Совершенствования системы использования оборотных и внеоборотных активов Общества с ограниченной ответственностью «Усинское ДСУ»

Чем  больше оборотов совершат оборотные средства за определённый период времени, тем больше продукции будет выпущено при неизменной сумме  оборотных средств.

В рамках анализа ООО «Усинского ДСУ» мы начали анализ оборотных активов, их использования, динамики с расчета коэффициента оборачиваемости активов.

Коэффициент оборачиваемости активов есть отношение выручки от продаж к средней за  период стоимости активов.

 

К об. акт. за 2004 

 

 

К об. акт. за 2005 

 

  Таким образом, коэффициент оборачиваемости активов в 2005 году по сравнению с предыдущим 2004 годом увеличился на 1,07, что в процентном соотношении составляет 149,76%. То есть можно сделать вывод, что коэффициент увеличился на 49,76%.

Таким образом, в отчетном 2005 году, активы организации совершают 3,22 оборота в году.

Рассмотрим оборачиваемость оборотных средств. Коэффициент оборачиваемости оборотных активов рассматривается как отношение выручки от продаж к средней за период стоимости оборотных активов.

 

КОА  (2004) 

КОА  (2005) 

 

Показатели оборачиваемости могут рассчитываться в целом по всем оборотным средствам и по отдельным их элементам – это частная оборачиваемость.

При определенном объеме реализации продукции потребность предприятия в оборотных средствах прямо пропорциональна времени их оборачиваемости и обратно-пропорциональна скорости оборота.

При сокращении периода кругооборота происходит высвобождение оборотных средств.

Таким образом, мы можем сделать вывод о том, что коэффициент оборачиваемости оборотных активов увеличился в 2005 году на 1,08 оборотов.

Далее, мы производим анализ коэффициента оборачиваемости денежных средств как отношение выручки от продаж к средней за период величине денежных средств.

 

 

КОДС (2004) 

 

КОДС (2005) 

Таким образом, коэффициент оборачиваемости денежных средств снизился с 1548 оборотов в год до 943,1 оборотов, что в процентном соотношении составляет 60,92%. То есть, мы можем сделать вывод, что коэффициент оборачиваемости денежных средств снизился на 39,08 %.

Для целостного анализа необходимо произвести расчет коэффициента оборачиваемости запасов. Данный коэффициент является отношением себестоимости продаж к средней за период стоимости запасов.

 

КОЗ (2004)

об.

 

КОЗ (2005)

об.

 

Кроме расчета коэффициента оборачиваемости запасов, рассчитаем длительность одного оборота в днях оборотных активов как произведение средней стоимости оборотных активов и количества дней в периоде, деленное на выручку от продаж.

 

L об.активов за 2004

 

L об.активов за 2005

 

Таким образом, длительность одного оборота в 2005 году по сравнению с 2004 годом уменьшилась на 55,73 и составила 109,87 дней в сравнении с 165,6 дней в 2004 году.

Рассмотрим длительность одного оборота (в днях) денежных средств как произведение средней L д. с. за 2004 г равной величине денежных средств и количества дней в периоде как отношение к выручке от продаж.

 

L д. с. за 2004 

 

L д. с. за 2005 

Таким образом, длительность одного оборота денежных средств в 2005 году увеличился в 2005 году на 0,15 дней, что в процентном соотношении составило 165%.

Длительность одного оборота (в днях) краткосрочной дебиторской задолженности - произведение средней величины краткосрочной дебиторской задолженности и количества дней в периоде деленное на выручку от продаж.

 

L к. д. з. за 2004

 

L к. д. з. за 2005

 

Таким образом, длительность одного оборота краткосрочной дебиторской задолженности снизился в 2005 году по сравнению с 2004 годом на 23,29 дней, что в процентном соотношении составило 80%

Длительность одного оборота (в днях) запасов - произведение средней стоимости запасов и количества дней в периоде, деленное на себестоимость продаж.

