Теоретические аспекты анализа финансового состояния предприятия

 

Вывод: из подсчитанных баллов мы видим, что на начало и конец года цех судостроения относится к V классу. Это говорит о том, что  рассматриваемое участок завода высочайшего риска, несамостоятельный, неплатежеспособный,  кредиты и обязательства подкреплены информацией, не позволяющей быть уверенным в возврате кредитов и выполнении других обязательств в соответствии с договорами с хорошим запасом на возможную ошибку.

 

 

2.6. Анализ показателей рентабельности

В ходе анализа рассчитываются следующие показатели:

1. Абсолютное отклонение:

rП=П1-П0,

где П0 - прибыль базисного периода;

П1 - прибыль отчетного периода;  

rП - изменение прибыли.

rП = 77011-137103=-60092 тыс. рублей

2. Темп роста

Темп роста = П1/ П0*100%

Темп роста  =77011/137103*100%=56,2%

3. Уровень каждого показателя  к выручке от реализации (в %)

Уровень каждого показателя к выручке от реализации = Пi/В*100%

Уровень каждого показателя к выручке от реализации н.г. =77011/1372277*100%=5,6%

Уровень каждого показателя к выручке от реализации к.г. = 137103/1109805*100%=12,4%

4. Изменение структуры

rУ=УП1 - УП0;

(уровень отчетного периода - уровень  базисного периода).

rУ=5,6-12,4=-6,8%

5. Проводим факторный анализ.

Кроме вышеизложенных коэффициентов рентабельности, различают рентабельность всего капитала, собственных средств, производственных фондов, финансовых вложений, перманентных средств (табл.2.6.1).

 

 

 

 

 

Таблица 2.6.1.

Показатели, характеризующие прибыльность (рентабельность)

№ п.п.	Наименование показателя	На начало года (%)	На конец года (%)
1	2	3	4
1	Рентабельность производственной деятельности	5,9	14,1
2	Рентабельность продаж	5,6	12,4
3	Рентабельность собственного капитала	2,5	1,7
4	Рентабельность капитала	0,2	0,09
5	Рентабельность оборачиваемости капитала	0,26	0,11

 

 

Rз н.г. = 77011/ (1230340+7328+57598)*100% = 5,9%

Rз к.г. = 137103/ (969881+2821+0)*100% = 14,1%

Rпрод. н.г. =77011/1372277*100% = 5,6%

Rпрод. к.г. =137103/1109805*100% = 12,4%

RСК н.г. =4417/175659*100% = 2,5%

RСК к.г. =3044/180064*100% = 1,7%

RК н.г. =4417/2226538*100% = 0,2%

RК к.г. =3044/3335399*100% = 0,09%

Rоб. к. н.г. =4417/1729161*100% = 0,26%

Rоб. к. к.г. =3044/2722829*100% = 0,11%

 

Вывод: Рентабельность продаж (Rпрод.) отражает удельный вес прибыли в каждом рубле выручки от реализации. Показывает, что на начало года на единицу реализованной продукции приходится 5,6% прибыли, а на конец года 12,4%.

Показатель рентабельности собственного капитала (RСК) позволяет установить зависимость между величиной инвестируемых собственных ресурсов и размером прибыли, полученной от их использования. Он равен на начало года 2,5%, а на конец года 1,7%.

 

Заключение

Данная работа посвящена изучению анализа финансово-экономического состояния предприятия на примере цеха судостроения ОАО «Зеленодольский завод им. A.M. Горького».

В первой главе работы рассмотрены теоретические вопросы анализа финансового состояния предприятия. Дана характеристика  и оценка следующим показателям:

• структура баланса;
• ликвидность баланса и платежеспособность предприятия;
• финансовая устойчивость;
• деловая активность;
• прибыли и рентабельности;
• класс принадлежности предприятия.

Основным документом для анализа финансового состояния был «Годовой бухгалтерский отчет организации».

Во второй главе данной работы произведен анализ финансово-экономического состояния цеха судостроения ОАО «Зеленодольский завод им. A.M. Горького», состояние структуры баланса можно охарактеризовать как неудовлетворительное. Наблюдается очень низкая автономия предприятия (низкий удельный вес собственного капитала – 0,47 %) и высокая степень использования заемных средств – 0,95%.

Анализ ликвидности баланса цеха судостроения ОАО «Зеленодольский завод им. A.M. Горького» показал, что она недостаточна. Процент покрытия по текущей ликвидности составил 01.01.2007 г. 1,19%, а перспективная ликвидность отражает платежный излишек. Расчет относительных показателей ликвидности и платежеспособности позволяет сделать вывод о неплатежеспособности предприятия.

Цех судостроения ОАО «Зеленодольский завод им. A.M. Горького» имеет очень низкую финансовую независимость (при норме 0,5   на 01.01.2007 г. он имеет значение 0,05) и высокую финансовую устойчивость (при норме 0,8-0,9 этот показатель имеет значение 1,71). Цех судостроения ОАО «Зеленодольский завод им. A.M. Горького» на 01.01.2007 г. становится предприятием V класса устойчивости.

Проведенный анализ деловой активности предприятия позволяет выявить, насколько эффективно оно использует свои средства. Можно сделать вывод, что по сравнению с 2006 г.  произошло снижение этого показателя.

Рентабельность продаж увеличилась на 0,7% за счет снижения себестоимости и коммерческих расходов. Рентабельность основной деятельности на 01.01.2007 г. равна 0%, это произошло за счет уменьшения прочих внереализационных доходов и увеличения прочих внереализационных расходов.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Список использованной литературы

1. Баканов М.И., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа.-М.: Финансы и статистика, 2003 г. – 228 с.
2. Бернстайн Л.А. Анализ финансовой отчетности: Пер. с англ.. – М.: Финансы и статистика, 2004 г.
3. Быкадоров В.Л., Алексеев П.Д. Финансово-экономическое состояние предприятия. – М.: «ПРИОР», 2004 г.
4. Донцова Л.В., Никифорова Н.А. Анализ бухгалтерской отчетности. – М.: Издательство «ДИС», 2005 г.
5. Едронова В.Н., Мизиковский Е.А. Учет и анализ финансовых активов: акции, обликации, векселя. – М.: Финансы и статистика, 2003 г.
6. Ефимова О.В. Финансовый анализ. – М.: Бухгалтерский учет, 2004 г.
7. Ковалев В.В. Финансовый анализ. Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности. – М.: Финансы и статистика, 2002 г.
8. Крейнина М.Н. Финансовое состояние предприятий. Методы оценки. – М.: Издательство «ДИС», 2004 г.
9. Четрыкин Е.М. Методы финансовых и коммерческих расчетов. – М.: Дело, 2004 г.
10. Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С. Методика финансового анализа. – М.: ИНФРА-М, 2003 г.
11. Болдырев В.О. О современных методах финансового анализа. // Бизнес и банки. – 2002 г. - № 6.
12. Яругова А. Управленческий учет: опыт экономически развитых стран. / Пер. с польского. – М.: Финансы и статистика, 2004 г.
13. Финансовое управление фирмой. /Под ред. В.И. Терехина. – М.: Экономика, 2004 г.
14. Финансовый менеджмент. Управление финансами предприятий на российском рынке: Учебно-практическое руководство. Авторский коллектив под руководством Е.С. Стояновой. – М.: Перспектива, 2004 г.