Разработка системы управления финансовыми потоками организации

За период с 2001 по 2003 годы старые паровые котлы с истекшим сроком эксплуатации заменены на новые Е 1/9 Г-3 и КП -500.

В 2003 году с целью обеспечения  санитарно-гигиенических норм и  безопасного использования продуктов  питания приобретены три упаковочных  стола и термоусадочная машина ЕМА-РАСК-440.

В декабре 2004 года введена  в действие новая линия для  производства хлебобулочных изделий  на базе печи Г-4-ХПФ-21М мощностью 17,4 тонн в сутки. Для удовлетворения потребностей населения приобретена  и установлена хлеборезка «Sinmag SM –302S» для нарезки хлеба и булочных изделий.

В 2006 году установлена и  введена в действие ротационная  печь «Ротор-89» для выпечки булочных и кондитерских изделий. На хлебозаводе  постоянно занимаются вопросами  технического перевооружения и обновления оборудования.

Несвижский хлебозавод - государственное предприятие и является филиалом республиканского унитарного предприятия (РУП) “Борисовхлебпрома ”- расположен в городе Несвиже, по улице Слуцкой, 34 с нецентрализованной бухгалтерией, на нем предусмотрена журнально-ордерная форма учета без автоматизации участков ведения учета.

Хлебозавод был основан  в 1939 году, как частная пекарня. За время существования предприятия, неоднократно производились реконструкции, модернизировалось оборудование, увеличилась  мощность. В настоящее время плановая мощность хлебозавода 48,8 тонн в сутки  по выпуску хлебобулочных изделий  в ассортименте. Работа по графику  непрерывного производства позволяет  бесперебойно обеспечивать население  города и района хлебобулочными и  кондитерскими изделиями.

Анализ выполнения плана  по труду и заработной платы является одним из основных разделов анализа  работы предприятия. Только на основе глубокого и комплексного рассмотрения и изучения всех факторов можно дать оценку выполнения плана, оценить степень  использования живого труда.

Задачами анализа выполнения плана по труду и заработной платы  являются: выполнение обеспеченности организации работниками соответствующих  категорий по видам производств  и хозяйств, контроль текучести кадров, контроль выполнения плана производительности труда и эффективности использования  фонда заработной платы, а также  проверка использования рабочего времени  и принятых на предприятии организации  мер по повышению квалификации рабочих.

Производительность труда  – это показатель, определяющий эффективность труда в процессе производства.

Производительность труда  измеряется количеством выпускаемой  продукции, выполненной в единицу  времени (выработкой), или затратами  времени на единицу продукции (трудоемкостью).

Уровень производительности труда определяется по формуле:

 

В = V : T (1)

где V – объем выполненных  работ;

Т – количество рабочего времени, затраченного на выполнение объема работ.

2.2 Анализ движения денежных средств

Для целей как внутреннего, так и внешнего анализа платежеспособности необходимо знать, каким образом  и из каких источников предприятие  получает денежные средства и каковы основные направления их расходования. Главная цель такого анализа - оценить  способность предприятия зарабатывать денежные средства в размере и в сроки, необходимые для осуществления планируемых расходов.

Для того чтобы обеспечить пользователей бухгалтерской информации данными об изменениях денежных средств  предприятия используется отчет  о движении денежных средств, в котором  информация о потоках денежных средств  и их эквивалентов за период представляется в разрезе операционной, инвестиционной и финансовой деятельности [10 ].

Потоки денежных средств  от операционной деятельности являются результатом хозяйственных операций, влияющих на определение чистой прибыли (убытка) организации. К ним относятся: денежные поступления от продажи продукции, выполнения работ и оказания услуг, а также в виде авансов от покупателей и заказчиков; поступления от аренды.

прочие поступления, включая  возврат средств от поставщиков, из бюджета, от подотчетных лиц, поступления  от страховых компаний, комиссионные, суммы, полученные по решению суда, и другие поступления;

оплата труда и иные выплаты работникам в денежной форме; отчисления в государственные внебюджетные фонды [13 ].

расчеты с бюджетом по причитающимся  к уплате налогам и сборам, не относящиеся к операциям по инвестиционной или финансовой деятельности;

прочие выплаты, включая  перечисления страховым компаниям, выдачу средств подотчетным лицам  и др.

