Автор работы: Пользователь скрыл имя, 16 Октября 2015 в 11:21, курсовая работа
Актуальность выбранной темы работы «управление денежными средствами предприятия» обусловлена необходимостью оптимизации совокупного размера остатка денежных средств предприятия, с целью обеспечения постоянной платежеспособности компании. Управление денежными средствами в любой современной организации позволяет регулировать ликвидность баланса, планировать временную потребность в оборотных активах и источники их финансирования, регулировать текущие расходы, оптимизировать соотношение между поддержанием текущей платежеспособности и получением дополнительной прибыли от вложения этих средств. Управление денежными средствами предприятия включает:
– определение минимально необходимой потребности в них;
– определение оптимального остатка денежных активов компании;
Курсовая работа
дисциплина: Финансовый менеджмент
на тему: «Управление денежными средствами предприятия»
СОДЕРЖАНИЕ
Актуальность выбранной темы работы «управление денежными средствами предприятия» обусловлена необходимостью оптимизации совокупного размера остатка денежных средств предприятия, с целью обеспечения постоянной платежеспособности компании. Управление денежными средствами в любой современной организации позволяет регулировать ликвидность баланса, планировать временную потребность в оборотных активах и источники их финансирования, регулировать текущие расходы, оптимизировать соотношение между поддержанием текущей платежеспособности и получением дополнительной прибыли от вложения этих средств. Управление денежными средствами предприятия включает:
– определение минимально необходимой потребности в них;
– определение оптимального остатка денежных активов компании;
– регулирование среднего остатка денежных средств.
Объект исследования – денежные средства предприятия, как особый экономический объект.
Предмет исследования – методы, способы и особенности управления денежными средствами предприятия.
Цель работы – изучение оптимальных путей управления денежными средствами современного предприятия.
Задачи исследования:
Методы исследования в работе применялись теоретические: теоретический анализ литературы по управлению денежными средствами предприятия, системный анализ проблем, возникающих в процессе такого управления, статистический анализ финансовых показателей предприятия в практической части работы.
Практическая значимость проведенного исследования заключается в возможности усовершенствования методов и способов управления денежными средствами предприятия.
Теоретическую базу исследования оставили работы по проблемам, связанным с управлением денежными средствами предприятия, таких авторов, как Р.И. Найденова, Е.Ф. Тихомирова, А.И. Архипова, А.Н. Гаврилова, А.М. Ковалевой и других.
Рассмотрим понятие денежных средств предприятия. В экономическом понимании денежные средства организации - это комплекс собственных денежных доходов и поступлений извне, которые расходуются при совершении денежных операций предприятия, финансировании текущих затрат и затрат, возникающие в ходе производственного процесса (приложение 1).
Денежные средства образуют денежные потоки при работе организации, при этом денежными потоками называются манипуляции денег при совершении ими различных операций в наличной и безналичной формах, которая направлена на реализацию товаров, в некоторых случаях нетоварные платежи и расчеты в производстве. [9, С. 82]
Основы управления текущими активами заключаются в том, что на счетах необходимо держать лишь определенную необходимую сумму денег, которые будут израсходованы в текущей оперативной деятельности.
Размер наличных денежных средств, который необходим современному предприятию, равен страховому резерву, основная функция которого состоит в том, чтобы покрыть временную несбалансированность денежных потоков. Сумма данного резерва должна покрыть все имеющиеся первоочередные хозяйственные платежи. Из-за того, что денежные средства, хранящиеся в кассе или на счетах в банке, не обладают доходным потенциалом, их сумма как правило должна ровняться безопасному минимуму. Хранение более крупной суммы денег в течении долгого промежутка времени, говорит о том, что оборот капитала производится неправильным и, главное, нерезультативным способом.
