Стратегия слияния и поглощения в банковском бизнесе

    На сегодняшний день в банковском  секторе слияния и поглощения  также весьма популярны. Разумеется, финансовый кризис 2008 года, а также  долговой кризис Еврозоны, который  продолжается до сих пор, снизили  темпы роста рынка банковских  M&A, однако эти же события, с другой стороны, подстегнули и большее распространение таких сделок с целью противостоять осложнившемуся экономическому климату.

В Украине, в последние годы большую роль в банковских слияниях и поглощениях стали играть коммерческие банки, которые сохранили свое устойчивое положение, выкупают менее удачливые банки с целью расширения своих активов.

  С  точки зрения стратегии актуальные  сделки банковского рынка M&A в Украине обусловлены, прежде всего, стремлением повышения эффективности функционирования активов путем реорганизации крупных холдингов, а также поддержкой крупных финансовых групп, которые находятся на грани банкротства, с целью недопущения нового витка глобального экономического кризиса.

Соглашения, которые заключаются на рынке является уникальными, и в большинстве случаев речь идет о более мощных банках, которые покупают меньшие банки. Например, из рассмотренного мной в курсовой работе «Дельта Банка», который приобрел в свою группу, такие известные банки, как «Кредитпромбанк, SwedBank, Astra Bank и т.д. и тем самым увеличил уставной и собственный капитала банка; увеличил капитализацию и активы.

Также подробно проанализировав стратегию «Дельта Банка», а именно слияние и поглощение, можно сделать вывод, что это является очень выгодным как для банка-поглотителя, так и для тех банков, которые поглощаются. Об этом свидетельствуют данные Нацбанка Украины  на 1 октября 2013 года по размеру общих активов Дельта Банк занимает четвертое место (54,041 млрд грн), Кредитпромбанк — 35-е (2,802 млрд грн), Омега Банк(ранее SwedBank) — 59-е (0,749 млрд грн), Астра Банк- 90-е (1,756 млрд грн) среди 178 действующих банков.

Также, не стоит забывать, что на данный этап времени в Украине большинство проведенных трансакций это соглашения поглощения.

     Касательно прогнозов относительно  развития рынка слияний и поглощений банковского сектора в Украине в частности будет уместно заметить, что оно тесно связано с политико-экономической ситуацией. Именно поэтому иностранные  инвесторы не торопятся выходить на украинский рынок. Более того, уже присутствующие в Украине компании покидают ее, опасаясь дальнейших потрясений экономики.

Несмотря на то что, рынок M&A- соглашений в банковской сфере в Украине является достаточно активным. Однако, тенденция покупки иностранными инвесторами отечественных банков в 2005-2011 гг. изменилась на тенденцию продажи украинских дочерних структур и выхода иностранных банков из украинского рынка в 2012-2013 гг.

Впрочем, вдохнуть жизнь в рынок M&A может сближение с Европой, особенно после подписания экономической части соглашения об ассоциации.

 

 

Список использованной литературы

 

1.Рид С.Лажу А. Искусство слияний и поглощений.-М.: Альпина Бизнес Букс, 2004 г. 958 с.

2.Гохан Патрик А. Слияния, поглощения и реструктуризация компаний - СПб.: Альпина Бизнес Букс, 2007 г. 741 с.

3.Калашников Г.О. Слияние и поглощение компаний по праву Европейского Союза. - М.: Международные отношения, 2007 г. 264 с.

4.Игнатишин Ю. В. Слияния и поглощения: стратегия, тактика, финансы. - СПб.: Питер, 2005,. 208 с.

         5.Ионцев М.Г. Корпоративные захваты. Слияния, поглощения, гринмейл - СПб.: Питер, 2008 г. 272 с.

         6. С. Д. Богма, //Статья// УГОДИ ЗЛИТТЯ І ПОГЛИНАННЯ В БАНКІВСЬКОМУ СЕКТОРІ УКРАЇНИ: ПРОЦЕДУРА ЗДІЙСНЕННЯ ТА ПРАВОВИЙ АСПЕКТ,2012

7. О. Скоробогач, //Статья// СТАН І ТЕНДЕНЦІЇ РОЗВИТКУ ПРОЦЕСІВ ЗЛИТТЯ І ПОГЛИНАННЯ У БАНКІВСЬКІЙ СИСТЕМІ УКРАЇНИ,2011

8. Злиття та поглинання в Україні [Електронний ресурс]. – Режим доступу: http://www.securities.org.ua/securities_paper/review.php?id=642&pub=4882.

