Сущность и необходимость оценки кредитоспособности

Первым источником информации для оценки кредитоспособности хозяйственных  организаций должен служить их баланс. Анализ баланса позволяет определить, какими средствами располагает предприятие, и какой по величине кредит эти  средства обеспечивают. Однако, для  обоснованного и всестороннего  заключения о кредитоспособности клиентов банка балансовых сведений недостаточно. Анализ баланса дает лишь общее суждение о кредитоспособности, в то время  как для выводов о степени  кредитоспособности необходимо рассчитать и качественные показатели, оценивающие перспективы развития предприятий, их жизнеспособность.

Поэтому в качестве источника  сведений, необходимых для расчета  показателей кредитоспособности, следует  использовать: данные оперативного учета, ТЭО, сведения, накапливаемые в вычислительных центрах банков, сведения статистических органов, данные анкеты клиентов, информацию поставщиков, результаты обработки  данных обследования по специальным  программам, сведения специализированных бюро по оценке кредитоспособности хозяйственных  организаций.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2. АНАЛИЗ   ПОКАЗАТЕЛЕЙ   КРЕДИТОСПОСОБНОСТИ

 

 

 

 

 

 

2.1. Коэффициенты  оценки кредитоспособности

 

Рассмотрим методику, применяемую  в банках для оценки кредитоспособности, которая на основе коэффициентов  и некоторых других характеристик  определяет класс заёмщика в соответствии с риском.

При определении кредитоспособности фирмы выделяют такие классы –  А, Б, В, Г, Д, к которым могут  принадлежать заёмщики и  учитывают количество набранных баллов.

 

                                                                                                    Таблица 1

 

 

Класс надёжности заёмщика

 

Класс	Общая сумма баллов
Класс А: надёжный заёмщик	Больше 250
Класс Б: заёмщик с минимальным риском	От 200 до 250
Класс В: заёмщик с средним риском	От 100 до 200
Класс Г: заёмщик с высоким  риском	От 50 до 100
Класс Д: заёмщик с полным риском	Меньше 50

 

Система показателей, которые  характеризуют кредитоспособность предприятий, и методика их расчёта.

Коэффициент общей  ликвидности (КЛ 1)

Раздел 2 актива – затраты  будущих периодов + раздел 3 актива

КЛ 1= Раздел 2 пассива – кредиты, непогашенные в срок + раздел 3 пассива. Характеризует, на сколько объём текущих обязательств по  кредитам  и расчётам можно погасить за счёт всех мобилизованных оборотных активов.

меньше 1            0

1 – 1,75              5 

1,75 – 2,5           10

больше 2,5         20

Коэффициент абсолютной (срочной) ликвидности (КЛ 2)

Касса + расчётные счета  в банках + краткосрочные вложения

КЛ 2= Раздел 3 пассива. Характеризует, на сколько краткосрочные обязательства могут быть немедленно   погашены  ликвидными  денежными  средствами  и ценными бумагами

меньше 0.2             0

0,2 – 0,25                 5

больше 0,25            10

Коэффициент соотношения  привлечённых и собственных средств (К3)

Раздел 2 пассива + раздел 3 пассива

К3= Раздел 1 пассива. Характеризует размер привлечённых средств на 1 руб. собственных средств.

больше 1                        0

0,75 – 1                           5

больше 0,25                   10

 

 

Коэффициент финансовой независимости (КН)

Раздел 1 пассива.  

КН= Раздел 2 пассива  + раздел 3 пассива.

Свидетельствует об удельном весе собственных средств в общей  сумме

задолженности.

меньше 0,2          0

0,2                        5

больше 0,2          10

Коэффициент маневренности  собственных средств (КМ)

Раздел 1 пассива – раздел 1 актива

КМ= Раздел 1 пассива.

Характеризует мобильность  использования собственных средств

меньше 0,5         0

0,5                       5

больше 0,5        10

Наличие убытков:

Убыточная деятельность в  предыдущем и текущем году       -15 Убыточная деятельность в течение последних 3 лет                        -30

Наличие аудиторских  проверок:

  Позитивные за последние 3 года                                               15

  Позитивные за последние 2 года                                               10

  Позитивные за последний год                                                    5

  Аудиторский вывод отсутствует или негативный                -10

Оценка заёмщика в зависимости от сроков кредитования и поступлений на расчётные счета.

Срок пользования  кредитом:

До 3 месяцев         10

3 – 6 месяцев   8

6 – 12 месяцев  5

1 – 3 года                3

больше 3 лет          0 

Среднемесячные  поступления на расчётные счета  от суммы кредита:

до 20%                   0

до 50%                 20

до 100%               30

до 150%               40

более 150%         50 

Оценка заёмщика в зависимости от уровня организационной  базы под кредитный проект.

Наличие бизнес-плана (ТЭО).

Наличие контрактов на реализацию планируемых объёмов продукции:

100%                 15

50%                     5

меньше 50%   -10

Надёжность партнёров:

неоднократные предыдущие поставки      5

поставка первый раз                   0

наличие собственных производственных помещений            5

зависимость от сезонных поставок и связанная с этим неритмичность 

реализации товара                                                                                               -10

Порядок приобретения сырья:

у производителя                                           5

через посредника                   0

Объём реализации продукции  на экспорт от общего объёма больше 50%                                                                                                                          20

Оценка заёмщика в зависимости от кредитной истории  клиента.