Значение раздела отчета, в котором отражаются денежные потоки от операционной деятельности, определяется тем, что в нем раскрывается информация об основных поступлениях и платежах организации. Поэтому при использовании  информации отчета ключевым показателем  является чистый денежный поток от операционной деятельности. На основании  данных о величине и динамике этого  показателя в их сочетании с другой информацией могут быть сделаны  выводы о способности организации  создавать денежные средства в результате своей основной деятельности в размере  и сроки, необходимые для расчета  по обязательствам и осуществления  инвестиционной деятельности [3].

В зависимости от целей  составления, а также возможности  доступа к данным информация о  денежных потоках от операционной деятельности может быть сформирована двумя способами:

прямым, предполагающим непосредственное раскрытие денежных потоков по всем основным группам поступлений и  платежей: поступление выручки, выплаты  сотрудникам, приобретение сырья и  комплектующих и т.п.;

косвенным, основанным на корректировке  величины чистой прибыли до налогообложения  за отчетный период путем исключения влияния на нее не денежных операций и доходов (расходов) от инвестиционной и финансовой деятельности.

Существуют следующие  способы составления отчета прямым методом:

основной способ, предполагающий использование учетных данных об оборотах по статьям денежных средств;

способ корректирования  каждой статьи отчета о прибылях и  убытках. Например, для того чтобы  получить сумму поступления денежных средств от покупателей в отчетном периоде, величина выручки от продаж должна быть скорректирована на сумму  изменения остатков по статье дебиторской  задолженности покупателей и  заказчиков.

При формировании данных о  денежных потоках за период косвенным  методом финансовый результат преобразуется  с помощью ряда

корректировочных процедур в величину чистого денежного  потока от операционной деятельности.

Для устранения этих расхождений  в формировании чистого финансового  результата и чистого денежного  потока производятся корректировки  чистой прибыли или убытка с учетом:

изменений в запасах, дебиторской  задолженности, краткосрочных финансовых вложениях, краткосрочных обязательствах, исключая займы и кредиты в  течение периода;

не денежных статей: амортизация внеоборотных активов; курсовые разницы; прибыль (убыток) прошлых лет, выявленная в отчетном периоде; списанная дебиторская (кредиторская) задолженность; начисленные, но не выплаченные доходы от участия в других организациях и другое.

В методических целях можно  выделить определенную последовательность осуществления таких корректировок.

На первом этапе устраняется  влияние на чистый финансовый результат  операций не денежного характера. В качестве чистого финансового результата для целей составления отчета косвенным методом можно использовать чистую (нераспределенную) прибыль (убыток) отчетного периода, отражаемую в отчете о прибылях и убытках.

На втором этапе корректировочные процедуры выполняются с учетом изменений в статьях оборотных  активов и краткосрочных обязательств. Расчет предполагает оценку изменений  по каждой статье оборотных активов (исключая статьи денежных средств) и  краткосрочных обязательств. Цель проведения корректировок состоит в том, чтобы показать, зачет каких статей оборотных активов и краткосрочных  обязательств произошло изменение суммы денежных средств в конце отчетного периода по сравнению с его началом.

Ниже приводится таблица, представляющая порядок трансформирования  сумм по косвенному методу, в которой  кратко излагается общий подход и  сами корректировки.

И прямому, и косвенному методам  представления денежных потоков  от операционной деятельности присущи  определенные преимущества и недостатки.

Знание конкретных источников поступлений и направлений расходования средств является полезным при оценке структуры денежных потоков с  позиции их стабильности, то есть возможности  повторения в будущем. Поэтому информация, полученная при использовании данного  метода, может быть полезна при  прогнозировании денежных потоков.

В качестве главного недостатка прямого метода обычно выделяют его  трудоемкость. Кроме того, отражая  информацию о валовых суммах поступлений  и платежей за период, прямой метод  не раскрывает взаимосвязи полученного  финансового результата и величины изменения денежных средств на счетах организации.

Косвенный метод фокусирует внимание на различиях между чистым финансовым результатом и чистым денежным потоком организации. При  этом косвенный метод выполняет  контрольную функцию, поскольку  позволяет оценить сбалансированность показателей бухгалтерского баланса, отчета о прибылях и убытках и  отчета о движении денежных средств. Косвенный метод прост технически, и его достоинством является также  возможность построения отчета без  привлечения внутренних данных об оборотах по счетам денежных средств организации.

