Финансовый анализ деятельности ООО "Стальной канат"

Автор работы: Пользователь скрыл имя, 02 Июня 2012 в 13:50, курсовая работа

Краткое описание

Финансовая устойчивость — это стабильность финансового положения предприятия, обеспечиваемая достаточной долей собственного капитала в составе источников финансирования. Достаточная доля собственного капитала означает, что заемные источники финансирования используются предприятием лишь в тех пределах, в которых оно может обеспечить их полный и своевременный возврат. Очевидно, что если структура «собственный капитал - заемные средства» имеет значительный перекос в сторону долгов, предприятие может обанкротиться, когда несколько кредиторов одновременно потребуют свои средства обратно в неудобное время. С этой точки зрения краткосрочные обязательства по сумме не должны превышать стоимости ликвидных активов. В данном случае ликвидные активы — не все оборотные активы, которые можно быстро превратить в деньги без ощутимых потерь стоимости по сравнению с балансовой, а только их часть. В составе ликвидных активов — запасы и незавершенное производство. Их превращение в деньги возможно, но это нарушит бесперебойную деятельность предприятия. Речь идет лишь о тех ликвидных активах, превращение которых в деньги является естественной стадией их движения. Кроме самих денежных средств и финансовых вложений

Содержание

Введение……………………………………………………………………………...4

1 Общие сведения ООО «Стальной Канат»………………………………..……...7

2 Углубленный финансовый анализ деятельности ООО «Стальной Канат»....12

2.1. Анализ изменения имущественного положения предприятия…………..12

2.2 Анализ структуры капитала………………………………………………...25

3 Оценка финансовой устойчивости предприятия………………………………27

3.1 Относительные показатели финансовой устойчивости предприятия (коэффициенты финансовой устойчивости)…………………………..30

4 Оценка платежеспособности и ликвидности предприятия……………………34

4.1 Определение чистого оборотного капитала…………………………...37

4.2 Потребность предприятия в оборотных средствах …………………...38

4.3 Анализ ликвидного денежного потока…………………………………41

5 Анализ деловой активности предприятия………………………………………43

5.1 Относительные показатели деловой активности предприятия……….43

6 Анализ рентабельности предприятия…………………………………………...49

7 Заключение………………………………………………………………………..54

8 Список использованных источников…………………………………………....58

Приложение 1

Финансовая отчетность ОАО «Роснефтегаз» за 2008г……………………59

Приложение 2

Финансовая отчетность ОАО «Лукойл» за 2008г…………………………61

Скачать в ZIP архиве (96.37 Кб) Сколько стоит заказать работу?

Вложенные файлы: 1 файл

Стальной канат правки.doc

— 706.50 Кб (Скачать файл)

Горизонтальный анализ – 2008 год

Горизонтальный анализ структуры баланса за 2006 год представлен в таблице 4.2.2.5.

Таблица 4.2.5.-Горизонтальный анализ структуры баланса за 2008 год

Показатели	На начало 2008 г.		На конец 2008 г.		Отклонения
Показатели	Абсолютные величины, тыс. руб.	Удельный вес %	Абсолютные величины, тыс. руб.	Удельный вес %	Абсолютные величины, тыс. руб.	Удельный вес %
Актив
I. Внеоборотные активы
Нематериальные активы	0,0	100	80,0	0,0	80,0	-100,0
Основные средства	138374,0	100	224569,0	162,3	86195,0	62,3
Незавершенное строительство	1991,0	100	1939,0	0,0	-52,0	-100,0
Доходные вложения в материальные ценности	0,0	100	0,0	#ДЕЛ/0!	0,0	#ДЕЛ/0!
Долгосрочные финансовые вложения	0,0	100	0,0	0,0	0,0	-100,0
Отложенные налоговые активы	3871,0	100	4877,0	126,0	1006,0	26,0
Прочие внеоборотные активы	0,0	100	0,0	#ДЕЛ/0!	0,0	#ДЕЛ/0!
Итог по разделу I	144236,0	100	231465,0	160,5	87229,0	60,5
II. Оборотные активы
Запасы	7549,0	100	7712,0	102,2	163,0	2,2
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям	177,0	100	177,0	0,0	0,0	-100,0
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты)	0,0	100	0,0	0,0	0,0	-100,0
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты)	102736,0	100	146243,0	142,3	43507,0	42,3
Краткосрочные финансовые вложения	255350,0	-	250000,0	-	-5350,0	-
Денежные средства	111675,0	100	182820,0	163,7	71145,0	63,7
Прочие оборотные активы	0,0	100	0,0	#ДЕЛ/0!	0,0	#ДЕЛ/0!
Итог по разделу II	477487,0	100	586952,0	122,9	109465,0	22,9
БАЛАНС (I + II)	621723,0	100	818417,0	131,6	196694,0	31,6
Показатели	На начало 2008 г.		На конец 2008 г.		Отклонения
Показатели	Абсолютные величины, тыс. руб.	Удельный вес %	Абсолютные величины, тыс. руб.	Удельный вес %	Абсолютные величины, тыс. руб.	Удельный вес %
ПАССИВ
III. Капитал и резервы
Уставный капитал	500,0	100	500,0	100,0	0,0	0,0
Собственные акции,выкупленные у акционеров	0,0	100	0,0	0,0	0,0	-100,0
Добавочный капитал	23371,0	-	23271,0	-	-100,0	-
Резервный капитал	125,0	100	125,0	0,0	0,0	-100,0
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	286460,0	100	431384,0	150,6	144924,0	50,6
Итог по разделу III	310456,0	100	455280,0	146,6	144824,0	46,6
IV. Долгосрочные обязательства						0,0
Займы и кредиты	0,0	-	0,0	-	0,0	-
Отложенные налоговые обязательства	1680,0	100	1250,0	74,4	-430,0	-25,6
Прочие долгосрочные обязательства	0,0	100	0,0	0,0	0,0	-100,0
Итог по разделу IV	1680,0	100	1250,0	74,4	-430,0	-25,6
V. Краткосрочные обязательства						0,0
Займы и кредиты	0,0	100	0,0	#ДЕЛ/0!	0,0	#ДЕЛ/0!
Кредиторская задолженность	303475,0	100	346762,0	114,3	43287,0	14,3
Задолженность перед участниками (учредителями) по выплате доходов	762,0	100	3125,0	0,0	2363,0	-100,0
Доходы будущих периодов	5350,0	100	11900,0	0,0	6550,0	-100,0
Резервы предстоящих расходов	0,0	100	0,0	0,0	0,0	-100,0
Прочие краткосрочные обязательства	0,0	100	0,0	0,0	0,0	-100,0
Итог по разделу V	309587,0	100	361787,0	116,9	52200,0	16,9
БАЛАНС (III + IV +V)	621723,0	100	818317,0	131,6	196594,0	31,6

Таблица 4.2.6.-Горизонтальный анализ структуры баланса за 2009 год

Показатели	На начало 2009 г.		На конец 2009 г.		Отклонения
Показатели	Абсолютные величины, тыс. руб.	Удельный вес %	Абсолютные величины, тыс. руб.	Удельный вес %	Абсолютные величины, тыс. руб.	Удельный вес %
Актив
I. Внеоборотные активы
Нематериальные активы	80,0	100	69,0	0,0	-11,0	-100,0
Основные средства	224569,0	100	293890,0	130,9	69321,0	30,9
Незавершенное строительство	1939,0	100	18620,0	0,0	16681,0	-100,0
Доходные вложения в материальные ценности	0,0	100	0,0	0,0	0,0	-100,0
Долгосрочные финансовые вложения	0,0	100	0,0	0,0	0,0	-100,0
Отложенные налоговые активы	4877,0	100	7500,0	153,8	2623,0	53,8
Прочие внеоборотные активы	0,0	100	0,0	0,0	0,0	-100,0
Итог по разделу I	231465,0	100	320079,0	138,3	88614,0	38,3
II. Оборотные активы					0,0
Запасы	7712,0	100	31826,0	412,7	24114,0	312,7
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям	177,0	100	177,0	0,0	0,0	-100,0
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты)	0,0	100	0,0	0,0	0,0	-100,0
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты)	146243,0	100	189719,0	129,7	43476,0	29,7
Краткосрочные финансовые вложения	250000,0	100	0,0	0,0	-250000,0	-100,0
Денежные средства	182820,0	100	628097,0	343,6	445277,0	243,6
Прочие оборотные активы	0,0	100	0,0	0,0	0,0	-100,0
Итог по разделу II	586952,0	100	849819,0	144,8	262867,0	44,8
БАЛАНС (I + II)	818417,0	100	1169898,0	142,9	351481,0	42,9
Показатели	На начало 2009 г.		На конец 2009 г.		Отклонения
Показатели	Абсолютные величины, тыс. руб.	Удельный вес %	Абсолютные величины, тыс. руб.	Удельный вес %	Абсолютные величины, тыс. руб.	Удельный вес %
ПАССИВ
III. Капитал и резервы
Уставный капитал	500,0	100	500,0	100,0	0,0	0,0
Собственные акции,выкупленные у акционеров	0,0	100	0,0	0,0	0,0	-100,0
Добавочный капитал	23371,0	100	216518,0	926,4	193147,0	826,4
Резервный капитал	125,0	100	125,0	0,0	0,0	-100,0
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	431384,0	100	420363,0	97,4	-11021,0	-2,6
Итог по разделу III	455380,0	100	637506,0	140,0	182126,0	40,0
IV. Долгосрочные обязательства
Займы и кредиты	0,0	100	0,0	#ДЕЛ/0!	0,0	#ДЕЛ/0!
Отложенные налоговые обязательства	1250,0	100	1610,0	128,8	360,0	28,8
Прочие долгосрочные обязательства	0,0	100	0,0	0,0	0,0	-100,0
Итог по разделу IV	1250,0	100	1610,0	128,8	360,0	28,8
V. Краткосрочные обязательства
Займы и кредиты	0,0	100	0,0	0,0	0,0	-100,0
Кредиторская задолженность	346762,0	100	523041,0	150,8	176279,0	50,8
Задолженность перед участниками (учредителями) по выплате доходов	3125,0	100	7741,0	0,0	4616,0	-100,0
Доходы будущих периодов	11900,0	100	0,0	0,0	-11900,0	-100,0
Резервы предстоящих расходов	0,0	100	0,0	0,0	0,0	-100,0
Прочие краткосрочные обязательства	0,0	100	0,0	0,0	0,0	-100,0
Итог по разделу V	361787,0	100	530782,0	146,7	168995,0	46,7
БАЛАНС (III + IV +V)	818417,0	100	1169898,0	142,9	351481,0	42,9

Таблица 4.2.5.-Горизонтальный анализ структуры баланса за 2010 год

Показатели	На начало 2010 г.		На конец 2010 г.		Отклонения
Показатели	Абсолютные величины, тыс. руб.	Удельный вес %	Абсолютные величины, тыс. руб.	Удельный вес %	Абсолютные величины, тыс. руб.	Удельный вес %
Актив
I. Внеоборотные активы
Нематериальные активы	69,0	100	60,0	0,0	-9,0	-100,0
Основные средства	293889,0	100	325047,0	110,6	31158,0	10,6
Незавершенное строительство	18620,0	100	43923,0	0,0	25303,0	-100,0
Доходные вложения в материальные ценности	0,0	100	0,0	#ДЕЛ/0!	0,0	#ДЕЛ/0!
Долгосрочные финансовые вложения	0,0	100	0,0	0,0	0,0	-100,0
Отложенные налоговые активы	7501,0	100	9437,0	125,8	1936,0	25,8
Прочие внеоборотные активы	0,0	100	0,0	#ДЕЛ/0!	0,0	#ДЕЛ/0!
Итог по разделу I	320079,0	100	378467,0	118,2	58388,0	18,2
II. Оборотные активы					0,0
Запасы	31826,0	100	41242,0	129,6	9416,0	29,6
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям	177,0	100	14053,0	0,0	13876,0	-100,0
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты)	0,0	100	0,0	0,0	0,0	-100,0
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты)	188299,0	100	366049,0	194,4	177750,0	94,4
Краткосрочные финансовые вложения	1235,0	100	201235,0	16294,3	200000,0	16194,3
Денежные средства	628097,0	100	795739,0	126,7	167642,0	26,7
Прочие оборотные активы	0,0	100	0,0	0,0	0,0	-100,0
Итог по разделу II	849634,0	100	1418318,0	166,9	568684,0	66,9
БАЛАНС (I + II)	1169713,0	100	1796785,0	153,6	627072,0	53,6
Показатели	На начало 2010 г.		На конец 2010 г.		Отклонения
Показатели	Абсолютные величины, тыс. руб.	Удельный вес %	Абсолютные величины, тыс. руб.	Удельный вес %	Абсолютные величины, тыс. руб.	Удельный вес %
ПАССИВ
III. Капитал и резервы
Уставный капитал	500,0	100	500,0	100,0	0,0	0,0
Собственные акции,выкупленные у акционеров	0,0	100	0,0	0,0	0,0	-100,0
Добавочный капитал	216518,0	100	3369,0	1,6	-213149,0	-98,4
Резервный капитал	125,0	100	125,0	0,0	0,0	-100,0
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	420363,0	100	528512,0	125,7	108149,0	25,7
Итог по разделу III	637506,0	100	532506,0	83,5	-105000,0	-16,5
IV. Долгосрочные обязательства
Займы и кредиты	0,0	100	0,0	#ДЕЛ/0!	0,0	#ДЕЛ/0!
Отложенные налоговые обязательства	1610,0	100	1914,0	118,9	304,0	18,9
Прочие долгосрочные обязательства	0,0	100	0,0	0,0	0,0	-100,0
Итог по разделу IV	1610,0	100	1914,0	118,9	304,0	18,9
V. Краткосрочные обязательства
Займы и кредиты	0,0	100	0,0	0,0	0,0	-100,0
Кредиторская задолженность	522856,0	100	1041706,0	199,2	518850,0	99,2
Задолженность перед участниками (учредителями) по выплате доходов	7741,0	100	4042,0	0,0	-3699,0	-100,0
Доходы будущих периодов	0,0	100	0,0	0,0	0,0	-100,0
Резервы предстоящих расходов	0,0	100	0,0	0,0	0,0	-100,0
Прочие краткосрочные обязательства	0,0	100	0,0	0,0	0,0	-100,0
Итог по разделу V	530597,0	100	1045748,0	197,1	515151,0	97,1
БАЛАНС (III + IV +V)	1169713,0	100	1580168,0	135,1	410455,0	35,1

Комментарии

2009 год. Как видно из таблицы 4, статья «Дебиторская задолженность» увеличилась на 26478 т.р. (с 338 т.р. до 26816 т.р) что составило 383,7%. При этом, как видно из таблицы 3, за 2009 год произошло увеличение удельного веса данной статьи в валюте баланса с 0,000029% до 0,0010% т.е. на 0,0010%.

Из таблицы 4 видно, статья «Добавочный капитал» увеличилась на 1632 т.р. (с 65798 т.р. до 65370 т.р) что составило 331%. При этом, как видно из таблицы 3, за 2009 год произошло увеличение удельного веса данной статьи в валюте баланса с 59,4% до 57,5% т.е. на 1,9%.

Из таблицы 6 видно, статья «Добавочный капитал» не изменился.

Вывод

Как видно из горизонтально и вертикально анализа за 2008, 2009 и 2010г. наибольшие изменения произошли в 2009г. В 2008г. из-за мирового финансового кризиса произошел спад финансового состояния фирмы на 5,8%. В 2009г. произошло небольшое повышение финансового состояния фирмы по сравнению с 2008г. и составило 153,1%. В 2010г. снова произошло снижение дебиторской задолженности и добавочный капитал не изменился.

2.2 Анализ структуры капитала

Таблица 7 - Структура капитала.

