Учет и анализ: финансовый анализ

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Таблица 2

Аналитическая группировка и анализ статей пассива, тыс. руб.

Пассив баланса	01.01.2011 года	31.12.2011 года	Абсол.рост	Темп роста, %	Удельный вес, %		Структурные сдвиги, %
					01.01.2011 года	31.12.2011 года
1	2	3	4	5	6	7	8
1. Источники имущества - всего	253868	287839	33971	13,4	100,0	100,0	0,0
1.1 Собственный капитал (с.1300+ 1530+1540 +1550)	87713	104603	16890	19,3	34,6	36,3	1,8
1.2 Заемный капитал			17081	10,3	65,4	63,7	-1,8
1.2.1 Долгосрочные обязательства (с.1400)	1394	1544	150	10,8	0,5	0,5	0,0
1.2.2 Краткосрочные кредиты и займы (с.1510)	97703	108818	11115	11,4	38,5	37,8	-0,7
1.2.3 Кредиторская задолженность и  прочие краткосрочные пассивы (с.1520)	67058	72874	5816	8,7	26,4	25,3	-1,1

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2.2. Анализ  качественных сдвигов в имущественном  положении

 

Структура стоимости имущества дает общее представление о финансовом состоянии имущества. Она показывает долю каждого элемента а активах.

Таблица 3

Анализ динамики и структуры имущества организации, тыс. руб.

Статьи баланса	01.01.2011 года	31.12.2011 года	Абсол.рост	Темп роста, %	Удельный вес, %		Структурные сдвиги, %
					01.01.2011 года	31.12.2011 года
1	2	3	4	5	6	7	8
1. Внеоборотные активы, в том числе:	35042	33697	-1345	-3,8	13,8	11,7	-2,1
- НМА	90	81	-9	-10,0	0,0	0,0	0,0
- основные средства	30508	30836	328	1,1	12,0	10,7	-1,3
- доходные вложения в материальные  ценности	790	517	-273	-34,6	0,3	0,2	-0,1
- Финансовые вложения	-	-					0,0
- Отложенные налоговые активы	58	58	0	0,0	0,0	0,0	0,0
- прочие внеоборотные активы	3596	2205	-1391	-38,7	1,4	0,8	-0,7
2. Оборотные активы	218826	254142	35316	16,1	86,2	88,3	2,1
- запасы	121122	146811	25689	21,2	47,7	51,0	3,3
- НДС по приобретенным ценостям	375	893	518	138,1	0,1	0,3	0,2
- Дебиторская задолженность	83703	95375	11672	13,9	33,0	33,1	0,2
- Финансовые вложения (за исключением  денежных эквивалентов)	273	0	-273	-100,0	0,1	0,0	-0,1
Денежные средства и денежные эквиваленты	10082	7183	-2899	-28,8	4,0	2,5	-1,5
Прочие оборотные активы	3271	3880	609	18,6	1,3	1,3	0,1
БАЛАНС	253868	287839	33971	13,4	100	100	0,0

Анализ таблицы 3 показал, за анализируемый период имущество организации на начало 2011 года составила 253868 тыс.руб., которая к началу 2012 года возросла на 33971 тыс.руб. и составила 287839 тыс. руб. Это свидетельствует об увеличении экономического потенциала организации. Темп роста активов составил 13,4%. Увеличение имущества организации связано с ростом оборотных активов на 35316 тыс. руб. или на 16%.

Прирост оборотных активов, связан со значительным приростом запасов на 25689 тыс. руб. до 146811 тыс. руб. и приростом дебиторской задолженности на 11672 тыс.руб. до 95375 тыс.руб. Денежные средства на начало отчетного периода составили 10082 тыс.руб., на конец года 7183 тыс.руб. По сравнению с началом отчетного периода уменьшились на 2899 тыс. руб.

Внеоборотные активы на начало отчетного периода составили 35042 тыс.руб., на конец отчетного периода составили 33697 тыс.руб. Наблюдается снижение внеоборотных активов по сравнению с базисным периодом  на 1345 тыс.руб. или на 3,8%. В составе внеоборотных активов основные средства на начало отчетного периода составили 30508 тыс.руб., за отчетный период возросли на 328 тыс. руб. и составили на конец отчетного периода 30836 тыс. руб. Нематериальные активы на начало 2011 года составили 90 тыс.руб., по данным бухгалтерского баланса наблюдается снижение на конец 2011 года на 9 тыс.руб. до 81 тыс.руб.  В структуре внеоборотных активов на конец 2011 года наибольший удельный вес имеют основные средства – 10,7%., наименьший удельный вес принадлежит доходным вложениям в материальные ценности – 0,2%.

 

 

 

 

 

2.3. Анализ  структуры источников средств

 

Проанализируем динамику и структуру источников формирования имущества организации.

Таблица 4

Анализ динамики и структуры источников формирования

имущества организации, тыс. руб.