 

L зап. за 2004 

 

L зап. за 2005   

Таким образом, длительность одного оборота запасов в 2005 году снизился с 31,7 дня в 2004 году, до 5,02 дней, данное изменение составило 15,83%.

Для целостного анализа всех показателей составим аналитическую таблицу.

 

Таблица 16. Обобщенные показатели коэффициентов.

 

Показатель	Значение показателя		Отклонение (+/ - )
	2004 год	2005 год
1. Коэффициент оборачиваемости активов (обороты)	2,15	3,22	+1,07
2. Коэффициент оборачиваемости оборотных  активов	2,19	3,27	+1,08
3. Коэффициент оборачиваемости денежных  средств	1548,6	943,1	-605,5
4. Коэффициент оборачиваемости краткосрочной  дебиторской задолженности	3,08	3,9	+0,82
5. Коэффициент оборачиваемости запасов	11,3	71,76	+60,46
6. Длительность одного оборота (в  днях) денежных средств	165,6	109,87	-55,73
7. Длительность одного оборота (в  днях) денежных средств	0,23	0,38	+0,15
8. Длительность одного оборота (в  днях) краткосрочной дебиторской задолженности	116,7	93,4	-23,3
9. Длительность одного оборота (в  днях) запасов	31,7	5,02	-26,68

      

Таким образом, на основе аналитической таблицы, мы можем сделать следующие выводы: коэффициент оборачиваемости активов характеризует эффективность использования предприятием всех имеющихся ресурсов, независимо от источников привлечения, т.е. показывает, сколько раз в год совершается полный цикл производства и обращения, приносящий соответствующий эффект в виде прибыли. Из данных расчетов следует, что в 2005 году оборотные средства использовались более эффективно, за год совершено на 1,07 оборота больше, чем за 2004г. (3,22-2,15) = 1,07. Также возрос в 2005 г. коэффициент оборачиваемости оборотных активов с 2,19 оборотов в 2004г. до 3,27 об. В 2005г. На предприятии в 2005 году по сравнению с 2004г. наблюдается рост коэффициента  оборачиваемости запасов и коэффициента оборачиваемости дебиторской задолженности. Рост показателей оборачиваемости имеет большое значение для оценки финансового состояния предприятия. Поскольку скорость превращения их в денежную форму, оказывает непосредственное влияние на платежеспособность предприятия. Кроме того, увеличение скорости оборота средств при прочих равных условиях отражает повышение производственно - технического потенциала ДСУ. Так в 2005 г. по сравнению с 2004 г. снизилась   на 55,73 дней длительность одного оборота оборотных активов и на 23,3 дней снизилась длительность одного оборота краткосрочной дебиторской задолженности, на 26,68 дней снизилась длительность одного оборота запасов. Коэффициент оборачиваемости запасов возрос на 60,46 или в 6,3 раза. В целом, чем выше показатель оборачиваемости запасов, тем меньше средств связано в этой наименее ликвидной статье оборотных средств, тем более, ликвидную структуру имеют оборотные средства и тем устойчивее финансовое положение ДСУ.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2.5 Управление дебиторской задолженностью предприятия на примере ООО «Усинское ДСУ»

Управление дебиторской задолженностью непосредственно влияет на прибыльность предприятия и определяет кредитную политику, пути ускорения востребования долгов и уменьшения безнадежной задолженности, а также выбор условий продажи, обеспечивающих гарантированное поступление денежных средств.

Анализ дебиторской задолженности предусматривает рассмотрение ее абсолютной и относительной величин, оценки их изменений по данным горизонтального и вертикального анализа баланса. Увеличение статей дебиторской задолженности возможно по разным причинам. Оно может быть вызвано неосмотрительной кредитной политикой предприятия по отношению к покупателям, неразборчивым выбором партнеров, неплатежеспособностью и даже банкротством некоторых потребителей, слишком высокими темпами наращивания объема продаж, трудностями в реализации продукции и т. д.

