Единый налог на вмененный доход от предпринимательской деятельности: понятие, условия и порядок оплаты

Таблица 6 –  Исходные данные для расчета показателей  эффективности проекта, тыс.руб.

 

№ п/п	Показатели	1-й год	2-й год	3-й год	4-й год
1	Объем капиталовложений	188160000	-	-	-
2	Объем реализации продукции	18176256000	18176256000	18176256000	18176256000
3	Себестоимость реализованной продукции	8131349455	8131349455	8131349455	8131349455
	в т. ч. Амортизация	1097600002	1097600002	1097600002	1097600002
4	Налогооблагаемая прибыль	8097450545	8097450545	8097450545	8097450545
5	Налог на прибыль, 20%	1619490109	1619490109	1619490109	1619490109
6	Чистая прибыль	3082086961	3082086961	3082086961	3082086961
7	Чистые денежные потоки	6112944766	6112963586	6112963586	6112963586

 

Оценку эффективности проекта рекомендуется проводить методом дисконтирования по системе следующих взаимосвязанных показателей:

1. Чистый дисконтированный доход (ЧДД) определяется как  разность между полученными результатами R, и затратами 3 за весь расчетный период, приведенная к началу осуществления проекта (начальному шагу).

ЧДД = Э =                            (20)

где Р_t – результаты, достигаемые на шаге расчета t, руб.;

З_{t_}– соответствующие затраты, руб.;

Т – горизонт расчета;

Е – ставка дисконтирования, доли ед.;

1/ (1+Е)^t –коэффициент дисконтирования (α_t);

  – суммарный приведенный эффект;

  – суммарные приведенные капитальные  вложения;

И_t – инвестиции в t-том периоде;

Э – эффект достигаемый на 1-м шаге расчета.

Эффект, достигаемый на t-м шаге расчета, как экономический показатель представляет сумму чистой прибыли ( ) и амортизации ( ) на t-м шаге расчета, т.е.

Если  ЧДД инвестиционного проекта  положителен, то проект является эффективным  при данной ставке дисконтирования.

Расчет ЧДД  целесообразно представить в  виде таблицы 7.

 

 

Год	Денежный поток	Дисконтирующий множитель	Дисконтированный денежный поток
1	6112944766	0,833	5092082990
2	6112963586	0,694	4242396729
3	6112963586	0,5787	3537572027
4	6112963586	0,4823	2948282337

 

2. Индекс рентабельности (J_R). Он имеет и другие названия: индекс доходности, индекс прибыльности. Индекс рентабельности представляет собой соотношение приведенных доходов к приведенным на эту же дату инновационным расходам.

Расчет  индекса рентабельности ведется  по формуле:

,                                            (21)

 

Приведенная формула отражает в числителе  величину доходов, приведенных к  моменту начала реализации проекта, а в знаменателе – величину инвестиций в проект, продисконтированных к моменту начала процесса инвестирования.

Индекс  рентабельности тесно связан с ЧДД, если ЧДД положителен, то индекс рентабельности J_R > 1, и наоборот. При J_R > 1 инновационный проект считается экономически эффективным. В противном случае J_R < 1 – неэффективен.

Если  J_R > 1, то проект можно принять; если J_R < 1, то проект следует отклонить; если J_R = 1, то проект  ни прибыльный и не убыточный.

3. Внутренняя норма доходности (Е_в) представляет собой ту норму дисконта, при которой величина дисконтированных доходов за определенное число лет становится равной вложениям в проект, при котором ЧДД=0. В этом случае доходы и затраты на проект определяются путем приведения к расчетному моменту времени.

,                  (22)

Если  Е_в > Е, то проект можно принять; если Е_в < Е, то проект следует отклонить; если Е_в = Е, то проект  ни прибыльный и не убыточный.

Для определения  внутренней нормы доходности ставку дисконтирования увеличивают на 0,01% при положительном значении ЧДД, а при отрицательном значении ЧДД с тем же шагом уменьшают, пока ЧДД не достигнет нуля или  ближайшего к нулю положительного или  отрицательного значения. Если ЧДД достигнет ближайшего к нулю положительного или отрицательного значения, то внутреннюю норму доходности можно рассчитать:

      (23)

где Е^п, Е⁰ – ставки дисконтирования соответственно при положительном и отрицательном значениях ЧДД;

ЧДД^п, ЧДД⁰ – соответственно положительное и отрицательное значение ЧДД.

Для расчета  Е_в будем увеличивать ставку дисконтирования до тех пор пока не найдем два ближайших к нулю значения ЧДД( положительное и отрицательное)

Год	Денежный поток	К-т  дисконтирующий множитель  при Е =100%	Дисконтированный денежный поток
1	6112944766	0,5	3056472383
2	6112963586	0,25	1528240897
3	6112963586	0,125	764120448
4	6112963586	0,0625	382060224

 

Т.к. ЧДД при Е=100% > 0, следовательно Е_в найти нельзя!

Получаемую  расчетную величину Е_в сравнивают с требуемой инвестором нормой доходности. Если проект полностью финансируется за счет ссуды банка, то значение Е_в указывает верхнюю границу допустимого уровня банковской процентной ставки, превышение которого делает данный проект экономически неэффективным. В случае, когда имеет место финансирование из других источников, то нижняя граница значения Е_в соответствует цене авансируемого капитала, которая может быть рассчитана как средняя арифметическая взвешенная величина плат за пользование авансируемым капиталом.

