Процедуры анализа финансового состояния предприятия

 

Введение

В условиях рыночных отношений от предприятия  требуется повышения эффективности  производства, конкурентоспособности  продукции и услуг на основе внедрения  достижений научно-технического прогресса, эффективности форм хозяйствования и управления производством. Активизации  предпринимательства и т.д. Важная роль в реализации этой задачи отводится  анализу хозяйственной деятельности предприятий. С его помощью вырабатываются стратегия и тактика развития предприятия, обосновываются планы  и управленческие решения, осуществляется контроль за их выполнением, выявляются резервы повышения эффективности производства, оцениваются результаты деятельности предприятия, его подразделений и работников.

Под анализом понимается способ познания предметов  и явлений окружающей среды, основанный на расчленении целого на составные  части и изучение их во всем многообразии связей и зависимостей. Содержание анализа вытекает из функций. Одной  из таких функций является изучение характера действия экономических  законов, установление закономерностей  и тенденций экономических явлений  и процессов в конкретных условиях предприятия.

Следующая функция анализа - контроль за выполнением планов и управленческих решений, за экономным использованием ресурсов. Центральная функция анализа - поиск резервов повышения эффективности производства на основе изучения передового опыта и достижений науки и практики. Также другая функция анализа - оценка результатов деятельности предприятия по выполнению планов, достигнутому уровню развития экономики, использованию имеющихся возможностей. И, наконец, разработка мероприятий по использованию выявленных резервов в процессе хозяйственной деятельности.

Анализом  финансового состояния предприятия, организации занимаются руководители и соответствующие службы, так  же учредители, инвесторы с целью изучения эффективности использования ресурсов. Банки для оценки условий предоставления кредита и определение степени риска, поставщики для своевременного получения платежей, налоговые инспекции для выполнения плана поступлений средств в бюджет и т.д.

Финансовый  анализ является гибким инструментом в руках руководителей предприятия. Финансовое состояние предприятия  характеризуется размещением и  использованием средств предприятия. Эти сведения представляются в балансе предприятия. Основным фактором, определяющими финансовое состояние предприятия, являются, во-первых, выполнение финансового плана и пополнение по мере возникновения потребности собственного оборота капитала за счет прибыли и, во-вторых, скорость оборачиваемости оборотных средств (активов).

Сигнальным  показателем, в котором проявляется  финансовое состояние, выступает платежеспособность предприятия, под которой подразумевают  его способность вовремя удовлетворять  платежные требования, возвращать кредиты, производить оплату труда персонала, вносить платежи в бюджет.

В анализ финансового состояния предприятия  входит анализ платежеспособности и  финансовой устойчивости; анализ деловой  активности и рентабельности  предприятия  и т.д.

Цель  данной работы – исследовать теоретические  и практические аспекты финансового  состояния предприятия и разработать  рекомендации по улучшению финансового  состояния предприятия.

Для достижения поставленной цели необходимо решить

 следующие  задачи:

• рассмотреть теоретические основы финансового состояния предприятия;
• провести анализ финансового состояния предприятия;
• разработать рекомендации по улучшению финансового состояния предприятия.

Предметом исследования является методы анализа  финансового состояния предприятия.

Объектом  исследования является ОАО «Тольяттиазот».

Информационной  базой является научные труды  отечественных и зарубежных авторов  по теме исследования,  нормативно - законодательные акты и финансовая (бухгалтерская) отчетность предприятия.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

1. Теоретические основы анализа  финансового состояния предприятия

1.1. Сущность и цели анализа  финансового состояния

Одним из важнейших условий успешного  управления финансами предприятия  является анализ его финансового  состояния. Финансовое состояние предприятия - это комплексное понятие, характеризующееся  системой показателей, отражающих наличие, распределение и использование  финансовых ресурсов, которое является результатом взаимодействия всех элементов  системы финансовых отношений предприятия, определяемое всей совокупностью производственно - хозяйственных факторов.

