Источники формирования оборотных средств и пути их совершенствования

МИНИСТЕРСТВО  СЕЛЬСКОГО ХОЗЯЙСТВА РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ

ФЕДЕРАЛЬНОЕ ГОСУДАРСТВЕННОЕ ОБРАЗОВАТЕЛЬНОЕ  УЧРЕЖДЕНИЕ

ВЫСШЕГО ПРОФЕССИОНАЛЬНОГО ОБУЧЕНИЯ 

«ИЖЕВСКАЯ ГОСУДАРСТВЕННАЯ

СЕЛЬСКОХОЗЯЙСТВЕННАЯ  АКАДЕМИЯ»

 

Кафедра бухгалтерский  учет, финансы и аудит

 

 

ПРОВЕРИЛ:

 доцент  П.В.Антонов

«___»____________________20__г.

 

 

 

 

КУРСОВАЯ  РАБОТА

 

по  дисциплине «Финансовый менеджмент»

 

На  тему: «Источники формирования оборотных средств и пути их совершенствования»

На примере  ФГУП УОХ «Июльское» Воткинского  района Удмуртской республики

 

 

Специальность 080109 - Бухгалтерский учет, анализ и  аудит

 

 

 

Выполнил:

Студентка  186 б гр.

                                                                          Тарасова Екатерина Сергеевна      

 

 

 

 

Зарегистрировано  на кафедре «___»___________________20__г.№__________

 

Ижевск 2012

 

СОДЕРЖАНИЕ

Введение………...…………………………………………………………………4

1. Общая характеристика  оборотных средств и источников  их формирования…………………………………………………………………….6

1. Сущность оборотных средств и особенности их кругооборота………6
2. Источники формирования оборотных средств…………………………9
2. Организационно-правовая и экономическая характеристика организации…………………………………………………………………….14

2.1 Организационно-правовая характеристика организации……………..14

2.2 Характеристика финансово-хозяйственной деятельности организации………………………………………………………………………15

2.2.1 Основные экономические показатели организации. Размеры, специализация……………………………………………………………………15

2.2.2  Вертикальный анализ баланса……………………………………..…….17

2.2.3 Горизонтальный анализ баланса………………………………………..18

2.2.4 Анализ структуры капитала……………………………………………20

2.2.5 Анализ результативности финансово-хозяйственной деятельности...21

2.2.6 Анализ ликвидности, платежеспособности и финансовой устойчивости…………………………………………………………………….22

3. Механизм формирования оборотных средств из различных источников...25

3.1 Собственные и приравненные к ним источники формирования оборотных средств……………………………………………………………..25

3.2  Заемные источники формирования оборотных средств………………..28

3.2.1 Необходимость привлечения кредита. Кредит под кассовый разрыв..32

3.2.2 Объекты краткосрочного кредитования………………………………37

3.2.3 Организация и планирование краткосрочного кредитования………..39

3.2.4 Порядок выдачи и погашения кредита………………………………..42

3.3 Пути совершенствования формирования оборотных средств…………..43

Выводы и  предложения……………………………………………………..…46

Список использованной литературы………………………………………….48

ВВЕДЕНИЕ

Каждое  предприятие, начиная свою производственно-хозяйственную  деятельность, должно располагать определенной денежной суммой. На эти денежные ресурсы предприятие закупает на рынке или у других предприятий по договорам сырье, материалы, топливо, оплачивает счета за электроэнергию, выплачивает своим работникам заработную плату, несет расходы по освоению новой продукции, все это представляет собой один из важнейших параметров хозяйствования, который получил название «оборотные средства предприятия». В условиях рыночных отношений оборотные средства приобретают особо важное значение. Ведь они представляют собой часть производительного капитала, которая переносит свою стоимость на вновь созданный продукт полностью и возвращается к предпринимателю в денежной форме в конце каждого кругооборота капитала. Таким образом, оборотные средства являются важным критерием в определении прибыли предприятия.

