Анализ финансовой отчетности на примере АО « Алматинский завод тяжелого машиностроения»

Коэффициенты деловой активности имеют большое значение для оценки финансового положения предприятия, поскольку скорость оборота средств оказывает непосредственное влияние на платежеспособность предприятия. Кроме того, увеличение скорости оборота средств отражает при прочих равных условиях повышение производственно – технического потенциала предприятия.

Коэффициент оборачиваемости капитала (Equity Turnaround, ET). Данный показатель дает наиболее обобщенное представление о деловой активности предприятия. Исчисляемый отношением дохода от реализации к величине валюты баланса, он отражает количество оборотов всего капитала предприятия и характеризует эффективность использования предприятием всех имеющихся ресурсов независимо от источников их привлечения.

Этот показатель варьируется в зависимости от отрасли, отражая особенности производственного процесса.

ЕТ= Доход от реализации продукции / Авансированный капитал 

Коэффициент оборачиваемости оборотного капитала (Current Assets’ Turnaround, CAT)

CAT = Чистая прибыль/ Средняя величина материальных оборотных средств, денежных средств и краткосрочных ценных бумаг                 

Нормативного значения этого коэффициента нет, однако усилия руководства организации во всех случаях должны быть направлены на ускорение оборачиваемости, потому что, чем выше значение данного показателя, тем более эффективно используется чистый оборотный капитал.

Коэффициент оборачиваемости собственного капитала (Turnaround over Equity, TE)

TE = Чистая прибыль/ Величина собственного капитала               

Увеличение данного коэффициента в 2007 году по отношению к 2005 и 2006 годам, свидетельствует о росте окупаемости собственного капитала, т.е. структура капитала является рациональной. Увеличение рентабельности собственного капитала произошло пропорционально увеличению его оборачиваемости.

Коэффициент оборачиваемости активов (Turnaround of Current Assets, TCA)

TCA = Доход от реализации продукции / Средняя величина текущих активов                                                                                                         

Характеризует скорость оборота краткосрочных активов, т.е. как скоро вложенные средства в текущие активы превращаются в деньги. Рост величины данного коэффициента является положительным результатом деятельности предприятия за 2007 год. Т.е. в течении 2007 года вложенные средства 22,32 раза обернулись в деньги, тем самым увеличивая размер дохода.

Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности ( Turnaround of Receivable, TR)

TR= Доход от реализации продукции / Средняя величина дебиторской задолженности                                                                                             

Данный коэффициент отражает среднее число дней, требуемое для взыскания задолженности. Увеличение данного показателя в 2007 году не является положительным, т.к. это свидетельствует о том, что дебиторская задолженность медленно обращается в денежные средства, следовательно, уменьшается ликвидность оборотных средств предприятия.

 

 

 

 

 

Глава II Анализ основных финансово – экономических показателей на примере АО «АЗТМ»

 

 

2.1 Общие сведения о предприятии

 

Производственную практику я проходила в международной аудиторской компании Ernst & Young. После завершения практики, я стала сотрудником данной компании и подписала договор конфедициальности. Бухгалтерский учет компании Ernst & Young является коммерческой тайной, несанкционированное разглашение которой является нарушением коммерческих прав и ведет за собой уголовно – административную ответственность нарушителя. В связи с этим нижеследующий анализ был проведен по данным АО «Алматинский завод тяжелого машиностроения», в проведении аудита которого я принимала непосредственное участие.

1.   Наименование предприятия:

Ашык акционерлiк когамы  «Алматы ауыр машина жасау заутты» – ААК «ААМЖЗ»;

Открытое акционерное общество «Алматинский завод тяжелого машиностроения» - ОАО «АЗТМ».

2. Юридический адрес: 050009, Республика Казахстан,  г. Алматы, Алматинский район, ул. Толе би, 189.
3. Банковские реквизиты: расчетный счет 088467248 в Алматинском филиале в АО «Казкоммерцбанк», БИК 190501724, РНН: 600700017666.
4. Дата государственной регистрации и перерегистрации АО «АЗТМ»:    

• Первичная дата регистрации ОАО «АЗТМ» - 01.06.1995 г;

• Свидетельство о государственной перерегистрации юридического лица № 5554-1910-АО от 04.06.2008 г., выдано Управлением юстиции города Алматы, код ОКПО 00210631.

ОАО «АЗТМ» является материнской компанией нижеследующих организаций, по которым производиться полная консолидация:

1.ТОО АЗТМ Энерго

2.ТОО АЗТМ-ЧЛЦ

3.ТОО ТД АЗТМ

4. АЗТМ Мехпро

5. ТОО «Асхана АО АЗТМ»

Завод функционирует с 40 годов прошлого столетия, в связи с этим, до 41,1% машин и оборудования полностью самортизированы. Текущие затраты на ремонт только частично (определенный процент от расходов на ремонт) учитываются в себестоимости,  затраты на капитальный ремонт учитываются в расходах периода.