4. Срок окупаемости (Т_ок) – это период времени за который чистые денежные поступления в результате реализации проекта покроют все затраты. Или период времени, по истечению которого сумма чистых денежных поступлений, возникающих в результате реализации проекта, становится равной капитальным вложениям.

Если  денежные поступления одинаковы  по годам расчетного периода в  течении всего периода жизни  проекта, то срок окупаемости равен  отношению объема инвестиций к сумме  ежегодных чистых денежных поступлений. Формула срока окупаемости:

,                                            (24)

Расчет дисконт. срока окупаемости.

Найдем дисконтированные  ежемесячные  поступления в первый год

 

где Д –  ежегодные чистые денежные поступления.

Если  денежные поступления из года в год  не постоянные, то есть разные по годам  расчетного периода, то срок окупаемости  определяется суммированием денежных поступлений в течении ряда лет  до тех пор, пока их общая сумма  не станет равной инвестиционным издержкам (капитальным вложениям).

 

Заключение

1. Федеральный  закон "О едином налоге на  вмененный доход" носит рамочный  характер, т.е. определяет основные  принципы налогообложения организации  и индивидуальных предпринимателей, занимающихся определенными видами  деятельности. Закон принимается,  прежде всего, для того, чтобы  привлечь к уплате единого  налога на вмененный доход  организации и физические лица, занимающихся предпринимательской  деятельностью в сфере розничной  торговли, общественного питания,  бытового и транспортного обслуживания  – то есть таких хозяйствующих  субъектов, которые значительную  часть расчетов с покупателями  осуществляют в наличной форме,  где налоговый контроль значительно  затруднен.

Закон "О  едином налоге на вмененный доход" является очередным шагом для  снижения налогового бремени и его  равномерного распределения среди  налогоплательщиков, а также для  увеличения поступлений доходов  в бюджет и платежей во внебюджетные фонды от налогоплательщиков.

2. Законодательным  и исполнительным органам власти  субъектов РФ предоставлены полномочия  по его установлению и введению  в действие нормативно-правовыми  актами в соответствии с федеральным  законом. на своих территориях.  К началу 2000г. законодательные  фонды 70 субъектов РФ ввели  на своих территориях единый  налог на вмененный доход.

Введение  единого налога в ряде субъектов  РФ сопряжено с типичными проблемами, связанными с неурегулированностью ряда положений федерального и регионального законодательства, непосредственно оказывающих негативное влияние на взаимоотношение плательщиков единого налога на вмененный доход с органами государственных внебюджетных фондов и государством в целом. 
Практика применения Закона № 148-ФЗ и принятых на его основе региональных законов выявила существенные недостатки федерального законодательства, выраженные, прежде всего, в отсутствии единого подхода к определению базовой доходности различных видов деятельности, переводимых на уплату единого налога на вмененный доход.

3. И, тем  не менее, роль единого налога  является знаковой по многим  параметрам. Проведенный анализ  деятельности индивидуальных предпринимателей, занимающихся розничной торговлей  позволяет сделать вывод о  том, что для данного налогоплательщика  переход на уплату единого  налога на вмененный доход  оказался выгодным. Во-первых, сократилась  сумма отчислений по сравнению  с ранее применяемой упрощенной  системой налогообложения, кроме  того, переход на единый налог  на вмененный доход упростил  ведение бухгалтерского учета.

С введением  этого налога предприятия и предприниматели  попадают в более современную  и здоровую правовую среду, что в  свою очередь, должно исключить серьезные  и налоговые нарушения.

Единый  налог позволяет упразднить малоэффективную  работу налоговых органов по выездной и камеральной проверкам самой  многочисленной группы налогоплательщиков по количеству и не столь значащей по объемам уплаченным налогов и  сосредоточить усилия на других направлениях работ, и в частности проверке крупных и средних плательщиков.

Единый  налог на вмененный доход –  это правильные налоговые взаимоотношения  с бюджетом тех субъектов рынка, где трудно контролировать реальный оборот. В этой связи эффективность  введения закона в наибольшей степени должна проявиться в крупных промышленных и торговых центрах, больших городах.

4. Введение  единого налога предприниматели  только приветствовали. 
Уплата нескольких налогов одним платежом, упрощение отчетности казалось удобным и выгодным. Но нельзя забывать о тех, кто столкнулся с рядом проблем. Прежде всего, исправленным по многим категориям плательщиков является средний коэффициент доходности, исчисленный на основе данных бухгалтерского учета и статистики. Торговые организации занимают лидирующее положение среди плательщиков единого налога на вмененный доход. При всех равных коэффициентах и параметрах один магазин торгует продуктами, другой спиртными напитками, третий мехами и золотом. Считать их доход одинаковым с 
1 кв. метра торговой площади нельзя.

Кто торгует  мебелью, необходима большая торговая площадь, но ведь большая площадь  не предполагает большую прибыль. Следовательно, при расчете базовой доходности необходима связь с подотраслевой рентабельностью.

5. Главной  задачей, решение которой будет  способствовать установлению справедливого  (с точки зрения государства  и предпринимателей) порядка определения  величины налога, является создание  корректирующей методики расчета  вмененного дохода, которая должна  учитывать как правовой статус  предпринимателя, так и виды  его деятельности.