Именно  поэтому усовершенствование источников оборотных средств организации имеет особое значение для успешного функционирования  предприятий.

Объектом  данной курсовой работы является ФГУП УОХ «Июльское» Воткинского района Удмуртской Республики. Предметом исследования являются средства предприятия.

Цель  курсовой работы – изучить источники формирования оборотных средств предприятия и исследовать пути их усовершенствования.

Задачи  курсовой работы:

1. Дать теоретическое обоснование сущности вопроса;
2. проанализировать состояние производства на сегодняшний день, его эффективность;
3. дать организации краткую организационно-экономическую характеристику;
4. изучить источники формирования оборотных средств организации;
5. определить пути усовершенствования источников оборотных средств в хозяйстве.

Информационной  базой послужили бухгалтерские  годовые отчетности ФГУП УОХ «Июльское» за период с 2009г. по 2011г., источники литературы по дисциплине «Финансовый менеджмент».

При решении  поставленных задач и цели использовались следующие методы исследования:

1. Экономико-математический;
2. Статистический;
3. Абстрактно-логический;
4. Анализ.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

1. ОБЩАЯ ХАРАКТЕРИСТИКА ОБОРОТНЫХ СРЕДСТВ И ИСТОЧНИКОВ ИХ

1.1Сущность оборотных средств и особенности их кругооборота

 

Оборотные средства являются важнейшим ресурсом в обеспечении текущего функционирования предприятия, т.е. производстве и реализации продукции. В процессе производственно-хозяйственной деятельности предприятие нуждается в денежных средствах, необходимых для изготовления продукции, закупки сырья и материалов, выплаты заработной платы и т.д., а затем в средствах, которые требуются на ее реализацию. Таким образом, оборотные средства – это денежные средства, авансированные в оборотные производственные фонды и фонды обращения.

Оборотные фонды представляют собой часть производственных фондов, которая целиком потребляется в каждом производственном цикле, сразу и полностью переносит свою стоимость на создаваемую продукцию и в процессе производства меняет натуральную форму. Их вещественным содержанием являются предметы труда. В процессе производства они превращаются в готовую продукцию, составляя ее материальную основу, или способствуют ее содержанию.

Оборотные средства можно классифицировать по следующим признакам:

1. По месту и роли в процессе воспроизводства различают оборотные средства в сфере производства и сфере обращения. Рассмотрение состава и структуры оборотных средств позволяет коснуться такой важной проблемы организации оборотных средств, как рациональное размещение их между сферами производства и обращения. Установление оптимального соотношения оборотных средств в производстве и обращении имеет важное значение для обеспечения денежными средствами выполнения производственной программы, а также является одним из основных факторов эффективности использования оборотных средств.

2. По степени планирования оборотные средства подразделяются на нормируемые и ненормируемые. Отечественная практика предполагает нормирование, то есть установление плановых норм запаса и нормативов по элементам оборотных средств, за исключением товаров отгруженных, денежных средств и средств в расчетах. Размер ненормируемых оборотных средств определяется в оперативном порядке.

3. По источникам нормирования оборотные средства делятся на собственные, заемные и привлеченные. Оборотные средства находятся в распоряжении предприятия и изъятию не подлежат. Предприятия могут продавать их и передавать их другим предприятиям, организациям, учреждениям, гражданам, сдавать в аренду, предоставлять во временное пользование (за исключением тех, которые не находятся в собственности или использовании предприятий).

Оборотные фонды охватывают движение предметов  труда от момента поступления  на склад предприятия до превращения  их в готовую продукцию и перехода в сферу обращения. В связи  с тем, что выпуск продукции идет непрерывно, в сфере производства постоянно функционирует определенная часть оборотных фондов, находящихся  на различных стадиях кругооборота и представленных следующими сравнительно однородными группами:

1. Производственные  запасы, составляющие основную часть  оборотных фондов. Они включают  сырье, основные и вспомогательные  материалы, топливо, горючее, покупные  полуфабрикаты и комплектующие  изделия, тару и тарные материалы,  запасные части для ремонта  основных фондов, малоценные и  быстроизнашивающиеся предметы (МБП): инструменты и хозяйственный  инвентарь стоимостью до 100 минимальных  оплат труда за единицу и  сроком службы до года.

