Расчет потребности в оборотных средствах и источников их финансирования

 

За анализируемый период произошло резкое снижение собственных  оборотных средств и с 2011 г. их величина отрицательна, что показывает финансирование оборотных средств  за счет заемных средств (рисунок 2.3).

Рисунок 2.3. Динамика собственных  оборотных средств

 

Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами характеризует  долю собственных оборотных средств  в общей структуре оборотных  средств. Норматив для значения Косс > 0.1 (10%) был установлен постановлением Правительства Российской Федерации от 20 мая 1994 года № 498 "О некоторых мерах по реализации законодательства о несостоятельности (банкротстве) предприятий" в качестве одного из показателей для определения неудовлетворительной структуры баланса наряду с коэффициентом текущей ликвидности.  В течение анализируемого периода происходило ухудшение этого показателя.

Общая оборачиваемость оборотных  средств снизилась с 8,19 об. в 2010 г. до 8,03 об. в 2012 г., что показывает снижение эффективности использования средств, авансированных в оборотные активы. 

Снижение коэффициента оборачиваемости  материально-производственных запасов  свидетельствует о снижении эффективности  использования оборотных средств  по направлениям.

Таким образом, в ООО «УТТ и СТ-Бурсервис» существует негативная практика финансирования оборотных средств заемными средствами, эффективность использования оборотных средств снижается.

 

 

 

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

 

В курсовом  проекте были рассмотрены вопросы, связанные  с эффективностью использования  оборотных средств и практикой  их финансирования.

В течение 2010-12 гг. среднегодовая  стоимость оборотных активов  увеличилась на 29 млн. 258 тыс.р. В структуре роста наибольшая доля приходится на рост материально-производственных запасов. Снижение оборачиваемости на 0,091 об., рентабельности оборотных средств на 0,3% показывает снижение эффективности управления оборотными средствами.

В структуре оборотных  средств наибольшая доля приходится на дебиторскую задолженность, доля которой в 2012 г. составила 54,6%. Анализ показал, что предприятие испытывает острую нехватку собственных оборотных  средств.

В 2010 г. величина собственных  оборотных средств составляла 6 342 тыс.р., а с 2011 г. собственных оборотных средств в ООО «УТТ и СТ-Бурсервис» нет. В структуре финансирования деятельности предприятия и оборотных активов наибольшая доля приходится на краткосрочные кредиты и кредиторскую задолженность, что негативно отражается на финансовой устойчивости предприятия. 

Динамика показателей  финансового состояния свидетельствует  о значительном их ухудшении, что  подчеркивает необходимость эффективного управления оборотными активами. Ни один из показателей не достиг нормативного значения.

Для повышения эффективности  управления оборотными активами предлагаются следующие мероприятия: реализация залежалых запасов, оптимизация средств, авансированных в запасы, обращение в суд на некоторых заказчиков,  продажа части дебиторской задолженности.

Реализация мероприятий  приведет к значительному улучшению  показателей финансовой устойчивости предприятия, показателей ликвидности  баланса. В структуре финансирования оборотных средств величина увеличится их финансирование за счет долгосрочных обязательств до 10% от общей суммы оборотных средств.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ

 

