Анализ финансовых результатов

            

СОДЕРЖАНИЕ

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

ВВЕДЕНИЕ

 

Управление хозяйственной  деятельностью предприятия является важнейшим условием достижения положительных экономических результатов. Предприятие вынуждено каждый день выполнять огромное количество разнообразных функций, связанных с поддержанием в нормальном состоянии производственных процессов, своевременным обеспечением всех видов ресурсов, осуществлять различные платежи и т.п. Поэтому через определенные промежутки времени на предприятии необходимо производить расчеты для выяснения достигнутых экономических результатов.

Большое количество показателей, характеризующих финансовые результаты деятельности предприятия, создает  методические трудности их системного рассмотрения. Различия в назначении показателей затрудняют выбор каждым участником товарного обмена тех из них, которые в наибольшей степени удовлетворяют его потребности в информации о реальном состоянии данного предприятия. Например, администрацию предприятия интересуют масса полученной прибыли и ее структура, факторы, воздействующие на ее величину. Налоговые инспекции заинтересованы в получении достоверной информации о всех слагаемых балансовой прибыли: прибыли от реализации продукции, прибыли от реализации имущества и др. Другим участникам рыночных отношений анализ прибыли позволяет выработать необходимую стратегию поведения, направленную на минимизацию потерь и финансового риска от вложений в данное предприятие.

Финансовые результаты деятельности предприятия характеризуются суммой полученной прибыли и уровнем рентабельности. Прибыль предприятия получают главным образом от реализации продукции, а также от других видов деятельности, сдача в аренду основных фондов, коммерческая деятельность на финансовых и валютных биржах и т.д.

Актуальность изучения особенностей способов регулирования финансовых результатов заключается в том, что именно он позволяет определить наиболее рациональные способы использования ресурсов и сформировать структуру средств предприятия и деятельности в целом. Показатели финансовых результатов характеризуют эффективность деятельности предприятия в целом, а выявление резервов роста прибыли и рентабельности, в свою очередь, оказывают содействие укреплению его финансового состояния. Поэтому анализ прибыли и рентабельности предприятия является одним из важнейших направлений анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия.

Цель данной курсовой работы изучить способы регулирования финансовых результатов.

В соответствии с поставленной целью в курсовой работе  определены следующие задачи, которые на современном этапе развития экономики являются актуальными:

– изучить теоретические основы анализа финансовых результатов;

– показать способы отражения финансовых результатов в бухгалтерской отчетности;

– рассмотреть методику  анализа финансовых результатов.

Объектом исследования финансовая отчетность финансовых результатов.

Предметом исследования являются способы регулирования финансовых результатов деятельности предприятия.

Методической основой  работы являются законодательные акты, нормативные документы, экономическая  литература по бухгалтерскому учету, анализу, данные бухгалтерского учета и отчетности, материалы периодической печати, специализированные издания.

Большой вклад в развитие методологии анализа и прогнозирования финансовых результатов предприятия внесли Савицкая Г.В., Ковалев В.В., Шеремет А.Д., Ефимова О.В., Сайфулин Р.С., Чернышева Ю.Г.

 

 

 

1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ОРГАНИЗАЦИИ ФИНАНСОВЫХ РЕЗУЛЬТАТОВ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ

 

1.1. Понятие, источники и функции финансовых результатов

 

Финансовый результат  представляет собой разницу от сравнения  сумм доходов и расходов организации. Превышение доходов над расходами  означает прирост имущества организации  – прибыль, а расходов над доходами – уменьшение имущества – убыток.

Финансовый результат  деятельности организации формируется  в несколько этапов. База прибыли  – доходы от основной деятельности организации (выручка от реализации продукции), уменьшенные на сумму  переменных расходов, понесенных для получения этого результата. Полученный показатель называют результатом от реализации. Этот показатель следует скорректировать на величину прочих доходов и расходов, получив результат финансово-операционной деятельности (прибыль до налогообложения), и после вычитания доли государства (налоги) остается прибыль,  подлежащая распределению (нераспределенная прибыль).