2. Незаконченная  продукция, то есть предметы  труда, поступившие в процесс  производства и подлежащие дальнейшей  обработке на последующих стадиях  технологического процесса. Она  может быть в виде незавершенного  промышленного производства и  полуфабрикатов собственного производства.

3. Расходы  будущих периодов не служат  вещественным элементом оборотных  средств, а представляют затраты  на проектирование и освоение  новых видов продукции, проведение  горно-подготовительных работ на  предприятиях добывающей отраслей  промышленности, организованный набор  на сезонных предприятиях и  другие. Эти расходы производятся  в данном периоде, а погашаются  частями за счет себестоимости  в последующие. Изготовленная  продукция поступает в сферу  обращения, и после реализации  ее стоимость принимает денежную  форму. Следовательно, для нормальной  деятельности предприятия, кроме  оборотных производственных фондов  нужны средства, обслуживающие сферу  обращения – фонды обращения.  К ним относится  готовая,  но нереализованная продукция  и денежные средства, необходимые  для приобретения материалов, выплаты  заработной платы, выполнения  финансовых обязательств перед  поставщиками и финансовыми органами  и другие.

Таким образом, совокупность денежных средств предприятий предназначенных для образования оборотных производственных фондов и фондов обращения, составляют их оборотные средства. 

Важной  проблемой на предприятии является обеспечении сохранности оборотных  средств. В процессе финансового  планирования важно определить возможное  наличие излишка или недостатка оборотных средств на начало планируемого периода. Для этого составляется сумма ожидаемого (фактического) наличия  собственных оборотных средств  предприятия на начало планируемого периода с его совокупной потребностью в оборотных средствах. Если плановая потребность превышает сумму  собственных оборотных средств  предприятия, возникает недостаток собственных оборотных средств. Предприятия допустившие образование  недостатка оборотных средств, могут  выполнять его за счет собственных  и временно за счет заемных средств.

Если  соотношение обратное, возникает  излишек собственных средств, который  может служить источником финансирования прироста оборотных средств.

Недостаток  собственных оборотных средств  может возникнуть вследствие ряда причин, зависящих и не зависящих от деятельности предприятия. Предприятие может  не обеспечить сохранность имеющихся  собственных оборотных средств, то есть потерять определенную сумму, допустив сверхплановые убытки, незаконное отвлечение оборотных средств, например, на нужды капитального строительства, недополучение прибыли.

 

2.  Источники формирования оборотных средств

 

Оборотные средства организации призваны обеспечивать непрерывное их движение на всех стадиях  кругооборота с тем, чтобы удовлетворять  потребности производства в денежных и материальных ресурсах, обеспечивать своевременность и полноту расчетов, повышать эффективность использования  оборотного капитала.

При решении  вопроса об условиях обеспечения  организации необходимыми оборотными средствами учитываются особенности  производственного цикла и реализации продукции, обусловливающие характер изменений потребности в средствах, а также удовлетворение этой потребности  за счет двух источников: собственных  оборотных средств и заемных  средств, предоставляемых в форме  банковских ссуд. Постоянная, неснижаемая  часть оборотных средств состоит  из собственных средств, а временно повышенные потребности в средствах  покрываются за счет кредита.

Следует обратить внимание на общие черты  и особенности, присущие собственным  оборотным средствам организации, и заемным средствам, привлекаемым в виде банковских ссуд. Общим для  собственных и заемных средств  является то, что они составляют основу имущества организации. Собственные оборотные средства могут использоваться для многочисленных последовательно осуществляемых оборотов.