Анализ финансового состояния предприятия по данным бухгалтерской отчетности

3. Коэффициент текущей ликвидности = Оборотные активы / Краткосрочные обязательства (11)

К тек.ликв. на НГ = 8991/4116 =2,18;

К тек.ликв. на КГ = 9905/2632 = 3,76;

Отклонение = 3,76 – 2,18 = 1,58.

Так как соблюдается оптимальное значение данного коэффициента (больше 2), можно сказать о вполне благополучном финансовом положении предприятия (текущие активы превышают краткосрочные обязательства). Финансовый риск при заключении сделок для потенциальных партнеров значительно уменьшается.

Для оценки влияния факторов на изменение уровня текущей ликвидности используем многофакторную модель, полученную на основе разложения исходной формы. Расчет влияния факторов осуществляется способом цепных подстановок:

К тек.ликв. = (З+ДЗ +ДС+КФВ+ПОА) / (КК+КЗ+ЗУ+ПКО), где (12)

З – запасы;

ДЗ – дебиторская задолженность;

ДС – денежные средства;

КФВ – краткосрочные финансовые вложения;

ПОА – прочие оборотные активы;

КК – краткосрочные кредиты и займы;

КЗ – кредиторская задолженность;

ЗУ – задолженность участникам по выплате доходов;

ПКО – прочие краткосрочные обязательства.

К тек.ликв. на НГ = (3032+4411+1548+0+0) / (0+4116+0+0) = 2,18;

К тек.ликв. на КГ = (3323+3330+3252+0+0) / (0+2632+0+0) = 3,76;

Отклонение = 3,76 – 2,18 = 1,58, - коэффициент ликвидности увеличился на 1,58 пункта с 2,18 на начало года до 3,76 на конец года; он соответствует оптимальному значению (больше 2).

Способ цепных подстановок:

Запасы	Дебиторская задолженность	Денежные средства	Кредиторская задолженность	Коэффициент текущей ликвидности
3032 т.р.	4411 т.р.	1548 т.р.	4116 т.р.	2,18
3323 т.р.	4411 т.р.	1548 т.р.	4116 т.р.	2,26
3323 т.р.	3330 т.р.	1548 т.р.	4116 т.р.	1,99
3323 т.р.	3330 т.р.	3252 т.р.	4116 т.р.	2,41
3323 т.р.	3330 т.р.	3252 т.р.	2632 т.р.	3,76

 

1) 2,26 – 2,18 = 0,08 – увеличение запасов на 291 тыс. руб. повысило коэффициент текущей ликвидности на 0,08 пункта;

2) 1,99 – 2,26 = - 0,27 – снижение дебиторской задолженности на 1081 тыс. руб. понизило коэффициент текущей ликвидности на 0,27 пункта;

3) 2,41 – 1,99 = 0,42 – увеличение денежных средств на 1704 тыс. руб. повысило коэффициент текущей ликвидности на 0,42 пункта;

4) 3,76 – 2,41 = 1,35 – снижение кредиторской задолженности на 1484 тыс. руб. повысило коэффициент текущей ликвидности на 1,35 пункта.

Определим совокупное влияние:

0,08 – 0,27 + 0,42 + 1,35 = 1,58 – хозяйствующий  субъект является ликвидным, так  как его текущие активы больше, чем краткосрочные обязательства.

 

 

 

 

 

 

 

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

 

На основании проведенной исследовательской работы можно сделать следующие выводы.

Бухгалтерская отчетность – это единая система данных об активах, капитале, обязательствах и финансовых результатах хозяйственной деятельности организации, формируемых на основе данных бухгалтерского учета по утвержденным формам.

В современных условиях бухгалтерская (финансовая) отчетность должна содержать всю необходимую аналитическую информацию в форме, максимально удовлетворяющей потребности всех ее пользователей. Благодаря финансовой отчетности определяется обеспеченность средствами, правильность их использования, соблюдение финансовой дисциплины, рентабельность и другое, а также выявляются недостатки в работе и финансовом положении и их причины. Бухгалтерская отчетность дает законченное и цельное представление не только об имущественном положении организации, но и о тех изменениях, которые произошли за тот или иной период.

