Теоретические аспекты бухгалтерского учета и анализа оборотных активов организации

 

По данным таблицы 3.1.1. следует, что на предприятии наблюдается ежегодный рост выручки от реализации и затрат на производство. Прибыль от реализации в 2011 г. снизилась на 149,2 тыс. руб., однако в 2012г. она выросла на 556 тыс. руб.

 

 

 

 

 

 

 

3.2. АНАЛИЗ И ОЦЕНКА ЭФФЕКТИВНОСТИ  ИСПОЛЬЗОВАНИЯ ОБОРОТНЫХ СРЕДСТВ

Перед началом анализа  и оценки эффективности использования  оборотных средств нужно определить состояние и структуру оборотных  активов. От объема и структуры оборотных  активов, как наиболее мобильной  части капитала, в значительной степени  зависит финансовое состояние предприятия. При этом следует иметь в виду, что стабильная структура оборотного капитала свидетельствует о стабильном, хорошо отлаженном процессе производства и сбыта продукции. Существенные ее изменения говорят о нестабильной работе предприятия.

Информация о составе  и структуре оборотных активов  за 2011-2012 гг. представлена в табл. 3.2.1.

 

Табл. 3.2.1 Анализ состава, динамики и структуры оборотных  активов за 2011-2012 гг.

Вид активов	Среднегодовая сумма активов, тыс. руб.			Структура активов, %
	2011 г.	2012 г.	изменение	2011 г.	2012 г.	изменение
Запасы и затраты в том числе:	1075,5	1065,9	-9,6	73,1	70,9	-2,2
производственные запасы	865,3	840,2	-25,1	58,8	55,9	-2,9
готовая продукция	145,0	166,9	+21,9	9,9	11,1	+1,2
незавершенное производство	65,2	58,8	-6,4	4,4	3,9	-0,5
Денежные средства	106,3	88,3	-18,0	7,2	5,9	-1,3
Краткосрочные финансовые вложения	120,0	88,5	-31,5	8,2	5,9	-2,3
Дебиторская задолженность	169,3	201,3	+32,0	11,5	13,4	+1,9
Итого	1471,1	1502,8	+31,7	100,0	100,0	-

 

По данным табл. 3.2.1 видно, что в течение 2012 г. общая сумма  оборотных активов предприятия  выросла на 31,7 тыс. руб., что составляет 2,15% ((31,7 / 1471,1)*100).

Основную часть оборотных  активов занимают запасы и затраты. В 2011 году на их долю приходилось 73,1%, а  в 2012 году – 70,9% оборотных активов. В 2012 году сократился удельный вес производственных запасов, краткосрочных финансовых вложений, денежных средств и незавершенного производства. В то же время вырос  остаток готовой продукции на складах предприятия и дебиторской  задолженности. Сложившаяся динамика свидетельствует о трудностях сбыта  произведенной продукции и ухудшении  финансовой ситуации к концу года.

Анализ оборачиваемости  оборотных активов включает три  вида анализа: общей оборачиваемости  активов предприятия, оборачиваемости  дебиторской задолженности, оборачиваемости  товарно-материальных запасов.¹¹

3.2.1 Анализ общей оборачиваемости  активов.

Анализ оборачиваемости  активов проводится на основе следующих  показателей:

1. Оборачиваемость активов (скорость оборота) =

Этот показатель характеризует  скорость оборота оборотных активов  предприятия. Средняя величина активов  в 2011 г. равна 1471, 1 тыс. руб.; в 2012 г. – 1502,8 тыс. руб.

Выручка от реализации продукции  в 2011 г. составила 10258,1 тыс. руб.; в 2012 г. – 13352,8 тыс. руб.

Оборачиваемость активов:

2011 г.: 10258,1 / 1471,1 = 6,973;

2012 г.: 13352,8/1502,8 = 8,885

Следовательно, оборотные  средства предприятия, в течение 2011 года совершили в среднем 6,973 оборота, а в 2012 г. – 8,885 оборота.

2. Коэффициент загрузки (закрепления) =

 

Коэффициент загрузки:

2011 г.: 1471,1 /10258,1 = 0,143;

2012 г.: 1502,8 /13352,8 = 0,113.

3. Продолжительность одного  оборота. При анализе использования  оборотных средств, продолжительность  любого года принимается равной 360 дням, следовательно продолжительность оборота составит:

Продолжительность одного оборота:

2011 г.: 360/6,973 = 51,63 дней;

2012 г.: 360 / 8,885 = 40,52 дня.

 

4. Коэффициент эффективности  использования оборотных средств.  Данный показатель определяется  по формуле:

Коэффициент эффективности =

К = (13352,8 – 10258,1) / (1502,8 – 1471,1) = 97,62.

 

5. Относительное высвобождение  оборотных средств. Происходит, когда  обеспечивается ускоренный рост  выручки от реализации, по сравнению  с темпами прироста оборотных  средств. Относительное высвобождение  определяется по формуле:

где В₁ – выручка от реализации в отчетном (2012) году;

360 – число дней в  году;

Т₁, Т₀ – продолжительность одного оборота, соответственно в отчетном и базисном (2011) году.