В рыночной экономике финансовое состояние  предприятия отражает конечные результаты его деятельности. Конечные результаты деятельности предприятия интересуют не только работников самого предприятия, но и его партнеров по экономической  деятельности, государственные, финансовые, налоговые органы и др. Все это  предопределяет важность проведения анализа  финансового состояния предприятия  и повышает роль такого анализа в  экономическом процессе. Финансовый анализ является переменным элементом  как финансового менеджмента  на предприятии, так и его экономических  взаимоотношений с партнерами, финансово - кредитной системой.

Задачами  экономического анализа финансового  состояния предприятия являются: объективная оценка использования  финансовых ресурсов на предприятии, выявление  внутрихозяйственных резервов укрепления финансового положения, а также  улучшение отношений между предприятием и внешними финансовыми, кредитными органами и др.

Цель  изучения финансового состояния  предприятия состоит в изыскании  дополнительных фондов денежных средств для наиболее рационального и экономического ведения хозяйственной деятельности. Хорошее финансовое состояние - это устойчивая платежная готовность, достаточная обеспеченность собственными оборотными средствами и эффективное их использование с хозяйственной целесообразностью, четкая организация расчетов, наличие устойчивой финансовой базы. Неудовлетворительное финансовое состояние характерно неэффективным размещением средств, их иммобилизацией, плохой платежной готовностью, просроченной задолженностью перед бюджетом, поставщиками и банком, недостаточно устойчивой реальной и потенциальной финансовой базой, обусловленной неблагоприятными тенденциями в производстве.

Финансовое  состояние предприятия является важнейшей характеристикой его  деловой активности и надежности. Оно определяет конкурентоспособность  предприятия и его потенциал  в деловом сотрудничестве, является гарантом в эффективной реализации экономических интересов всех участников хозяйственной деятельности, как  самого предприятия, так и его  партнеров.

Устойчивое  финансовое положение предприятия  является результатом умелого и  просчитанного управления всей совокупностью  производственных и хозяйственных  факторов, определяющих результаты деятельности предприятия. Это внутренние факторы, наглядными итогами, влияния которых  являются состояние активов и  их оборачиваемость, состав и соотношение  финансовых ресурсов. На финансовое благосостояние фирмы оказывает влияние также  и внешняя среда или внешние  факторы, среди которых - государственная  политика налогов и расходов, положение  на рынке (в том числе и финансовом), уровень безработицы и инфляции, средняя производительность труда, средний уровень прибыли и  т.д. С этой точки зрения устойчивость - процесс противодействия фирмы  негативным внешним обстоятельствам. Для рыночной экономики важна  стабильность, в основе которой лежит  управление по принципу обратной связи, т.е. активное реагирование управления на изменение внешних и внутренних факторов.

С точки  зрения управления фирмой причины неплатежеспособности могут быть сведены к двум основным: недостаточный учет требований рынка (по предлагаемому ассортименту, по качеству товара, по цене и т.д.) и  неудовлетворительное финансовое руководство предприятием, когда оно неправильно учитывает риски, делает серьезные ошибки, избыточно отягощается обязательствами. В первом случае говорят о болезни бизнеса, во втором - о болезни финансового менеджмента.

Финансовый  менеджмент - управление финансами, т.е. процесс управления денежным оборотом, формирование и использование финансовых ресурсов предприятия. Это также  система форм, методов и приемов, с помощью которых осуществляется управление денежным оборотом и финансовыми  ресурсами.[24,с344]

Финансовый  менеджмент базируется на нескольких основных концепциях: временная ценность денежных ресурсов, денежные потоки, предпринимательский  и финансовый риск, цена капитала, эффективный  рынок и т.д.

Основа  деловой активности - наращивание  экономического потенциала предприятия. Вкладывая капитал, в какой - либо инвестиционный проект, предприниматель  полагает через определенный промежуток времени не только возместить пущенный в оборот капитал, но и получить определенную прибыль. Оценка этой прибыли, т.е. решение  дилеммы - выгоден или нет данный проект, базируется на прогнозах будущих  поступлений от инвестиций.