Для достижения такого результата, при котором деньги работали бы на производство, их нужно расходовать с расчетом на получение прибыли, обращая при этом внимание на следующие моменты: [13, С. 104]
- максимально возможно расширять собственное предприятие, объединяя систему оборотного капитала;
- производить вклады в прибыльные концепты иных субъектов экономической деятельности, для того чтобы приобрести от них выгоду;
- уменьшать сумму кредиторского долга, для того, чтобы сократить будущие расходы денежных средств при погашении долга;
- увеличивать основные фонды, исследовать и внедрять современные технологии и т. д.
Увеличение или уменьшение суммы денежных средств на счетах в банке зависит от уровня несбалансированности денежных потоков, другими словами от прибыли и затрат денежных средств организации. Преобладание прибыли над затратами приводит к росту незадействованных денежных средств, и соответственно, рост затрат относительно прибыли, в результате создается дефицит денег и приводит к все большей зависимости от кредитных средств.
Денежные потоки при работе предприятия необходимо планировать заранее, для этой цели оформляется план доходов и расходов организации на протяжении года, разделенный по месяцам, а также по декадам и пятидневкам для достижения четкости и своевременности оперативного управления. При необходимости наличия большой суммы остатка денежных средств в течение долгого промежутка времени, так же необходимо определить направления их прибыльного применения. На любом предприятии может так случится, что возникнет риск образования недостатка денежных средств. В таких ситуациях руководству организации необходимо тщательно обдумать источники привлечения заемных средств. [10, С. 91]
Такая финансовая концепция наглядно демонстрирует тот факт, согласно которому, финансы производящего субъекта в своей динамике трансформируются в прибыль от оборота созданных им товаров (работ, услуг).
Фактически на предприятии прибыль создает условия для возникновения последующих доходов и развитию денежных фондов (амортизационный фонд, ремонтный фонд, фонд накопления и т.п.). Существуют денежные фонды, которые организованы специально для потребления, есть так же фонды которые, функционируют как собственный капитал хозяйствующего субъекта.
Помимо этого, существуют производящие субъекты, которые в качестве капитала используют заемные и привлеченные средства. Данный капитал полностью расходуется в оборот и формирует постепенную прибыль.
Денежные отношения, которые зависят от динамики капитала, с обменом «капитал-прибыль» характеризуются в качестве финансовых отношений. В процессе денежного потока образуется денежная наличность (см. приложение 2). Процесс формирования денежной наличности главным образом определяется результатами, в западной терминологии именуемыми «кэш-фло». Кэш-фло (от англ. cash -- деньги, денежная наличность, flow -- поток, течь) – это так называемый денежный поток, поток денежной наличности, другими словами денежные средства, поступающие на предприятие. [11, С. 188]
Необходимо отметить, что такое понятие, как «кэш-фло» впервые был предложен в США после Второй Мировой войны и завоевал огромную известность. В экономической литературе неанглоговорящих стран данный термин указан лишь в английской трактовке. Данный факт объясняется тем, что перевод этого определения на иной язык практически всегда способствует ошибке читателя, которая состоит в том, что, читатель по-другому понимает мысль заложенный в американском определении этого термина. Кэш-фло нужно понимать как процесс потока денег и как показатель денежной наличности. Показатель кэш-фло характеризует тот фрагмент денежных средств, которая хранится у управляющего субъекта, даже при временном характере хранения, до последующего их расхода на нужды предприятия.
Такая схема доказывает, что итогом вклада денежных средств становится приобретение чистого дохода (другими словами, дохода с учетом расходов на налог) и амортизационный фонд, которые входят в состав большей части денежных средств. [11, С. 190]
Образование кредиторского долга и наоборот дохода, возникшего от изменения стоимости главных фондов и нематериальных активов, таким же образом ведет к формированию постепенного дохода. Все перечисленные комплексные действия в совокупности являются производными сложной финансовой операции. Таким образом, финансы характеризуют комплекс мероприятий по формированию капитала, как фрагмента денежного потока.