 

 

6. Рентабельность оборотных  средств. Это обобщающий показатель  эффективности использования оборотного  капитала, определяется по формуле:

 

2011 г. 

2012 г. 

Результаты расчетов показателей эффективности использования оборотных средств ООО «ОТЕГ» за 2011 – 2012 гг. представлены в таблице 3.2.1.1.

 

 

 

Табл. 3.2.1.1 Показатели эффективности использования оборотных средств за 2011-2012 гг.

Показатели	Значение  показателя		Изменение
	2011 г.	2012 г.
Оборачиваемость активов	6,973	8,885	1,912
Коэффициент загрузки	0,143	0,113	-0,03
Продолжительность оборота, дней	51,63	40,52	-11,11
Рентабельность  оборотных средств, %	208,26	240,86	32,6
Коэффициент эффективности использования	97,62		-
Относительное высвобождение оборотных средств, тыс. руб.	412,08		-

 

По результатам расчетов можно сделать вывод о том, что в 2012 г. оборотные средства использовались лучше, чем в 2011 г. Об этом свидетельствует  рост показателя оборачиваемости активов, снижение коэффициента загрузки и продолжительности  одного оборота. Рентабельность оборотных  средств выросла на 32,6 процентных пункта, следовательно увеличился размер прибыли, получаемый с каждого рубля, вложенного в оборотные активы. За счет ускорения оборачиваемости достигнута относительная экономия оборотных средств в сумме 412,08 тыс. руб.

 

 

3.2.2 Анализ оборачиваемости дебиторской  задолженности.

Для анализа оборачиваемости  дебиторской задолженности применяются  следующие показатели:  

а) Оборачиваемость дебиторской  задолженности =

 

Данный показатель характеризует  кратность превышения выручки от реализации над средней дебиторской  задолженностью. Средняя дебиторская  задолженность определяется как  средняя арифметическая на начало и  конец года.

 

Средняя дебиторская задолженность  равна:

2011 г. - 169,3 тыс. руб.; 2012 г. - 201,3 тыс. руб.

Оборачиваемость дебиторской  задолженности:

2011 г. – 10258,1 / 169,3 = 60,591;

2012 г. - 13352,8/201,3 = 66,333.

В 2012 г., по сравнению с  предыдущим годом, оборачиваемость  дебиторской задолженности увеличилась  на 5,742 (66,333 – 60,591).

 

б) Период погашения задолженности =

2011 г. – 360 / 60,951 = 5,91 дня;

2012 г. – 360 / 66,333 = 5,43 дня.

 

Средний срок погашения дебиторской  задолженности в 2012 г. сократился на 0,48 дня (5,43 – 5,91). Данный показатель характеризует  сложившийся за анализируемый период срок расчетов покупателей.

в) Доля дебиторской задолженности  в общем объеме оборотных активов =

На данном предприятии  доля дебиторской задолженности  в общем объеме оборотных средств  составляет:

 

в 2011 г.: (169,3 / 1471,1) * 100 = 11,51%;

в 2012 г. (201,3 / 1502,8) *100 = 13,39%

 

Так как доля дебиторской  задолженности на протяжении 2012 г. выросла, то это свидетельствует об ухудшении  состояния расчетов с покупателями и заказчиками, о замедлении темпов оплаты покупателями предъявленных  счетов, что может отрицательно сказаться  на финансовом положении предприятия.

Далее целесообразно проводить  анализ дебиторской задолженности  по срокам образования, так как продолжительные  неплатежи надолго отвлекают  средства из хозяйственного оборота. В  балансе данный вид задолженности  подразделяется на задолженность, платежи  пот которой ожидаются в течение  года после отчетной даты, и задолженность, платежи по которой ожидаются  в течение года после отчетной даты.

Кроме того, по причинам образования  различают срочную и просроченную дебиторскую задолженность. Срочная  задолженность возникает вследствие применяемых форм расчетов. Просроченная дебиторская задолженность возникает  из-за недостатков в работе организации  и включает: не оплаченные в срок покупателями счета по отгруженной  продукции и сданным работам; расчеты за товары, проданные в  кредит и не оплаченные в срок.

 

 

3.2.3 Анализ оборачиваемости товарно-материальных  ценностей (запасов)

Оборачиваемость запасов  определяется следующим отношением:

Себестоимость реализованной  продукции ООО «ОТЕГ» составляет в 2011 г. 6723,4 тыс. руб.; в 2012 г. – 9202,1 тыс. руб.

Средняя величина производственных запасов: в 2011 г. – 865,3 тыс. руб.; в 2012 г. – 840,2 тыс. руб.