9. Дружерученко, К. Зливайся хто може / К. Дружерученко, О. Шкарпова // Контракти. – 2009. – № 31-32 (898-899). – С. 20-21.

        10. Российские инвестиции в Украине: логика экономичекой целесообразности [Електронний ресурс]. – Режим доступу: http://dialog.org.ua/print.php?part=project_ua&m_id=14500.

        11. Ключевые тенденции банковской системы [Електронний ресурс]. – Режим доступу: http://ecapital.com.ua/ru/news/Klyuchevye-tendendencii-bankovskoy-sistemy-567.html

12. Основні показники діяльності банків України [Електронний ресурс] / Національний банк України. – Режим доступу: http://www.bank.gov.ua/control/uk/publish/article?art_id=36807&cat_id=36798

13. Подвігін Сергій //Статья// ЗЛИТТЯ І ПОГЛИНАННЯ БАНКІВ УКРАЇНИ У ПОСТКРИЗОВИЙ ПЕРІОД,2011

14. Рынок слияний и поглощений в Украине в 2013 году [Електронний ресурс] / Режим доступу:  http://mergers.com.ua/m-and-a-analysis/analysis-of-ukrainian-mergers-market/ukraine-m-and-a-2013

15. Сделки слияния и поглощения M&A в Украине [Електронний ресурс] /Инвестиционный портал- Режим доступу:  http://inventure.com.ua/tools/database/m&a

16. [Електронний ресурс] /  Звіт про фінансовий стан ПАТ «Дельта Банк» за ІІІ кв. 2013 року -Режим доступу:deltabank.com.ua

17. [Електронний ресурс] /  Топ-менеджмент -Режим доступу:deltabank.com.ua

18. [Електронний ресурс] /  Банки в 2013 году. Основатель Дельта Банка: «Таких возможностей для роста и развития не было с начала 1990-х» -Режим доступу:http://forbes.ua/business/1346928-banki-v-2013-godu-osnovatel-delta-banka-takih-vozmozhnostej-dlya-rosta-i-razvitiya-ne-bylo-s-nachal

19. [Електронний ресурс] / Откуда владелец Дельта Банка столько знает -Режим доступу: http://forbes.ua/business/1346799-otkuda-vladelec-delta-banka-stolko-znaet

20. [Електронний ресурс] / Банк Лагуна увеличил прибыль более чем в 3 раза -Режим доступу:http://forbes.ua/news/1364118-bank-laguna-uvelichil-pribyl-bolee-chem-v-3-raza

21. Про розподіл банків на групи — Комісія з питань нагляду та регулювання діяльності банків НБУ, 30.12.2010.

22. Затишье перед бурей. — Україна Бізнес ревю, № 14, 04.04.2012.

23. [Електронний ресурс] / Николай Лагун объявил о завершении сделки по покупке "Кредитпромбанка" -Режим доступу:http://www.fixygen.ua/news/20130304/nikolaj-lagun.html#comment

24. [Електронний ресурс] /Астра Банк выставили на продажу  -Режим доступу: http://forbes.ua/business/1347208-astra-bank-vystavili-na-prodazhu

25. [Електронний ресурс] / Владелец «Дельта Банка» Лагун завершил сделку по приобретению «Астра Банка» -Режим доступу:http://www.fixygen.ua/news/20130919/vladeletc-delta.html

26.[Електронний ресурс] Прибыль Дельта Банка в 2013 г. выросла в 3,1раза -Режим доступу:http://deltabank.com.ua/press/in_press/2014/01/1483/

27.[Електронний ресурс] /Про ситуацію з М&А у банківському секторі-Режим доступу:http://www.deloitte.com/view/uk_UA/ua/46948/expert/9be74dfbe1145410VgnVCM2000003356f70aRCRD.html

 29.[Електронний ресурс] / Вынужденная пауза. Рынок M&A Украины ожидает ухода европейских банков и российских компаний-Режим доступу:http://www.capital.ua/ru/publication/16783-vynuzhdennaya-pauza-rynok-m-a-ukrainy-ozhidaet-ukhoda-evropeyskikh-bankov-i-rossiyskikh-kompaniy?issue=272

30. [Електронний ресурс] / Украина пока не смогла восстановить рынок M&A до докризисного уровня- Режим доступу: http://www.capital.ua/ru/publication/11980-ukraina-poka-ne-smogla-vosstanovit-rynok-m-a-do-dokrizisnogo-urovnya-ne-udaetsya-ey-dognat-i-regionalnykh-konkurentov-polshu-i-rossiyu#ixzz2ytsT4F53

 

 

