Экономическое обоснование сущности и идеологии иностранных инвестиций

ВВЕДЕНИЕ

На современном этапе  развития Казахстана как нового независимого государства, ориентирующегося на рыночные отношения, главным направлением экономических  реформ становится выработка и реализация инвестиционной политики государства, нацеленной на обеспечение высоких темпов экономического роста и повышение эффективности экономики. В сложившихся условиях для обеспечения структурных преобразований экономики на основе программы действий правительства по углублению реформ и в условиях ограниченности внутренних источников финансирования исключительно важное значение приобретает привлечение иностранного капитала в экономику республики.

Целью  настоящей работы является объективное исследование привлечения иностранных инвестиций и их эффективное использование в Республике Казахстан.

Задачами данного исследования являются  рассмотрение и раскрытие  следующих вопросов:

− сущность и необходимость  привлечения иностранных инвестиций

− анализ показателей  и структура иностранных инвестиций привлекаемых в экономику Казахстана

− проблемы привлечения  и рационального использования  иностранных инвестиций в Казахстане и пути их решения

Актуальность данного  исследования определяется тем, что  в последнее время инвестиционная активность во многих странах СНГ  пошла на спад. Несмотря на уже имеющийся богатый зарубежный опыт привлечения иностранных инвестиций, имеется реальная потребность в целом ряде исследований, посвященным как теоретическим аспектам привлечения иностранных инвестиций и эффективного их использования.

Привлечение и эффективное использование иностранных инвестиций в экономику Республики Казахстан является основой, одним из направлений взаимовыгодного экономического сотрудничества странами. С помощью иностранных инвестиций можно реально улучшить деформированную производственную структуру экономики Казахстана, создать новые высокотехнологические производства, модернизовать основные фонды и технически перевооружить многие предприятия, подготовить специалистов и рабочих, внедрить передовые достижения менеджмента, маркетинга и ноу-хау, наполнить внутренний рынок качественными товарами отечественного производства с одновременным увеличением объемов экспорта в зарубежные страны. 

 Инвестиции (капитальные  вложения) — совокупность затрат  материальных, трудовых и денежных  ресурсов, направленных на расширение воспроизводства, основных фондов всех отраслей народного хозяйства. Инвестиции — относительно новый для нашей экономики термин. В рамках централизованной плановой системы использовалось понятие "валовые капитальные вложения", под которыми понимались все затраты на воспроизводство основных фондов, включая затраты на их ремонт. Инвестиции — более широкое понятие. Оно охватывает и так называемые реальные инвестиции, близкие по содержанию к нашему термину "капитальные вложения", и "финансовые" (портфельные) инвестиции, то есть вложения в акции, облигации, другие ценные бумаги, связанные непосредственно с титулом собственника, дающим право на получение доходов от собственности. Финансовые инвестиции могут стать как дополнительным источником капитальных вложений, так и предметом биржевой игры на рынке ценных бумаг. Но часть портфельных инвестиций — вложения в акции предприятий различных отраслей материального производства — по своей природе ничем не отличаются от прямых инвестиций в производство.

Привлечение иностранных  инвестиций в экономику Казахстана является объективно необходимым процессом. Мировой опыт многих стран свидетельствует, что приток иностранного капитала и  государственное регулирование  его использования позитивно  воздействуют на экономику. Инвестиции содействуют становлению и укреплению частного предпринимательства в странах со средним и низким уровнями экономического развития, мобилизуют капитал для реализации серьезных проектов, создания смешанных компаний, рынков ссудного капитала. От того, насколько успешно экономика Казахстана будет интегрироваться в мирохозяйственные связи, зависит стратегия и тактика преодоления кризиса.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

1    СУЩНОСТЬ И  НЕОБХОДИМОСТЬ ПРИВЛЕЧЕНИЯ   

      ИНОСТРАННЫХ   ИНВЕСТИЦИЙ

 

1.1 Экономическое обоснование сущности и идеологии  иностранных

      инвестиций 

 

Рост вывоза капитала из одних промышленно развитых стран  в другие отражает не только углубление международного разделения труда и  интернационализацию производства, но и стремление транснациональных компаний сосредоточить под своим влиянием отдельные этапы производства продукта, находящиеся в разных регионах, за национальными границами.