Оборачиваемость запасов  составит: в 2011 г.: 6723,4 / 865,3 = 7,770;

в 2012 г.: 9202,1 / 840,2 = 10,952

Продолжительность одного оборота  составляет:в 2011 г.: 360 / 7,770 = 46,33 дня;

в 2012 г.: 360 / 10,952 = 32,87 дней.Увеличение показателя оборачиваемости и сокращение продолжительности одного оборота  свидетельствует об улучшении использования  производственных запасов в 2012 г., по сравнению с предыдущим годом.¹²

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

3.3. АНАЛИЗ СОБСТВЕННЫХ ОБОРОТНЫХ  СРЕДСТВ И РАСЧЕТ ИХ НОРМАТИВА.

Среди источников формирования оборотных активов предприятия  выделяются собственные и заемные  источники. Информация об источниках формирования капитала организации приводится в  пассиве баланса. Пассив баланса показывает, откуда взялись средства, кому обязано за них предприятие.

По степени принадлежности используемый капитал подразделяется на собственный (I раздел пассива «Капитал и резервы») и заемный (II раздел пассива «Долгосрочные обязательства» и III раздел пассива «Краткосрочные обязательства») (рис. 1). По продолжительности использования различают капитал постоянный (перманентный – I и II разделы пассива) и краткосрочный (III раздел пассива).

В анализе используется показатель собственного оборотного капитала. Для  определения его величины, необходимо от величины собственного капитала отнять сумму внеоборотных активов (раздел I актива баланса).

Желательно, чтобы оборотные  активы на половину были сформированы за счет собственного, а наполовину – за счет заемного капитала. Тогда  обеспечивается гарантия погашения  внешнего долга.

Расчет размера и доли собственного оборотного капитала представлен  в табл. 3.3.1.

 

Табл. 3.3.1.Расчет собственного оборотного капитала ООО «ОТЕГ» за 2011-2012 гг.

Показатель	2011 г.	2012 г.
1.Собственный капитал (раздел I пассива)	5241,2	5541,6
2.Сумма внеоборотных активов (раздел I актива)	4623,3	4936,0
3. Сумма собственных оборотных  средств (стр.1– стр.2)	617,9	605,6
4. Сумма оборотных активов	1471,1	1502,8
5. Доля в сумме оборотного капитала, % 5.1 собственного капитала (стр.4 / стр.1) * 100 5.2 заемного капитала	42,0 58,0	40,3 59,7

 

По данным таблицы 3.3.1 видно, что в 2012 г. среднегодовая сумма  собственных оборотных средств  сократилась на 12,3 тыс. руб. (605,6 – 617,9). Доля собственного капитала на протяжении обоих лет составляла менее 50%, что  свидетельствует о слишком высокой  финансовой зависимости предприятия. Доля собственного капитала в течение 2012 года сократилась на 1,7 пункта (40,3 – 42,0), что говорит об ухудшении  финансового состояния предприятия.

Под нормированием оборотных средств понимается процесс определения минимальной, но достаточной (для нормального протекания производственного процесса) величины оборотных средств на предприятии. Нормирование оборотных средств способствует выявлению внутренних резервов, сокращению длительности производственного цикла, более быстрой реализации готовой продукции.

Общий норматив оборотных  средств (Нобщ) состоит из суммы частных нормативов:

Нобщ = Нп.з + Нн.п + Нг.п + Нб.р, где Нп.з – норматив производственных запасов;

Нн.п – норматив незавершенного производства; Нг.п – норматив готовой продукции;

Нб.р – норматив будущих расходов.

Норматив производственных запасов (Нп.з) складывается из норматива текущего запаса, подготовительного и страхового и может быть определен по формуле:

Нп.з = Qсут* (Nт.з + Nп.з + Nстр), где Qсут – среднесуточное потребление материалов; Nт.з – норма текущего запаса, дн.; Nп.з – норма подготовительного запаса, дн.; Nстр – норма страхового запаса, дн.

Величина норматива незавершенного производства(Нн.п) может быть определена по формуле:

Нн.п = Vсут * Тц * Кн.з, где Vсут – плановый суточный объем выпуска продукции по производственной себестоимости; Тц – длительность производственного цикла, дн.;

Кн.з – коэффициент нарастания затрат.

На предприятиях с равномерным  выпуском продукции коэффициент  нарастания затрат (Кн.з) можно определить следующим образом:

Кн.з = , где а – затраты, производимые единовременно в начале процесса производства; в – последующие затраты до окончания производства продукции.

Норматив оборотных средств  в запасах готовой продукции (Нг.п) можно определить по формуле:

Нг.п = Всут * (Тф.п + То.д),

где Всут – суточный выпуск готовой продукции по производственной себестоимости;

Тф.п – время, необходимое для формирования партии для отправки готовой продукции покупателю, дн.;

То.д – время, необходимое для оформления документов для отправки груза покупателю, дн.

Нормирование оборотных  средств на предприятии и контроль за установленными нормативами – одно из важнейших слагаемых управления предприятием в целом. Особенно актуальна эта проблема для средних и крупных предприятий.¹³

3.4. ПУТИ  СОВЕРШЕНСТВОВАНИЯ АНАЛИЗА ОБОРОТНЫХ  АКТИВОВ