Оценка финансового состояния ООО "Сладкая жизнь"

Автор работы: Пользователь скрыл имя, 05 Января 2014 в 13:49, курсовая работа

Краткое описание

Предметом исследования является оценка финансового состояния и финансовых результатов ООО«Сладкая жизнь НН» Магазин «Пятерочка 134».
Цель написания дипломной работы – оценка финансового состояния и финансовых результатов деятельности ООО «Сладка жизнь НН».
Для достижения поставленной цели необходимо решить следующие задачи:
Раскрыть сущность и значимость проведения анализа финансового состояния, как для самого предприятия, так и для внешних пользователей финансовой информации.
Дать описание источников информации, необходимых для проведения анализа.

Содержание

Введение………………………………………………………………………………..10
1 Теоретические основы анализа финансового состояния предприятия
и его финансовых результатов……………………………………………………..13
1.1 Понятие, цели, задачи и методы оценки финансового состояния
предприятия…………………………………………………………………………….13
1.2 Методика оценки финансового состояния и анализ финансовых результатов деятельности предприятия…………………………………………………………….18
1.3 Система показателей, характеризующих финансовое состояние
предприятия………………………………………………………………………….....32
2 Анализ финансового состояния и финансовых результатов
ООО «Сладкая жизнь НН»………………………..…………………………….…..40
2.1 Организационно-экономическая характеристика
ООО «Сладкая жизнь НН»…………………………………….………………………40
2.2 Анализ финансовых результатов деятельности ООО «Сладкая жизнь НН».....45
2.3 Анализ финансового состояния ООО «Сладкая жизнь НН»…………………...47
2.3.1 Анализ имущественного положения…………………………………………...47
2.3.2 Оценка финансовой устойчивости……………………………………………..49
2.3.3 Оценка ликвидности баланса……………………………………………………52
3 Совершенствование финансового положения в
ООО «Сладкая жизнь НН»……………………………………………………….....59
3.1 Оценка вероятности банкротства ………………………………………………. .59
3.2 Пути повышения эффективности финансово-хозяйственной
деятельности ООО «Сладкая жизнь НН»………………………………………….. ..62
Заключение…………………………………………………………………………….74
Список использованных источников………………………………………

Вложенные файлы: 1 файл

Оценка финансового состояния ООО Сладкая жизнь2011_Сахарова[1].doc

— 1.31 Мб (Скачать файл)

 

Оценка ликвидности  баланса ООО «Сладкая жизнь НН» показала, что коэффициент абсолютной ликвидности в 2007 году составил 0,014, в 2008 году составил 0,016, в 2009 году составил 0,034. Данный коэффициент должен быть в пределах 0,2 ≤ К а. л. ≈ 0,5. Коэффициент абсолютной ликвидности находится ниже нормы. По коэффициенту абсолютной ликвидности видно, что в организации ООО «Сладкая жизнь НН» находится мало свободных денежных средств.

Коэффициент текущей ликвидности в 2007 году составил 1,7, в 2008 году составил 1,9, в 2009 году составил 1,97. Коэффициент текущей ликвидности ниже нормы (К т. л. ≥ 2). Это означает, что у ООО «Сладкая жизнь НН» недостаточно оборотных средств для погашения текущих обязательств.

Коэффициент срочной  ликвидности в 2007 году составил 0,1, в 2008 году составил 0,11, в 2009 году составил 0,07. Данный коэффициент должен быть           К б. л. ≥ 1. Коэффициент срочной ликвидности ниже нормы, что показывает, что у организации недостаточно активов, которые можно в сжатые сроки перевести в денежные средства и погасить краткосрочную кредиторскую задолженность.

Одним из показателей, характеризующих финансовую устойчивость организации, является его платежеспособность, т.е. возможность наличными денежными ресурсами своевременно погашать свои платежные обязательства. Для оценки платежеспособности используется коэффициент общей платежеспособности, который рассчитывается по формуле:

 

Коп =

Внеоборотные активы + Запасы

(23)

Долгосрочные пассивы + Краткосрочные кредиты и займы

 

 

Коэффициент общей платежеспособности ООО «Сладкая жизнь НН» составляет:

- в 2007 году Коп = 14010 + 21855 / 5000 + 14980  =1,8,

- в 2008 году  Коп = 14216 + 24872 / 5000 + 15034 = 2,05

- в 2009 году  Коп = 15185 + 26397 / 5000 + 15609 = 2,12

 Нормативное значение  коэффициента общей платежеспособности 1. Чем выше коэффициент общей платежеспособности, тем выше уровень платежеспособности организации. В ООО сладкая жизнь НН» за последние три года наблюдается рост коэффициента общей платежеспособности, что говорит об улучшении финансового состояния организации, о возможности организации своими средствами погасить долги.