1. Басовский Л.Е., Басовская Е.Н. Комплексный анализ хозяйственной деятельности: учебное пособие. М.: Инфра-М, 2010.  366с.
2. Бердникова Т.Б. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия: учебное пособие. М.: Инфра-М, 2010. 224 с.
3. Бернстайн Л.А. Анализ финансовой отчетности: учебник. М.: Финансы и статистика , 2010. 622 с.
4. Букаяков М.И. Внутрифирменное планирование. М.: Инфра-М, 2010.  210 с.
5. Бирман Г., Шмидт С. Экономический анализ инвестиционных проектов, перевод с англ. Под ред. Белых Л.П. М: Юнити, 2010.  412 с.
6. Блюмин С.Л., Суханов В.Ф. Экономический факторный анализ: учебник. Липецк: ЛЭГИ, 2010. 148 с.
7. Бунеева Р.И. Коммерческая деятельность: организация и управление: учебник. Ростов-на-Дону: Феникс,2011. 365 с.
8. Буров, Морошкин, Новиков. Инновации и оценка их эффективности. М.: ЦИПКК, 2010. – 312 с.
9. Бобылева А.З. Управленческие технологии: управленческие технологии: учебник. М.: ИНФРА-М, 2010. 494 с.
10. Гапоненко А.Л. Теория управления: учебник.  М.: РАГС, 2011. 558 с.
11. Гиляровский Л.Т. Экономический анализ:  учебник.  М.: Юнити-Дана, 2011.  615с.
12. Грант Р. Современный стратегический анализ: учебник. СПб.: Питер, 2010. 554 с.
13. Глухих Л.В. Хохлова С.А. Маржинальный анализ как индикатор прогноза кризиса в деятельности промышленных предприятий // Экономика и управление.- 2011. - №12.- С.97-101.
14. Донцова Л.В. Никифорова Н.А. Анализ финансовой отчетности: учебник. М.: Дело и Сервис, 2011. 336 с.
15. Дроздов В.В. Экономический анализ: практикум. СПб.: Питер, 2010.  240с.
16. Зайцев Н.Л. Экономика, организация и управление предприятием: учебное пособие. М.: ИНФРА-М, 2010. 456 с.
17. Зимин Н.Е. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия: учебник.  М.: Колос, 2010.  384с.
18. Ильин А.И. Экономика предприятия: M.: Новое знание, 2011. 236 с.
19. Ионова А.Ф. Селезнева Н.Н. Финансовый анализ: учебник. М.: Проспект, 2011. 623 с.
20. Кабушкин Н.И. Основы менеджмента: учебник. М.: Новое знание, 2011. 336 с.
21. Канке А.А. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия: учебное пособие.  М.: Форум - Инфра-М, 2011. 288с.
22. Ковалева А.М. Финансы: учебник. М.: Финансы и статистика, 2010. 383 с.
23. Ковалев В.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: учебник. М.: Проспект, 2010. 421с.
24. Кустова Т.Н. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия: учебное пособие. Рыбинск: РГАТА, 2011. 200 с.
25. Лиференко Г.Н. Финансовый анализ предприятия: учебник для вузов. М.: Экзамен, 2011.160 с.
26. Маркарьян Э.А. Финансовый анализ: учебное пособие.   М.: ФБЛ-ПРЕСС, 2011.  544с.
27. Махмудова И.Н. Значение информационных технологий в оценке профессиональных компетенций персонала // Экономика и управление.- 2010. - №7.- С.46-51.
28. Молибог Т.А. Комплексный экономический анализ финансово-хозяйственной деятельности организации: учебное пособие. М.: Владос, 2011. 383с.
29. Немцев В.Н. Экономический анализ эффективности промышленного предприятия: учебник. Магнитогорск: МГТУ,2010. 212 с.
30. Савицкая Г.В. Теория анализа хозяйственной деятельности: учебное  пособие. М.: Инфра-М, 2010.  281 с.
31. Савицкая Г.В. Экономический анализ: учебник. М.: Новое знание, 2010. 640 с.
32. Свирина А.А. Оценка эффективности мотивации как ключевой составляющей процесса управления// Экономика и управление.- 2011. - №1.- С.82-86.
33. Сироткин А.В. Разработка критериев оптимизации корпоративной информационной системы // Экономика и управление.- 2010. - №1.- С.77-81.
34. Скляренко В.К. Прудников В.М. Экономика предприятия: учебник. М.: Инфра-М, 2010. 528 с.
35. Стоянова Е.С. Финансовый менеджмент: учебник. М.: Перспектива, 2010.  425 с.
36. Теплова Т.В., Григорьева Т.И. Ситуационный финансовый анализ: учебник. М.: ГУ ВШЭ, 2010. 448 с.
37. Тен А.В. Оптимизация структура капитала коммерческой организации// Экономика и управление.- 2011. - №12.- С.101-103.
38. Титов В.И. Экономика предприятия: учебник. М.: Эксмо, 2011. 448 с.
39. Травин В.В., Дятлов В.А. Основы кадрового менеджмента: учебник М.: Дело, 2011.  276 с.
40. Фатхутдинов Р.А. Стратегический менеджмент: учебник. М.: Дело, 2010 . 448 с.