     На первом этапе анализа оценивается  уровень дебиторской задолженности  предприятия и его динамика  в предшествующем периоде. Определяется  коэффициент отвлечения оборотных  активов в дебиторскую задолженность  как отношение общей суммы  дебиторской задолженности к общей сумме оборотных активов предприятия.

КОА ДЗ на начало 2004 года

КОА ДЗ на конец 2004 года

КОА ДЗ на начало 2005 года

КОА ДЗ на конец 2005 года

Наблюдается рост отвлечения оборотных активов в дебиторскую задолженность в 2004 году на 0,40 или в (0,82:0,42)=1,95 раза. К концу 2005 года этот коэффициент повышается до 0,86 (в 2,04 раза) по сравнению с 2004 годом.

Составим аналитическую таблицу.

Таблица 17. Коэффициент отвлечения оборотных активов в дебиторскую задолженность

Коэффициент	На конец 2004 года	На конец 2005 года	Отклонение, сумма	Отклонение, %
коэффициент отвлечения оборотных активов в дебиторскую задолженность	0,82	0,86	0,04	104,87

 

Таким образом, коэффициент отвлечения оборотных активов в дебиторскую задолженность увеличился в 2005 году в среднем на 0,04, что в процентном соотношении составило 104,87.

Рассмотрим данный вопрос в графическом аспекте.

Диаграмма 10. Коэффициент отвлечения оборотных активов в дебиторскую задолженность

На втором этапе анализа определяются, средний период инкассации дебиторской задолженности и количество ее оборотов в рассматриваемом периоде.

Средний период инкассации дебиторской задолженности рассчитывается как отношение среднего остатка дебиторской задолженности к сумме однодневного оборота по реализации.

 

П ИДЗ за 2004

 

П ИДЗ за 2005

 

Составим аналитическую таблицу по результатам вычислений.

Таблица 18. Средний период инкассации дебиторской задолженности

	2004	2005	Отклонение, сумма	Отклонение, %
Средний период инкассации дебиторской задолженности	116,7	93,42	- 23,28	80,05

 

Рассмотрим данный показатель в графическом разрезе.

Диаграмма 11. Средний период инкассации дебиторской задолженности

Средний период оплаты дебиторской задолженности снизился на 23,3 дня (116,7 - 93,42), что является положительным для предприятия ООО «Усинское ДСУ», так как ускорилась оборачиваемость оборотных средств в частности дебиторской задолженности, количество оборотов дебиторской задолженности характеризует скорость обращения в нее средств в течение определенного периода.

Рассмотрим показатель, который рассчитывается, как отношение общей суммы оборота по реализации (выручки) к среднему остатку дебиторской задолженности.

 

КОДЗ за 2004

 

КОДЗ за 2005

 

Составим аналитическую таблицу.

Таблица19. Количество оборотов дебиторской задолженности

 

	2004	2005	Отклонение, сумма	Отклонение, %
Количество оборотов дебиторской задолженности	3,1	3,85	0,75	124,19

 

Составим графическое подтверждение.

Диаграмма 12. Количество оборотов дебиторской задолженности

 

 

В 2005 году произошло увеличение количества оборотов дебиторской задолженности на (3,85-3,1) 0,75 оборотов, что в процентном соотношении составило 124,19%, то есть мы можем сделать вывод, что количество оборотов увеличилось на 24,19%.

Коэффициент оборачиваемости краткосрочной дебиторской задолженности отношение выручки от продаж к средней за период величине краткосрочной дебиторской задолженности.

 

 

К об. кр. ДЗ 2004 

 

К об. кр. ДЗ 2005 

 

Составим аналитическую таблицу

Таблица 20. Коэффициент оборачиваемости краткосрочной дебиторской задолженности

	2004	2005	Отклонение, сумма	Отклонение, %
Коэффициент оборачиваемости краткосрочной дебиторской задолженности	3,08	3,9	0,82	126,62