 

 

Приложение 1

Таблица 2.1

Сделки слияния и поглощения  в банковском секторе Украины за 2008-2014 гг. [15]

Дата сделки	Продавец	Объект продажи (слияния/поглощения)	Покупатель	Расположение штаб-квартиры покупателя	Сумма сделки ($млн)	Предмет сделки, %
2014
Февраль 2014	ООО"Сектор-Т" (Донецк)	Банк Авангард	Инвестиционный Капитал Украина (ICU)/Westal Holdings (Кипр)	Кипр		100%
Январь 2014	Cyprus Popular Bank (CPB)	Марфин Банк	Дельта Банк / Николай Лагун	Украина	20	100%
Январь 2014	Bank of Cyprus Group	Банк Кипра	Альфа Банк Украина / Альфа-Групп / ABH Ukraine Ltd	Россия / Кипр	307	100%
Январь 2014	Intesa Sanpaolo (Италия)	Правэкс-Банк	Group DF (Дмитрий Фирташ)	Украина	100	100%
2013
Декабрь 2013	«МеталлЮнион»/Р.Цыплаков	Терра Банк	ЧАО«Украинская стратегическая группа»(Сергей Клименко)	Украина
Сентябрь 2013	Alpha Bank (Греция)	Астра Банк	Николай Лагун / Kalouma Holdings Limited (Кипр)	Украина / Кипр	108	100%
Август 2013	Банк Москвы (ВТБ банк)	БМ Банк	Смарт-холдинг	Украина		100%
Август 2013	Сергей Буряк, Александр Буряк	Брокбизнесбанк	ВЕТЭК (Курченко Сергей)	Украина	100	80%
Апрель 2013	Swedbank (Швеция)	Сведбанк (Омега банк)	Николай Лагун	Украина	175	100%
Апрель 2013	Erste Group	АО "Эрсте Банк"	ПУАО "Фидобанк" (Александр Адарич)	Украина	83	100,0%
Март 2013	Андрей Клюев, Сергей Клюев	Актив-банк	Даниил Волынец (Аккордбанк), Оксана Маркарова (ITT Инвест)	Украина		100%
Декабрь 2012	Kaluoma Holdings Ltd (ЕБРР,Raiffeisen Int., Fortis, BNP Paribas,Commerzbank,Cargill), Fintest Holding Ltd и Homertron Trading Ltd (концерн "Энерго")	Кредитпромбанк	Николай Лагун	Украина		100%
Октябрь 2012	Commerzbank	ПАО "Банк Форум"	ГК"Смарт-холдинг"	Украина	56	96%
Июнь 2012	SEB Group	SEB Bank	Александр Адарич	Украина	20	100%
2011
Март 2011	Группа "Ренессанс Кредит"	АО"Банк Ренессанс Капитал"	SCM Financial Overseas (SCM)	Украина		100%
Январь 2011	TBIF Financial ServicesB.V. (Голландия)	VAB Банк	Quickcom Limited (Олег Бахматюк)	Украина	84	84%
2010
Март 2010	Леонид Юрушев	АКБ "Форум"	Commerzbank AG	Германия	130	26%
Декабрь 2010	Группа DCH (Ярославский Александр), Эрнест Галиев	УкрСиббанк	BNP Paribas	Франция	300	19%
Март 2010	Владимир Галантерник	ООО КБ "СоцКомбанк"	Hertensteeg B.V	Нидерланды		50%
ВАТ «Кредитпромбанк»			Fintest Holding	Кіпр	54,00	23,58%
ПАО «Всеукраїнський Акціонерний банк» (VAB банк)			TBIF Financial Services (Kardan N.V.)	Нідерланди	34,80	36,00%
Агробанк (Home Credit Bank Ukraine)			IMB Group (Platinum Bank)	Кіпр	47,17	100,00%
2009
Январь 2009	Миноритарные акционеры	ЗАО"Проминвестбанк"	Внешэкономбанк	Россия	1080	75%
2008
Июль 2008	Члены семьи экс-мэра г. Киева Леонида Черновецкого (ООО "Правэкс-Брок",ООО "Правэкс-Страхование", Кристина Черновецкая, Степан Черновецкий, Леонид Черновецкий)	ОАО "Правэкс-банк"	Intesa Sanpaolo S.p.A	Франция	750	100%
Март 2008	Леонид Юрушев	АКБ "Форум"	Commerzbank AG	Германия	600	61%
Март 2008	Виктор Тополов	Аситра Банк	Alpha Bank	Греция	25	90%

 

 

Приложение 2[30]