказчикам.

Анализ дебиторской и кредиторской задолженности проводится на основе данных бухгалтерского баланса и приложения к бухгалтерскому балансу (форма 35 раздел 2). для оценки состава и движения дебиторской задолженности составим таблицу 12. (см. приложение).

Данные таблицы показывают, что к концу года сумма остатка дебиторской задолженности возросла почти на 3%. Увеличилась доля долгосрочной задолженности. Прирост просроченной дебиторской задолженности составил почти 10%. Следовательно, предприятию не удалось добиться погашения части просроченных долгов. Существенно увеличился остаток дебиторской задолженности со сроком погашения свыше 3 месяцев - на 20,3%.

Сумма остатка кредиторской задолженности выросла почти на 84%. При этом краткосрочная задолженность увеличилась на 83%, в основном за счет значительного увеличения просроченной задолженности (почти в 6 раз). Долгосрочная кредиторская задолженность увеличилась на 43% за счет увеличения просроченной задолженности.

Значительно увеличились сроки погашения задолженностей, за счет чего в оборот были вовлечены заемные источники средств.

Подводя итог следует отметить, что дебиторская задолженность предприятия превышает кредиторскую, но темп роста последней значительно выше.

 

 

2.6 Анализ платежеспособности  предприятия

Одним из важнейших критериев финансового положения предприятия является оценка его платежеспособности, под которой принято понимать способность предприятия рассчитываться по своим долгосрочным обязательствам. Следовательно, платежеспособным является то предприятие, у которого активы больше, чем внешние обязательства.

Анализ платежеспособности необходим для предприятия с целью оценки и прогнозирования финансовой деятельности, но и для внешних инвесторов (банков).

Анализ платежеспособности выполняется на основе таблицы 13 (см. приложение).

Из данных таблицы видно, что сумма постоянных платежей значительно превышает денежные средства предприятия, т.е. предприятие не имеет возможности погасить срочные обязательства.

Рассчитаем коэффициент платежеспособности:

К платеж. = Всего средств к платежам / Срочные обязательства.

Рассчитаем данный коэффициент на начало и конец года

К платеж. н. г. = 0,65,К платеж. к. г. = 0,64.

Т.к. К платеж. < 1, предприятие считается неплатежеспособным.

Рассчитаем следующие коэффициенты:

коэффициент утраты платежеспособности сроком на 3 месяца:

К утраты платеж. на 3 месяца = 0,86

коэффициент восстановления платежеспособности сроком на 6 месяцев:

К восстан. платеж. сроком на 6 месяцев = 0,87.

Указанные коэффициенты должны быть больше 1.Т. к. это условие не выполняется предприятие в ближайшее время не сможет восстановить свою платежеспособность.

 

Заключение

Основной целью финансового анализа деятельности организации является получение максимально достоверной информации, на основании которой можно составить объективную картину финансового состояния организации. Финансовое состояние организации определяется ее прибылью (убытком), изменениями в структуре активов и обязательств.

Анализ основан на данных баланса (форма № 1 по ОКУД) и отчета о прибылях и убытках (форма № 2 по ОКУД)

Выделяют пять признаков хорошего баланса:

Валюта баланса на конец года увеличилась по сравнению с началом.

Темпы прироста оборотных активов выше, чем темпы прироста внеоборотных активов.

Собственный капитал больше заемного и темпы его роста выше, чем темпы роста заемного капитала.

Темпы прироста дебиторской и кредиторской задолженностей примерно одинаковы.

Доля собственных средств в оборотных активах составляет более 10%.

На анализируемом предприятии сложилась следующая ситуация в отчетном году:

Валюта баланса на конец года увеличилась на 12 193 тыс. руб.

Темп прироста оборотных активов выше, чем внеоборотных.

Собственный капитал предприятия больше заемного на 20%.

Темп прироста дебиторской задолженности приметно на 80% ниже темпа прироста кредиторской задолженности.

Доля собственных средств в оборотных активах на протяжении всего периода значительно выше 10%.

Из пяти признаков хорошего баланса выполняется п.1, п.2, п.3 и п.5, что говорит о том, что баланс предприятия нельзя назвать хорошим. Предприятию следует сократить кредиторскую задолженность, то есть брать меньше денег и увеличить платежи в бюджетные и внебюджетные фонды.

Результаты финансового анализа позволяют выявить недостатки управления предприятием, требующие особого внимания. Выявленные недостатки и проведенный анализ позволяют разработать рекомендации по улучшению эффективности финансовой деятельности предприятия.

Стратегические задачи финансовой политики предприятия следующие:

максимизация прибыли предприятия;

оптимизация структуры капитала и обеспечение его финансовой устойчивости;