Экономическая сущность прибыли является одной из сложных  и дискуссионных проблем в  современной экономической теории.

В современной теории различают бухгалтерскую и экономическую концепции прибыли.

Бухгалтерская прибыль - это конечный финансовый результат, выявленный за отчетный период на основании бухгалтерского учета всех хозяйственных операций и оценки статей бухгалтерского баланса [30, с. 64]. Под экономической прибылью понимается прирост экономической стоимости организации [36, с. 27]. Показатель экономической прибыли дает представление об эффективности использования организации имеющихся активов.

Прибыль, исчисленная в бухгалтерском учете, не отражает действительного результата хозяйственной деятельности организации. Бухгалтерская прибыль - результат реализации товаров и услуг, экономическая - результат эффективности использования капитала. Сформировавшаяся в теории учета англоязычных стран современная налоговая концепция прибыли так же имеет однозначную специфику, обусловленную целями налогового учета.

Исходя из различных  научных трактовок прибыли, можно  сказать, что прибылью может считаться  только та часть стоимости прибавочного продукта, которая создана в результате реализации продукции (товаров), выполнения работ, оказания услуг. Реализация других активов, поступления от внереализационных операций и прочие поступления формируют доход организации. Такой подход требует реализации новой концепции налогообложения в России, заключающейся в раздельном налогообложении прибыли и дохода. В действующей системе налогообложения все поступления доходов за исключением расходов фактически признаются образующими прибыль.

Финансовые результаты деятельности организации за отчетный период характеризуются системой взаимосвязанных отчетных показателей. К ним относятся:

- валовая прибыль (убыток);

- прибыль (убыток) от продаж;

- прибыль (убыток) до налогообложения;

- прибыль (убыток) от обычной деятельности;

- чистая прибыль.

Формула расчета каждого из абсолютных показателей финансовых результатов  задает направления анализа показателя, поскольку содержит набор наиболее важных влияющих на него факторов [2, c.23].

Формирование финансовых результатов организации представлено на рисунке 1.

Рис. 1.  Формирование финансовых результатов организации

В процессе формирования прибыли используются показатели, которые подвергаются неоднозначному толкованию в экономической литературе, что требует определенного уточнения. [18, с.236].

Методике формирования финансовых результатов уделяется  значительное внимание в отечественной  и зарубежной литературе.

В учебном пособии  Либермана И.А. [28, с.32] говорится, что  сумма полученной прибыли отражает конечные финансовые результаты деятельности любой организации. Автор отмечает, что в условиях рыночной экономики  получение максимально возможной суммы прибыли является целью любого производства, так как прибыль - основной источник пополнения фондов накопления, социальной сферы, инвестиций, оборотных средств и т. д. В прибыльной работе организации заинтересовано общество, поскольку именно прибыль обеспечивает платежи в бюджет многих налогов. По определению автора, прибыль - это часть чистого дохода, созданной организацией в процессе производства и реализованного в сфере обращения. Только после продажи продукции чистый доход принимает форму прибыли. Количественно она представляет собой разность между выручкой от реализации (после уплаты НДС, акцизов и других отчислений из выручки в бюджетные и внебюджетные фонды) и полной себестоимостью реализованной продукции [33, с. 68]. На размер прибыли оказывает влияние не только объем произведенной и реализованной продукции, но и ее качество, ассортимент, уровень себестоимости, пени, штрафы и неустойки - как уплаченные, так и полученные, различные списания сумм на убытки.

Савицкая Г.В. в учебном  пособии по экономическому анализу  пишет, что финансовые результаты деятельности организации характеризуются суммой полученной прибыли и уровнем рентабельности. Прибыль – это часть чистого дохода, который непосредственно получают субъекты хозяйствования после реализации продукции. Автор отмечает, что величина прибыли и уровень рентабельности зависят от производственной, снабженческой, маркетинговой и финансовой деятельности организации, иначе говоря, эти показатели характеризуют все стороны хозяйствования. Данный автор уделяет внимание анализу резервов роста прибыли [39, с. 405].