Денежные средства по своему виду делятся на налично-денежные и безналичные. Наличные и безналичные виды денежных расчетов управляющих субъектов способны результативно действовать лишь в гармоничном взаимодействии друг с другом. Между этими видами имеется тесная и взаимная зависимость: деньги практически все время трансформируются из одной области применения в другую, переходя из формы наличных денежных знаков на депозит в банке, и соответственно, из электронного счета в бумажные купюры. Переход безналичных средств на счета в банке – является обязательной частью процесса получения денег. Из-за этого факта, безналичная платежная реализация рассматривается в единстве с оборотом наличных денег. Эти две взаимосвязанные формы вдвоем образуют универсальный денежный оборот государства, где применяется единая валюта общего наименования.
Налично-денежными потоками называются манипуляции наличными деньгами, применяемыми главным образом в розничной торговле. Предметом обращения и платежа в этой конкретной ситуации считается настоящие валюты, отдаваемые покупателем продавцу за товары, работы и услуги или в иных разрешенных государственными законами ситуациях.
В настоящее время наличное денежное обращение в РФ контролируется Указанием Центрального Банка России от 11.03.2014 г. №3210-У «О порядке ведения кассовых операций юридическими лицами и упрощенном порядке ведения кассовых операций индивидуальными предпринимателями и субъектами малого предпринимательства».
В соответствии с действующим законодательством, организации вправе хранить в собственных кассах наличные деньги в границах установленного лимита, которая определяется банками по договоренности с руководителем организации. Максимальная сумма остатка наличных денег в кассе определяется банковскими системами каждый год всем организациям без акцентуации на организационно-правовую форму и область деятельности. Другими словами, всем у кого имеется касса и где производятся налично-денежные расчеты. [13, С. 112]
Для того чтобы определить лимит хранящихся наличных денег в кассе организация по требованию банка готовит документацию выполняющее его расчетно-кассовое обслуживание, расчет по определенной стандартизированной форме. По организации, в составе, которого имеются организации, у которых отсутствуют самостоятельные балансы и счета в банковских системах, определяется универсальный лимит разрешенной суммы денег, хранящийся в кассе с принятием во внимание всех перечисленных структурных организаций.
В условиях, когда у организации несколько счетов в разных банковских системах управляющий по собственному решению имеет право выбирать одно из обслуживающих банковских систем с целью определения наиболее выгодного лимита остатка наличных денег в кассе. Весь смысл хранения денежных средств заключается в следующем. Остаток денег в кассе на момент прекращения рабочего процесса не должен превышать определенную границу, которая разрешена банком. Наличные денежные средства, которые не были распределены в оборот в течении трех дней, кроме того вся денежная наличность, нарушающая определенную границу суммы хранения наличных денег, обязательном порядке требуется сдать в обслуживающие банковские системы.
Накопление наличных денежных единиц в кассе организации происходит (приложение 3):
- при снятии денежных средств с расчетного, текущего, бюджетного и иных видов счетов в банке;
- от потребителей, покупателей, заказчиков за оказанные работы, услуги и разработанные товары;
- от подотчетных физических лиц в погашение остатка наличных денег, полученных под отчет;
- от сотрудников
организации в погашение
Выдача наличных денежных средств из кассы организации совершается при условии: [6, С. 158]
- выплаты заработной платы, пособий по соц. страхованию, иных форм пособий, стипендий, вознаграждений физическим лицам;
- отчета на
производственные и
- на выплату ссуд, займов и иные схожие нужды.
Расходный кассовый ордер разрабатывается в бухгалтерии, фиксируется в журнале регистрации доходных и расходных кассовых ордеров и далее переходит лично в руки кассира для реализации (приложения 4, 5).
Налично-денежным оборотом страны считается та часть денежного оборота, соответствующая сумме всех платежей, реализованных в наличном виде за конкретный временной интервал. Такое обращение главным образом зависит от поступление денежных доходов населения и их тратой.
Информация о работе Управление денежными средствами предприятия