Еще одним показателем, характеризующим финансовое состояние предприятия является рентабельность. Рентабельность отражает уровень прибыльности относительно определенной базы. Предприятие считается рентабельным, если суммы выручки от реализации продукции достаточно не только для покрытия затрат на производство и реализацию продукции, но и для образования прибыли.

При оценке рентабельности продаж на основе показателей прибыли  и выручки от реализации рассчитываются коэффициенты рентабельности по всей продукции в целом или по отдельным ее видам. Существует множество показателей оценки рентабельности продаж, многообразие которых обусловлено выбором того или иного вида прибыли. Чаще всего используется валовая, операционная и чистая прибыль. Соответственно рассчитываются три показателя рентабельности продаж.

Показатель валовой рентабельности продаж рассчитывается по формуле:

 

Рв =

Валовая прибыль

х 100

(24)

Выручка от реализации


 

 

Коэффициент валовой  прибыли показывает эффективность  производственной деятельности предприятия, а также эффективность политики ценообразования.

Операционная рентабельность реализованной продукции:

Роп =

Операционная прибыль

х 100

(25)

Выручка от реализации


 

 

Операционная прибыль  – это прибыль, остающаяся после вычета из валовой прибыли административных расходов, расходов на сбыт и прочих операционных расходов. Этот коэффициент показывает рентабельность предприятия после вычета затрат на производство и сбыт товаров.

Показатель операционной рентабельности является одним из лучших инструментов определения операционной эффективности и показывает способность руководства предприятия получать прибыль от деятельности до вычета затрат, которые не относятся к операционной эффективности. При рассмотрении этого показателя совместно с показателем валовой рентабельности можно получить представление о том, чем вызваны изменения рентабельности. Если, например, на протяжении ряда лет валовая рентабельность существенно не изменялась, а показатель операционной рентабельности постепенно снижался, то причина кроется, скорее всего, в увеличении расходов по статьям административных и сбытовых расходов.

Чистая рентабельность реализованной продукции:

 

Рч =

Чистая прибыль

х 100

(26)

Выручка от реализации


 

 

В отечественной практике чаще всего используется именно показатель чистой рентабельности реализованной продукции. Неизменность на протяжении какого-либо периода показателя операционной рентабельности с одновременным снижением показателя чистой рентабельности может свидетельствовать либо об увеличении финансовых расходов и получении убытков от участия в капитале других предприятий, либо о повышении суммы уплачиваемых налоговых платежей. Этот коэффициент показывает полное влияние структуры капитала и финансирования компании на ее рентабельность.

Рентабельность собственного капитала рассчитывается по формуле:

 

Рск =

Чистая прибыль

х 100

(27)

Величина собственного капитала


 

 

 

Рентабельность инвестиций рассчитывается по формуле:

 

Рин =

Прибыль до уплаты налогов

х 100

(28)

Валюта баланса –  величина краткосрочных обязательств


 

 

Произведем расчет показателей  рентабельности за анализируемый период:

2007 год

Рв = (2889 / 40544) х 100 = 7,1

Роп = (651 / 40544) х 100 = 1,6

Рч = (495 / 40544) х 100 = 1,2

Рск = (495 / 19285) х 100 = 2,6

Рин = (651 / 39265 – 14980) х 100 = 2,7

2008 год

Рв = (3390 / 43046) х 100 = 7,9

Роп = (648 / 43046) х 100 = 1,5

Рч = (492 / 43046) х 100 = 1,1

Рск = (492 / 22822) х 100 = 2,2

Рин = (648 / 42856 – 15034) х 100 = 1,8

 

Результаты расчетов рентабельности ООО «Сладкая жизнь  НН» приведем в таблице 8.

Оценка рентабельности за 2007-2009гг.                             Таблица 8

 

 

31.12.2007

31.12.2008

31.12.2009

Валовая рентабельность продаж

7,1

7,9

8,7

Операционная рентабельность продаж

1,6

1,5

1,7

Чистая рентабельность продаж

1,2

1,1

1,3

Рентабельность собственного капитала

2,6

2,2

2,1

Рентабельность инвестиций

2,7

2,3

1,8


 

По данным таблицы 8 можно  сделать следующий вывод, что  рентабельность ООО «Сладкая жизнь  НН» очень низкая. Это связано  с тем, что организация не производит собственную продукцию, а занимается розничной торговлей продуктов питания.

Показатели рентабельности собственного и инвестируемого капитала находятся на достаточно низком уровне и имеется тенденция снижения этого показателя.