Метод расчета себестоимости на АО «АЗТМ» имеет некоторые особенности в связи с работой по единичным заказам. Так, готовая продукция принимается отделом технического контроля. Отклонения при реализации готовой продукции от плановых затрат рассчитываются по фактически сложившимся затратам за отчетный период. На предприятии осуществляется метод позаказной калькуляции затрат – где отдельная работа выполняется в соответствии с особыми требованиями заказчика, т.е. на каждый заказ заводится калькуляционная карточка заказа, где учитываются все затраты по элементам: материалы, приобретенные специально для осуществления заказа; материалы, извлеченные из запасов; заработная плата производственных рабочих; прямые затраты.

Потери от брака, как брак в производстве относится на те же виды продукции, по которым брак имел место. Затраты по незавершенному производству затем учитываются в денежном выражении в  бухгалтерии. С внедрением Системы Месячного Контроля на заводе ежемесячно ведется анализ потерь от брака.

Дебиторская и кредиторская задолженности являются краткосрочными.

Согласно письма Министерства Финансов РК Налогового комитета по г. Алматы № 10.1-21/18381 от 15.12.2004 года, т.к. АО «АЗТМ» состоит в реестре кредиторов ГАО «Карметкомбинат», в 2007 году была представлена отсрочка платежа по КНП (на сумму 11 130 895) тенге и НДС (на сумму 17 138 841 тенге).

В Обществе в 2006 году разработано и утверждено «Положение о системе обучения работников  АО «АЗТМ», которое определяет порядок прохождения обучения, повышения квалификации и переподготовки работников предприятия.

 

 

 

 2.2 Анализ экономических параметров деятельности на примере АО «АЗТМ»

 

Для осуществления своей деятельности предприятия должны иметь необходимые средства труда, которые в бухгалтерском учете выделены в отдельный объект учета, именуемый основными средствами.

отличительной особенностью основных средств является их многократное использование в процессе производства, сохранение первоначального вида в течение длительного периода. Под воздействием производственного процесса и внешней среды они снашиваются постепенно и переносят свою первоначальную стоимость на затраты производства в течение нормативного срока их службы путем начисления износа (амортизации) по установленным нормам. Основные средства, составляя материально – техническую базу предприятия, являются важнейшим элементом его производственного потенциала. Поэтому важным условием повышения эффективности хозяйственной деятельности предприятия является обеспечение сохранности основных средств и рационального их использования.

 «Анализ движения основных средств»

Таблица №2

 

Показатели	2005 год		2006 год			2007 год
	тыс. тенге	доля, %	тыс. тенге	доля, %	откл. + ,-относит. 2003 г.	тыс. тенге	доля, %	откл. +,- относит 2004 г.
Здания и сооружения	457 768	77,38	542 203	63,42	84 435	530 272	59,11	-11 931
Машины и оборудование, передаточные устройства	122 270	20,66	300 039	35,1	177 769	353 255	39,38	53 216
Транспортные средства	9 120	1,54	7 719	0,9	-1 401	7 745	0,86	26
Другие	2 405	0,42	5 016	0,59	2 611	5 811	0,65	795
Итого основных средств по остаточной стоимости	591 563	100,0	854 977	100,0	263 414	897 083	100,0	44 737
Поступило	194 529		287 486			90 427
Выбыло	33 278		12 123			8 803
Износ	599 845,6		614 425,7			651 312,1
Стоимость на начало периода	1 030 157		1 191 408			1 466 771

Из таблицы видно, что за анализируемый период произошли существенные изменения в наличии и структуре основных средств общества. С каждым годом происходил рост величины основных производственных фондов (в 2006 году – увеличение на 263 414 тыс.тг по отношению к 2005 году, а в 2007 году – на 44 737 тыс.тг по отношению к 2006 году). Следует также отметить, что удельный вес активной части производственных фондов увеличился в 2006 и 2007 годах, что является положительной характеристикой.

 «Показатели характеризующие  техническое состояние основных  средств» 

Таблица №3

Показатели	Формула	2006 год	2007 год	Изменения (+; - )к 2006 году
К обновления	Стоимость поступивших ОС/Стоимость ОС на конец года	0,34	0,1	-0,39
Срок обновления, лет	Стоимость ОС на начало года/Стоимость поступивших ОС	2,06	9,42	7,36
К выбытия	Стоимость выбывших ОС/Стоимость ОС на нач. года	0,02	0,01	-0,01
К износа	Сумма накопленного износа/Первоначальная стоимость	0,52	0,44	-0,08

 

Из таблицы №3, следует, что коэффициент обновления основных средств за исследуемый период уменьшился в сравнении с 2006 годом на 0,39 пунктов с (0,34 пунктов до 0,1 пунктов), данное изменение характеризует уменьшение величины обновленных производственных фондов предприятия в общей стоимости основных средств. , что является отрицательным фактором, влияющим на

Одним из важных показателей  является фондоотдача основных средств, которая показывает насколько эффективно предприятие использует производственный потенциал. Для этого необходимо провести следующие расчеты.

Фондоотдача = Объем выручки от реализации продукции / Среднегодовая стоимость ОС