Финансовый анализ организации на примере ООО «Мастерок»

1.2 Методы управления финансами  малых форм хозяйствования

 

В условиях рыночной экономики  важнейшей задачей для любого хозяйствующего субъекта становится управление финансами.

Организация эффективного управления финансовыми ресурсами с учетом методов, адекватных рыночной экономике, осуществляется в рамках финансового  менеджмента.

Управление финансами  предприятия как самостоятельная  наука начала складываться  в  первые годы XX в. Это было вызвано  развитием акционерной формы  собственности, управлением влияния  финансового капитала  и возникновением фондовых рынков.

Управление - совокупность приемов  и методов целенаправленного  воздействия на объект для достижения определенного результата.

Целью управления финансами  является обеспечение финансовой устойчивости и финансовой независимости всех звеньев финансовой системы в  сочетании с экономическими интересами государства и всех членов общества.

 В управлении финансами,  как и в любой другой управляемой  системе, выделяют объекты и  субъекты управления. В качестве  объектов управления выступают  разнообразные виды финансовых  отношений, связанные с формированием  денежных доходов, накоплений  и использованием субъектами  хозяйствования и государством. Субъектами управления являются  те организационные структуры,  которые осуществляют управление.

Конкретными методами и формами  управления финансами служат:

- финансовое планирование;

- бюджетирование;

- финансовый менеджмент;

- финансовый анализ.   

Финансовое планирование занимает важное место в системе  управления финансами.

Финансовое планирование – это планирование действий по формированию и использованию финансовых ресурсов, которые обеспечивают взаимосвязь  доходов и  расходов на основании  взаимоувязки показателей развития предприятия с источниками финансирования.

Цель финансового планирования – обеспечение воспроизводственного процесса соответствующими по объему и  структуре финансовыми ресурсами. В ходе финансового планирования выполняются следующие расчеты:

- планирование прибыли  (доходов) и расходов предприятия;

- расчет потребности в  собственных оборотных средствах;

- анализ и планирование  денежных потоков;

- расчет необходимых финансовых  ресурсов, а именно, объемов и  структуры внутреннего и внешнего  финансирования, резервов и объемов  дополнительного финансирования, потребности  в кредитных ресурсах;

- составление баланса  доходов и расходов предприятия.    

Финансовое планирование является составной частью перспективного, текущего и оперативного планирования.

Перспективный финансовый план составляется на длительный срок. В  нем даются оценки основных финансовых показателей в перспективе. Текущий  финансовый план составляется  на год  с поквартальной разбивкой. Этот план обеспечивает увязку производственных и финансовых показателей деятельности организации. Оперативные финансовые планы включают составление платежного, налогового и кассового плана  на месячный срок с декадной разбивкой.

Финансовый план предприятия  составляется в виде  баланса  его доходов и расходов.

I. Доходы и поступления  средств.

1. Прибыль от реализации  продукции, работ, услуг.

2. Прибыль от прочей  реализации (основных средств, других  активов).

3. Планируемые внереализационные  доходы, в том числе:

- доходы от долевого  участия в уставном капитале  других предприятий;

- доходы, полученные по  ценным бумагам;

- доходы от хранения  денежных средств на депозитных  счетах в банках и других  финансово-кредитных учреждениях;

- доходы от сдачи имущества  в аренду.

4. Амортизационные отчисления  на полное восстановление основных  фондов и по нематериальным  активам.

5. Поступление средств  от других предприятий, в том  числе:

- в порядке долевого  участия в строительстве;

- по хоздоговорам на  научно-исследовательские работы.

6. Поступления из внебюджетных  фондов.

7. Прочие доходы.

II. Расходы и отчисления  средств

1. Налоги, уплачиваемые из  прибыли (по видам налогов).

2. Распределение чистой  прибыли, в том числе:

- на накопление (по направлениям  использования);

- на потребление (по  направлениям использования).

3. Долгосрочные инвестиции, в том числе:

- за счет амортизационных  отчислений;

- за счет других источников  финансирования.

4. Прочие расходы.

Бюджетирование – это  способ управления финансами организации, заключающийся в построении и  исполнении бюджета организации  на основе бюджетов  отдельных подразделений (видов деятельности).  Оно позволяет  контролировать и управлять материальными  и денежными ресурсами предприятия  и его подразделений и оценивать  финансовые результаты их деятельности.

Бюджеты имеют множество  видов и форм. Отдельные бюджеты, характеризующие промежуточные  операции (закупки товаров и материалов, бюджет производства и т.п.), могут  нести информацию только о расходах или только о доходах (бюджет продаж), а укрупненные бюджеты (бюджетный  отчет о прибылях и убытках, бюджет денежных средств) показывают как расходы, так и доходы организации.

Работа  по составлению  бюджета включает несколько этапов:

- подготовка прогноза  и бюджета продаж;

- определение ожидаемого  объема производства;

- расчет затрат, связанных  с производством и реализацией  продукции;

- расчет и анализ денежных  потоков;

- составление планируемых  финансовых отчетов.

Несмотря на то что бюджет не имеет стандартизованных форм, определяемых государственными органами, наиболее широко используется структура  общего бюджета с выделением операционного  и финансового бюджетов.

Общий бюджет – это скоординированный  по всем подразделениям и функциям план работы предприятия в целом, объединяющий блоки отдельных бюджетов и характеризующий информационный поток для принятия и контроля управленческих решений в области  финансового планирования.

Операционный бюджет –  это система бюджетов, характеризующих  затраты на производство, реализацию продукции, управление предприятием, а  также затраты по отдельным статьям  производства и функциям управления предприятием.