Еще с 90-х годов наметилось резкое увеличение капиталовложений из четырех крупнейших стран-инвесторов (Японии, ФРГ, США, Великобритании). прямых иностранных инвестиций (ПИИ) усилилось в бывших социалистических странах, и это усиление говорит о признании международным капиталом прогресса в создании ими рыночных экономик. В основном правительства решают задачу, призванную содействовать обеспечению условий, благоприятствующих притоку ПИИ путем либерализации режимов. В частности, сокращаются меры, ограничивающие инвестиции; укрепляются нормы, регулирующие инвестиционный режим; обеспечивается защита инвестиций; более пристальное внимание уделяется обеспечению нормативного функционирования рынка.

На современном уровне интеграции мировой хозяйственной  деятельности наблюдается усиление роста прямых иностранных инвестиций, темпы которых обгоняют темпы роста международной торговли. Страны, независимо от уровня их экономического развития, для достижения хозяйственного роста занимаются совершенствованием путей и методов привлечения иностранных инвестиций.

Необходимость привлечения  иностранных инвесторов диктуется следующими причинами:

− привлечение иностранного капитала повышает уровень национальной экономики, способствует развитию конкурентоспособности, так как приносит на внутренний рынок  элементы конкурентной борьбы, характерные  для Запада.

− привлечение иностранного каптала дает возможность использовать его как эффективный рычаг национальной экономики.

− привлечение иностранного капитала ускоряет процесс разгосударствления и демонополизации экономики.

Кроме того, участие иностранного инвестора способствует формированию многообразных форм собственности.

По существенным представлениям теории, понятие «инвестиционная деятельность»  используется для широкого круга  явлений, связанных с вложениями финансовых ресурсов в различные  активы с целью получения доходов в краткосрочной или долгосрочной перспективе.

В зависимости от характера активов, являющихся объектами инвестиционной деятельности, выделяются инвестиции в материальные активы или реальный капитал и − в нематериальные активы.

Согласно Закону Республики Казахстан «Об иностранных инвестициях», инвестиции − это все виды имущественных ценностей и прав на них, а также на интеллектуальную собственность, вкладываемую инвесторами в объекты предпринимательской деятельности в целях получения прибыли.

Главными этапами инвестирования являются:

• Преобразование ресурсов в капитальные вложения (затраты), т.е. процесс трансформации инвестиций в конкретные объекты инвестиционной деятельности (собственно инвестирования);
• Превращение вложенных средств в прирост капитальной стоимости, характеризующий конечное их преобразование и получение новой потребительской стоимости;
• Прирост капитальных стоимостей в форме дохода или социального эффекта, представляющий конечную цель инвестиционной деятельности.

В общем случае: инвестирование − это следствие накопления неких излишек средств (сверх тенденций его потребления), которые вкладываются инвесторами (хозяйствующие субъекты, государство) с целью их дальнейшего роста, с одной стороны, и улучшения экономической ситуации с другой. Такая взаимосвязь между планируемыми (населением, государством, предприятием) расходами и национальным продуктом, а также возникшими на этой основе мультипликаторами − одно из центральных составляющих общего экономического равновесия. Анализ инвестиционных процессов показывает, что увеличение чистых инвестиций умножает валовой национальный продукт (ВНП). По сути, инвестируемые средства − это деньги «повышенной мощности». Аналогичными свойствами обладают и увеличивающиеся государственные расходы. [7. с 5-6]

 

1.2 Необходимость создания стратегии привлечения иностранных

      инвестиций

 

В последнее время  в стране прослеживается недостаток в инвестициях для реорганизации хозяйствования. И многое ныне делается для их привлечения.

Механизм привлечения  иностранных инвесторов характеризуется сверхлиберальным режимом, т.е.:

• полным освобождением от уплаты земельного и подоходного налогов, налога на имущество;
• полным или частичным освобождением от обложения таможенными пошлинами импорта сырья и материалов, оборудования, которые необходимы для осуществления инвестиционного проекта;
• предоставлением гарантий иностранным инвесторам, натурных грантов.