Финансовый  анализ тесно связан с планированием  и прогнозированием, поскольку без  глубокого анализа невозможно осуществление этих функций. Важная роль анализа финансового состояния предприятия в подготовке информации для планирования, оценки качества и обоснованности плановых показателей, в проверке и объективной оценке выполнения планов. Финансовый анализ является не только средством обоснования планов, но и контроля за их выполнением. Планирование начинается и заканчивается анализом результатов деятельности предприятия. Он позволяет повысить уровень планирования, сделать его научно обоснованным. [2,c34-47]

 Большая роль отводится финансовому анализу в определении и использовании резервов повышения эффективности деятельности предприятия. Он содействует экономному использованию ресурсов, научной организации труда, предупреждению излишних затрат, разных недостатков в работе и т.д. В результате этого укрепляется экономика предприятия, повышается эффективность его деятельности.

Таким образом, анализ финансового состояния является важным элементом в системе управления деятельностью предприятия, средством  выявления внутрихозяйственных  резервов, основой разработки научно обоснованных планов и управленческих решений. Роль анализа как средства управления деятельностью на предприятии  с каждым годов возрастает. Это  обусловлено разными обстоятельствами: отходом от командно - административной системы управления и постепенным  переходом к рыночным отношениям, созданием новых форм хозяйствования в связи с разгосударствлением  экономики, приватизации предприятий  и прочими мероприятиями экономической  реформы.

 

1.2. Методы  и показатели анализа  финансового состояния

Для проведения финансового анализа предприятия  используется совокупность взаимосвязанных  и взаимообусловленных приемов  анализа, направленных на достижение определенных результатов в конкретных условиях, т.е. определенная методика анализа. Практика финансового анализа уже выработала основные виды анализа (методику анализа) финансовых отчетов.[13,c254] Среди них можно выделить 6 основных методов:

1. Сравнительный  (пространственный) анализ – включает  в себя как внутрихозяйственный  анализ сводных показателей отчетности  по отдельным показателям предприятия,  филиалов, подразделений, цехов,  так и межхозяйственный анализ  показателей данных предприятия  в сравнении с показателями конкурентов, со среднеотраслевыми и другими хозяйственными данными;

2. Горизонтальный (временной) анализ – сравнение  каждой позиции отчетности с  предыдущим периодом;

3. Вертикальный (структурный) анализ определение  структуры итоговых финансовых  показателей с выявлением влияния  каждой позиции отчетности на  результат в целом;

4. Трендовый  анализ – сравнение каждой  позиции отчетности с рядом  предшествующих периодов и определение  тренда, то есть основной тенденции  динамики показателя, очищенной  от случайных влияний и индивидуальных  особенностей отдельных периодов. С помощью тренда формируют  возможные значения показателей  в будущем, а следовательно, ведется перспективный прогнозный анализ;

5. Анализ  относительных показателей (коэффициентов)  – расчет отношений между отдельными  позициями отчета или позициями  разных форм отчетности, определение  взаимосвязей показателей;

Для получения  данных для анализа требуется  достаточная и достоверная информация, характеризующая финансовое состояние  фирмы. Это обуславливает необходимого изучения финансовых отчетов, возможности  появления непредвиденных обстоятельств  и положения со страхованием.

 

1.3. Этапы процедуры анализа финансового  состояния предприятия 

Анализ  финансового состояния предприятия  включает в себя следующие основные этапы процедуры:[19, c189]

• Экспресс-анализ финансового состояния;
• Углубленный (детализированный) анализ.

 Цель  экспресс-анализа финансово-хозяйственной  деятельности состоит в получении  оперативной, наглядной и достоверной  информации о финансовом благополучии предприятия. Экспресс-анализ  целесообразно выполнять в три этапа: