Анализ финансовой деятельности

СОДЕРЖАНИЕ

 

    Введение                                                                                                               5

1  Анализ данных бухгалтерского  баланса  ООО «Ровные поля»                      7

1. Общая характеристика и оценка структуры активов и их источников   7
2. Анализ ликвидности баланса                                                                     11
3. Анализ платежеспособности предприятия                                               15
4. Анализ вероятности банкротства                                                              16
5. Анализ финансовой отчетности                                                                20
6. Классификация финансового состояния предприятия по сводным критериям оценки бухгалтерского баланса                                                    23
2. Анализ данных отчета о прибылях и убытках ООО «Ровные поля»           28
1. Анализ показателей деловой активности и финансового цикла            28
2. Анализ уровня и динамики финансовых результатов                             33
3. Анализ влияния факторов на прибыль                                                     36
4. Факторный анализ рентабельности                                                           38

    Заключение                                                                                                        43

    Список использованных  источников                                                              46

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

ВВЕДЕНИЕ

 

Финансовое  состояние  предприятия  - это движение денежных потоков, обслуживающих производство и реализацию его продукции. Финансовое состояние находится в прямой зависимости от объемных и динамических показателей движения производства.

Финансовая отчетность представляет собой систему показателей, отражающих состояние имущества организации и источников его формирования на отчетную дату, а также результаты финансово-хозяйственной деятельности организации за отчетный период. Данные финансовой отчетности служат основными источниками информации для анализа финансового состояния предприятия.

Анализ финансовой отчетности - инструмент для выявления проблем управления финансово-хозяйственной деятельностью, для выбора направлений инвестирования капитала и прогнозирования отдельных показателей.

Анализ бухгалтерской  отчетности предполагает установление и изучение взаимосвязей и взаимозависимостей между различными показателями хозяйственной  деятельности организации, которые включаются в отчетность.

Цель анализа - всестороння оценка финансового состояния организации для обеспечения принятия эффективных решений. Ведь для того, чтобы принять решение необходимо проанализировать обеспеченность финансовыми ресурсами целесообразность и эффективность их размещения и использования, платежеспособность предприятия, его финансовые взаимоотношения с партнерами. Оценка этих показателей, нужна для эффективного управления фирмой. С их помощью руководители осуществляют планирование, контроль, улучшают и совершенствуют направление своей деятельности.

Объектом исследования данной курсовой работы являются данные бухгалтерской  финансовой отчетности ООО «Родные поля».

Основной целью данной курсовой работы, по вопросам анализа  отчетности и финансового состояния  ООО «Родные поля» является изучение экономической характеристики предприятия, с отражением механизма составления и представления финансовой отчетности, выявление его финансового положения, платежеспособности и доходности и т.д.

Для достижения поставленной цели, в работе были решены следующие  задачи:

- составить сравнительный  аналитический баланс;

- провести вертикальный  и горизонтальный анализ активов  и обязательств организации;

- рассчитать и проанализировать  показатели рентабельности и  доходности предприятия;

- рассмотреть роль финансовой отчетности в финансовом анализе;

- описать  методику  анализа  ликвидности  и  платежеспособности   и   анализа финансовой отчетности на основании данных изучаемого предприятия;

- выявить основные факторы,  влияющие на объем выручки  и финансовое состояние изучаемого  объекта;

- провести обобщающую оценку финансового состояния предприятия.

Для решения поставленных задач применялись общенаучные  методы исследования: синтез, дедукция, абстракция, индукция.

Предметом исследования является финансовая отчетность предприятия ООО «Родные поля»: «Бухгалтерский баланс» и «Отчет о прибылях и убытках» за 2006 год.

 

 

1. АНАЛИЗ ДАННЫХ БУХГАЛТЕРСКОГО БАЛАНСА ООО «РОДНЫЕ ПОЛЯ»

 

1. Общая характеристика и оценка структуры активов и их источников

 

Бухгалтерский баланс является одной из важнейших форм финансовой отчетности.

 Данные баланса необходимы  различным группам пользователей:

а) собственникам – для контроля над вложенным капиталом;

б) менеджменту предприятия – для анализа, планирования и принятия управленческих решений;

в) банкам и другим кредиторам – для оценки финансовой устойчивости и платежеспособности.

Бухгалтерский баланс состоит  из двух частей: актива и пассива.

В активе баланса отражается имущество предприятия: в первом разделе баланса – внеоборотные активы, а во втором – оборотные  активы. Актив баланса строится в порядке возрастающей ликвидности средств, то есть в прямой зависимости от скорости превращения этих активов в процессе хозяйственного оборота в денежную форму.

В пассиве баланса отражаются обязательства предприятия (источники  финансирования): в третьем разделе  – капитал и резервы (собственные  источники финансирования), в четвертом  – долгосрочные обязательства (долгосрочные заемные источники), а в пятом  – краткосрочные обязательства (краткосрочные источники финансирования). Обязательства в пассиве сгруппированы по срокам их погашения и расположены в порядке возрастания сроков.

Величина активов предприятия  равна величине пассивов, следовательно, справедливо выражение:

Актив = Собственный капитал + Обязательства

Бухгалтерский баланс характеризует  в денежной форме финансовое положение  предприятия по состоянию на отчетную дату. На основании баланса можно  охарактеризовать состояние запасов, расчетов, наличие денежных средств, инвестиций предприятия.

Для анализа структуры  бухгалтерского баланса ООО «Родные поля» (Приложение 1) составляют сравнительный аналитический баланс  (табл. 1.1) путем уплотнения отдельных статей баланса и дополнения его показателями структуры, а также расчетами динамики.

По данным сравнительного аналитического баланса ООО «Родные поля» мы можем сказать о его финансовом состоянии следующее:

1. общая стоимость активов предприятия (стр.190 + стр.290) на начало года составила 2410 т.р., а на конец года 2234 т.р. Из данных мы видим уменьшение стоимости активов на 176 т.р..
2. стоимость иммобилизованных активов (стр.190) на начало года = 211 т.р., а на конец года = 331 т.р., что говорит об увеличении внеоборотных активов на конец года на 120 т.р.
3. стоимость мобильных средств (стр.290) составила на начало года  2199 т.р., а на конец года  1903 т.р.. По данному показателю мы видим уменьшение на конец отчетного периода на 296 т.р..
4. стоимость материальных оборотных средств (стр.210 + стр.220) на начало года = 578 т.р. и на конец года = 567 т.р., это изменение произошло из-за приобретения материалов, сырья и уменьшения количества готовой продукции.
5. величина собственного капитала предприятия (стр.490) на начало года составила 642 т.р, а на конец года 564 т.р. Уменьшение собственного капитала составило 78 т.р. эти изменения произошли из-за создания уменьшения нераспределенной прибыли.
6. величина заемного капитала (стр.590 + стр.690) на начало года = 1758 т.р., а на конец года = 1670 т.р.. Обязательства в текущем периоде уменьшения на 88 т.р.. Долгосрочные обязательства отсутствуют у организации, а увеличение краткосрочных обязательств связано с увеличением кредиторской задолженности перед поставщиками.
7. величина собственных средств в обороте (стр.490 – стр.190) на начало года составила 431 т.р., а на конец года 233 т.р., в результате чего можно сказать, что у предприятия достаточно своих средств.
8. рабочий капитал (стр.290 – стр.690) на начало года = 441 т.р и на конец года = 233 т.р..

По полученным данным из таблицы 1.1, можно сделать выводы о том, что активы организации  уменьшились на 176 т.р., при этом стоимость основных средств увеличилась на 120 т.р., а незавершенное строительство осталось неизменным. Данные изменения могут говорить о том, что изучаемая организация за отчетный период приобрела основные средства, либо произвела переоценку своих внеоборотных активов.

По результатам анализа 2-ого раздела бухгалтерского баланса видим уменьшение оборотных активов на конец года на 296 т.р.. Это уменьшение произошло в результате продажи готовой продукции и дебиторской задолженности, денежных средств, но при одновременном увеличении количества сырья и материалов, и прочих оборотных активов.

Анализируя собственные  средства ООО «Родные поля» можно сказать, что основной источник финансирования деятельности изучаемого предприятия являются собственные средства: созданные резервы, образованный добавочный капитал и полученная нераспределенная прибыль, которые на конец периода уменьшились в 2 раза. Доля собственных средств в валюте баланса на конец периода составляет 25,25 %, что частично говорит о финансовой устойчивости предприятия и обеспеченности собственными средствами. При этом размер краткосрочной кредиторской задолженности на конец года уменьшился на 88 т.р.. Эти изменения произошли в результате уменьшения по займам и кредитам и уменьшению кредиторской задолженности перед прочими кредиторами. Но необходимо отметить, что задолженность перед поставщиками на конец периода увеличилась на 35 т.р..

В завершении нужно отметить, что баланс ООО «Родные поля» не имеет признаки «хорошего баланса», потому как:

- валюта баланса на конец отчетного периода уменьшилась на 176 т.р.,

- темпы прироста оборотных активов должны быть выше, чем темпы прироста внеоборотных активов:

Темпы роста внеоборотных активов = 331:211 * 100% = 156,87%

Темпы прироста внеоборотных активов = 156,87% - 100% = 56,87%

Темпы роста оборотных  активов = 1903:2199 * 100% = 86,54%

Темпы прироста оборотных активов = 86,54% - 100% = - 13,46%

По полученным данным видно, что темпы прироста оборотных  активов значительно ниже темпов прироста внеоборотных активов и, следовательно, требование «хорошего баланса» не соблюдается.

- собственный капитал в конце года значительно меньше заемного капитала на 1106 т.р.,

- темпы прироста дебиторской  и кредиторской задолженности  должны быть примерно одинаковы:

Темпы роста дебиторской  задолженности = 1293:1586 * 100% = 81,53%

Темпы прироста дебиторской  задолженности = 81,53 % - 100% =          - 18,47%

Темпы роста кредиторской задолженности = 304:313 *100% = 97,12%

Темпы прироста кредиторской задолженности = 97,12% - 100% =          - 2,88%.

В результате произведенных  расчетов видно, что прирост кредиторской задолженности выше, чем прирост  дебиторской задолженности. Что еще раз подтверждает, что организация не имеет признаки «хорошего баланса».

- доля собственных средств  в оборотных активах составляет около 30%;

- в балансе отсутствует статья «Непокрытый убыток», но статья «Нераспределенная прибыль» на конец года уменьшилась на 88 т.р..

По итогам полученных данных баланс ООО «Родные поля» соответствует всем признакам «хорошего баланса». По показателям баланса, видно, что за отчетный период предприятие увеличило внеоборотные активы на 120 т.р., уменьшило оборотные активы на 296 т.р., собственные средства уменьшились на 78 т.р. и заемные средства на 88 т.р..

 

2. Анализ ликвидности баланса

 

Одной из главных задач  анализа ликвидности баланса  является оценка платежеспособности предприятия, т.е. способности своевременно и  полностью рассчитываться по всем своим  обязательствам.

Ликвидность баланса определяется как степень покрытия обязательств предприятия его активами, срок превращения которых в деньги соответствует сроку погашения обязательств.

Анализ ликвидности баланса  заключается в сравнении средств  по активу, расположенных в порядке  убывания ликвидности, с обязательствами  по пассиву, сгруппированными по срокам их погашения и расположенными в  порядке возрастания сроков.

В зависимости от степени  ликвидности, т.е. скорости превращения  их в денежные средства, активы предприятия  разделяются на следующие группы:

А1. Наиболее ликвидные активы = Денежные средства + Краткосрочные финансовые вложения.

А1 на начало года = 35 т.р.;

А1 на конец года = 15 т.р..

Наиболее ликвидные активы на предприятии сократились на конец анализируемого периода на 20 т.р.

А2. Быстро реализуемые активы = Краткосрочная дебиторская задолженность.

А2 на начало года = 1586 т.р.;

А2 на конец года = 1293 т.р..

За анализируемый период быстрореализуемые активы организации  уменьшились на 293 т.р., что является положительным моментом.

А3. Медленно реализуемые  активы = Запасы + НДС + Долгосрочная дебиторская  задолженность + Прочие оборотные активы.

А3 на начало года = 578 т.р.;