Оценка финансового состояния является частью финансового анализа. Она характеризуется определенной совокупностью показателей, отраженных в балансе по состоянию на определенную дату.

Финансовое состояние является результатом взаимодействия всех производственно-хозяйственных факторов. Оно проявляется в платежеспособности хозяйствующего субъекта, способности вовремя удовлетворять платежные требования поставщиков в соответствии с хозяйственными договорами, возвращать кредиты, выплачивать зарплату, вносить платежи в бюджет.

По результатам анализа бухгалтерской отчетности за 2009 дана оценка финансового состояния ООО «Медведь».

За анализируемый период в целом по предприятию наблюдается рост валюты баланса и капитала на 6%. Предприятие обладает инвестиционной привлекательностью, оно кредитоспособно. Кредиторская задолженность предприятия к концу года снижается на 3,53%, что увеличивает финансовые результаты. Однако рост незавершенного строительства и увеличение доли запасов ТМЦ может привести в краткосрочном периоде к снижению уровня доходности.

Также можно сказать о повышении деловой активности предприятия, так как произошло сокращение дебиторской задолженности на 2,75%.

Предприятие обладает абсолютной устойчивостью финансового состояния – трехкомпонентный показатель типа финансовой устойчивости - S (1;1;1). В организации отсутствуют нарушения платежной дисциплины.

По результатам всестороннего анализа финансового состояния предприятия можно сделать краткий вывод. ООО «Медведь» располагает всеми необходимыми резервами для дальнейшего роста производства, повышения деловой активности и эффективности деятельности. Организация финансово устойчива, структура баланса оптимальна. Деловая активность повысилась. Предприятие эффективно использует весь свой потенциал.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Список используемой литературы

 

1.Методические положения по оценке финансового состояния предприятий и установлению неудовлетворительной структуры баланса, утвержденные распоряжением Федерального управления России по делам о несостоятельности (банкротстве) предприятий от 12 августа 1994года № 31-р (с изменениями на 12 сентября 1994).

2. Анищенко А.В. Реформация баланса.Порядок заполнения всех форм отчетности Анализ отчетных документов. – М.: Издательство «Вершина», 2008.

3. Барышников Я.Л. В помощь бухгалтеру и аудитору. Ч. 1 и 2. – М.: Филинъ, 2006.

4. Беднякова Е.Г. Бухгалтерский учет: основы и практика ведения. – М.: Изд-во «Налог-инфо»,2007.

5. Бухгалтерская (финансовая) отчетность. / Под ред. Д.э.н., проф. И.Н.Богатой. – Ростов-н/Д: «Феникс», 2004.

6. Быкадоров В.Л., Алексеев П.Д. Финансово-экономическое состояние предприятия. – М.: «ПРИОР-СТРИКС», 2007.

7. Вэй Ли, Черногорский С.А. Анализ бухгалтерской отчетности и принятие управленческих решений. – М.: Изд.дом «Герда», 2005.

8. Глушков И.Е. Бухгалтерский (налоговый, финансовый, управленческий) учет на современном предприятии. Издание 12. Эффективная книга бухгалтера. – М.: «КноРус», 2005.

9. Звягин С.А. Анализ данных бухгалтерской  отчетности в процессе проведения  бухгалтерской экспертизы // Аудит  и финансовый анализ. – 2007. - № 3. –  С.1-8.

10. Каморджанова Т., Карташова И. Бухгалтерский финансовый учет. Учебное пособие.2-е изд. - СПб.: Питер, 2006.

11. Крейнина М.Н. Финансовое состояние предприятий. Методы оценки. – М.: Издательство «ДИС», 2009.

12. Любушин Н.П. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности. – М.: ЮНИТИ–ДАНА, 2005.

13. Маркарьян Н.А. Герасименко Г.П. Финансовый анализ. -  М.: «ПРИОР», 1997 г.

14. Пожидаева Т.А. Анализ финансовой отчетности. – М.: Кнорус, 2008.