Срок существования  предприятия:

больше 5 лет                 15

3 – 5 лет                           10

1 – 3 года                    5

меньше 1 года                          0

Кредитная история  предприятия:

кредитами не пользовался                 0

пользовался неоднократно и  погашал своевременно            50

пользовался ранее и погашал  после отсрочки до 30 дней         -10

пользовался ранее и погашал  с нарушениями от 30 до 90 дней        -30

пользовался ранее и погашал  с нарушениями более 90 дней       -50

Погашение процентов:

погашал проценты своевременно                       50

погашал проценты с нарушением термина до 30 дней        -10

погашал проценты с нарушением срока от 30 до 90 дней                -30

погашал проценты с нарушением срока более 90 дней                 -50

Наличие кредитной  задолженности другим организациям:

срочная                                    -20

просроченная                                -40

Наличие счетов в других банках                    -10

Оценка деловых  качеств руководителя фирмы

Имеет опыт руководительской работы на протяжении:

5 и более лет                                              10

3 – 5 лет                                      5

1 – 3 лет                                               0

Имеет положительный опыт работы с банком более 3 лет                10

Занимает управленческие должности на других предприятиях                                -10

Даёт чёткую и аргументированную  оценку финансовой деятельности фирмы                                                                                                                      5

Не может спрогнозировать  результаты будущих финансовых операций       0

 

Оценка заёмщика в зависимости от размера уставного  фонда

Размер уставного фонда:                                                                                  

Меньше 20% от суммы кредита                         0

20 – 50% от суммы кредита                          5

50 – 100% от суммы кредита                                            10

Наличие перспективной программы                5

В реальной банковской практике применяется множество методик  отнесения предприятий к тому или иному классу кредитоспособности. Практически для всех общим является установления рейтинга кредитоспособности.

При заключении кредитной  сделки, выборе её условий банк акцентирует  внимание не только на класс заёмщика, но и на форму обеспечения возвратности кредитов. Завершающей стадией предварительного анализа кредитоспособности предприятия  является заключение кредитного договора предприятия. С момента предоставления кредита банк продолжает следить  за изменениями финансового состояния  клиента и целевого использования  кредита с целью прекращения  или продолжения кредитной сделки, оставления прежними или изменениями  её условий.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2.2. Показатели, используемые  зарубежными банками

 

 

В разных странах и разных банках используют разные методики анализа  финансового положения клиента  и его надёжности с точки зрения своевременного погашения долга  банку.

В практике американских банков применяется “правило пяти си”, где  критерии отбора клиентов обозначены словами, начинающихся на букву “си”:

• Character (характер заёмщика);
• Capacity (финансовые возможности);
• Capital (капитал, имущество);
• Collateral (обеспечение);
• Conditions (общие экономические условия).

Под характером заёмщика имеется  в виду его репутация, степень  ответственности, готовность и желание  погашать долг. Банк стремится прежде всего выяснить,  как заёмщик относился к своим обязательствам в прошлом, были ли у него задержки в погашении займов, каков его статус в деловом мире. Банк стремится получить психологический портрет заёмщика, используя для этого личное интервью, досье из архива, консультации с другими банками и фирмами.

Финансовые возможности  заёмщика, его способность погасить кредит определяют с помощью тщательного  анализа его доходов и расходов и перспектив изменений их в будущем. В принципе у заёмщика есть три  источника средств для погашения ссуды: текущие кассовые поступления, продажа активов, прочие. Критическое значение для погашения займа имеет динамика дебиторской задолженности предприятия и изменение его товарных запасов, так как чаще всего с этими статьями связаны трудности в погашении займа.

Большое внимание банк уделяет  акционерному капиталу фирмы, его структуре, соотношению с другими статьями активов и пассивов, а также  обеспечению займа, его достаточности, качеству, степени реализуемости  залога в случае непогашения ссуды.

При рассмотрении заявки учитываются  общие условия, определяющие деловой  климат в стране и оказывающие  влияние на положение и банка, и заёмщика. К ним относят состояние  экономической конъюнктуры, наличие  конкуренции со стороны других производителей, налоги, цены на товары и сырьё.

Одна из целей кредитных  работников банка заключается в  том, чтобы выразить в цифрах указанные  критерии применительно к каждому  конкретному случаю. На основе этого  будет принято решение о целесообразности выдачи кредита и его условиях. В рамках дилеммы “риск – доходность”  заёмщики, имеющие более слабые финансовые позиции, должны платить за кредит больше, чем более надёжные заёмщики в связи с более высоким риском.

При выдаче потребительского кредита, который у нас используется мало, также производится оценка кредитоспособности заёмщика, в данном случае физического  лица. Техника такой оценки впервые  была предложена американским экономистом  Д. Дюраном. Он отмечал, что его формула может “помочь кредитному работнику легко и быстро оценить качество обычного претендента на ссуду, но в экстраординарных случаях её прогнозные качества ослабевают”.