Однако мировой опыт показывает, что сверхлиберальные режимы в инвестиционной сфере вызывают зачастую настороженность потенциальных инвесторов. Поэтому, чтобы развеять их субъективные опасения и, во-вторых, защитить национальные интересы, Казахстану необходимо выработать стратегию в области иностранных инвестиций. При этом надо учесть следующие факторы:

1. цели иностранного инвестирования:
• поиск дополнительных источников вложения капиталов;
• участие в приватизации, увеличение доли частных фирм;
• структурные сдвиги в экономике, преодоление ее  отсталости созданием новых производств;
• модернизация и техническое перевооружение действующих предприятий;
2. механизм привлечения и использования ПИИ:

• режим взаимности, при котором права и льготы иностранных инвесторов идентичны;

• преференциональные льготы определенным группам инвесторов;
• национальный режим, уравнивающий условия деятельности национальных и иностранных инвесторов.

Интересы потенциональных  иностранных инвесторов:

• направлены на завоевание новых рынков либо трансферта технологий, либо интеграцию предприятий в глобальную или региональную сеть своего производства;
• определенные  политические пристрастия;
• качественное присутствие на международном рынке капиталов.

В стратегии инвестиционной политики, утверждаемой законодательным  актом, следует определить конкретные сферы и отрасли  хозяйствования, в которых ПИИ должны быть ограничены либо запрещены вообще в целях обеспечения национальной безопасности и сохранения государственной суверенности. Тем более что интересы государства и иностранных инвесторов не всегда совпадают. Типичные примеры таких ситуаций обобщены ниже в таблице, которая основана на анализе финансовых органов и публикаций в печати, и даже простая констатация фактов говорит о сложности и многообразности в деятельности инвесторов и их роли в экономических преобразованиях как отрицательной, так и положительной.

 

Таблица 1 – Деятельность иностранных инвесторов

 

Отвечающая	Противоречащая
1	2
Национальным интересам
Крупные инвестиции	Стремление установить монополистический контроль над  рынком (приобретение местных предприятий для ликвидации конкуренции, экономический и иной шпионаж, ограничение доступа местных партнеров к ресурсам)
продолжение таблицы 1
Отвечающая	Противоречащая
Вложения в перспективные  отрасли и сферы экономики	Трансфертное ценообразование (завышение цен на товары, продаваемые  на казахстанском рынке, сокращение объемов выплачиваемых налогов или уход от них)
Трансферт передовых  технологий	Загрязнение окружающей среды
Создание новых производств, рабочих мест	Эксплуатация местных  природных и трудовых ресурсов
Современные методы маркетинга и менеджмента	Появление ненадежных в финансовом отношении инвесторов
Стимулирование конкуренции  в инвестиционной сфере	Дискриминационное занижение  уровня оплаты труда местных работников по сравнению с зарубежными при  равенстве квалификации

[3. с 6-8]

 

1.3 Организация привлечения и использования иностранных инвестиций

                в Российской Федерации

 

Наиболее динамичная ситуация среди всех стран СНГ складывается в России, отличающийся богатыми природными ресурсами, достаточно демократическим режимом правления, большими научно-техническим потенциалом и рынком сбыта. Здесь объем иностранных инвестиций более значителен.

В то время относить инвестиционный климат России к особо привлекательным  не следует. Опросы, поведенные американской торговой палатой, показывают, что приток иностранных инвестиций и капитала тормозится из-за несовершенства системы налогообложения, преступности и коррупции, вопросов, связанных с таможенным регулированием, недостатком современной связи, несовершенством социальной инфраструктуры, недостатком квалифицированных кадров. Также, многие страны Содружества испытывают дефицит интереса со стороны иностранных инвесторов по этим же причинам.

После 1991 года в России произошли глубокие изменения. Была принята новая Конституция страны, что способствовало развитию процессов демократизации нашего общества. Российская экономика приобрела новый облик. При этом, может быть, главное — перемены в сознании населения страны.