15. Пожидаева Т.А., Щербакова Н.Ф., Коробейникова  Л.С. Практикум по анализу финансовой отчетности: Учебное пособие. – М.: Финансы и статистика, 2005.

16. Савицкая Г.В. Анализ эффективности и рисков предпринимательской деятельности. - М.: ИНФРА-М, 2008.

17. Торговое дело: экономика и организация. /Под ред. Л.А. Брагина. – М.: ИНФРА-М, 2004.

18. Федорова Г.В. Финансовый анализ при угрозе банкротства. – М.: Изд.во «ОМЕГА-Л», 2006.

19. Финансовое управление фирмой. /Под ред. В.И. Терехина. – М.: Экономика, 1998.

20. Финансы, денежное обращение и кредит. Учебник./ Под ред. д.э.н., проф. Н.Ф. Самсонова. – М.: «ИНФРА-М», 2006.

21. Чечевицына Л.Н. Анализ финансово-хозяйственной деятельности. – Ростов-на-Дону: Феникс, 2008.

 

 

 

 

 

 

Приложение 1

 

Анализ финансовой устойчивости

Показатели	На нач. года, тыс. р.	На конец года, тыс. р.	Изменение за год, тыс. р.
1	2	3	4
Источники собственных средств	46242	49012	2770
Внеоборотные активы	37077	38631	1554
Наличие собственных оборотных средств (стр.1 – стр.2)	9165	10381	1216
Долгосрочные кредиты и заемные средства	309	385	76
Наличие собственных и долгосрочных заемных источников средств для формирования запасов и затрат (стр.3 + стр.4)	9474	10766	1292
Краткосрочные кредиты и заемные средства	-	-	-
Общая величина основных источников средств для формирования запасов и затрат (стр.5 + стр.6)	9474	10766	1292
Общая величина запасов и затрат	3206	3799	593
Излишек (+), недостаток (-) собственных оборотных средств (стр.3 – стр.8)	5959	6582	623
Излишек (+), недостаток (-) собственных оборотных и долгосрочных заемных источников средств для формирования запасов и затрат (стр.5 – стр.8)	6268	6967	699
Излишек (+), недостаток (-) общей величины основных источников средств для формирования запасов и затрат (стр.7 – стр.8)	6268	6967	699
Трехкомпонентный показатель типа финансовой устойчивости: 1 (стр.9), 2 (стр.10), 3 (стр.11)	1;1;1	1;1;1

 

 

 

 

 

 

 

 

Приложение 2

 

Анализ платежеспособности и ликвидности

Показатели	Оптимальные значения	На начало года	На конец года	Изменение (гр.3-гр.2)
А	1	2	3	4
Денежные средства	х	1548	3252	1704
Краткосрочные финансовые вложения (ценные бумаги)	х	-	-	-
Итого денежных средств и ценных бумаг (строки 1+2)	х	1548	3252	1704
Краткосрочная дебиторская задолженность (сроком до 1 года)	х	4411	3330	-1081
Прочие оборотные активы	х	-	-	-
Итого денежных средств, ценных бумаг и дебиторской задолженности (строки 3+4+5)	х	5959	6582	623
Запасы (за минусом расходов будущих периодов)	х	3032	3323	291
Итого ликвидных средств (строки 6+7)	х	8991	9905	914
Краткосрочные кредиты	х	-	-	-
Краткосрочные займы	х	-	-	-
Кредиторская задолженность	х	4116	2632	-1484
Задолженность участникам по выплате доходов	х	-	-	-
Прочие краткосрочные обязательства	х	-	-	-
Итого краткосрочных обязательств (строки 9+10+11+12+13)	х	4116	2632	-1484
Коэффициент абсолютной ликвидности (строки 3/14)	0,2-0,25	0,38	1,24	0,86
Коэффициент срочной ликвидности (строки 6/14)	0,7-0,8	1,45	2,5	1,05
Коэффициент текущей ликвидности (покрытия) (строки 8/14)	1-2	2,18	3,76	1,58