Структура капитала	На начало 2008 года	На конец 2008 года	На конец 2009 года (тыс. руб.)	На конец 2010 года
1. По форме функционирования имущества ОАО подразделяется на: Материальные активы в том числе:
основные средства	2247	2375	2375	2205
запасы	0	0	0	0
0Финансовые активы в том числе:
долгосрочные финансовые вложения	0	0	0	0
дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты)	45063	65737	65738	67370
краткосрочные финансовые вложения	0	0	0	0
денежные средства	4821	4084	1574	7821
2. По характеру участия в хозяйственном процессе имущество ОАО подразделяется на: Оборотные активы в том числе:
запасы	0	0	0	0
дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты)	45063	65737	65738	67370

краткосрочные финансовые вложения	0	0	0	0
денежные средства	7821	4084	1574	7821
Внеоборотные активы в том числе:
основные средства	2247	2375	2375	2205
долгосрочные финансовые вложения	0	0	0	0
3. По характеру обслуживания отдельных видов деятельности капитал подразделяется на: Операционные активы в том числе:
нематериальные активы	0	0	0	0
основные средства	2247	2375	2375	2205
запасы	0	0	0	0
дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты)	45063	65737	65738	67370
денежные средства	4821	4084	1574	7821
Инвестиционные активы в том числе:
долгосрочные финансовые вложения	0	0	0	0
краткосрочные финансовые вложения	0	0	0	0
4. По степени ликвидности капитал ОАО подразделяется на: Абсолютно ликвидные активы: денежные средства
Высоко ликвидные активы: краткосрочные финансовые вложения	0	0	0	0
Средне ликвидные активы: запасы	0	0	0	0
дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты)	45063	65737	65738	67370
Слабо ликвидные активы: основные средства	2247	2375	2375	2205
долгосрочные финансовые вложения	0	0	0	0

Вывод

Как видно из таблицы 7 «Структура капитала» дела у фирмы обстоят неплохо. Практически по всем показателям наблюдается прирост активов.

3 Оценка финансовой устойчивости предприятия

Абсолютные показатели финансовой устойчивости предприятия

1) Наличие собственных оборотных средств.

СОСгод = СК – ВОА ; (1)

где: СОСгод - собственные оборотные средства;

СК – собственный капитал;

ВОА – внеоборотные активы.

СОС2008(нг) =-2207 – 2375 = -4582;

СОС2008(кг) = 2492 – 7842 = 5350;

СОС2009(кг) = -3071 – 2248 = - 5319;

СОС2010(кг) = 2207 – 2375 = -4582.

2) Наличие собственных и долгосрочных заемных источников финансирования запасов.

СДИгод = СОС + ДКЗ ; (2)

где: СДИгод – собственные и долгосрочные заемные источники финансирования запасов;

ДКЗ – долгосрочные кредиты и займы.

СДИ2008(нг) = -4582 + 0 = -4582;

СДИ2008(кг) = -5350 + 0 = -5350;

СДИ2009(кг) = - 5319+ 0 = -5319;

СДИ2010(кг) = 4582 + 0 = 4582.

3) Общая величина основных источников формирования запасов.

ОИЗгод = СДИ + ККЗ ; (3)

где: ОИЗгод – основные источники формирования запасов;

ККЗ – краткосрочные кредиты и займы.

ОИЗ2008(нг) = -4582+112844=108262;

ОИЗ2008(кг) = -5350+114609=109259;

ОИЗ2009(кг) = -5319+71243=65924;

ОИЗ2010(кг) = -4582+112842=117425.

В результате можно определить три показателя обеспеченности запасов источниками их финансирования:

1) Излишек (недостаток) собственных оборотных средств.

СОСгод = СОСгод – З ; (4)

где: СОСгод - прирост, излишек оборотных средств;

З – запасы.

СОС2008(нг) = -4582 - 0 = -4582;

СОС2008(кг) = -5350 - 0 = -5350;

СОС2009(кг) = = - 5319- 0 = -5319;

СОС2010(кг) = 4582 - 0 = 4582.

Информация о работе Финансовый анализ деятельности ООО "Стальной канат"