Вместе с тем важно  учитывать, что надежность информации отчета о движении денежных средств, построенного косвенным методом, зависит  от достоверности отраженного в  отчете о прибылях и убытках финансового  результата.

Денежными потоками от финансовой деятельности являются:

денежные поступления  от выпуска акций и других долевых  инструментов, а также дополнительных вложений собственников;

поступления от выпуска облигаций, займов, долгосрочных и краткосрочных  кредитов; целевые финансирование и  поступления;

перечисления средств  в погашение основной суммы долга  по полученным кредитам и займам; средства, направленные на выкуп собственных  акций .

Назначение анализа финансовых показателей с позиции пользователя является рассмотрение и оценка информации, имеющейся в финансовой отчетности, для того, чтобы получить достоверные  выводы о прошлом состоянии предприятия  с целью предвидения его жизнеспособности в будущем.

В результате анализа финансовой отчетности определяются также важнейшие  характеристики предприятия, которые  свидетельствуют, в частности, о  его успехе или угрозе банкротства.

Анализ бухгалтерского баланса  предполагает оценку активов предприятия, его обязательств и собственного капитала.

Анализ отчета о прибылях и убытках позволяет оценить  объемы реализации, величины затрат, балансовой и чистой прибыли предприятия.

На начальном этапе  анализа финансовой отчетности можно  определить ликвидность баланса  по существующим рациональным балансовым пропорциям, соблюдение которых способствует финансовой устойчивости предприятия.

 

Основные финансовые показатели за 2005-2007 годы

Основные финансовые показатели представлены в таблице 2.14

Таблица 2.14 – Основные финансовые показатели за 2005-2007г.

Показатели           -                                                2005 год    2006 год   2007 год

Выручка от реализации (т. руб.) - 144647 44398 72369

Себестоимость реализации (т.руб.) - 137782 41674 71151

Прибыль от реализации (т. руб.) - 6865 2724 1218

Прибыль (убыток) отчетного  года (т.руб.) - 6514 2421 510

Окончание таблицы 2.14  

Чистая прибыль (т.руб.) - 3999 2384 413

Коэффициент текущей платежеспособности - 0,99 1,12 1,01

Коэффициент абсолютной ликвидности - 0,0006 0,18 0,03

Коэффициент соотношения  дебиторской и кредиторской задолженности 0,98 0,8 0,52

Коэффициент заемного капитала - 0,9997 0,81 0,89

Коэффициент финансовой зависимости - 3203,7 4,147 8,035

Коэффициент обеспеченности собственными средствами - 0,004 0,106 0,012

Оборачиваемость активов - 2,05 1,99 3,48

Оборачиваемость запасов - 120,5 16,48 8,4

Фондоотдача - 471,0 20,25 35,14

Оборачиваемость дебиторской  задолженности - 2,39 3,65 9,39

Время обращения дебиторской  задолженности - 153 100 39

Средний возраст запасов - 3 22 43,5

Оборачиваемость оборотного капитала 2,06/177дн. 2,2/166дн. 3,86/95дн

Оборачиваемость собственного капитала - 6575 10,2 31,4

Оборачиваемость общей задолженности - 2,05 2,47 3,9

Рентабельность активов  или коэффициент экономической  рентабельности 5,6 10,7 2,0

Рентабельность собственного капитала или коэффициент финансовой рентабельности 18177 54,9 17,9

Рентабельность реализации или коэффициент коммерческой рентабельности 4,7 6,1 1,7

Рентабельность текущих  затрат - 4,9 6,5 1,7

Рентабельность инвестированного капитала - 18177 54,9 17,9

 

По результатам анализа  финансового состояния можно  сделать следующие выводы по второму  разделу:

наблюдается недостаток активов  для оплаты срочной кредиторской задолженности;

высокий уровень кредиторской задолженности;

увеличение доли себестоимости  в составе выручки от реализации;

высокий уровень запасов;

коэффициент ликвидности  и промежуточной платежеспособности ниже рекомендуемых, хотя в целом баланс можно считать ликвидным;