Бюджет продаж объединяет информацию об объемах реализации, ценах и, соответственно, выручки  от реализации. Он является отправной  точкой всего процесса бюджетирования. На основе бюджета продаж формируются  бюджеты, характеризующие затраты  на производство  и реализацию продукции  и/или внедрение нового технологического процесса (бюджет закупки сырья и  материалов, бюджет по труду).

Бюджет производства показывает количество единиц продукции или  услуг, которые необходимо произвести, чтобы обеспечить запланированный  объем продаж и необходимый уровень  запасов.

На основе данных бюджетов составляется бюджетный отчет о  прибылях и убытках. Информация о  данных берется из бюджета продаж.

Финансовый бюджет – это  план, в котором отражаются объем  и структура предполагаемых источников средств и планируемые направления  их использования, он включает:

- бюджет движения денежных  средств – план поступлений  и платежей денежных средств.  При расчете бюджета движения  денежных средств определяющим  является время фактических поступлений   и платежей, а не время исполнения  хозяйственных операций;

- бюджет капитальных вложений, который определяет, какие долгосрочные  активы необходимо приобрести  или построить на основе выбранного  критерия рентабельности инвестиций.

Последним шагом в процессе подготовки общего бюджета является разработка бюджетного бухгалтерского баланса, который характеризует  изменения в финансовом и имущественном  положении предприятия при условии  выполнения запланированных в предыдущих бюджетах хозяйственных и финансовых операций. 

Одним из важнейших элементов  управления является финансовый контроль, который предопределяется сущностью  финансов как системы денежных отношений, связанных с созданием, распределением и использованием совокупного продукта и национального дохода.

Задачи финансового контроля:

- проверка состояния и  эффективности использования финансовых, трудовых и материальных ресурсов  предприятия;

- выявление резервов роста  финансовых ресурсов;

- правильность ведения  бухгалтерского учета;

- обеспечение соблюдения  действующего законодательства  в области налогообложения юридических  лиц, относящихся к различным  организационно-правовым формам.

В рыночной экономике возникает  потребность в  достоверной информации. В связи с этим существует финансовый контроль в виде аудита.  Аудит - независимая  вневедомственная проверка бухгалтерской  или финансовой отчетности, платежно-расчетной  документации отдельных хозяйственных  операций, налоговых деклараций и  других финансовых обязательств и требований экономических субъектов на договорной основе с целью получения выводов  о финансовом положении проверяемого экономического субъекта  и подготовки рекомендаций по улучшению его финансового  состояния.

Используются несколько  методов финансового контроля:

- документальные и камеральные  проверки, в ходе которых проверяются  отдельные вопросы  деятельности  организаций;

- обследования предусматривают  более широкий охват проверяемых  показателей деятельности организации;

- мониторинг (наблюдение) предусматривает  постоянный контроль со стороны  проверяющего органа за выполнением  отдельных  показателей деятельности  организации;

- надзор предусматривает  проверку  организации, получившей  лицензию на определенный вид  деятельности;

- ревизии предусматривают  обязательные  действия контрольных  органов  по документальной  и фактической проверке законности, целесообразности и эффективности  хозяйственных и финансовых операций, совокупных организаций в проверяемом  периоде.

Финансовый менеджмент –  это управление финансами предприятия, направленное на достижение стратегических и тактических целей функционирования данного предприятия на рынке.

Задачей финансового менеджмента  является выплата максимально высоких  дивидендов по обыкновенным акциям и  умножение доходов фирмы. При  этом доход фирмы, дивиденды  и  цена акций должны быть увязаны с  риском потерь в случае изменения  конъюнктуры рынка. Зачастую решения, которые, казалось бы, должны поднять  курс акций и дивиденды, подрывают  репутацию фирмы и даже приводят к краху. Кроме того, самое блестящее  решение может оказаться невыполнимым из-за воздействия объективных факторов, на которые фирма не способна влиять вследствие ресурсных, экологических  или политических ограничений.

Прибыль и риск воздействуют на курс акций прямо противоположным  образом: рост прибыли влечет за собой  рост дивидендов, а следовательно,  и спроса на акции на фондовой бирже; увеличение риска снижает курс акций, а значит, обусловливает сброс  акций на фондовых биржах, что еще  больше осложняет финансовое положение  фирмы.

Прибыль и риск представляют собой два ключевых звена финансового  менеджмента. Соотношение этих переменных в каждый текущий момент определяет решения финансового менеджера. Поэтому суть финансового менеджмента  можно свести к увеличению прибыли  при сохранении ликвидности (платежеспособности) компании.

Объектом управления в  финансовом менеджменте являются финансовые ресурсы в виде денежного оборота  хозяйствующего субъекта, представляющего  собой постоянный поток денежных поступлений и выплат.

Процесс управления денежным оборотом в значительной мере состоит  в прогнозировании на длительную перспективу движения денежных средств  и оценке его влияния на финансовое состояние предприятия. Управлять  денежным оборотом – значит на основе анализа всех сторон денежного оборота  предприятия, кругооборота всего капитала, движения финансовых ресурсов, состояния  финансовых отношений  предприятия  с другими участниками экономического процесса верно рассчитать объем  и интенсивность потоков денежных средств на ближайшее время и  перспективу.

Субъектом управления  является финансовая служба, которая вырабатывает и реализует стратегию и тактику  финансового менеджмента для  повышения ликвидности и платежеспособности предприятия посредством получения  и эффективного использования прибыли.

Конкретная структура  финансовой службы во многом зависит  от организационно-правовой формы предприятия, его размеров, вида деятельности и  задач, поставленных руководством компании.