На основании расчетов, приведенных в таблице 8, целесообразно проанализировать изменение этих показателей рентабельности продаж в динамике. Как видим, наблюдается рост валовой рентабельности, и незначительные колебания операционной и чистой рентабельности. Увеличение валовой рентабельности говорит об увеличении выручки от продажи товаров, об эффективной политике ценообразования. Увеличение показателя операционной и чистой рентабельности свидетельствует об экономии на постоянных расходах (административных расходах, расходах на сбыт, прочих операционных расходах).

На основе проведенного анализа финансовой деятельности и финансового состояния организации ООО «Сладкая жизнь НН» можно сделать следующие выводы.

За период с 2007 по 2009 гг. выручка от реализации товаров возросла на 2574 тыс. руб. Соответственно валовая прибыль увеличилась на 851 тыс. руб., а прибыль от продаж снизилась на 72 тыс. руб. в результате роста коммерческих расходов на 931 тыс. руб.

Прочие доходы увеличились  на 100 тыс. руб., поэтому прибыль до налогообложения и чистая прибыль увеличились соответственно на 61 тыс. руб. и 46 тыс. руб.

За анализируемый период стоимость имущества организации  выросла на 6676 тыс. руб., в т.ч. внеоборотные активы на 1175 тыс. руб., оборотные средства на 5501 тыс. руб.

Коэффициенты автономии, обеспеченности собственными средствами находятся в пределах допустимых значений, что говорит о стабильном финансовом состоянии организации. Коэффициент маневренности достаточно высок, что говорит о больших возможностях организации для маневрирования своими средствами.

Однако, не смотря на неплохие результаты деятельности ООО «Сладкая жизнь НН», при оценке ликвидности  баланса выяснилось, что баланс организации  не достаточно ликвиден, т.е. у организации  недостаточно собственных средств, денежных средств и активов для погашения текущих обязательств. На основе данного анализа можно сделать вывод, что организация находится в кризисном финансовом состоянии (т.е., находится на грани банкротства). Ниже, в главе 3 будет проведена оценка вероятности банкротства ООО «Сладкая жизнь НН».

Не смотря на недостаточную  ликвидность баланса коэффициент  общей платежеспособности достаточно высок и имеет тенденцию роста.

Рентабельность организации  не очень высока. Рентабельность продаж незначительно повысилась с 2007 по 2009 гг. Рентабельность собственного капитала и инвестиций немного снизилась.

На основании вышесказанного необходимо разработать пути повышения  эффективности финансово-хозяйственной  деятельности организации ООО «Сладкая жизнь НН».

3 Совершенствование финансового положения ООО «Сладкая жизнь НН»

3.1 Оценка вероятности банкротства

 

С 1 марта 1998 года в России вступил в действие новый Федеральный закон «О несостоятельности (банкротстве)» (ФЗ РФ от 8.01.98 г. № 6-ФЗ).

В новом Законе дано более  четкое определение понятия несостоятельности (банкротства). Это признанная арбитражным судом или объявленная должником неспособность должника удовлетворить требования кредиторов по денежным обязательствам и (или исполнить обязанность по уплате обязательных платежей).

Из определения исчезла такая характеристика экономического положения должника, как неудовлетворительная структура баланса.

Законодатель указал, что под денежным обязательством понимается обязанность должника уплатить кредитору определенную сумму по гражданско-правовому договору и по иным основаниям, предусмотренным ГК РФ.

К обязательным же платежам отнесены налоги, сборы и иные обязательные взносы в бюджет соответствующего уровня и во внебюджетные фонды в порядке  и на условиях, которые определяются законодательством РФ.

Что же касается определения  того, в связи с неисполнением  каких видов обязательств может  возникнуть задолженность перед  кредиторами, в Законе содержится прямое указание: к ним должны быть отнесены задолженность за переданные товары, выполненные услуги, а так же суммы займа с учетом процентов, подлежащих уплате должником. При этом в размер задолженности не включаются суммы долга, образовавшиеся в связи с неисполнением должником обязательств по выплате сумм гражданам за причинение вреда их здоровью, а также по уплате авторского вознаграждения. Не входят в размер денежных обязательств и обязательства перед учредителями (участниками) должника – юридического лица, вытекающие из такого участия.

Критерии неплатежеспособности должника – юридического лица остались прежними: неисполнение обязанности по уплате указанных выше сумм платежей в течение 3 месяцев c момента наступления даты платежа. Помимо этого, дело о банкротстве может быть возбуждено арбитражным судом, если требования к должнику – юридическому лицу в совокупности составляет не менее 500 минимальных размеров оплаты труда.

Информация о работе Оценка финансового состояния ООО "Сладкая жизнь"