Статьи баланса	01.01.2011 года	31.12.2011 года	Абсол.рост	Темп роста, %	Удельный вес, %		Структурные сдвиги, %
					01.01.2011 года	31.12.2011 года
1	2	3	4	5	6	7	8
3. Капитал и резервы,       в  том числе:	87713	104603	16890	19,3	34,6	36,3	1,8
- Уставный капитал	12828	12828	0	0,0	5,1	4,5	-0,6
- Резервный капитал	4185	4185	0	0,0	1,6	1,5	-0,2
- Нераспределенная прибыль (непокрытый  убыток)	70700	87590	16890	23,9	27,8	30,4	2,6
4. Долгосрочные обязательства	1394	1544	150	10,8	0,5	0,5	0,0
- заемные средства	1394	1544	150	10,8	0,5	0,5	0,0
5. Краткосрочные обязательства	164761	181692	16931	10,3	64,9	63,1	-1,8
- Заемные средства	97703	108818	11115	11,4	38,5	37,8	-0,7
- Кредиторская задолженность	67058	72874	5816	8,7	26,4	25,3	-1,1
БАЛАНС	253868	287839	33971	13,4	100,0	100,0

 

Анализируя источники образования имущества организации, следует заметить, что собственные средства организации увеличились на 16890 тыс. руб. (19,3%), составив на конец отчетного периода 104603 тыс. руб. В структуре источников средств доля «Капитала и резервов» возросла на 1,8% до 36,3%. Изменение собственных средств произошло за счет роста нераспределенной прибыли как в динамике, так и в структуре. Темп прироста прибыли составил 23,9%, ее значение на конец периода равно 87590 тыс. руб. В структуре рост составил 2,6%, доля на конец периода – 27,8%.

Кроме того, уставный капитал организации в абсолютном выражении остался прежним и составил 12828 тыс.руб.

Долгосрочные обязательства за отчетный период увеличились и составили 1544 тыс.руб., темп роста составил 10,9%. Их доля в структуре обязательств не изменилась и составляет 0,5%. Наличие долгосрочных кредитов и заемных средств подтверждает инвестиционную направленность в деятельности организации.

Краткосрочные обязательства организации за отчетный период увеличиваются в динамике, уменьшаются  в структуре. Заемные средства повысились на 11115 тыс. руб. (11,4%), кредиторская задолженность увеличилась на 5816 тыс. руб. (8,7%). Доля кредиторской задолженности снизилась на 1,1%, составив на конец отчетного периода 25,3%. Удельный вес заемных средств сократился на 0,7% до 37,8%. Данные изменения подтверждают зависимость предприятия от внешних кредиторов и инвесторов.

 

3. Оценка финансового положения

1. Анализ ликвидности и платежеспособности

 

Сгруппируем активы ОАО «Азнакаевский завод Нефтемаш» по степени ликвидности (таблица 5) и пассивы по степени срочности их погашения (таблица 6).

Таблица 5

Группировка активов по степени ликвидности, тыс.руб.

Виды активов	На 01.01.2011 года	На 31.12.2011 года
Денежные средства	10082	7183
Краткосрочные финансовые вложения	273	0
Итого по группе (А1)	10355	7183
Готовая продукция	18029	30591
Прочие оборотные активы	3271	3880
Краткосрочная дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев)	83703	95375
Итого по группе (А2)	105003	129846
Сырье и материалы	81664	98663
Затраты в незавершенном производстве	17027	14971
Расходы будущих периодов	4402	2586
НДС по приобретенным ценностям	375	893
Долгосрочная дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев)	-	-
Итого по группе (А3)	103468	117113
Внеоборотные активы	35042	33697
Итого по группе (А4)	35042	33697
Всего	253868	287839

 

Таблица 6

Группировка пассивов по степени срочности их погашения, тыс.руб.

Виды пассивов	На 01.01.2011 года	На 31.12.2011 года
Кредиторская задолженность	67058	72874
Резервы предстоящих расходов		-
Задолженность перед участниками по выплате доходов	-	-
Итого по группе (П1)	67058	72874
Краткосрочные кредиты и займы	97703	108818
Итого по группе (П2)	97703	108818
Долгосрочные кредиты и займы	1394	1544
Итого по группе (П3)	1394	1544
Капитал и резервы (П4)	87713	104603
Всего	253868	287839

 

 

 

 

Таблица 7

Анализ ликвидности баланса ОАО «Азнакаевский завод  Нефтемаш», тыс.руб.

Актив	На 01.01.2011 года	На 31.12.2011 года	Пассив	На 01.01.2011 года	На 31.12.2011 года	Платежный излишек (+)  или недостаток (-)
						На 01.01.2011 года	На 31.12.2011 года
1	3	4	5	7	8	9	10
1	4	2	5	7	8	9= 3-7	10= 4-8
А1	10355	7183	П1	67058	72874	-56703	- 65691
А2	105003	129846	П2	97703	108818	7300	21028
А3	103468	117113	П3	1394	1544	102074	115569
А4	35042	33697	П4	87713	104603	-52671	-70906
Баланс	253868	287839	Баланс	253868	287839	-	-