Шеремет А.Д. и Негашев  Е.В. отмечают, что прибыль (убыток) организации формируется в результате получения доходов и осуществления расходов. Доходы и расходы организации выступают в качестве формирования прибыли, поэтому анализу финансовых результатов деятельности организации должен предшествовать анализ его доходов и расходов. Коллектив авторов подробно излагает методику доходов, расходов и финансовых результатов организации, выделяет факторный анализ показателей прибыли и рентабельности [48, с. 118].

И. Бланком понятия  прибыли характеризуется следующим образом: «Прибыль представляет собой выраженный в денежной форме чистый доход предпринимателя на вложенный капитал, характеризующий его вознаграждение за риск осуществления организации деятельности, представляющий собой разницу между совокупным доходом и совокупными затратами в процессе осуществления этой деятельности»[16, с. 178].   

Конечный финансовый результат деятельности организаций является предметом исследования многих авторов. Их понимание сущности этого понятия далеко неоднозначно.       

Так, Козлова Е.П. и Парашутин Н.В. считают, что сводным (интегрирующим) показателем, характеризующим финансовый результат деятельности организации, является балансовая (валовая) прибыль или убыток. [29, с.105].        

Литвиненко М.И. считает, что в нормативных документах, регулирующих налогообложение, прибыль отождествляется с доходом. Она пишет, что это не одно и то же. Ведь доход трактуется как поток денежных средств, поступающих в резерв государства, организации или отдельного лица в процессе распределения национального дохода.        

Н.А. Бреславцевой. пишет, что практикой продиктована необходимость  поиска более общего показателя, чем  финансовый результат, который отражал  бы состояние имущества и динамику уставного капитала, дающего целостную  картину финансовой состоятельности институционной единицы [18, с. 35]. Она называет таковым показатель глобальной финансовой результативности. С ее точки зрения, он позволяет понять, исчислить, проанализировать и исследовать следующие явления и процессы, продемонстрированные в таблице 1. 

Таблица 1

Расчет показателя глобальной финансовой результативности

Показатели прибыли	Порядок расчета
1	2
1. Валовая прибыль	Выручка (нетто) от реализации товаров, продукции, работ, услуг (за минусом  налога на добавленную стоимость, акцизов и аналогичных платежей) минус себестоимость реализации товаров, продукции, работ услуг
2. Прибыль (убыток) от продаж	Валовая прибыль минус коммерческие и управленческие расходы
3. Прибыль (убыток) до налогообложения	Прибыль (убыток) от реализации плюс проценты к получению минус проценты к уплате плюс доходы от участия в других организациях плюс прочие доходы минус прочие расходы

 

 

Продолжение таблицы 1

1	2
4. Чистая прибыль (убыток) отчетного периода	Прибыль (убыток) до налогообложения отчетного периода минус налог на прибыль минус отвлеченные средства

 

Из рассмотренных выше экономических и бухгалтерских подходов к определению финансового результата следует, что в экономической литературе отсутствует единообразное понимание прибыли организации, а потому подход к ее исчислению всегда будет зависеть от целей, которые поставлены заинтересованными пользователями, от критериев признания и оценки доходов и расходов для их включения в финансовую отчетность.

Функционирование предприятия  в условиях рынка зависит от его способности получать доход или прибыль.

Прибыль характеризует  эффективность реализации ряда направленной деятельности субъекта хозяйствования: коммерческого, производственного, технического, финансового, инвестиционного. Они представляют основу экономического развития предприятия и укрепления финансовых отношений со всеми участниками коммерческого дела.

Прибыль – это денежное выражение основной части денежных накоплений, создаваемых предприятиями любой формы собственности. Как экономическая категория, она характеризует финансовый результат предпринимательской деятельности и является показателем, который наиболее полно отражает эффективность производства, объем и качество произведенной продукции, состояние производительности труда, уровень себестоимости. Вместе с тем прибыль оказывает стимулирующее воздействие на укрепление коммерческого расчета, интенсификацию производства при любой форме собственности [24, с.134].